汪轉蘭

摘要：研究表明，互聯(lián)網金融與小微企業(yè)間存在正向非對稱共生關系，小微企業(yè)對互聯(lián)網金融的影響遠超互聯(lián)網金融對小微金融的影響。在此基礎上，提出優(yōu)化共生環(huán)境、推進小微企業(yè)發(fā)展、充分發(fā)揮互聯(lián)網金融功能的對策。

關鍵詞：互聯(lián)網金融;小微企業(yè);融資共生;關系實證

引言

我國小微企業(yè)數量眾多、市場適應力強、靈活性好，是中國企業(yè)組織的重要組成部分和存在形式，同時小微企業(yè)還承擔著技術創(chuàng)新的使命。從我國企業(yè)類型的結構上可以看出，企業(yè)的類型呈現(xiàn)金字塔形分布，小微企業(yè)是數量最多的企業(yè)，居于金字塔最下層，塔頂是由數量有限的大型企業(yè)構成。然而，我國小微企業(yè)的發(fā)展可謂是步履維艱。當前，小微企業(yè)最迫切的是資金問題，解決了融資問題，小微企業(yè)就能在激烈的競爭中穩(wěn)步向前。

1小微企業(yè)融資方式

小微企業(yè)指的是小型企業(yè)、微型企業(yè)、家庭作坊式類型企業(yè)的總稱。目前，小微企業(yè)存在以下界定標準：資產總額上，工業(yè)企業(yè)不超過3000萬元，其他企業(yè)不超過1000萬元;從業(yè)人數上，工業(yè)企業(yè)不超過100人，其他企業(yè)不超過80人;稅收指標上，年度應納稅所得額不超過30萬元。

一般來說，企業(yè)的融資方式主要包含以下幾點：第一，根據融資期限長短分為長期融資、短期融資。第二，根據獲取資金不同的權益特點分為債務融資、衍生工具融資和股權融資。第三，按照不同資金來源分為內源融資、外源融資。

2金融共生理論概述

共生指不同的物種生活在一起，永久保持某種程度的聯(lián)系。最早將共生理論引入金融領域的是斯蒂格利茨，他提出了金融體系共生概念，認為資本市場中的高利率可能來自于規(guī)模經濟損失或者供應商的負外部性，政府會對正規(guī)信貸進行補貼，但補貼在壟斷性的資本市場中可能導致其他資本供應者的成本提高，并最終退出市場。

生物學的共生理論也得到了我國學者的認同，1988年，袁純清對我國小型經濟的共生模式進行研究，這是共生理論最早應用于經濟學領域。金融共生關系的基本能量生產和交換單位是金融共生單元，它也是形成共生體系的基本物質條件。

金融共生模式指金融共生單元之間的相互作用形式與強度，從行為上可以分為偏利、對稱性互惠、非對稱互惠和寄生共生關系。在金融共生系統(tǒng)中，共生單位具有不同的特點。通常用質參量與象參量分別反映共生單元的內在性質與外部特征。根據袁純清的研究，金融機構和廠商構成了主要的金融共生單元。包含各類金融主體的金融共生單元構成了金融共生體。金融共生單元相互作用的形式成為金融共生模式。金融共生單元的外部因素構成金融共生環(huán)境，金融共生模式受金融共生環(huán)境的影響，共生單位、共生模式和共生環(huán)境的相互作用，促進雙方共生發(fā)展，獲得更多利潤，增強抗風險能力。

互聯(lián)網金融產生于我國金融制度改革變遷時期，其出現(xiàn)為小微企業(yè)走出融資困境帶來了契機，利用金融共生原理，互聯(lián)網金融主體和小微企業(yè)都是金融共生體的參與者，兩者有不同的質參量，互聯(lián)網金融的質參量是金融服務數額，小微企業(yè)的質參量為其產品生產總額。從金融共生關系看，互聯(lián)網金融的服務于小微企業(yè)和個人，提高小微企業(yè)服務能力是其持續(xù)發(fā)展的根基。二者存在于共同的政治經濟環(huán)境中，相互依存、相互促進。

3互聯(lián)網金融環(huán)境下小微企業(yè)融資對策

3.1加強互聯(lián)網金融監(jiān)管

依托大數據、區(qū)塊鏈、人工智能等新興信息技術，推動監(jiān)管科技創(chuàng)新，構建智能化、數字化的互聯(lián)網金融監(jiān)管體系。建立智能化數據搜集、甄別、篩選與分析平臺，加強風險信息智能化監(jiān)測，利用大數據強化事前監(jiān)管，加強風險預警，使互聯(lián)網金融在監(jiān)管與創(chuàng)新中獲得平衡。提高互聯(lián)網金融準入門檻，強化退出機制，加強日常監(jiān)管，推動互聯(lián)網金融不斷提升客戶風險評價、信用定價與數據治理的能力，使互聯(lián)網金融回歸金融本質，提高服務小微企業(yè)的能力。提高重點人群金融素質，普及互聯(lián)網金融知識，加強互聯(lián)網金融宣傳，強化信息披露機制與消費者權益保護機制，增強消費者風險識別能力與風險防范意識。加強監(jiān)管協(xié)調機制，改變互聯(lián)網金融多頭監(jiān)管、分塊治理局面，明確與落實監(jiān)管責任，嚴防金融風險。

3.2加強企業(yè)網絡安全及融資風險意識

網絡安全沒有小事。隨著科學技術的發(fā)展，互聯(lián)網技術逐步應用到各行各業(yè)中，極大提高了企業(yè)運營的效率，同時改善了人們的生活環(huán)境。信息時代下，計算機網絡存在著諸多潛在的網絡安全風險，如果不加以防范，會給企業(yè)或個人帶來許多麻煩和損失。網絡安全是有效確保企業(yè)相關數據、資料信息安全的關鍵手段，企業(yè)的很多資料和數據在進行互聯(lián)網資金融通時，幾乎都是通過網絡提交上傳，網絡安全性與這些重要信息安全息息相關。這些信息數據極為關鍵，與企業(yè)的運營密不可分，因而必須得到有效的保護，防止企業(yè)的信息和資金受到網絡攻擊和侵害。

3.3搭建平臺，推動小微企業(yè)和互聯(lián)網金融企業(yè)之間的對接交流

加強小微企業(yè)互聯(lián)網金融融資教育，引導互聯(lián)網金融機構積極為小微企業(yè)提供各種形式的培訓、咨詢等體驗式服務，讓企業(yè)更加了解互聯(lián)網金融的使用范圍、流程及要求，從而讓更多小微企業(yè)真正使用互聯(lián)網金融并享受其帶來的便利、實惠和高效;引導互聯(lián)網金融機構從客戶角度出發(fā)，進一步注重產品和服務的用戶交互設計，充分了解客戶需求，注重客戶體驗，吸引更多的小微企業(yè)融資業(yè)務。加強投資者教育，提高居民風險防范意識，引導消費者合理認識互聯(lián)網金融產品的收益與風險，以良好的心態(tài)獲取互聯(lián)網金融服務。

結語

當下經濟市場中，小微企業(yè)數量眾多，涉及到社會生活的方方面面，資金的需求較大。雖然新興的互聯(lián)網融資渠道為小微企業(yè)解決了部分問題，但由于缺口較大，加之小微企業(yè)的自身經營管理的問題及外部政策問題，還是限制了小微企業(yè)的融資。政府需出臺有利于小微企業(yè)融資的相關措施和政策，支持小微企業(yè)的發(fā)展，同時政府需要加大財政的投入力度，積極開拓新型的互聯(lián)網金融融資渠道，讓傳統(tǒng)的融資渠道和新興的互聯(lián)網融資渠道共同發(fā)展。

參考文獻：

[1]謝平，鄒傳偉.互聯(lián)網金融模式研究[J].金融研究，2012，（12）：11-22.

[2]黃子健，王龑.大數據、互聯(lián)網金融與信用資本：破解小微企業(yè)融資悖論[J].金融經濟學研究，2015，30（1）：55-67.