王松濤
隨著我國市場經(jīng)濟(jì)的高速發(fā)展,管理會計(jì)在企業(yè)經(jīng)營管理中的作用也越來越大。管理會計(jì)的核心理念是通過一系列數(shù)量經(jīng)濟(jì)方法,利用財(cái)務(wù)會計(jì)提供的資料及其他資料進(jìn)行加工、整理、報(bào)告,為企業(yè)利潤預(yù)測、經(jīng)營決策、戰(zhàn)略規(guī)劃等等提供更科學(xué)、更準(zhǔn)確、更有效的信息。本量利分析法就是一種重要的數(shù)量會計(jì)模型,我們著重分析分析一下本量利分析法在財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司的實(shí)際應(yīng)用。
1.本量利分析法
本量利分析法是“成本-產(chǎn)量-利潤”分析的簡稱,也稱CVP分析,是指在變動成本計(jì)算模式的基礎(chǔ)上,以數(shù)學(xué)化的會計(jì)模型與圖文來揭示固定成本、變動成本、銷售量、單價(jià)、銷售額、利潤等變量之間的內(nèi)在規(guī)律性的聯(lián)系,為會計(jì)預(yù)測決策和規(guī)劃提供必要的財(cái)務(wù)信息的一種定量分析方法。
2.本量利分析法的關(guān)鍵
在本量利分析法里,銷售數(shù)量、價(jià)格、成本、利潤之間有如下數(shù)量關(guān)系:
(價(jià)格-單位變動成本)*銷售數(shù)量-固定成本=利潤
本量利分析的關(guān)鍵,是確定盈虧平衡點(diǎn)和保利點(diǎn)。
所謂盈虧臨界點(diǎn),就是指使得邊際貢獻(xiàn)與固定成本恰好相等時(shí)的銷售量或銷售額。此時(shí),企業(yè)處于不盈不虧的狀態(tài)。所謂保利點(diǎn)是指企業(yè)為實(shí)現(xiàn)目標(biāo)利潤而要達(dá)到的銷售量或銷售額。
邊際貢獻(xiàn)=(價(jià)格-單位變動成本)*銷售數(shù)量=固定成本
盈虧平衡點(diǎn)銷售量=固定成本/(價(jià)格-單位變動成本)
保險(xiǎn)公司為便于預(yù)算管理,可以采用本量利分析法。比如,可以將成本細(xì)分,分為賠付成本、固定費(fèi)用和變動費(fèi)用。固定費(fèi)用包括管理人力費(fèi)用、職場房租及物業(yè)費(fèi)、折舊和攤銷等等,這些費(fèi)用基本都是固定的、剛性的、必須的,不會隨著保費(fèi)的變化而發(fā)生線性變化。變動費(fèi)用包括日常費(fèi)用、稅費(fèi)和銷售費(fèi)用,這些費(fèi)用都是變動的、可變的,可視為隨著保費(fèi)的變化而線性變化。此外,還有賠付成本,也是變動的、可變的,可視為隨著保費(fèi)的變化而線性變化。賠付成本和變動費(fèi)用,都屬于變動成本。
在這里,我們采用保費(fèi)收入、已賺保費(fèi)、費(fèi)用率、賠付率和成本率來代替本量利分析法里面的銷售數(shù)量、價(jià)格、成本、利潤之間的數(shù)量關(guān)系。由此我們有了如下公式:
1.固定費(fèi)用率=固定費(fèi)用/保費(fèi)收入
2.變動費(fèi)用率=變動費(fèi)用/保費(fèi)收入=(日常費(fèi)用+稅費(fèi)+銷售費(fèi)用)/保費(fèi)收入
3.綜合賠付率=(賠付支出+未決賠款準(zhǔn)備金變動額-攤回賠付支出)/已賺保費(fèi)
4.邊際成本率=綜合賠付率+變動費(fèi)用率
5.經(jīng)營成本率=綜合賠付率+變動成本率+固定成本率
6.綜合成本率=綜合賠付率+綜合費(fèi)用率
7.邊際貢獻(xiàn)率=1-邊際成本率
8.盈虧平衡點(diǎn)保費(fèi)收入=固定費(fèi)用/(1-邊際成本率)
9.保利點(diǎn)保費(fèi)收入=(固定費(fèi)用+目標(biāo)利潤)/(1-邊際成本率)
1.確定盈虧平衡點(diǎn)是本量利分析法在財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司中的一個(gè)重要應(yīng)用
在這里我們采用本量利分析法進(jìn)行盈虧平衡案例分析。假定一個(gè)中小型規(guī)模的保險(xiǎn)公司,未到期責(zé)任準(zhǔn)備金提轉(zhuǎn)差確定(14000),在險(xiǎn)種結(jié)構(gòu)、分保比例不予考慮,匯兌損益、其他業(yè)務(wù)收入和支出、營業(yè)外收入和支出、資產(chǎn)減值損失忽略不計(jì)的情況下。
該保險(xiǎn)公司投資資產(chǎn)為40億,投資收益率為5%,保持與行業(yè)一致發(fā)展速度,固定費(fèi)用率6%,變動費(fèi)用率42.67%(其中,銷售費(fèi)用率33.33%,日常費(fèi)用率1.83%,稅費(fèi)比率7.50%),綜合賠付率55.94%。請問,達(dá)到盈虧平衡點(diǎn)的保費(fèi)規(guī)模大約為多少?
答:由上題,(1)我們可以計(jì)算出邊際成本率,經(jīng)營成本率和綜合成本率:
邊際成本率=綜合賠付率+變動成本率=98.61%
經(jīng)營成本率=綜合賠付率+變動成本率+固定成本率=104.61%
綜合成本率=綜合賠付率+綜合費(fèi)用率=106.99%
(2)根據(jù)行業(yè)發(fā)展速度,按照確定的未到期責(zé)任準(zhǔn)備金提轉(zhuǎn)差14000
已賺保費(fèi)=保費(fèi)收入-14000
投資收益=400000*5%=20000萬元
固定費(fèi)用=保費(fèi)收入*6%
邊際貢獻(xiàn)=已賺保費(fèi)+投資收益-已賺保費(fèi)*綜合賠付率-保費(fèi)收入*變動費(fèi)用率
最后根據(jù)已經(jīng)確定的固定費(fèi)用、邊際成本率,確定盈虧平衡點(diǎn)保費(fèi)規(guī)模,此時(shí):
邊際貢獻(xiàn)=固定費(fèi)用
保費(fèi)收入-未到期責(zé)任準(zhǔn)備金提轉(zhuǎn)差+投資收益-(保費(fèi)收入-未到期責(zé)任準(zhǔn)備金提轉(zhuǎn)差)*綜合賠付率-保費(fèi)收入*變動費(fèi)用率-保費(fèi)收入*固定費(fèi)用率=0
保費(fèi)收入~300000(萬元)
2.敏感性分析是本量利分析在財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司中的另一個(gè)重要應(yīng)用
敏感性分析是投資項(xiàng)目的經(jīng)濟(jì)評價(jià)中常用的一種研究不確定性的方法。它在確定性分析的基礎(chǔ)上,進(jìn)一步分析不確定性因素對投資項(xiàng)目的最終經(jīng)濟(jì)效果指標(biāo)的影響及影響程度。其實(shí)質(zhì)是通過逐一改變相關(guān)變量數(shù)值的方法來解釋關(guān)鍵指標(biāo)受這些因素變動影響大小的規(guī)律。
敏感性因素一般可選擇主要參數(shù)(如銷售收入、經(jīng)營成本、生產(chǎn)能力、初始投資、壽命期、建設(shè)期、達(dá)產(chǎn)期等)進(jìn)行分析。若某參數(shù)的小幅度變化能導(dǎo)致經(jīng)濟(jì)效果指標(biāo)的較大變化,則稱此參數(shù)為敏感性因素,反之則稱其為非敏感性因素。
我們知道,保險(xiǎn)行業(yè)的利潤表并非是純粹的線性本量利關(guān)系的,最終的營業(yè)利潤受影響的因素有很多,比如未到期責(zé)任準(zhǔn)備金的提轉(zhuǎn)差、分出保費(fèi)、投資收益、資產(chǎn)減值損失等等,在這里,我們假定上述因素都是固定不變的,只討論主要參數(shù)(保費(fèi)收入、綜合賠付率、固定費(fèi)用率、變動費(fèi)用率)對營業(yè)利潤的影響變動情況。
我們以保費(fèi)收入為270000萬元,綜合賠付率為55.94%,固定費(fèi)用率為6.00%,變動費(fèi)用率為42.67%(銷售費(fèi)用率33.33%,日常費(fèi)率1.83%,稅費(fèi)比率7.5%),營業(yè)利潤為1412萬元狀態(tài)點(diǎn)為標(biāo)準(zhǔn)點(diǎn),分析如果保費(fèi)收入、綜合賠付率、固定費(fèi)用、變動費(fèi)用分別變動10%,各因素變動對利潤的影響。
各因素變動的敏感性分析
影響因素 變動程度 變動后利潤利潤變動額利潤變動率 敏感系數(shù)保費(fèi)收入 +10% 170 -1242 -87.96% -8.80綜合賠付率 -10% 15732 14320 1014.16% -101.42固定費(fèi)用率 -10% 4652 3240 229.46% -22.95變動費(fèi)用率 -10% 10889 9477 671.18% -67.12
由圖表我們可以看出,保費(fèi)收入、綜合賠付率、固定費(fèi)用率和變動費(fèi)用率的敏感系數(shù)均為負(fù)數(shù),表明利潤與上述各因素均呈反方向的增減變化。說明財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司在降低保費(fèi)、降低綜合賠付率、降低固定費(fèi)用率、降低變動費(fèi)用率的情況下,均有助于利潤的增加。
綜合賠付率的敏感程度是最大的,表明綜合賠付率的變動對企業(yè)的利潤增加效果最為明顯。因此,在實(shí)際工作中,降低綜合賠付率是財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司盈利的最有效手段,綜合賠付率升高也是公司的最大威脅。
另外,變動費(fèi)用率對利潤的影響比綜合賠付率略小一點(diǎn),仍屬于敏感因素。企業(yè)管理者應(yīng)根據(jù)這一點(diǎn),加強(qiáng)對變動費(fèi)用的管理,通過降低變動費(fèi)用率,給企業(yè)帶來更大的利潤。從表中還可得知,減少保費(fèi)收入、降低固定費(fèi)用率,也會使當(dāng)期的利潤增加,但是相比較而言,對利潤的敏感性不如綜合賠付率和變動費(fèi)用率的變化。另外,從對保險(xiǎn)公司的發(fā)展情況而言,保費(fèi)收入的減少也不利于企業(yè)長遠(yuǎn)的發(fā)展。因此,我們要對綜合賠付率、變動費(fèi)用率、保費(fèi)收入和固定費(fèi)用率的變化做一個(gè)綜合平衡。由于選取的樣本點(diǎn),與盈虧平衡點(diǎn)相比變動不大,因此敏感系數(shù)的大小只能說明對利潤影響的敏感度是綜合賠付率大于變動費(fèi)用率,大于保費(fèi)收入,大于固定費(fèi)用率,但是并不能充分說明絕對影響程度。
通過盈虧平衡點(diǎn)分析,我們明確了中小型財(cái)險(xiǎn)企業(yè)要做到盈虧平衡要達(dá)到的保費(fèi)規(guī)模、綜合賠付率、費(fèi)用率,有助于企業(yè)提高利潤預(yù)測水平、增強(qiáng)戰(zhàn)略規(guī)劃能力;通過敏感性分析,我們具體掌握了各相關(guān)因素對利潤的敏感程度,有助于企業(yè)在經(jīng)營管理工作中,有的放矢,有針對性的采取管控措施,提高經(jīng)營決策的效率,以獲取最佳的經(jīng)營效益;通過安全邊際分析,有助于了解企業(yè)安全經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn),及時(shí)調(diào)整經(jīng)營政策,提高目標(biāo)利潤管理水平。因此,在日趨激烈的市場競爭條件下,合理、有效地運(yùn)用本量利分析法,可以對財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司的利潤預(yù)測、經(jīng)營決策、戰(zhàn)略規(guī)劃有很大的促進(jìn)作用。