。河南省農(nóng)業(yè)信貸資金總量在國家各項政策的支持下獲得了較大幅度的提升，但在供給量增加的同時資金配置效率不高。各金融機構(gòu)為了追求最后的盈利，通過各種渠道把農(nóng)村信貸資金從農(nóng)村轉(zhuǎn)向城市轉(zhuǎn)化為其他金融資源。表面上看，農(nóng)村信貸資金規(guī)模不斷擴大，但信貸的投入量卻遠遠不能滿足農(nóng)村的融資需求。農(nóng)村中小企業(yè)和農(nóng)戶的貸款依舊是農(nóng)村金融中最重要的問題；農(nóng)村金融制度的不完善，農(nóng)村信貸知識普及度不高。金融資源的稀缺和區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展的不平衡等一系列問題都是影響河南省農(nóng)村信貸資金配置效率水

點使得商業(yè)性信貸資金很難自發(fā)地流入農(nóng)業(yè)領(lǐng)域，很難起到促進農(nóng)村經(jīng)濟發(fā)展的作用。面對此種現(xiàn)狀，本文基于柯布—道格拉斯函數(shù)構(gòu)建了立足于蒙陰現(xiàn)狀的農(nóng)業(yè)生產(chǎn)函數(shù)，以便為論證農(nóng)行蒙陰縣支行信貸資金在促進農(nóng)業(yè)產(chǎn)出、助力鄉(xiāng)村振興中的作用提供理論支撐。一、模型假定1.假定農(nóng)業(yè)生產(chǎn)函數(shù)符合柯布——道格拉斯函數(shù)，且這樣的函數(shù)是一般被使用的。2.假定農(nóng)村信貸資金通過影響技術(shù)進步系數(shù)間接影響農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的技術(shù)水平。3.假定農(nóng)業(yè)每期投入的生產(chǎn)資本由農(nóng)業(yè)信貸資金以及農(nóng)戶自有資金兩種來源。即

到松原市涉農(nóng)信貸資金效率與全市信貸資金效率結(jié)果如下。表2顯示2010年、2011年、2012年、2013年、2018年、2019年的涉農(nóng)信貸資金效率是有效的，表3顯示2010年、2011年、2012年、2013年、2014年、2018年、2019年的全市信貸資金效率是有效的。表2 涉農(nóng)信貸資金效率測評結(jié)果表3 全市信貸資金效率測評結(jié)果4.實證結(jié)果分析由測評結(jié)果可知，涉農(nóng)信貸資金效率在2014-2017年處于規(guī)模報酬遞減（drs），表示在這3年間，產(chǎn)出與投入

象，既影響了信貸資金的審批，同時也給企業(yè)的自身信譽帶來了影響，導致中小微企業(yè)在銀行信貸當中被列為高危風險企業(yè)，對于中小微企業(yè)的融資和中小微企業(yè)的信貸產(chǎn)生了不利的影響。因此，企業(yè)抵押和現(xiàn)金流不足的問題是中小微企業(yè)信貸過程中的主要風險，對中小微企業(yè)的信貸產(chǎn)生了直接的影響，如果不予以有針對性的解決，那么中小微企業(yè)不但無法獲得銀行的信貸資金，同時在信貸中的難度會越來越大，最終導致中小微企業(yè)無以為繼，在經(jīng)營管理過程中因資金的制約而出現(xiàn)倒閉。因此，正確了解中小微企業(yè)抵

部控制和銀行信貸資金配置之間的關(guān)系以及影響做分析，需要選擇合適的樣本并設計科學的研究方案，這樣，實證分析的科學性、代表性才會更加的突出，其獲得的結(jié)論才會更具說服力。1.1 樣本選擇與數(shù)據(jù)來源為了更好的研究金融生態(tài)、內(nèi)部控制對銀行信貸資金配置的具體影響，文章選用2013年滬深兩市A股所有上市公司為研究的樣本。為了讓選擇的樣本更具代表性，最終的分析結(jié)果更具說服力，對樣本數(shù)據(jù)做了兩方面的處理：第一是將樣本數(shù)據(jù)中金融保險類的樣本公司進行了剔除。第二是對計算相關(guān)指標

楊斌【摘要】信貸資金日益成為高?？沙掷m(xù)發(fā)展的助推器，規(guī)模也越來越大。但目前許多高校在利用信貸資金時存在諸多認識和做法上的誤區(qū)，急功近利，而沒有警惕它風險的一面，充分利用好銀行信貸資金對高等教育的促進作用，高校應樹立正確的指導思想，兼顧實際需求和償還能力，合理確定貸款規(guī)模，制定信貸資金風險管理辦法，構(gòu)建利用信貸資金風險管理機制，防范財務和信用風險，力求達到增強實力、降低風險、提高效益的目的，以促進高校又好又快可持續(xù)發(fā)展?！娟P(guān)鍵詞】高校;信貸資金;存在問題;風

題，尤其是以信貸資金的不安全為重點。我國商業(yè)銀行不良信貸資金的形成源于我國金融體系的不健全以及受傳統(tǒng)盈利模式的誘導。隨著我國金融體制的改革和傳統(tǒng)盈利模式的轉(zhuǎn)變，商業(yè)銀行需要主動求變，加強對信貸資金的監(jiān)管。商業(yè)銀行在業(yè)務處理過程中要更加審慎的按照信貸業(yè)務流程規(guī)則進行辦理業(yè)務，企業(yè)信貸一般經(jīng)歷貸前審查、貸中監(jiān)管和貸后處置的三個重要環(huán)節(jié)，對每一個環(huán)節(jié)的把控力度決定了該筆資金的安全程度。因此應從源頭杜絕不良資產(chǎn)的產(chǎn)生，從而降低不良貸款率。[關(guān)鍵詞] 商業(yè)銀行;信貸

制。對于銀行信貸資金的效率，國內(nèi)已經(jīng)有很多學者從各方面用計量方法進行論述，而將用存貸差以及貸款增加額占GDP增加額的比重來淺析銀行信貸資金的使用效率。關(guān)鍵詞：銀行;存貸差;貸款增加額;GDP增加額;信貸資金中圖分類號：F23?文獻標識碼：Adoi：10.19311/j.cnki.1672-3198.2019.03.053銀行是我國金融體系的主要組成部分，銀行信貸對我國宏觀經(jīng)濟増長和波動存在顯著影響。信貸作為國有商業(yè)銀行的核心業(yè)務，構(gòu)成儲蓄轉(zhuǎn)化為投資的主要渠

一、精準扶貧信貸資金與一般涉農(nóng)信貸資金的異同農(nóng)商行作為商業(yè)銀行中主要開展涉農(nóng)服務的金融機構(gòu)，其日常經(jīng)營業(yè)務范圍中，很大一個比重是針對農(nóng)村經(jīng)濟實體和個人開展的金融服務，其中信貸業(yè)務有可能直接影響到區(qū)域性農(nóng)業(yè)及農(nóng)村經(jīng)濟金融秩序的穩(wěn)定?；诖?，即便是用于精準扶貧工作的專項信貸資金，哪怕是發(fā)放的對象與一般涉農(nóng)信貸資金完全相符，這其中的差異性還是比較明顯的。一方面，用于精準扶貧工作的信貸資金，其本息償還的周期相比一般涉農(nóng)信貸資金要長，具體的周期，是根據(jù)對信貸項目的風

放規(guī)模龐大的信貸資金為手段，以銀行貸款資金是否按制定計劃落實到戶為目標。這一切從表象上看，各級政府花費了大量的人力和物力，銀行動用了巨額的信貸資金，為我國貧困地區(qū)農(nóng)村人口脫貧工作做出了不懈的努力。但是，該項工作收效始終有限，30年之久，扶貧工作始終是銀行和各級政府的難題，部分農(nóng)戶不但沒有脫貧，扶貧資金的投放反而加重了其債務負擔，而銀行信貸資金也因此造成了大量呆壞賬。扶貧的難點問題始終存在，需要及時采取措施予以解決。基于此，本文以信貸扶貧在國家整體扶貧中的作

中，商業(yè)銀行信貸資金進入對產(chǎn)業(yè)升級有著十分重要的影響，商業(yè)銀行信貸資金進入存在一定的風險，要針對存在的風險投資制定投資策略，本文就商業(yè)銀行信貸資金進入風險投資的探討進行闡述。關(guān)鍵詞 商業(yè)銀行 信貸資金 風險投資0前言在企業(yè)發(fā)展的初級階段必然會參與風險投資，風險投資制定的建立對企業(yè)和銀行的發(fā)展都有十分重要的意義。1商業(yè)銀行信貸資金介入風險投資領(lǐng)域的前提條件1.1風險補償機制的完善長期以來，商業(yè)銀行利用信貸資金支持高科技公司的最大障礙是風險與收益之間的不對稱。

文研究表明，信貸資金對陜西實體經(jīng)濟支持力度不僅沒有下降反而有所上升。在經(jīng)濟新常態(tài)下，信貸與陜西經(jīng)濟增長的關(guān)系已發(fā)生重要變化，高速信貸增長模式難以為續(xù)，提高實體經(jīng)濟產(chǎn)出效率才是增強信貸資金利用率的前提。應從加強信貸資金對重點行業(yè)、重點領(lǐng)域的支持等方面入手，提高信貸資金配置效率，助力陜西實體經(jīng)濟健康發(fā)展。關(guān)鍵詞：新常態(tài)；信貸資金；陜西省實體經(jīng)濟；經(jīng)濟增長中圖分類號：F832.7 文獻標識碼：A文章編號：CN61-1487-（2018）08-0092-02近年來

4）商業(yè)銀行信貸資金的優(yōu)化配置是金融資產(chǎn)優(yōu)化配置的一個特定領(lǐng)域，從金融資產(chǎn)優(yōu)化配置決策所采用的方法看，非線性數(shù)學規(guī)劃方法被經(jīng)常采用。不同金融資產(chǎn)優(yōu)化配置模型的差別，主要在所建立的目標函數(shù)或約束條件上具有特色。Alexander等[1]通過最小化投資組合收益率的方差建立了股票投資組合優(yōu)化模型。Quaranta等[2]通過最小化投資組合的CVaR 值建立了股票投資組合的優(yōu)化配置模型。劉艷萍等[3]通過最大化貸款組合的效用函數(shù)建立了銀行貸款組合的優(yōu)化配置模型。B

【摘 要】“信貸資金”作為高利轉(zhuǎn)貸罪套取的對象，是認定高利轉(zhuǎn)貸罪的重要因素，本文分析了幾種對信貸資金的定義，認為都不當縮小了信貸資金的范圍。根據(jù)中國人民銀行的規(guī)定，信貸資金應當包含金融機構(gòu)的資本、負債和資產(chǎn)。所以信用卡資金也屬于信貸資金?！娟P(guān)鍵詞】信貸資金；高利轉(zhuǎn)貸；信用卡在高利轉(zhuǎn)貸罪認定中，“套取”、“高利”認定標準爭議比較大，也是理論學者討論和司法人員爭議的焦點。對何為“信貸資金”，討論較少，在學者討論高利轉(zhuǎn)貸罪的論文和教科書中只是簡單說明，論述不足，

取得金融機構(gòu)信貸資金，然后產(chǎn)生將信貸資金高利轉(zhuǎn)貸他人的意圖進而實施這種行為的，是否應當構(gòu)成高利轉(zhuǎn)貸罪？不同學者的意見分歧比較大。之所以產(chǎn)生分歧，就是對“套取”有不同的見解。以下筆者將對何為“套取”的幾種主要意見進行分析討論。第一種意見認為，所謂“套取”，是指行為人不符合貸款條件的前提下，以虛假的貸款理由或者貸款條件，向金融機構(gòu)申請貸款，并且獲取由正常程序無法取得到的貸款?！?】該種意見強調(diào)貸款理由或貸款條件的虛假性。第二種意見認為，行為人套取金融機構(gòu)的信貸

貸結(jié)構(gòu)趨同，信貸資金過度集中于制造、交通、房地產(chǎn)等傳統(tǒng)行業(yè)，與高質(zhì)量發(fā)展的要求不符。近些年，我國實體經(jīng)濟不景氣，但房地產(chǎn)開發(fā)商的熱情卻有增無減，炒房賣房；買房更是成為一種投資選項，大量信貸資金流向房地產(chǎn)行業(yè)，房地產(chǎn)貸款占商業(yè)銀行貸款總額的比例逐年遞增。雖然我國大力扶持新興產(chǎn)業(yè)、高科技產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，但銀行信貸資金規(guī)模卻依然有限。（三）信貸區(qū)域結(jié)構(gòu)分析信貸資金過多的投向沿海發(fā)達地區(qū)，不利于區(qū)域協(xié)調(diào)發(fā)展。從表2中可以看出，商業(yè)銀行的信貸資金投向有明顯的偏好，一半以

；粉飾行為；信貸資金；財務指標考核中圖分類號：F275 文獻標識碼：A DOI：10.15913/j.cnki.kjycx.2017.09.041隨著我國科學技術(shù)的不斷研發(fā)，為了提升內(nèi)部管理能力，企業(yè)引進了計算機技術(shù)，但是在當前的財務管理過程中，存在報表粉飾問題，出現(xiàn)舞弊蒙混過關(guān)的行為。因此，本文針對財務報表粉飾行為及其防范措施展開論述。1 企業(yè)財務報表中粉飾行為就目前而言，我國企業(yè)財務報表粉飾行為很多，具體表現(xiàn)在以下幾個方面：①在企業(yè)發(fā)展過程中，企業(yè)為了

”的原則，將信貸資金向農(nóng)戶傾斜，重點滿足農(nóng)民購買種子、化肥、農(nóng)藥等生產(chǎn)資料；將信貸資金向農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展傾斜，重點支持種養(yǎng)業(yè)大戶、農(nóng)產(chǎn)品深加工戶、創(chuàng)業(yè)大戶、農(nóng)業(yè)龍頭骨干企業(yè)發(fā)展；將信貸資金向優(yōu)質(zhì)、高產(chǎn)、高效農(nóng)業(yè)生產(chǎn)傾斜，支持有市場、有效益、附加值高的特色農(nóng)業(yè)和科技農(nóng)業(yè)發(fā)展。該行還順應農(nóng)村“三權(quán)分置”改革形式，向家庭農(nóng)場、專業(yè)合作社等新型農(nóng)村經(jīng)濟組織傾斜。截至2月15日，全行涉農(nóng)貸款余額16.7億元，占貸款總額的64.3 %。

程，合理進行信貸資金的分配起到指導作用。關(guān)鍵詞：農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化；金融發(fā)展；信貸資金中圖分類號：F832.43文獻標識碼：A文章編號：1671-864X（2016）08-0086-02一、引言我國農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的發(fā)展進程離不開技術(shù)、人才、科技、信息的支持，其發(fā)展過程更加離不開資金支持，特別是金融支持。關(guān)于金融對農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化的發(fā)展的支持作用，國內(nèi)外學者都給予了肯定性評價。很多國外學者從不同角度論述了金融制度對于促進農(nóng)業(yè)現(xiàn)代化發(fā)展改善二元經(jīng)濟結(jié)構(gòu)的重要作用（Fei和Ran

；融資渠道；信貸資金本文基于對河北省下轄的11個地級市科技型小微企業(yè)問卷調(diào)查的基礎上展開了研究，分別從政府、金融機構(gòu)和科技型小微企業(yè)三方面出發(fā)，對當前河北省科技型小微企業(yè)的融資問題進行了剖析，旨在為破解我國科技型小微企業(yè)的融資困境提供參考。一、 河北省科技型小微企業(yè)融資情況調(diào)研分析1. 調(diào)研基本情況。本次調(diào)研對河北省下轄的石家莊、張家口、承德、秦皇島、廊坊、唐山、滄州、衡水、保定、邢臺、邯鄲等11個地級市的部分科技型小微企業(yè)進行了問卷調(diào)查。共計發(fā)放問卷20

效提高地區(qū)間信貸資金配置的合理性。本文利用我國宏觀數(shù)據(jù)對地區(qū)金融生態(tài)演進差異與信貸配置水平進行收斂檢驗和實證分析。研究發(fā)現(xiàn)：全國范圍內(nèi)金融生態(tài)演進和信貸資金配置水平的總體差異逐步縮小，東中西部的金融生態(tài)演進與信貸資金配置的收斂特征具有顯著地區(qū)性差異；除中部地區(qū)外，東西部和全國層面的信貸資金配置水平與金融生態(tài)環(huán)境顯著正相關(guān)，信貸配置基礎越好與地區(qū)間金融生態(tài)差異越小將有助于信貸資金在地區(qū)間合理流動，市場上充足的信貸資金是弱化地區(qū)間競爭的主要原因；隨著地區(qū)間金融

要：商業(yè)銀行信貸資金進入風險投資對于促進我國產(chǎn)業(yè)升級和經(jīng)濟的發(fā)展有著重要作用。本文先就商業(yè)銀行信貸資金進入風險投資的重要作用進行了簡要的分析，并著重分析了當前我國商業(yè)銀行信貸資金進入風險投資領(lǐng)域前需要正視的具體問題，最后就這些問題提出了相關(guān)的幾點建議。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；信貸資金；風險投資；問題及對策中圖分類號：F812 文獻識別碼：A 文章編號：1001-828X（2016）004-000255-02引言以發(fā)展的眼光來看，無論是大型企業(yè)還是中小型企業(yè)，在發(fā)

0)農(nóng)業(yè)項目信貸資金配置的影響因素分析 ——基于層次分析法唐欣1，代杰1，王震2，張煜3(1.華北理工大學經(jīng)濟學院，唐山063000; 2.華北理工大學科學技術(shù)處，唐山063000; 3.華北理工大學出版管理中心，唐山063000)農(nóng)業(yè)項目;信貸資金配置;影響因素;層次分析法農(nóng)業(yè)生產(chǎn)的健康穩(wěn)定發(fā)展和農(nóng)民收入的持續(xù)增長離不開對農(nóng)業(yè)項目的投資。信貸資金作為一項資本要素，在推進農(nóng)業(yè)設施建設、保障農(nóng)業(yè)生產(chǎn)發(fā)展等方面具有不可替代的作用。文章主要運用層次分析法定量分析

政府干預農(nóng)村信貸資金配置是否有助于貧困減緩？這成為現(xiàn)階段扶貧開發(fā)工作中需要厘清的問題。通過構(gòu)建動態(tài)面板模型，運用系統(tǒng)GMM對我國30個省份1988—2011年地方政府干預、農(nóng)村信貸資金配置與反貧困的關(guān)系進行分析，得出以下結(jié)論：地方政府干預程度與貧困減緩存在非線性關(guān)系，即適度的地方政府干預將有助于貧困減緩，而過度的地方政府干預會形成地方政府干預陷阱，抑制反貧困效果；我國現(xiàn)有農(nóng)村信貸資金規(guī)模有助于解決貧困人口的融資困境，實現(xiàn)貧困減緩，而我國的農(nóng)村信貸配置效率處

。有效地做好信貸資金的風險控制措施，既能夠保證農(nóng)信社的正常穩(wěn)定經(jīng)營，也能夠保證對農(nóng)村建設日益增長的資金需求的滿足，從而促進我國社會主義新農(nóng)村的建設，保證農(nóng)村發(fā)展結(jié)構(gòu)順利完成轉(zhuǎn)型調(diào)整。信貸資金的風險控制不僅僅指對借款人資質(zhì)的要求，更重要的是農(nóng)信社自身信貸結(jié)構(gòu)的健康。在積極進行信貸資金風險控制的同時，農(nóng)信社要讓資金流向農(nóng)村欠發(fā)達地區(qū)，積極支持農(nóng)村的建設和發(fā)展，通過創(chuàng)新信貸擔保方式，促進信貸業(yè)務的健康發(fā)展，有效保證國家新農(nóng)村建設戰(zhàn)略目標的實現(xiàn)。一、我國農(nóng)村信用社

不僅可以實現(xiàn)信貸資金供求信息的共享，而且能夠保證系統(tǒng)的協(xié)調(diào)，系統(tǒng)收益達到最優(yōu)，使企業(yè)能夠得到新產(chǎn)品生產(chǎn)所需資金，銀行解決信貸資金的風險損失的問題。信貸契約；信號博弈；信息共享模型；利潤共享0 引言銀行與借款企業(yè)構(gòu)成了信貸資金供應的鏈條，雙方成員之間呈現(xiàn)出競爭與合作的關(guān)系。銀行和借款企業(yè)為追求自身利益，采取各自為政的決策方式，使得信貸資金供應失調(diào)，產(chǎn)生銀行嫌貧愛富，企業(yè)資金短缺，融資受限，信貸資金鏈系統(tǒng)收益受損。市場利率環(huán)境下，銀行籌集信貸資金的成本會不斷提

）我國房地產(chǎn)信貸資金配置效率問題的政府經(jīng)濟倫理學研究牛文浩(天津科技大學，天津，300222）房地產(chǎn)市場是社會主義市場經(jīng)濟的重要組成部分，其信貸資金配置效率會對房地產(chǎn)業(yè)、金融機構(gòu)乃至全社會產(chǎn)生深遠影響。我國房地產(chǎn)信貸資金配置效率經(jīng)常由于信息不對稱和行政壟斷性干預而降低，政府經(jīng)濟倫理價值觀的模糊是造成這種情況的重要誘因。因此，只有不斷培育與完善其正確的經(jīng)濟倫理意識，在此基礎上，從技術(shù)角度不斷改革銀行產(chǎn)權(quán)制度并建立信用體系，才能最終提高房地產(chǎn)信貸資金配置效率及

51)?農(nóng)村信貸資金配置效率及其影響因素研究 ——基于省際面板數(shù)據(jù)的分析吳懷軍(鹽城師范學院商學院 江蘇 鹽城 224051)本文在測算1996—2010年間全國30個省市自治區(qū)農(nóng)村信貸資金配置效率的基礎上，對影響農(nóng)村信貸資金配置效率的因素進行了回歸分析。研究結(jié)果表明，不同地區(qū)間農(nóng)村信貸資金配置效率存在較大差異，農(nóng)村信貸資金配置效率的高低與地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展水平并無直接關(guān)系，地區(qū)的對外開放程度對資金配置效率也沒有顯著的影響，而農(nóng)村貸款狀況對農(nóng)村信貸資金配置效率

的主要形式，信貸資金的投放會影響區(qū)域經(jīng)濟發(fā)展的水平和質(zhì)量，合理的信貸資源配置應該是將信貸資金投放到效率高、資本邊際產(chǎn)出高的行業(yè)中。近年來肇慶市信貸資金投放呈現(xiàn)快速增長態(tài)勢，增速明顯高于經(jīng)濟總量的增速，且兩者之間差距有所增大。因此，我們有必要探討肇慶市信貸資金是否投向了高效率行業(yè)，是否對高價值創(chuàng)造能力的行業(yè)有足夠的敏感性，是否可通過優(yōu)化信貸資源配置促進地方經(jīng)濟發(fā)展。肇慶市信貸資金投放結(jié)構(gòu)特點信貸資金投入增長速度高于GDP增長速度。截至2013年12月末，肇慶

境和保障農(nóng)村信貸資金安全的矛盾至今仍未得到有效解決。在此背景之下，本文對我國農(nóng)村企業(yè)財務控制現(xiàn)狀和信貸資金安全性的關(guān)系進行了全面分析，確定了影響信貸資金安全的四大財務因素，并通過實證分析構(gòu)建農(nóng)村企業(yè)財務風險預警指標體系，進而構(gòu)建出農(nóng)業(yè)信貸資金風險預警模型，最后得到具有可操作性的解決問題的對策建議。關(guān)鍵詞：農(nóng)村企業(yè)；財務控制；信貸資金；財務風險預警中圖分類號：F830.5 文獻標識碼：B 文章編號：1674-0017-2014（2）-0059-07一、引言農(nóng)

段主要通過對信貸資金的影響作用于宏觀經(jīng)濟，因此金融信貸對經(jīng)濟增長的影響不言而喻。信貸資金對經(jīng)濟增長的推動作用不僅局限于增長速度，對經(jīng)濟增長方式的轉(zhuǎn)變也有著廣泛影響。信貸資金投向與經(jīng)濟增長方式信貸結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟結(jié)構(gòu)呈正向的聯(lián)動關(guān)系。2011年全國GDP排名靠前的大連、青島、唐山三地市的三大產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)比分別是大連6.4∶52.1∶51.5，青島4.7∶47.6∶47.7，唐山8.9∶60.1∶31，其中大連和青島第三產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值比重分別為41.5%和47.7%，遠高于唐

配給機制促使信貸資金被國有企業(yè)等大型企業(yè)低效運用，導致商業(yè)銀行信貸資金配置效率缺失。因此，為了更加有效地治理商業(yè)銀行的信貸配給機制，可通過建立銀保協(xié)作機制，推行銀保協(xié)作型信貸模式來提升商業(yè)銀行資金市場出清的意愿與功能，從而改進商業(yè)銀行信貸資金配置的效率。這將為我國銀行業(yè)深化金融體制改革、強化金融創(chuàng)新機制、優(yōu)化信貸資金配置效率，提供重要的理論依據(jù)和決策參考。關(guān)鍵詞：商業(yè)銀行；信貸資金；配置效率；銀保協(xié)作中圖分類號：F832.4 文獻標識碼：A 文章編號：10

州）我國農(nóng)村信貸資金配置效率實證研究□文/史彥龍 龐如超（滄州師范學院 河北·滄州）改革開放以來，我國農(nóng)村信貸規(guī)模不斷擴大，但通過計量模型對1985-2010年我國農(nóng)村信貸資金配置效率進行實證分析，結(jié)果顯示：我國農(nóng)村信貸資金總體配置較低，信貸資金對農(nóng)業(yè)EVA的敏感度遠遠小于對鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)EVA的敏感度，金融機構(gòu)并不是按照信貸資金創(chuàng)造價值量選擇信貸對象。農(nóng)村信貸；資金配置效率；面板數(shù)據(jù)原標題：我國農(nóng)村信貸資金配置效率實證研究——基于EVA的面板數(shù)據(jù)分析收錄日期：

求各種各樣的信貸資金，而這其中銀行的信貸資金是最為重要的一部分。國內(nèi)外對于銀行的信貸研究較多，但主要還是針對銀行信貸資金的優(yōu)化，以使得銀行獲得最大的經(jīng)營效益。尤其是最近一段時間，部分地區(qū)出現(xiàn)房價過高的泡沫癥狀，銀行的信貸資金的合理運用問題引起人們的高度關(guān)注。如，韓平（2004）研究了近年房地產(chǎn)信貸資金循環(huán)流動及風險；張洪（2009）從銀行與房地產(chǎn)市場的關(guān)系進行了實證研究。這些都為房地產(chǎn)信貸資金的研究提供了參考。隨著近幾年來房地產(chǎn)信貸資金不斷的放大，特別是在

中國金融機構(gòu)信貸資金規(guī)模的預測分析 ——基于ARIMA模型青島大學經(jīng)濟學院 倪建立中國鐵建電氣化局集團第二工程有限公司 劉穎博信貸資金規(guī)模涉及很多不確定因素,各個因素之間的相關(guān)關(guān)系錯綜復雜,因此要從理論上徹底弄清楚信貸資金的變化機理十分困難。然而信貸市場是一個運動的、特殊的系統(tǒng),它必然存在著規(guī)律。本文利用中國金融機構(gòu)人民幣信貸資金規(guī)模的月度數(shù)據(jù)，構(gòu)建ARIMA模型，并利用此模型對未來幾個月的信貸規(guī)模進行了預測，提出一些對策建議，以期為中國金融機構(gòu)未來的發(fā)展

而已。其次，信貸資金的收縮導致股市行情難以為繼，股市暴跌因此拉開序幕。成也信貸，敗也信貸。今年前7個月股市行情大幅走高，信貸資金的寬松功不可沒。統(tǒng)計顯示，今年上半年，我國金融機構(gòu)新增貸款高達7.37萬億元，信貸資金達到了泛濫的地步。尤其是巨額的信貸資金中有相當一部分流進了股市，因此造成了股市流動性過剩，股指隨之被推高。但進入下半年，信貸資金明顯收縮。先是8月5日，央行發(fā)布《中國貨幣政策執(zhí)行報告(2009年第二季度)》提出了“動態(tài)微調(diào)”的口號，隨后公布的7月

起業(yè)內(nèi)人士對信貸資金違規(guī)流向股市的不安。加大信貸力度，擴大信貸規(guī)模，這是去年11月份以來，我國政府應對金融危機、刺激經(jīng)濟發(fā)展的重大舉措。也正因如此，這才有了今年以來的信貸規(guī)模急劇膨脹。不過，在信貸規(guī)模急劇增加的同時，信貸資金的流向也成了人們關(guān)注的焦點。實際上，早在今年2月份的時候，面對1月份信貸規(guī)模大幅增加1.62萬億元的數(shù)據(jù)，業(yè)內(nèi)人士就對信貸資金違規(guī)進入股市表示了擔心。1月份的信貸規(guī)模在同比多增8141億元的情況下，反映經(jīng)濟景氣度的指標一狹義貨幣供應量(

據(jù)以來，巨額信貸資金的流向成了業(yè)內(nèi)人士關(guān)注的焦點。在今年1月份人民幣貸款大幅增加1.62萬億元，同比多增8141億元的情況下，反映經(jīng)濟景氣度的指標——狹義貨幣供應量(M1)增速卻回落到]997年以來的最低水平，當月同比增長6.68％，增幅比上午末低2.38個百分點，此舉表明有大量的信貸資金流出了實體經(jīng)濟之外。而同期股市行情的火暴自然令人懷疑有信貸資金流向了股市。針對信貸資金流向股市的懷疑，為此，在1月份的金融數(shù)據(jù)公布之后，央行會同各地銀監(jiān)局對銀行新增信貸流

:合理的農(nóng)村信貸資金供求水平有助于促進農(nóng)村經(jīng)濟又好又快地發(fā)展,但現(xiàn)實中我國農(nóng)村信貸市場卻存在著信貸資金的供給和需求不合理的局面,農(nóng)戶等資金需求者很少向金融機構(gòu)借款,而金融機構(gòu)往往不愿意發(fā)放貸款,這在一定程度上阻礙了農(nóng)業(yè)的發(fā)展和全面建設小康社會目標的實現(xiàn)。因此,研究實現(xiàn)我國農(nóng)村信貸資金供求合理化的策略,具有十分重要的實踐意義。關(guān)鍵詞:農(nóng)村信貸;信貸資金;信貸資金供求中圖分類號:F830.6文獻標志碼:A文章編號:1673-291X(2009)26-0093-

張連豐一、信貸資金被挪用的原因分析（一）商業(yè)銀行主觀上放松對信貸資金的監(jiān)管首先，商業(yè)銀行往往重點關(guān)注自身是否能夠賺取利潤，借款人是否有可靠的還款來源，抵押物是否有效和足值，而忽視貸款投向?qū)?jīng)濟和社會的影響。其次，由于同業(yè)間競爭激烈，導致部分商業(yè)銀行為爭奪優(yōu)質(zhì)客戶資源而放松甚至放棄對貸款資金用途的監(jiān)管，對企業(yè)挪用貸款的現(xiàn)象視而不見。三是信貸人員在利益驅(qū)動下，缺乏加強貸后管理的主動性。由于銀行過分強調(diào)業(yè)績考核，信貸人員通過加大貸款投放、拓展新的貸款客戶，能夠為

新農(nóng)村； 信貸資金； 信貸政策“小額信貸”（Microfinance）是指專向低收入階層提供小額度的持續(xù)的信貸服務活動，是向貧困家庭提供非常小的貸款以幫助他們從事生產(chǎn)經(jīng)營活動或擴大現(xiàn)有的小本生意。農(nóng)村小額信貸以貧困或中低收入農(nóng)村群體為特定目標客戶，并提供適合特定目標客戶的金融產(chǎn)品服務，這是農(nóng)村小額信貸項目區(qū)別于正規(guī)金融機構(gòu)的常規(guī)金融服務以及傳統(tǒng)扶貧項目的本質(zhì)特征。一、我國農(nóng)村小額信貸存在的問題（一）小額農(nóng)貸資金供給渠道狹窄農(nóng)村信貸供給渠道狹窄，形成了求大