【摘 要】本文指出當前我國小微企業(yè)的融資現(xiàn)狀，分析小微企業(yè)融資難的原因，從政府、金融機構(gòu)以及小微企業(yè)自身等方面提出了解決小微企業(yè)融資難問題的對策建議。

【關(guān)鍵詞】小微企業(yè)；融資難、解決對策

一、引言

小微企業(yè)包括：小型企業(yè)、微型企業(yè)、家庭作坊式企業(yè)和個體工商戶等，它是根據(jù)企業(yè)從業(yè)人員、營業(yè)收入、資產(chǎn)總額等指標，結(jié)合行業(yè)特點劃分的一種企業(yè)分類。當前我國的小微企業(yè)主要特征有：（1）企業(yè)規(guī)模較小，管理方式較為靈活；（2）數(shù)量眾多，產(chǎn)業(yè)分布廣泛；（3）勞動密集型企業(yè)居多，企業(yè)的資本和技術(shù)構(gòu)成比例較低；（4）企業(yè)資信程度不高，融資較為困難；（5）企業(yè)管理方式不規(guī)范，公司治理不完善。

二、我國小微企業(yè)的融資現(xiàn)狀

受小微企業(yè)自身狀況以及我國金融市場不健全的制約，我國的小微企業(yè)融資渠道較為狹窄。融資渠道主要有以下幾種：（1）政策性融資；（2）銀行貸款；（3）非銀行的金融機構(gòu)借款；（4）資本市場融資；（5）民間借貸。我國小微企業(yè)融資所涉及到的收費部門多、收費名目廣。小微企業(yè)融資過程中，所涉及的收費項目主要有：（1）政府部門收取的費用，包括：抵（質(zhì)）押物登記費、環(huán)境評估費、質(zhì)檢費、公證費等。（2）商業(yè)銀行收取的費用，包括：資金管理費、保證金占用利息、顧問費、咨詢費等費用。（3）中介機構(gòu)收取的費用，包括：抵（質(zhì)）押物評估費、保險費、擔保費、財務(wù)報告審計費、信用評級費等。

三、我國小微企業(yè)融資難的原因

（1）國家產(chǎn)業(yè)政策的制約。我國的小微企業(yè)絕大多數(shù)是一些傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)，產(chǎn)品相似性以及替代性較高，傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)很難獲得國家的信貸支持，只有符合國家產(chǎn)業(yè)政策以及前景光明的小微企業(yè)可以獲得政府政策性融資。（2）小微企業(yè)自身的缺陷。第一，我國小微企業(yè)生命周期短，我國小微企業(yè)的平均壽命只有

2.9年；第二，我國的小微企業(yè)管理理念、管理方法比較落后，離公司制的管理要求相差較遠，金融機構(gòu)不放心對其進行信貸支持；第三，我國多數(shù)小微企業(yè)沒有及時建立完善的財務(wù)制度，在財務(wù)報表、抵押物等方面不符合商業(yè)銀行信貸要求。（3）我國金融市場建設(shè)不健全。我國金融體系市場化程度較低，政府對金融市場管制較嚴。小微企業(yè)融資成本和道德風險偏高，商業(yè)銀行對小微企業(yè)貸款的擔保機制較為嚴格，對小微企業(yè)的貸款顯得很謹慎。我國股票市場的中小主板市場以及創(chuàng)業(yè)板市場的上市條件對于小微企業(yè)來說很高，絕大都數(shù)小微企業(yè)不能滿足上市條件。我國債券市場發(fā)育不充分，企業(yè)發(fā)行債券的條件較為嚴格，絕大都數(shù)小微企業(yè)也不能通過發(fā)行債券進行融資。（4）中介服務(wù)機構(gòu)不健全。目前我國社會擔保服務(wù)體系尚未建立，服務(wù)小微企業(yè)貸款的擔保機構(gòu)、評級機構(gòu)、審計機構(gòu)等中介機構(gòu)很難滿足小微企業(yè)融資擔保需求。另外，小微企業(yè)申請貸款時，各項評估、擔保以及辦理抵（質(zhì)）押資產(chǎn)評估登記程序多、時間長、費用高，限制了小微企業(yè)的融資擔保。

四、解決小微企業(yè)融資問題的對策

（1）加大政府政策支持。第一，規(guī)范金融市場秩序，對擾亂金融市場的不法行為嚴厲懲治，為小微企業(yè)融資營造良好的市場環(huán)境；第二，政府對小微企業(yè)提供財政補貼、稅收優(yōu)惠等政策；第三，支持商業(yè)銀行設(shè)立小微企業(yè)貸款專項服務(wù)機構(gòu)。（2）推進小微企業(yè)信用擔保體系建設(shè)。鼓勵和支持社會資本、民間資本進入擔保行業(yè)，積極發(fā)展小微企業(yè)信用擔保機構(gòu)，大力開展小微企業(yè)信用擔保業(yè)務(wù)。（3）完善融資市場體系。一是加大銀行對小微企業(yè)的支持。鼓勵銀行進行金融創(chuàng)新，推出適合小微企業(yè)的信貸產(chǎn)品。二是大力開展資本市場融資。培育一些前景光明、科技含量較高的小微企業(yè)，提升科技型小微企業(yè)的經(jīng)營理念和管理水平，完善信息披露機制，努力為有潛力的科技型小微企業(yè)獲得直接融資的機會。三是規(guī)范民間借貸。加強對民間借貸的調(diào)查與分析，強化對民間借貸的監(jiān)督與管理，防止民間借貸的信用風險和道德風險，嚴厲打擊非法集資等違法犯罪行為，增加小微企業(yè)融資的正規(guī)渠道。（4）健全法律法規(guī)體系。借鑒國外解決小微企業(yè)融資困難的成功經(jīng)驗，根據(jù)近年來我國小微企業(yè)發(fā)展遇到的新情況新問題，結(jié)合我國的實際情況，立法部門要盡快地制定出相應(yīng)的實施細則及配套法規(guī)，為小微企業(yè)融資提供一個良好的法律法規(guī)體系。（5）加強企業(yè)自身建設(shè)。小微企業(yè)自身還需要做以下努力：推進管理創(chuàng)新，完善內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)運營效率；加強資金流管理，提高資金使用效率，增強企業(yè)盈利能力和還債能力；健全財務(wù)制度，提高企業(yè)財務(wù)狀況的透明度和可信度；樹立信用意識和品牌意識，提高市場的認知度，將信用理念滲透到企業(yè)的各個方面。

參 考 文 獻

[1]殷銘，殷成國.當前小微企業(yè)融資問題探析—根據(jù)2011年孝感市160戶小微企業(yè)的調(diào)研[J].銀行家.2012（2）

[2]李歡.我國中小企業(yè)融資問題研究[J].企業(yè)導報.2010（5）

[3]熊晉.我國小微企業(yè)融資難問題的分析與建議[J].學習月刊.

2012（2）

作者簡介：薛飛熊，男，江西財經(jīng)大學研究生，研究方向：貨幣銀行理論與政策。