亚洲免费av电影一区二区三区,日韩爱爱视频,51精品视频一区二区三区,91视频爱爱,日韩欧美在线播放视频,中文字幕少妇AV,亚洲电影中文字幕,久久久久亚洲av成人网址,久久综合视频网站,国产在线不卡免费播放

        ?

        基于企業(yè)價(jià)值的現(xiàn)金流管理探析

        2022-05-19 04:17:29鄒文英
        時(shí)代商家 2022年14期
        關(guān)鍵詞:現(xiàn)金流管理企業(yè)價(jià)值現(xiàn)金流

        鄒文英

        摘要:當(dāng)今經(jīng)濟(jì)全球化進(jìn)程加快,我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)高速發(fā)展,越來(lái)越多的企業(yè)參與國(guó)家經(jīng)濟(jì)建設(shè),推動(dòng)著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)不斷向前發(fā)展。一個(gè)持續(xù)發(fā)展的企業(yè),必須具有良性循環(huán)的現(xiàn)金流,現(xiàn)金價(jià)值即為企業(yè)價(jià)值的體現(xiàn),因此,管理現(xiàn)金流為企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)提供必要支持,可促進(jìn)企業(yè)持續(xù)高效發(fā)展。本文介紹了企業(yè)現(xiàn)金流的含義,闡述了企業(yè)現(xiàn)金流管理對(duì)企業(yè)價(jià)值的重要意義和現(xiàn)金流管理模式,分析了企業(yè)現(xiàn)金流管理存在的問(wèn)題,并提出改善措施,希望能為企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平進(jìn)一步提升提供參考。

        關(guān)鍵詞:企業(yè)價(jià)值;現(xiàn)金流;現(xiàn)金流管理

        在目前激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中,現(xiàn)金流管理顯得愈發(fā)重要。良好的現(xiàn)金流管理,可以對(duì)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中所使用的資金進(jìn)行合理分配,通過(guò)資金循環(huán)“造血”,給企業(yè)創(chuàng)造更大的價(jià)值。但在實(shí)際運(yùn)用中,不少企業(yè)并沒(méi)有將企業(yè)價(jià)值與企業(yè)現(xiàn)金流管理很好的關(guān)聯(lián)起來(lái)。本文將從企業(yè)價(jià)值的角度對(duì)現(xiàn)金流管理進(jìn)行探析,找出企業(yè)現(xiàn)金流管理存在的問(wèn)題,提出應(yīng)對(duì)措施,提高企業(yè)現(xiàn)金流管理水平,提升企業(yè)現(xiàn)金流管理在企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造中的地位。

        一、企業(yè)現(xiàn)金流管理概述

        (一)企業(yè)現(xiàn)金流的含義

        現(xiàn)金流是企業(yè)在某一個(gè)會(huì)計(jì)期間因經(jīng)濟(jì)活動(dòng)開(kāi)展而產(chǎn)生的現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出。企業(yè)銷(xiāo)售產(chǎn)品、提供勞務(wù)、出售固定資產(chǎn)、向銀行借款、融資等都會(huì)取得現(xiàn)金,形成現(xiàn)金流入;購(gòu)買(mǎi)原材料、支付人工成本、購(gòu)買(mǎi)固定資產(chǎn)、對(duì)外投資、償還債務(wù)等都會(huì)支付現(xiàn)金,形成現(xiàn)金流出。企業(yè)的現(xiàn)金流量表是按收付實(shí)現(xiàn)制進(jìn)行編制的,現(xiàn)金流量編制相比較而言難以人為操縱,它能讓報(bào)表使用者較為全面地了解企業(yè)財(cái)務(wù)狀況,評(píng)價(jià)企業(yè)的盈利質(zhì)量,進(jìn)而進(jìn)行相關(guān)的決策,好的現(xiàn)金流會(huì)給企業(yè)帶來(lái)更多的機(jī)遇。

        (二)企業(yè)現(xiàn)金流管理的目標(biāo)

        企業(yè)現(xiàn)金流管理,簡(jiǎn)單說(shuō)即對(duì)現(xiàn)金流入和流出加以控制管理,從而實(shí)現(xiàn)某個(gè)時(shí)段的經(jīng)營(yíng)目標(biāo)和價(jià)值。從企業(yè)編制的財(cái)務(wù)報(bào)表提供的信息看,現(xiàn)金流量表反映的是企業(yè)一定會(huì)計(jì)期間經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物流入和流出情況信息,它從動(dòng)態(tài)反映企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況,可以讓報(bào)表的使用者了解和評(píng)析企業(yè)獲取現(xiàn)金的能力,并據(jù)以預(yù)測(cè)企業(yè)未來(lái)的現(xiàn)金流量趨勢(shì),通過(guò)對(duì)企業(yè)的盈利質(zhì)量評(píng)價(jià),進(jìn)行相應(yīng)的決策;從市場(chǎng)價(jià)值看,現(xiàn)金流的質(zhì)量影響著企業(yè)當(dāng)期的市場(chǎng)價(jià)值。現(xiàn)金流所呈現(xiàn)的信息能幫助投資者綜合分析企業(yè)的投資價(jià)值?,F(xiàn)金流入持續(xù)大于流出說(shuō)明企業(yè)的經(jīng)營(yíng)狀況良好,能承受一定程度的風(fēng)險(xiǎn),有助于企業(yè)獲得外部投資,反之則投資者謹(jǐn)慎或取消投資計(jì)劃,從而影響企業(yè)做大做強(qiáng);從企業(yè)價(jià)值看,企業(yè)價(jià)值表現(xiàn)為企業(yè)將要?jiǎng)?chuàng)造的一系列未來(lái)現(xiàn)金流量的凈現(xiàn)值。這意味著在企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中,現(xiàn)金流的增加就代表著企業(yè)價(jià)值的增加。企業(yè)價(jià)值的大小取決于企業(yè)創(chuàng)造現(xiàn)金流的能力,其具體表現(xiàn)為現(xiàn)金流量期末值較期初值增減變化。因此,企業(yè)價(jià)值的最大化就是現(xiàn)金流管理的最終目標(biāo)。

        (三)企業(yè)現(xiàn)金流管理對(duì)企業(yè)價(jià)值的重要意義

        企業(yè)根據(jù)自身情況制定總體發(fā)展戰(zhàn)略目標(biāo),通過(guò)對(duì)現(xiàn)有的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)進(jìn)行合理調(diào)整,從而全面提高企業(yè)的整體價(jià)值。在此過(guò)程中,加強(qiáng)企業(yè)現(xiàn)金流量管理的重要意義有以下幾個(gè)方面:

        1.帶動(dòng)企業(yè)持續(xù)發(fā)展

        企業(yè)從最初的籌資、投產(chǎn)到生產(chǎn)、銷(xiāo)售,每一個(gè)環(huán)節(jié)都離不開(kāi)現(xiàn)金,沒(méi)有現(xiàn)金流,企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)就無(wú)法正常進(jìn)行。在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)全球化發(fā)展的新形勢(shì)下,企業(yè)要根據(jù)自身發(fā)展?fàn)顩r,優(yōu)化資金使用模式。企業(yè)采購(gòu)原材料、支付固定成本費(fèi)用、項(xiàng)目投資等各項(xiàng)活動(dòng)離不開(kāi)完善的資金支撐,因此,科學(xué)合理地管理現(xiàn)金流量,可以確保企業(yè)根據(jù)當(dāng)前經(jīng)營(yíng)活動(dòng)類(lèi)型,在各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)中合理的分配資金,通過(guò)實(shí)施有效的現(xiàn)金分配方案,充分運(yùn)用有限資金以獲得最大利潤(rùn),從而帶動(dòng)企業(yè)持續(xù)發(fā)展。

        2.提升企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力

        在企業(yè)財(cái)務(wù)管理工作中,現(xiàn)金流管理是其重要組成部分。在財(cái)務(wù)管理指標(biāo)中,現(xiàn)金流量與當(dāng)期債務(wù)比率、盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)、籌資比例等指標(biāo),可對(duì)企業(yè)價(jià)值質(zhì)量進(jìn)行評(píng)價(jià)。通過(guò)分析現(xiàn)金流量有關(guān)的指標(biāo),可以分析企業(yè)的支付能力、償債能力、盈利能力、未來(lái)發(fā)展?jié)摿η闆r,了解企業(yè)當(dāng)期實(shí)際價(jià)值所在,進(jìn)而找出自身存在的問(wèn)題,針對(duì)問(wèn)題進(jìn)行及時(shí)修正,使企業(yè)獲得充足的現(xiàn)金流。如加強(qiáng)自身現(xiàn)金流的關(guān)注,優(yōu)化利潤(rùn)指標(biāo),篩選有價(jià)值的信息,提高銷(xiāo)售回款率、投資回報(bào)率,加速企業(yè)的現(xiàn)金流和各項(xiàng)決策之間的融合。因此,科學(xué)合理地管理現(xiàn)金流量,使企業(yè)在良好的現(xiàn)金流保障下,在與同行業(yè)的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中不斷壯大,擴(kuò)大競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì),從而實(shí)現(xiàn)高速發(fā)展。

        3.降低資金風(fēng)險(xiǎn)

        企業(yè)在發(fā)展過(guò)程中,受各種因素影響,勢(shì)必會(huì)遇到各類(lèi)阻礙發(fā)展的狀況,如融資不暢、經(jīng)營(yíng)不善等??茖W(xué)合理地管理現(xiàn)金流量,通過(guò)調(diào)整資產(chǎn)結(jié)構(gòu),調(diào)節(jié)各類(lèi)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入流出比例,可以有效地降低企業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn),順利實(shí)施企業(yè)不同階段的戰(zhàn)略目標(biāo)。

        (四)企業(yè)現(xiàn)金流管理的模式

        企業(yè)現(xiàn)金流管理模式根據(jù)企業(yè)總體戰(zhàn)略類(lèi)型可以分為三種類(lèi)型,三種類(lèi)型的現(xiàn)金流管理服務(wù)于企業(yè)不同的戰(zhàn)略目標(biāo),存在不同的優(yōu)缺點(diǎn),企業(yè)可以根據(jù)自身需求,合理制定現(xiàn)金流管理模式。

        1.成長(zhǎng)型模式

        當(dāng)企業(yè)以發(fā)展壯大為導(dǎo)向,致力于使企業(yè)在規(guī)模、資產(chǎn)、利潤(rùn)等某一方面或幾方面獲得成長(zhǎng)時(shí),勢(shì)必會(huì)不斷進(jìn)行新產(chǎn)品的研發(fā),新市場(chǎng)的開(kāi)拓。此種經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略模式的主要特點(diǎn)就是求新。在這種模式下,現(xiàn)金流需求量很大。一般短時(shí)間難以通過(guò)自身經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流獲得,通常需要對(duì)外進(jìn)行籌集資金。而籌集資金的主要方式一是吸收權(quán)益性投資,二是通過(guò)銀行等金融機(jī)構(gòu)獲得借款。這兩種方式能讓企業(yè)快速籌集到大量資金,及時(shí)解決資金需求,但是企業(yè)如借入資金過(guò)高,很容易引發(fā)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn),導(dǎo)致不能按期支付利息等費(fèi)用,資金鏈出現(xiàn)斷裂。

        2.穩(wěn)定型模式

        當(dāng)企業(yè)在戰(zhàn)略方向沒(méi)有較大改變,企業(yè)內(nèi)外環(huán)境也沒(méi)有較大變化,在行業(yè)領(lǐng)域、市場(chǎng)地位等方面基本維持現(xiàn)狀時(shí),企業(yè)在經(jīng)營(yíng)管理上以平穩(wěn)安全經(jīng)營(yíng)為目標(biāo)。在此種經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略模式下,現(xiàn)金流管理集中表現(xiàn)為現(xiàn)金流優(yōu)化。優(yōu)化的有效手段就是控制,在這個(gè)時(shí)段強(qiáng)調(diào)的是現(xiàn)金流出的控制,企業(yè)從現(xiàn)金流優(yōu)化著手,以提高現(xiàn)金的流動(dòng)性為目標(biāo),將現(xiàn)金流入流出集中于企業(yè)優(yōu)勢(shì)產(chǎn)品上的經(jīng)營(yíng),不再重點(diǎn)將資金流入新產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)。企業(yè)此階段以擁有穩(wěn)定的現(xiàn)金流為目的,但因企業(yè)關(guān)注短期經(jīng)營(yíng)行為,對(duì)企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展考慮較少,會(huì)失去一些發(fā)展機(jī)遇。

        3.調(diào)整型模式

        當(dāng)企業(yè)現(xiàn)有的經(jīng)營(yíng)狀況不能應(yīng)付外部環(huán)境的變化,不能為企業(yè)帶來(lái)預(yù)定收益的情況下,現(xiàn)金流管理重心也需要進(jìn)行必要的調(diào)整,此階段現(xiàn)金流通常不能滿足企業(yè)正常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)需求,需要調(diào)整企業(yè)現(xiàn)有的經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)和資產(chǎn)。在這種階段,現(xiàn)金流管理模式的主要特點(diǎn)是精簡(jiǎn)。在這種模式下,現(xiàn)金支出應(yīng)嚴(yán)格按預(yù)算進(jìn)行控制,通過(guò)減少投資、變賣(mài)資產(chǎn)等來(lái)彌補(bǔ)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)凈現(xiàn)金流的不足,提高企業(yè)資產(chǎn)流動(dòng)性,企業(yè)逐步收回資金,集中資金用以發(fā)展新的經(jīng)營(yíng)領(lǐng)域。

        二、企業(yè)現(xiàn)金流管理中的問(wèn)題

        現(xiàn)金流管理主要是對(duì)企業(yè)各項(xiàng)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的現(xiàn)金流入流出進(jìn)行控制。根據(jù)現(xiàn)金流向折射出的問(wèn)題進(jìn)行現(xiàn)金管理模式調(diào)整,通過(guò)現(xiàn)金流方案優(yōu)化來(lái)提高現(xiàn)金流管理的效果,從而擴(kuò)大企業(yè)價(jià)值。然而,現(xiàn)金流管理如不合理,嚴(yán)重的會(huì)導(dǎo)致企業(yè)資金鏈斷裂,企業(yè)處于破產(chǎn)邊緣。目前,一些企業(yè)現(xiàn)金流管理主要存在以下問(wèn)題:

        (一)現(xiàn)金流管理的重視程度較弱

        不少企業(yè)的管理層缺乏現(xiàn)金流管理意識(shí),企業(yè)的決策者大多只是簡(jiǎn)單地了解下企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中的貨幣資金情況,重點(diǎn)關(guān)注的仍是企業(yè)規(guī)模及利潤(rùn)情況,并沒(méi)有意識(shí)到現(xiàn)金流情況與利潤(rùn)的差別與關(guān)聯(lián),沒(méi)有意識(shí)到現(xiàn)金在企業(yè)發(fā)展中的重要地位,也沒(méi)有將現(xiàn)金流管理作為財(cái)務(wù)管理的一項(xiàng)重要事項(xiàng)進(jìn)行關(guān)注,即便現(xiàn)金流出現(xiàn)問(wèn)題,也只是針對(duì)某項(xiàng)活動(dòng)進(jìn)行事后補(bǔ)救,并沒(méi)有形成相應(yīng)的管理體系。

        (二)對(duì)營(yíng)運(yùn)資金控制不力,資金預(yù)算管理未能有效實(shí)施

        現(xiàn)金流管理同其他管理一樣,有效地實(shí)施內(nèi)部控制,才能達(dá)到管理的目標(biāo)。資金預(yù)算是現(xiàn)金流管理控制的基準(zhǔn),其控制圍繞資金預(yù)算展開(kāi)工作,因此,資金預(yù)算管理也是必須重視的環(huán)節(jié)。目前企業(yè)對(duì)全面預(yù)算管理的理念有了一定的認(rèn)知,預(yù)算管理普及面相應(yīng)擴(kuò)大,但資金預(yù)算管理仍較為薄弱。企業(yè)雖編制了資金預(yù)算,但實(shí)際操作過(guò)程中,預(yù)算與實(shí)際存在脫節(jié)或預(yù)算與實(shí)際存在較大偏差,考核制度沒(méi)有建立,或未真正實(shí)施。對(duì)現(xiàn)金流管理如不到位,則企業(yè)制定的發(fā)展戰(zhàn)略目標(biāo)將難以實(shí)現(xiàn)。

        (三)三大活動(dòng)的現(xiàn)金流量管理側(cè)重點(diǎn)不明確

        企業(yè)的各項(xiàng)業(yè)務(wù)活動(dòng)大致可以分為三種,分別為企業(yè)的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)。其中,經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是企業(yè)的重要活動(dòng),它掌控著企業(yè)良性生存的經(jīng)濟(jì)命脈,在積累資金的同時(shí),對(duì)企業(yè)擴(kuò)大或償還債務(wù)提供了強(qiáng)有力的保證,良好的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)是增強(qiáng)企業(yè)盈利能力的最有效也最穩(wěn)妥的途徑。在保證正常的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的前提下,合理安排投資活動(dòng)、籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流,能促進(jìn)企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展。但目前企業(yè)在不同的發(fā)展階段,對(duì)資金良性循環(huán)狀態(tài)以及三大活動(dòng)的現(xiàn)金流合理比例并沒(méi)有形成清晰的認(rèn)知。在企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中,企業(yè)現(xiàn)金流有多項(xiàng)業(yè)務(wù)的流入流出,不少企業(yè)沒(méi)有根據(jù)自身及行業(yè)特點(diǎn),重點(diǎn)加強(qiáng)某方面的管理,出臺(tái)相應(yīng)的管理措施,導(dǎo)致現(xiàn)金流管理比較低效。

        三、企業(yè)改善現(xiàn)金流管理提升企業(yè)價(jià)值的措施

        (一)通過(guò)業(yè)財(cái)融合信息化手段,加強(qiáng)現(xiàn)金流管理意識(shí)

        信息技術(shù)目前在社會(huì)各領(lǐng)域被廣泛應(yīng)用,企業(yè)可運(yùn)用相關(guān)信息技術(shù),推行業(yè)財(cái)一體化管理系統(tǒng),將生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)管理、存貨管理、資產(chǎn)管理、薪酬管理、銷(xiāo)售管理、質(zhì)量管理串聯(lián)起來(lái),進(jìn)行有機(jī)融合。在推行系統(tǒng)上線的過(guò)程中,培養(yǎng)管理者的現(xiàn)金流管理意識(shí)。各部門(mén)通過(guò)業(yè)務(wù)操作,可以實(shí)時(shí)掌握本部門(mén)的資金情況,同時(shí)達(dá)到一定的程度上的信息資源及時(shí)共享,加快決策下達(dá),加快現(xiàn)金流速。上到管理層下至員工,都參與現(xiàn)金管理活動(dòng),帶動(dòng)全員提高現(xiàn)金流管理意識(shí),從而提高現(xiàn)金流管理的重視程度。

        (二)強(qiáng)化資金預(yù)算編制和應(yīng)用

        企業(yè)在年初對(duì)當(dāng)年經(jīng)營(yíng)活動(dòng)進(jìn)行預(yù)算編制時(shí),應(yīng)細(xì)化資金預(yù)算編制,將資金預(yù)算分解到月度或季度,并與業(yè)務(wù)預(yù)算相匹配。建立考核制度,并進(jìn)行相應(yīng)指標(biāo)的考核,考核制度建立應(yīng)合理設(shè)定資金預(yù)算與實(shí)際發(fā)生額存在的偏離區(qū)間。另外,資金預(yù)算編也應(yīng)根據(jù)實(shí)時(shí)情況進(jìn)行合理調(diào)整。當(dāng)現(xiàn)金流量的預(yù)測(cè)為凈現(xiàn)金流出且企業(yè)貨幣資金狀況不足以應(yīng)對(duì)后期經(jīng)營(yíng)需求,企業(yè)需提前進(jìn)行現(xiàn)金流籌措方案的修正,以解決資金的急需問(wèn)題,保證資金的充足量;當(dāng)現(xiàn)金流量的預(yù)測(cè)為凈現(xiàn)金流入且富余較多時(shí),企業(yè)應(yīng)根據(jù)預(yù)測(cè)的盈利現(xiàn)金情況,增補(bǔ)相應(yīng)的投資活動(dòng),將富余的資金獲得更高的現(xiàn)金回報(bào)。

        企業(yè)在實(shí)施現(xiàn)金預(yù)算管理的同時(shí),還需相應(yīng)建立與之配套的資金流管理制度,通過(guò)制定相應(yīng)的制度,明確現(xiàn)金管理活動(dòng)流程,明確業(yè)務(wù)部門(mén)相應(yīng)的管理職責(zé),形成有效的資金流內(nèi)部管理體系,健全相應(yīng)的內(nèi)部控制系統(tǒng)。如建立資金預(yù)算管理制度、投資管理制度、籌資管理制度、往來(lái)款項(xiàng)管理制度、存貨管理制度等。另外,每周應(yīng)編制現(xiàn)金流實(shí)際情況表,根據(jù)月初資金預(yù)算表,查找和分析兩表的差異情況,向相關(guān)業(yè)務(wù)部門(mén)下達(dá)收款、付款控制預(yù)警項(xiàng)目,督促業(yè)務(wù)部門(mén)實(shí)行有效管理,建立預(yù)警機(jī)制,并相應(yīng)的制定情況變化的應(yīng)對(duì)機(jī)制,確保月度的現(xiàn)金流達(dá)到或接近現(xiàn)金預(yù)算值。

        (三)有針對(duì)性地優(yōu)化改善各項(xiàng)活動(dòng)中的現(xiàn)金流對(duì)策

        為了更好地管理現(xiàn)金流,財(cái)務(wù)管理工作的實(shí)際操作中還有與之配套的評(píng)價(jià)指標(biāo),如根據(jù)行業(yè)的特點(diǎn),測(cè)算出盈余現(xiàn)金保障倍數(shù)、資產(chǎn)現(xiàn)金回收率、現(xiàn)金流動(dòng)負(fù)債比率等的行業(yè)優(yōu)秀值、良好值、平均值、較差值,我們可以據(jù)此分析企業(yè)現(xiàn)金流向在企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程的合理性,有針對(duì)性地改善現(xiàn)金流。

        企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流入占較大比重的項(xiàng)目為銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金。因此,應(yīng)有針對(duì)性地加強(qiáng)應(yīng)收賬款管理。應(yīng)收賬款管理一是應(yīng)加強(qiáng)客戶信用度的調(diào)查,建立優(yōu)質(zhì)客戶;二是建立完善的應(yīng)收賬款監(jiān)控體制,確保貨款按時(shí)回收;三是考核制度應(yīng)有效實(shí)施,是對(duì)貨款按時(shí)回收的又一道保障防線;四是客戶拓展應(yīng)多元化,不能存在獨(dú)大情況。有些客戶,剛開(kāi)始確實(shí)為優(yōu)質(zhì)客戶,但受客觀因素影響,資金出現(xiàn)問(wèn)題,勢(shì)必對(duì)企業(yè)回款產(chǎn)生連鎖反應(yīng),容易造成資金鏈斷裂。

        企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現(xiàn)金流出占較大比重的項(xiàng)目為購(gòu)買(mǎi)商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金。因此應(yīng)有針對(duì)性地合理安排物資采購(gòu)支出。一是對(duì)供應(yīng)商加強(qiáng)事前綜合評(píng)估;二是在采購(gòu)合同簽訂時(shí)充分考慮票據(jù)的使用和質(zhì)保金的設(shè)定,合理控制現(xiàn)金月度流出額度;三是根據(jù)生產(chǎn)進(jìn)度要求合理確定采購(gòu)時(shí)機(jī);四是強(qiáng)化存貨存量管理,制定存貨最優(yōu)庫(kù)存量;五是推行集中采購(gòu)方式,降低采購(gòu)成本。

        投資活動(dòng)的現(xiàn)金流量主要是圍繞企業(yè)對(duì)內(nèi)投資、對(duì)外投資事項(xiàng)展開(kāi),投資最終也是為了獲利。因此應(yīng)有針對(duì)性地加強(qiáng)投資回報(bào)期的應(yīng)對(duì)管理。當(dāng)企業(yè)開(kāi)展某項(xiàng)投資活動(dòng)時(shí),一是充分調(diào)查市場(chǎng)環(huán)境,競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的信息,綜合評(píng)價(jià)投資的可行性;二是應(yīng)合理測(cè)算投資回報(bào)期,并考慮當(dāng)期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的凈現(xiàn)金流量是否能提供有力保障;三是考慮投資回報(bào)期未能按期實(shí)現(xiàn),公司應(yīng)制定相對(duì)應(yīng)的補(bǔ)救措施,如投資轉(zhuǎn)讓?zhuān)Y產(chǎn)變現(xiàn),提前估計(jì)彌補(bǔ)現(xiàn)金流支出的份額,是否在企業(yè)承受的范圍內(nèi)。

        籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流量中吸收投資收到現(xiàn)金,對(duì)企業(yè)來(lái)講沒(méi)有到期還本付息的壓力,而取得借款收到的現(xiàn)金存在償債風(fēng)險(xiǎn)。往往企業(yè)在擴(kuò)大經(jīng)營(yíng)過(guò)程中,勢(shì)必需要進(jìn)行一定的融資行為,增加籌資活動(dòng)的現(xiàn)金流入流出。其中借款事項(xiàng)比較容易快速獲得現(xiàn)金,也是很多企業(yè)較為常用的籌資方式。企業(yè)進(jìn)行借款行為時(shí),一是盡可能獲得較多的授信額度,以便獲得足額的資金;二是應(yīng)考慮當(dāng)期經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量情況,有針對(duì)性地確定現(xiàn)金負(fù)債比率的合理區(qū)間,避免現(xiàn)金支付籌資費(fèi)用出現(xiàn)問(wèn)題;三是注意融資結(jié)構(gòu)和成本,選擇低成本的資金來(lái)源,支付低融資成本。

        四、結(jié)束語(yǔ)

        通過(guò)分析,現(xiàn)金流管理對(duì)企業(yè)發(fā)展存在極其重要的位置,在企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中,強(qiáng)化現(xiàn)金流管理并把它貫穿企業(yè)每一個(gè)環(huán)節(jié)中去??梢宰屍髽I(yè)的價(jià)值得到提升,進(jìn)一步提高企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)能力,并在穩(wěn)定的經(jīng)營(yíng)和發(fā)展中創(chuàng)造更大的經(jīng)濟(jì)價(jià)值。

        參考文獻(xiàn):

        [1]朱明靜.基于企業(yè)價(jià)值的現(xiàn)金流管理探析[J].中國(guó)集體經(jīng)濟(jì),2017 (25):98-99.

        [2]湯婷婷.價(jià)值鏈視角下企業(yè)現(xiàn)金流管理研究[J].現(xiàn)代商業(yè),2020 (17):116-118.

        [3]嚴(yán)久欣,馬躍,王子南.論現(xiàn)金流量管理與企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造[J].商,2015 (19):18.

        [4]趙曉丹.基于企業(yè)價(jià)值創(chuàng)造的現(xiàn)金流管理的探討[J].財(cái)界,2016 (35):158-159.

        [5]劉圻,楊惠元.價(jià)值鏈視角下的企業(yè)現(xiàn)金流管理研究——基于問(wèn)卷調(diào)查的分析[J].財(cái)務(wù)與金融,2014 (03):42-46.

        猜你喜歡
        現(xiàn)金流管理企業(yè)價(jià)值現(xiàn)金流
        基于未來(lái)現(xiàn)金流折現(xiàn)及Black—Scholes模型的可轉(zhuǎn)債定價(jià)實(shí)證分析
        精益求精 管理企業(yè)現(xiàn)金流
        基于現(xiàn)金流分析的財(cái)務(wù)內(nèi)控管理模式構(gòu)建
        現(xiàn)金流有多重要?
        海峽姐妹(2017年11期)2018-01-30 08:57:39
        淺談重視企業(yè)現(xiàn)金流控制營(yíng)運(yùn)風(fēng)險(xiǎn)
        經(jīng)濟(jì)外語(yǔ)類(lèi)人才的企業(yè)價(jià)值
        金融企業(yè)并購(gòu)價(jià)值評(píng)估的特殊性及方法選擇
        企業(yè)價(jià)值與內(nèi)部控制相關(guān)性研究
        現(xiàn)金流量對(duì)企業(yè)價(jià)值的影響及衡量作用分析
        企業(yè)現(xiàn)金流管理存在的問(wèn)題和對(duì)策
        四虎影视免费永久在线观看| 日本在线免费不卡一区二区三区| 亚洲精选自偷拍一区二| 国产午夜福利精品一区二区三区 | 乱子真实露脸刺激对白| 99在线无码精品秘 人口| 丰满熟妇人妻无码区| 亚洲一区域二区域三区域四| 国产激情自拍在线视频| 日本肥老妇色xxxxx日本老妇| 少妇激情av一区二区| 亚洲AV无码精品一区二区三区l| 少妇一区二区三区乱码| 大香焦av一区二区三区| 欧美人与动牲交a精品| 久久这里只精品国产99热| 狠狠色狠狠色综合网老熟女| 久久91精品国产91久久跳舞| 狠狠色欧美亚洲狠狠色www| 免费看泡妞视频app| 免费国产一级片内射老| 日本一区二区三区在线视频播放| 国产精品免费看久久久无码| 色妞ww精品视频7777| 亚洲无码一二专区| 国产在线精彩自拍视频| 日韩乱码人妻无码系列中文字幕| 五月丁香综合激情六月久久| 国产欧美VA欧美VA香蕉在| 极品美女销魂一区二区三| 国产熟女盗摄一区二区警花91| 一边吃奶一边摸做爽视频| a级福利毛片| 白色月光免费观看完整版| 青青草骚视频在线观看| 野外少妇愉情中文字幕| 久久国产影视免费精品| 成年女人午夜特黄特色毛片免| 日本一区二区在线免费看| 亚洲av永久无码精品网址| 日本一区午夜艳熟免费 |