陳凱薇

摘要：本文以“e租寶”為案例，分析我國互聯(lián)網金融的法律監(jiān)管問題，針對現(xiàn)存的因互聯(lián)網監(jiān)管與互聯(lián)網金融創(chuàng)新速度不匹配、監(jiān)管職責模糊、法律法規(guī)不健全，而導致的互聯(lián)網金融監(jiān)管薄弱等問題提出想法。建議加快健全互聯(lián)網金融監(jiān)管方面的法律法規(guī)、加強互聯(lián)網金融監(jiān)管體系的構建、完善必要的管理機制，助力新興互聯(lián)網金融的良性發(fā)展。

關鍵詞：互聯(lián)網金融;e租寶;金融監(jiān)管

互聯(lián)網金融是傳統(tǒng)金融與互聯(lián)網技術結合的新興產物，依托于互聯(lián)網金融的快速發(fā)展，影響范圍越來越廣，逐漸成為目前主要的金融模式。2015年7月，國家發(fā)布了《關于促進互聯(lián)網金融健康發(fā)展的指導意見》，以此為依據填補行業(yè)監(jiān)管缺失以及法律漏洞，在互聯(lián)網金融領域內涉及的違法事件，通過法律約束對人民的行為進行保障。本文從典型案件“e租寶”事件入手，關注背后折射出的互聯(lián)網金融監(jiān)管缺位、互聯(lián)網金融發(fā)展不匹配等問題，提出互聯(lián)網金融法律監(jiān)管的改進對策和建議，以積極促進互聯(lián)網金融的健康發(fā)展。

“e租寶”案例概述

金易融（北京）網絡科技有限公司，簡稱“e租寶”，成立于2014年6月，以融資租賃債權作為主要交易對象，業(yè)務規(guī)模在成立短期內迅速擴展，擁有超90萬的客戶群體。2016 年，該企業(yè)非法集資行為暴露，平臺95%以上的借貸產品為虛構產品，且未經過有關部門依法批準而進行自發(fā)公開宣傳，虛假承諾高額利息，最終導致受害人數(shù)逾 90 萬。2020年1月8日，北京市第一中級人民法院開始對“e租寶”事件的受損集資參與人進行資金清退。至此，“e租寶”事件落下帷幕?！癳租寶”采取的運營模式為 “互聯(lián)網金融+融資租賃”的網絡借貸模式。本質上，“e租寶”仍是P2P平臺，只不過其脫離了P2P金融原有的金融制度設計功能和價值目標，之所以自稱為A2P平臺，是因為“e租寶”企圖通過A2P這種虛假金融創(chuàng)新概念達到混淆消費者認知的目的，獲得消費者信任最終陷入“龐氏騙局”。

互聯(lián)網金融監(jiān)管存在的問題

1.互聯(lián)網金融發(fā)展與監(jiān)管模式不匹配

我國互聯(lián)網金融發(fā)展迅速，但監(jiān)管體系尚未完善。隨著國家鼓勵金融創(chuàng)新，新興業(yè)務不斷出現(xiàn)，金融業(yè)務的廣泛發(fā)展意味著監(jiān)管主體的多樣化，這給明確監(jiān)管主體增加了難度。例如，“e租寶”事件的監(jiān)管職責歸屬模糊[1]，我國各監(jiān)管部門和中國互聯(lián)網金融協(xié)會均未明確相關的主導者和執(zhí)行者，從而使得監(jiān)管漏洞被輕易利用進行非法籌資，進而獲取盈利。同時，由于監(jiān)管要求跟不上導致互聯(lián)網金融風險隨之增加[2]。另外，當發(fā)生企業(yè)故意制造虛假產品，含糊項目真實信息情況時，監(jiān)管部門缺乏即時的協(xié)調聯(lián)動和信息共享機制，從而無法即時發(fā)現(xiàn)，導致影響范圍擴大。目前，數(shù)字金融、區(qū)塊鏈技術等數(shù)字時代帶來了新一輪金融業(yè)務創(chuàng)新，隨之而來的也增加了風險，例如技術風險、長尾風險等[3]。倘若互聯(lián)網監(jiān)管不能及時且針對性的提升跟進，很難有效發(fā)揮其必要職責。這些經營活動的合法性、隸屬哪個部門監(jiān)管、運行過程出現(xiàn)問題的解決機制等一系列問題都需要明確，這也是目前監(jiān)管模式的弊端，可能誘發(fā)更多的網絡犯罪事件。

2.互聯(lián)網金融監(jiān)管相關法規(guī)不健全

現(xiàn)有的監(jiān)管法規(guī)無法滿足互聯(lián)網金融的快速發(fā)展。從“e租寶”、日金寶到中晉系，P2P平臺集體爆雷，再到現(xiàn)在出現(xiàn)的通過網絡投資等多種新型的網絡詐騙方式，未得到有效遏制的事件暴露了監(jiān)管法規(guī)的不足?，F(xiàn)有的法律制度隨著互聯(lián)網金融的復雜多樣化，開始出現(xiàn)許多合法不合情的案例，如在信息披露方面，目前沒有法律法規(guī)或具體政策規(guī)定了互聯(lián)網金融的披露內容，如果適用以往的法律法規(guī)強制披露，這對于企業(yè)來說披露成本過高，且披露信息不保真，在一些條款中也沒有具體規(guī)定懲罰措施，難以起到切實的約束作用。

我國已出臺《網上銀行業(yè)務管理暫行辦法》、《電子銀行業(yè)務管理辦法》等多項法規(guī)文件，但在具體運用時仍給實際操作帶來一定阻礙和難度[3]。由于互聯(lián)網金融監(jiān)管相關的法律規(guī)定不夠全面，導致監(jiān)管部門在實踐過程中常常無法可依。監(jiān)管不利導致非法謀取暴利事件頻發(fā)，所造成的不良影響失去消費者信任，并且事后維權難度很大，不僅損害了消費者利益，也破壞了互聯(lián)網金融秩序穩(wěn)定性。

互聯(lián)網金融監(jiān)管建議

1.完善互聯(lián)網金融相關法律法規(guī)

雖然《互聯(lián)網金融監(jiān)管法》、《電子商務法》、《網絡安全法》等文件已經陸續(xù)發(fā)布，但缺少更具權威性和法律效力的法律制度。監(jiān)管套利空間的空白需要盡快填補，要滿足互聯(lián)網金融監(jiān)管的各方面需求，使其穩(wěn)健發(fā)展。例如要明確責任歸屬、有針對平臺經營范圍和性質的規(guī)定，要對業(yè)務的準入標準和退出機制予以規(guī)定和限制、要制定相應的行業(yè)規(guī)范、也要針對現(xiàn)有的互聯(lián)網金融平臺進行排查，降低潛在風險。構建一個完善的監(jiān)管法律體系，這方面可以借鑒國外的豐富經驗，針對國內實際情況制定法律法規(guī)，以及針對特定業(yè)務，如眾籌業(yè)務、第三方支付業(yè)務的管理辦法和指導意見。通過合理利用法律對互聯(lián)網金融各項業(yè)務運行過程中可能出現(xiàn)的問題進行約束，保證行業(yè)內的合法合規(guī)，同時保證消費者的資金安全，使得整個業(yè)務運營有規(guī)可循、有法可依。

2.改進互聯(lián)網金融監(jiān)管體系建設

在加強立法、規(guī)范法律制度的基礎上，構建一個完善的互聯(lián)網金融監(jiān)管體系。一方面，建立和完善監(jiān)管機構的監(jiān)督職責、加強監(jiān)管理念。對于現(xiàn)有的監(jiān)管機制中存在的監(jiān)管重疊、監(jiān)管主體模糊、監(jiān)管空白等問題，可以確立一個統(tǒng)籌協(xié)調的組織機構，進行統(tǒng)一管理，然后下分各監(jiān)管機構進行明確分工、加強各部門間的協(xié)調溝通機制，有效地明確監(jiān)管主體、避免監(jiān)管漏洞 [4]。另一方面，對互聯(lián)網金融業(yè)務做到事前事后全面監(jiān)管，即整個過程均要處于監(jiān)管之下。建立有效的協(xié)調聯(lián)動機制、資金管理機制，定期對平臺進行資質審查，保證其正規(guī)、安全且不存在非法的資金流動，避免發(fā)生欺詐投資者、跑路等現(xiàn)象。

3.建立必要的管理機制

建議針對極易發(fā)生風險、違法犯罪等現(xiàn)象，設立必要的管理機制[5]。互聯(lián)網技術為監(jiān)管、為個人權益保障提供新的思路和方式。例如，互聯(lián)網金融平臺的資信評級機構尚未健全，因此，可以推動國家征信系統(tǒng)數(shù)據與互聯(lián)網金融領域共享，或者是依托金融產品，通過利用大數(shù)據獲得用戶的個人信用。這樣可以更準確獲得借款人信用記錄并對其做出風險評估，建立基本的信任機制。同時，可以將區(qū)塊鏈技術運用于征信機制，區(qū)塊鏈的特點是可以保證企業(yè)、個人信息的真實性且無法篡改。將新技術運用于互聯(lián)網金融監(jiān)管，可進一步提高互聯(lián)網金融平臺和監(jiān)管機構的工作效率，相信這種新型的監(jiān)管模式會帶來更為安全、穩(wěn)定的網絡環(huán)境。

最后，完善消費者保護機制。消費者存在心理不理智、風險意識水平不高等特征。除了解決信息知情權、個人信息保護權等基本問題外，還要提供充分的后續(xù)保障，讓金融服務對象有合理的投訴渠道和退出機制，以及有適用的法律條款進行維權。確保金融服務對象權益得到保障，嚴格維護網絡安全，完善整體監(jiān)管體系，促進互聯(lián)網金融環(huán)境更加積極健康發(fā)展。

參考文獻

[1] 梁曉鳴，陳白玉. 我國互聯(lián)網金融發(fā)展現(xiàn)狀及風險監(jiān)管問題研究[J].中國商論，2019.5.

[2] 王克宇.從“e租寶”事件探討互聯(lián)網金融監(jiān)管的特殊性[J].時代金融，2018（09）：23-25.

[3] 孟憲英. 互聯(lián)網金融監(jiān)管方式淺析[J].金融財稅，2020（18）：181-183.

[4] 安子靖. 我國互聯(lián)網金融監(jiān)管面臨的法律問題與對策[J].時代金融，2018（03）：55-58.

[5] 王大鵬. 互聯(lián)網金融業(yè)務監(jiān)管概述[J].現(xiàn)代商業(yè)，2019，000（015）：72-73.