摘要：數(shù)字經(jīng)濟(jì)與實(shí)體經(jīng)濟(jì)深度融合的大背景下，數(shù)字化轉(zhuǎn)型是企業(yè)提升核心競(jìng)爭(zhēng)力的主要路徑?；?011—2021年中國(guó)A股上市公司數(shù)據(jù)，從微觀(guān)角度探討數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)企業(yè)稅收規(guī)避行為的影響，并研究其作用機(jī)制。研究發(fā)現(xiàn)：企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)稅收規(guī)避具有顯著的抑制作用；數(shù)字化轉(zhuǎn)型能夠提高會(huì)計(jì)信息可比性，進(jìn)而抑制企業(yè)的避稅行為；企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)避稅的抑制作用，在非四大審計(jì)、非國(guó)企情況下更顯著。

關(guān)鍵詞：數(shù)字化轉(zhuǎn)型；稅收規(guī)避；會(huì)計(jì)信息可比性

中圖分類(lèi)號(hào)：F27

一、引言

稅收規(guī)避是指納稅人在不違反稅法規(guī)定的前提下，運(yùn)用稅法上的漏洞或稅法允許的辦法，作適當(dāng)?shù)呢?cái)務(wù)安排或稅收策劃，達(dá)到減輕或解除稅負(fù)的目的。在數(shù)字化轉(zhuǎn)型的大背景下，企業(yè)可以獲得更多優(yōu)化稅務(wù)籌劃和規(guī)避稅收的機(jī)會(huì)和工具。本研究從會(huì)計(jì)信息可比性的角度，探討企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)稅收規(guī)避的影響。會(huì)計(jì)信息可比性是評(píng)估財(cái)務(wù)報(bào)表質(zhì)量的重要指標(biāo)，反映了財(cái)務(wù)報(bào)表的準(zhǔn)確性、可信度和可比性。為了研究數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)信息可比性的影響，進(jìn)而分析其對(duì)稅收規(guī)避行為的潛在影響。選擇2011—2021年中國(guó)A股上市公司的數(shù)據(jù)進(jìn)行實(shí)證檢驗(yàn)，旨在確定數(shù)字化轉(zhuǎn)型是否對(duì)稅收規(guī)避產(chǎn)生影響，并探究其影響機(jī)制。

二、理論分析與研究假設(shè)

數(shù)字化轉(zhuǎn)型有助于提升企業(yè)信息透明度，減少信息不對(duì)稱(chēng)。通過(guò)數(shù)字化技術(shù)，企業(yè)能夠更便捷地公開(kāi)和分享財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和稅務(wù)信息，使稅務(wù)部門(mén)和其他利益相關(guān)方更容易獲得準(zhǔn)確信息，從而減少信息不對(duì)稱(chēng)對(duì)稅收征管的影響。借助數(shù)據(jù)分析技術(shù)和算法，企業(yè)能夠識(shí)別和預(yù)測(cè)潛在的稅收風(fēng)險(xiǎn)。稅務(wù)部門(mén)也可以根據(jù)企業(yè)提供的數(shù)據(jù)進(jìn)行更精準(zhǔn)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和審計(jì)工作。研究發(fā)現(xiàn)，企業(yè)進(jìn)行稅收規(guī)避是為降低稅負(fù)，減少現(xiàn)金流出，以此緩解公司的融資約束。企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型可以緩解公司的融資約束[1]，進(jìn)而有效地抑制公司的稅收規(guī)避行為。

基于上述分析，提出假設(shè)H1：企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型顯著降低企業(yè)稅收規(guī)避程度。

企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型會(huì)重塑企業(yè)的商業(yè)程序、組織架構(gòu)、商業(yè)模型，不僅對(duì)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生深遠(yuǎn)的影響，也影響了企業(yè)的會(huì)計(jì)信息可比性。首先，數(shù)字化轉(zhuǎn)型能夠提高企業(yè)內(nèi)部控制水平[2]，從而提升會(huì)計(jì)信息可比性。完善的內(nèi)部控制能夠提升會(huì)計(jì)信息的可比性[3]。Franco et al. 的實(shí)證結(jié)果顯示，公司的信息環(huán)境越透明，其會(huì)計(jì)信息可比程度越高[4]。具有可比性的企業(yè)會(huì)計(jì)信息有助于企業(yè)間的信息傳導(dǎo)，讓投資者可以更好地理解企業(yè)的經(jīng)濟(jì)差異，降低分析師的預(yù)測(cè)偏差，提升預(yù)測(cè)精度。另外，胥朝陽(yáng)和劉睿智研究表明，提升會(huì)計(jì)信息可比性可以提升企業(yè)的信息透明度，進(jìn)而遏制以避稅為幌子侵占企業(yè)資源的機(jī)會(huì)主義行為，削減管理層的避稅意愿[5]。

基于上述分析，提出假設(shè)H2：企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型可以提高會(huì)計(jì)信息可比性，降低稅收規(guī)避程度。

三、研究設(shè)計(jì)

（一）樣本選擇和數(shù)據(jù)來(lái)源

以中國(guó)A股上市公司2011-2021年的數(shù)據(jù)作為研究對(duì)象進(jìn)行實(shí)證分析。對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行了如下處理：①剔除金融類(lèi)行業(yè)。②剔除ST公司。③剔除缺少數(shù)據(jù)的樣本。④對(duì)所有的變量在1%和99%分位縮尾處理（剔除異常值的影響）。其他上市公司的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)及治理數(shù)據(jù)均來(lái)自CSMAR國(guó)泰安數(shù)據(jù)庫(kù)和WIND數(shù)據(jù)庫(kù)。

（二）實(shí)證模型和變量說(shuō)明

本研究選取企業(yè)規(guī)模、股權(quán)集中度等作為控制變量（Controls），借鑒溫忠麟等的方法[6]，構(gòu)建模型（1），檢驗(yàn)企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型和稅收規(guī)避兩者的關(guān)系。采用逐步回歸法進(jìn)行中介效應(yīng)檢驗(yàn)，構(gòu)建模型（2）（3）。

DD_BTDi，t=β0+β1DTi，t+βjControlsi，t+Year+Industry+εi，t（1）

Compacc4i，t =β0+β1DTi，t +βjControlsi，t+Year+Industry+εi，t（2）

DD_BTDi，t=β0+β1DTi，t+β2Compacc4i，t+βjControlsi，t+Year+Industry+εi，t（3）

式中：β0——截距項(xiàng)；

εi，t——誤差項(xiàng)。

1.被解釋變量

扣除應(yīng)計(jì)利潤(rùn)影響之后的會(huì)計(jì)-稅收差異（DD-BTD）為被解釋變量，其值越大，說(shuō)明企業(yè)避稅的程度越強(qiáng)。

2.解釋變量

基于吳非等的研究[7]，利用上市公司年度報(bào)告中與“數(shù)字轉(zhuǎn)型”相關(guān)的詞匯數(shù)量，對(duì)公司的數(shù)字轉(zhuǎn)型（DT）進(jìn)行測(cè)度。因?yàn)樵~匯數(shù)量具有右偏性，因此，對(duì)詞匯數(shù)量加一后取自然對(duì)數(shù)來(lái)衡量企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的程度。DT值越大，說(shuō)明企業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型程度越高。

3.控制變量

本研究選取企業(yè)規(guī)模、股權(quán)集中度、雙職和一、財(cái)務(wù)杠桿、盈利能力、成長(zhǎng)性、投資機(jī)會(huì)、股權(quán)性質(zhì)等指標(biāo)作為控制變量。每個(gè)變量的定義見(jiàn)表1。

四、實(shí)證結(jié)果與分析

（一）描述性統(tǒng)計(jì)

本研究的描述性統(tǒng)計(jì)結(jié)果，如表2所示。企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的最小值是0，最大值為5·030，說(shuō)明企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型程度有很大差異，有些企業(yè)甚至還沒(méi)有啟動(dòng)數(shù)字化轉(zhuǎn)型?？鄢龖?yīng)計(jì)利潤(rùn)影響之后的會(huì)計(jì)-稅收差異的最小值為-0·075，最大值為0·083，與先前的研究結(jié)果相符，其他的描述性統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)也和以前研究結(jié)果相符。

（二） 回歸結(jié)果分析

表3是公司數(shù)字化轉(zhuǎn)型與稅收規(guī)避行為之間的回歸分析。第2列僅包括了解釋變量和被解釋變量，第3列添加了控制變量。研究發(fā)現(xiàn)，不管加入控制與否，企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型和避稅行為的回歸系數(shù)在1%的水平上均是顯著為負(fù)，這說(shuō)明企業(yè)在數(shù)字化轉(zhuǎn)型過(guò)程中，其稅收規(guī)避的程度也在下降。此結(jié)果驗(yàn)證了假設(shè)H1。

（三）穩(wěn)健性檢驗(yàn)

1．內(nèi)生性問(wèn)題

企業(yè)在數(shù)字化轉(zhuǎn)型過(guò)程中產(chǎn)生的稅務(wù)規(guī)避行為可能會(huì)有時(shí)滯性，本研究對(duì)企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的數(shù)據(jù)進(jìn)行了滯后一期和滯后兩期的處理。從表4第（1）、（2）列中可以看出，無(wú)論滯后一期還是滯后兩期，企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型與避稅行為的回歸系數(shù)都在1%水平上顯著。這說(shuō)明，企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)于規(guī)避稅收的影響并沒(méi)有隨著時(shí)間的推移而減少。

2．改變被解釋變量的度量方法

為了檢驗(yàn)穩(wěn)健性，參考葉康濤等的研究[8]，使用稅收差異（BTD）來(lái)衡量企業(yè)稅收規(guī)避的程度。從表4列（3）可以看出，測(cè)量方法發(fā)生變化之后，公司的數(shù)字化轉(zhuǎn)型和避稅的回歸系數(shù)依然是顯著為負(fù)的。

3．改變樣本區(qū)間

在2020年，新冠疫情可能會(huì)對(duì)企業(yè)的稅收規(guī)避行為造成較大的影響。因此，本研究剔除了2020年的樣本，并再次進(jìn)行了回歸，得出的結(jié)果見(jiàn)表4列（4），企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型和避稅之間的回歸系數(shù)依然是顯著為負(fù)的。結(jié)果保持不變。

五、機(jī)制檢驗(yàn)

研究證明，企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)避稅行為具有明顯的抑制作用，結(jié)合理論分析，本研究對(duì)會(huì)計(jì)信息可比性的作用機(jī)理進(jìn)行實(shí)證研究，如表5所示。

從表5可以發(fā)現(xiàn)，將上市公司會(huì)計(jì)信息可比性（Compacc4）作為被解釋變量時(shí)，DT為正數(shù)；將公司避稅程度（DD-BTD）作為被解釋變量時(shí)，DT和Compacc4均為負(fù)值。這說(shuō)明，企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型有助于提升會(huì)計(jì)信息的可比性，從而抑制公司的稅收規(guī)避行為。由此驗(yàn)證了假設(shè)H2結(jié)論。

六、異質(zhì)性分析

（一） 按產(chǎn)權(quán)性質(zhì)分組

表6中， 根據(jù)產(chǎn)權(quán)性質(zhì)將樣本公司分為國(guó)有和非國(guó)有兩類(lèi)，并對(duì)其進(jìn)行了回歸分析。發(fā)現(xiàn)與國(guó)有企業(yè)相比，非國(guó)有企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的回歸系數(shù)更高、更顯著。這表明，非國(guó)有企業(yè)進(jìn)行數(shù)字轉(zhuǎn)型后，對(duì)稅收規(guī)避行為的遏制效果更明顯。究其原因，在于國(guó)企面對(duì)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)壓力較小，轉(zhuǎn)型的動(dòng)力和意愿不強(qiáng)，這就導(dǎo)致國(guó)有企業(yè)的數(shù)字化轉(zhuǎn)型程度較低，減弱了其對(duì)稅收規(guī)避的作用。與此形成鮮明對(duì)比的是， 非國(guó)有企業(yè)面對(duì)日益激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，為獲得充足的市場(chǎng)份額，其創(chuàng)新轉(zhuǎn)型的主動(dòng)性更強(qiáng)。

（二） 按是否“四大”審計(jì)分組

表6中， 根據(jù)企業(yè)是否經(jīng)過(guò)“四大”審計(jì)事務(wù)所的審計(jì)，將樣本公司分為“四大”審計(jì)和非“四大”審計(jì)兩類(lèi)，并對(duì)其進(jìn)行了回歸分析。發(fā)現(xiàn)與“四大”審計(jì)相比，非“四大”審計(jì)公司的數(shù)字化轉(zhuǎn)型回歸系數(shù)更高、更顯著。這表明，非“四大”審計(jì)公司在數(shù)字轉(zhuǎn)型后，對(duì)稅收規(guī)避行為的遏制效果更明顯。審計(jì)作為重要的外部監(jiān)督手段，與企業(yè)稅收規(guī)避行為密切相關(guān)?！八拇蟆睂徲?jì)事務(wù)所能夠糾正企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)告和經(jīng)濟(jì)行為失真的問(wèn)題，針對(duì)企業(yè)稅收規(guī)避行為進(jìn)行嚴(yán)格的監(jiān)督，從而削弱了企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)避稅行為的治理效應(yīng)。非“四大”審計(jì)的企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型與稅收規(guī)避負(fù)相關(guān)關(guān)系更加顯著。

七、結(jié)論與建議

基于2011—2021年我國(guó)A股上市公司的數(shù)據(jù)，通過(guò)實(shí)證檢驗(yàn)，分析了數(shù)字化轉(zhuǎn)型對(duì)企業(yè)稅收規(guī)避程度的影響。研究結(jié)果表明，數(shù)字化轉(zhuǎn)型通過(guò)提升公司會(huì)計(jì)信息的可比性，有效抑制了稅收規(guī)避行為。本研究可以為推進(jìn)我國(guó)企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型進(jìn)程和提高稅收監(jiān)管水平提供決策依據(jù)。

基于以上分析，本研究提出如下政策建議：首先，通過(guò)數(shù)字化技術(shù)的運(yùn)用，建立與企業(yè)內(nèi)部信息化相結(jié)合的動(dòng)態(tài)信息披露和監(jiān)控平臺(tái)?？梢詫?shí)現(xiàn)對(duì)企業(yè)稅收活動(dòng)全程、全天時(shí)、全過(guò)程的監(jiān)控。這種監(jiān)督與管理方式，能夠極大地壓縮企業(yè)逃稅的空間，從而提高我國(guó)稅收征管水平。其次，企業(yè)應(yīng)該積極順應(yīng)發(fā)展潮流，把握住數(shù)字化時(shí)代所帶來(lái)的機(jī)會(huì)，通過(guò)布局結(jié)構(gòu)調(diào)整和技術(shù)創(chuàng)新等手段，實(shí)現(xiàn)高質(zhì)量的數(shù)字化轉(zhuǎn)型，以適應(yīng)日新月異的數(shù)字化環(huán)境并保持競(jìng)爭(zhēng)力。

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責(zé)任編輯：田國(guó)雙