馬青竹

在如今的中國(guó)，貸款買房已然成為常識(shí)性的大眾事件，但同樣是大宗消費(fèi)，車貸比例卻很少。民生銀行交通金融事業(yè)部汽車業(yè)務(wù)部總經(jīng)理王煒坦言，乘用車個(gè)人貸款的比例大概不到10%，商用車作為生產(chǎn)資料，滲透率相對(duì)較高，通過銀行、租賃公司和汽車金融公司的運(yùn)作大概可以達(dá)到30%。據(jù)悉，美國(guó)的汽車消費(fèi)信貸滲透率已經(jīng)高達(dá)70%~80%，歐洲發(fā)達(dá)國(guó)家也大概有60%左右。

王煒分析，信貸滲透率低的根本原因在于我們的汽車市場(chǎng)還是一個(gè)新車市場(chǎng)，市場(chǎng)的總量雖然很大，但是廣度和深度不夠，業(yè)態(tài)不夠齊全，目前還集中在新車的產(chǎn)銷，與汽車服務(wù)業(yè)、汽車金融業(yè)結(jié)合深化的業(yè)態(tài)不足。未來中國(guó)的汽車金融市場(chǎng)會(huì)朝著發(fā)達(dá)國(guó)家的模式演變，慢慢覆蓋到二手車等廣泛的領(lǐng)域，業(yè)態(tài)會(huì)更豐富。

雖然這是一個(gè)自動(dòng)自發(fā)的趨勢(shì)，但是在演變過程中，還需要積極推進(jìn)。王煒認(rèn)為，市場(chǎng)和從業(yè)者不應(yīng)只是被動(dòng)等待，需要主動(dòng)去引導(dǎo)業(yè)態(tài)的變化，因?yàn)椴皇求w系齊全之后才會(huì)有滲透率的真正上升，這兩個(gè)過程是同時(shí)推進(jìn)的。近幾年，車企與商業(yè)銀行都在汽車金融方面做了很多工作和取得了不小的成績(jī)，也各有各的制約和弊端。

外資、合資和有實(shí)力的自主品牌汽車企業(yè)都在中國(guó)建立隸屬集團(tuán)的汽車金融公司，為旗下經(jīng)銷商開展融資業(yè)務(wù)、支持終端車貸等，是汽車金融領(lǐng)域最努力、專注、專業(yè)的推進(jìn)者。但是王煒指出，汽車金融公司的主要弊端是牌照受限和資本不足，在中國(guó)，金融是個(gè)高度管制的領(lǐng)域，非銀行的金融機(jī)構(gòu)會(huì)遇到種種障礙，比如資本充足率要求很高的注冊(cè)資本金，融資渠道狹窄等；所以像上汽、廣汽等在汽車金融方面有理念、有行動(dòng)的集團(tuán)在今年的人大會(huì)議上提出了給車企金融公司更多政策支持的提案。

對(duì)于商業(yè)銀行來說，資金不是問題，中國(guó)的金融資產(chǎn)九成以上都是商業(yè)銀行的，占比最大。但是商業(yè)銀行面對(duì)的行業(yè)太多，可選擇的行業(yè)太多，很難專注地在汽車行業(yè)做深做細(xì)。用王煒的話講：“對(duì)汽車行業(yè)沒有一個(gè)承諾、一個(gè)縱深的執(zhí)著和堅(jiān)持，我們面對(duì)所有品牌，針對(duì)整個(gè)行業(yè)，跟不同的集團(tuán)有不同形式的合作。”

在這種各有利弊的情況下，業(yè)界有各種自己的方式去解決。以民生銀行為例，以事業(yè)部的形式，力爭(zhēng)成為金融業(yè)里最了解汽車行業(yè)的，團(tuán)隊(duì)上也吸納了很多汽車行業(yè)和汽車金融業(yè)背景的人員，提供一些好的方案來幫助汽車金融公司避開各種限制，發(fā)揮商業(yè)銀行全牌照的優(yōu)勢(shì)。王煒舉例說：“在現(xiàn)有條件下，金融公司能給單一客戶的額度可能只有1億，但是我們可以做到200億，取長(zhǎng)補(bǔ)短，更好地服務(wù)經(jīng)銷商；同時(shí)我們自己也通過零售業(yè)務(wù)、信用卡等把車貸推廣開來。”在這種情況下，王煒認(rèn)為拉動(dòng)汽車消費(fèi)的當(dāng)務(wù)之急是需要更加寬松、更有鼓勵(lì)性的消費(fèi)金融政策的支持。去年我國(guó)的汽車銷量超過了1800萬(wàn)輛，并將繼續(xù)以一個(gè)合適的增長(zhǎng)比例往前發(fā)展；機(jī)動(dòng)車保有量超過1億輛，從量的上面講已經(jīng)具有了一個(gè)頗具意義的規(guī)模，正如王煒?biāo)?，“有了存量的廣度，才能有業(yè)態(tài)的深度”。近幾年廠商和金融公司一直在積極嘗試各種不同業(yè)態(tài)的租賃，租賃與二手車相互促進(jìn)，體現(xiàn)了市場(chǎng)長(zhǎng)期積累之后的變化趨勢(shì)。在這個(gè)基礎(chǔ)上完全可以一邊發(fā)展一邊完善汽車金融體系。

商業(yè)銀行也在不斷根據(jù)市場(chǎng)和產(chǎn)業(yè)的變化進(jìn)行調(diào)整和創(chuàng)新。例如，集團(tuán)性大經(jīng)銷商的出現(xiàn)。由于自身的能力較強(qiáng)，他們不再需要廠商的信用支持，而且經(jīng)銷商集團(tuán)往往經(jīng)營(yíng)十幾、幾十個(gè)品牌。于是民生銀行就直接與經(jīng)銷商集團(tuán)進(jìn)行合作，改變了過去廠商、銀行、經(jīng)銷商的三角模式，根據(jù)市場(chǎng)演變率先使用創(chuàng)新橫向模式，避免了管理、資產(chǎn)等無效率的分割。

總之，充足的資金對(duì)于中國(guó)汽車產(chǎn)業(yè)的發(fā)展至關(guān)重要，能夠幫助企業(yè)實(shí)現(xiàn)產(chǎn)能的擴(kuò)充，使上游的零部件供應(yīng)更有效率，使下游的銷售網(wǎng)絡(luò)搭建更便捷，王煒形容資金流動(dòng)為“一條看不見的線”。不但可以讓很多終端用戶提前跨入這個(gè)門檻，更重要是能夠成為經(jīng)銷商企業(yè)的一個(gè)重要利潤(rùn)來源，未來會(huì)像成熟市場(chǎng)一樣，經(jīng)銷商的利潤(rùn)結(jié)構(gòu)除了銷售和服務(wù)還應(yīng)該來自保險(xiǎn)和金融。