宋　麗

[摘 要]在我國(guó)，隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的不斷深入，不良資產(chǎn)問(wèn)題逐漸成為經(jīng)濟(jì)界的一個(gè)焦點(diǎn)，它已成為影響我國(guó)經(jīng)濟(jì)健康平穩(wěn)增長(zhǎng)的一個(gè)毒瘤，對(duì)經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長(zhǎng)造成嚴(yán)重威脅。本文通過(guò)分析我國(guó)商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)的含義和變動(dòng)情況，對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行處置不良資產(chǎn)提出了新的展望。

[關(guān)鍵詞]不良資產(chǎn) 現(xiàn)狀 處置

作者簡(jiǎn)介：宋麗（1978-），女，漢族，法學(xué)碩士，助教，遼寧省渤海大學(xué)商學(xué)院，主要從事金融法和商法方向的研究工作。

一、不良資產(chǎn)的涵義

廣義上的不良資產(chǎn)是指銀行在資產(chǎn)業(yè)務(wù)中，經(jīng)營(yíng)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)超出預(yù)先估計(jì)，造成部分或全部損失的資產(chǎn)。銀行在信貸業(yè)務(wù)中，按期收回本金、利息的貸款稱為正常貸款；相反，銀行發(fā)放的各類貸款中，借款方面由于種種原因不能按約定的期限償還全部或利息，造成銀行損失這類貸款，稱為狹義上的不良資產(chǎn)、不良信貸資產(chǎn)或不良貸款。本文所探討的是狹義上的不良資產(chǎn)。

我國(guó)傳統(tǒng)的貸款質(zhì)量四級(jí)分類管理方法，是以貸款是否逾期及逾期時(shí)間的長(zhǎng)短為主要標(biāo)準(zhǔn)對(duì)貸款質(zhì)量進(jìn)行分類，具體分為：正常貸款、逾期貸款、呆滯貸款和呆賬貸款，后三類貸款合稱為不良貸款。國(guó)際通行的貸款質(zhì)量五級(jí)分類管理采用以風(fēng)險(xiǎn)為基礎(chǔ)的分類方法，即把貸款分為正常、關(guān)注、次級(jí)、可疑和損失貸款，后三類貸款合稱為不良貸款。

二、我國(guó)商業(yè)銀行不良資產(chǎn)的變動(dòng)情況

我國(guó)商業(yè)銀行不良資產(chǎn)產(chǎn)生自1984年-1988年，據(jù)業(yè)內(nèi)人士估算，這段時(shí)期內(nèi)大多數(shù)年份不良資產(chǎn)比率在10%以上，到1988年接近15%，不良資產(chǎn)總量接近2000億元。1989年-1994年，是不良資產(chǎn)的急速膨脹期，這一時(shí)期國(guó)內(nèi)金融秩序較為混亂，該時(shí)期末的不良資產(chǎn)總額達(dá)到了1 萬(wàn)億元，“大金融”逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)椤疤摻鹑凇薄Ｒ簿褪窃谶@個(gè)期間的1992年，國(guó)家控制金融的成本首次超過(guò)收益，迫使我國(guó)啟動(dòng)更深層次的金融體制改革。2001年至今，是不良資產(chǎn)的凈下降期，由于1999年之后四大金融資產(chǎn)管理公司的成立，以及2003年12月16日匯金投資公司的成立，在很大程度上降低了國(guó)有商業(yè)銀行的不良資產(chǎn)數(shù)量。2004年國(guó)有商業(yè)銀行不良貸款15751億元，不良貸款率為15.57%。而中國(guó)銀監(jiān)會(huì)于2008年10月27日公布的數(shù)據(jù)顯示，2008年第三季度國(guó)有商業(yè)銀行不良貸款11173.8億元不良貸款率為7.35%。雖然四大行的不良資產(chǎn)狀況與往年比有較大改善，但跟國(guó)際水平相比尚有差距。據(jù)調(diào)查，西方國(guó)家銀行不良資產(chǎn)一般在5%以下，目前世界排位前100名銀行的不良資產(chǎn)率大約為2%至3%。

三、我國(guó)商業(yè)銀行不良資產(chǎn)處置的建議

（一）加快不良資產(chǎn)處置效率，增加商業(yè)銀行資產(chǎn)收益

不良資產(chǎn)處置的速度是關(guān)鍵問(wèn)題，效率提高就會(huì)減少不良資產(chǎn)的繼續(xù)損失，這就要求我們不管是政府還是個(gè)人都要在這個(gè)問(wèn)題上下功夫。要增加不良資產(chǎn)的宣傳力度，程序保證和相關(guān)人員等問(wèn)題的解決，提高交易速度。不良資產(chǎn)處置要有日程表，而且這個(gè)日程表應(yīng)該得到有效執(zhí)行。如果投標(biāo)人預(yù)期他將要花幾年的時(shí)間來(lái)投標(biāo)、競(jìng)標(biāo)、購(gòu)買和交割的話，他就不愿意出個(gè)好價(jià)錢，這會(huì)給他的投標(biāo)積極性、投標(biāo)價(jià)格帶來(lái)負(fù)面的影響。

（二）加強(qiáng)法制建設(shè)，對(duì)不良資產(chǎn)監(jiān)管

在不良資產(chǎn)處置環(huán)境中，要有一個(gè)公正、透明的司法程序作保障。這樣投資者就可以預(yù)期能夠通過(guò)訴訟的方式取回更多的不良資產(chǎn)，中國(guó)銀監(jiān)會(huì)主席劉明康表示，如果訴訟公開(kāi)透明的話，投資者就可以通過(guò)訴訟拿到更多的回報(bào)，得到有效的變現(xiàn)，這樣投資者也就可以出更高的價(jià)錢。我國(guó)不良資產(chǎn)處置問(wèn)題處于剛剛起步的階段，要想取得良好的效果最好的方法是出臺(tái)行之有效的法律保證，這樣在更加發(fā)展的不良資產(chǎn)處置的網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)、行業(yè)內(nèi)平臺(tái)等都會(huì)有一個(gè)良好的保證，也會(huì)加強(qiáng)財(cái)政相關(guān)部門的監(jiān)管措施。

（三）對(duì)國(guó)有商業(yè)銀行進(jìn)行改革

從計(jì)劃經(jīng)濟(jì)向市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌，從專業(yè)銀行向商業(yè)銀行轉(zhuǎn)制，我國(guó)才幾年的時(shí)間，由此形成扭曲的或相悖的經(jīng)濟(jì)、金融、法律、社會(huì)、民事環(huán)境，使銀行的商業(yè)化、貸款的市場(chǎng)化、交易的誠(chéng)信化原則不能真正貫徹始終。銀行的貸款不得不圍著政府的指揮棒或利益導(dǎo)向轉(zhuǎn)，不良資產(chǎn)日積月累，經(jīng)多年的“滾雪球”而形成積重難返、尾大不掉的。這是一個(gè)漫長(zhǎng)的問(wèn)題，不是一下子就能夠建立起來(lái)的。還需要在具體的實(shí)踐和考核中經(jīng)過(guò)試驗(yàn)才能推廣。但最終目標(biāo)會(huì)是：在解決歷史形成的不良資產(chǎn)的同時(shí)，要切實(shí)轉(zhuǎn)換國(guó)有商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)機(jī)制，建立現(xiàn)代商業(yè)銀行制度，從源頭上根除新的不良資產(chǎn)的產(chǎn)生。從內(nèi)部來(lái)看，要深化銀行內(nèi)部改革，建立和完善經(jīng)營(yíng)機(jī)制和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制，嚴(yán)格內(nèi)部監(jiān)督制；從外部環(huán)境看，中央銀行要加強(qiáng)對(duì)金融機(jī)構(gòu)行為的規(guī)范，依法維護(hù)商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)自主權(quán)。這樣，從內(nèi)外兩個(gè)方面確保商業(yè)銀行建立以“自主經(jīng)營(yíng)、自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自負(fù)盈虧、自我約束”為核心的新的經(jīng)營(yíng)機(jī)制。為了更多的責(zé)任，我相信財(cái)政部門會(huì)在積極的研究中解決這個(gè)難題。

（四）開(kāi)放不良資產(chǎn)處置市場(chǎng)，加快不良資產(chǎn)處置交流

從國(guó)際經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，開(kāi)放不良資產(chǎn)處置市場(chǎng)、將不良資產(chǎn)的處置置于統(tǒng)一的國(guó)際市場(chǎng)中，幾乎是世界各國(guó)處置不良資產(chǎn)的共同特點(diǎn)，我國(guó)資產(chǎn)管理公司也在2001年末通過(guò)公開(kāi)招標(biāo)的方式向國(guó)外金融公司打包出售不良資產(chǎn)，但規(guī)模不大。面對(duì)逐漸逼近的國(guó)外銀行的競(jìng)爭(zhēng)壓力和數(shù)額龐大的不良資產(chǎn)，開(kāi)放我國(guó)不良資產(chǎn)處置市場(chǎng)，引進(jìn)外資加快我國(guó)不良資產(chǎn)的處置進(jìn)程，已成為必然之舉。但政府應(yīng)該在此項(xiàng)方案中把握好輕重，避免中國(guó)出現(xiàn)由于資產(chǎn)變賣以來(lái)的更大的危機(jī)。合作變成雙贏的模式，目前我國(guó)的多家商業(yè)銀行紛紛在外國(guó)上市，離不開(kāi)和外國(guó)銀行的多方面的資產(chǎn)方面的合作，如果投資能讓雙方都獲得利益在另一種程度上也建立了不良資產(chǎn)處置的新發(fā)展。

（五）預(yù)防美國(guó)次貸危機(jī)的中國(guó)重演

美國(guó)次貸危機(jī)產(chǎn)生給我國(guó)以致全世界帶來(lái)巨大啟示，次貸危機(jī)使我們看到，在全球經(jīng)濟(jì)、金融體系聯(lián)動(dòng)性不斷增強(qiáng)的背景下，風(fēng)險(xiǎn)在金融市場(chǎng)各個(gè)子系統(tǒng)之間，以及國(guó)際金融市場(chǎng)之間的傳導(dǎo)效應(yīng)已經(jīng)大大地增強(qiáng)。我國(guó)商業(yè)銀行應(yīng)該認(rèn)真研究金融市場(chǎng)的變化及對(duì)監(jiān)管帶來(lái)的挑戰(zhàn)，借鑒經(jīng)驗(yàn)教訓(xùn)，完善我國(guó)金融監(jiān)管體系，建立良好的信用體系。應(yīng)該做到，一是注意金融市場(chǎng)的安全性，注意在發(fā)展個(gè)人信貸放出的安全性；二是金融監(jiān)管應(yīng)當(dāng)隨著市場(chǎng)的發(fā)展而不斷調(diào)整和優(yōu)化，要進(jìn)一步加強(qiáng)監(jiān)管的協(xié)調(diào)，三是國(guó)家相關(guān)方面應(yīng)該對(duì)國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)做出迅速反應(yīng)，實(shí)時(shí)采取財(cái)政政策保證利率匯率的穩(wěn)定性。次貸危機(jī)形成原因從美國(guó)來(lái)看，在經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展的情況下，容易引發(fā)次貸危機(jī)，如果經(jīng)濟(jì)一旦出現(xiàn)不穩(wěn)定必然發(fā)生次貸危機(jī)。我們應(yīng)該積極預(yù)防，避免經(jīng)濟(jì)下滑而產(chǎn)生資不抵債的次貸危機(jī)。

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