郭瑋

[摘 要]文章從金融體系、國家宏觀政策以及企業(yè)自身素質(zhì)三個(gè)方面，分析了我國中小企業(yè)的融資現(xiàn)狀和融資過程中的主要問題，結(jié)果發(fā)現(xiàn)很多問題，比如我國中小企業(yè)沒有健全的體制、信息不夠?qū)ΨQ、信用度不高、金融體系不夠完善、信用擔(dān)保不夠成熟等，這些問題都導(dǎo)致我國中小企業(yè)融資難度的加大。文章借鑒了國外先進(jìn)的經(jīng)驗(yàn)，并與我國實(shí)際的發(fā)展情況相結(jié)合，有針對(duì)性地分析我國中小企業(yè)在融資過程中存在的問題，并提出了自己的建議。

[關(guān)鍵詞]中小企業(yè);貿(mào)易融資;融資困難;問題解決

[DOI]10.13939/j.cnki.zgsc.2020.25.060

1 我國中小企業(yè)貿(mào)易融資概述

1.1 中小企業(yè)融資的特點(diǎn)

在我國眾多的中小企業(yè)中，大部分都是在成長(zhǎng)期，有的甚至還在創(chuàng)業(yè)初期，經(jīng)營(yíng)的過程中面臨著大量不確定因素，能否持續(xù)穩(wěn)定的經(jīng)營(yíng)下去還是一個(gè)問題，它們沒有雄厚的資金實(shí)力，也沒有靈活的市場(chǎng)應(yīng)變能力，常年都需要貸款來維持自身的經(jīng)營(yíng)發(fā)展。對(duì)于融資的企業(yè)來說，幾乎都是用讓出企業(yè)部分的所有權(quán)或者控制權(quán)的方式，來獲得更多的融資和貸款的期限，這是一種產(chǎn)權(quán)交易，許多金融機(jī)構(gòu)的信貸資金都是有限的，面對(duì)這樣的壓力，他們會(huì)上調(diào)中小企業(yè)的貸款利率，以此來讓有限的資金達(dá)到使用效率的最大化。金融機(jī)構(gòu)提高貸款利率會(huì)進(jìn)一步加劇中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)成本，使他們感受到資金壓力。由于中小企業(yè)正處于創(chuàng)業(yè)的初級(jí)或發(fā)展階段，資金方面缺乏，且尚未形成自己的規(guī)模，市場(chǎng)針對(duì)這些企業(yè)的認(rèn)知也比較低，甚至是不看好它們未來的發(fā)展，不確定它們能否在市場(chǎng)上獲得成功，因此投資的風(fēng)險(xiǎn)比較大。處于初期創(chuàng)業(yè)階段的中小企業(yè)，基于其自身資金儲(chǔ)備量較少，因此無法滿足投資市場(chǎng)對(duì)資產(chǎn)擔(dān)保的需求。

1.2 中小企業(yè)融資的意義

第一，科學(xué)處理我國中小企業(yè)融資難的問題，對(duì)我國大型的企業(yè)以及國民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展來說都是非常有利的。中小企業(yè)獲得的收益已逐漸發(fā)展成為推動(dòng)我國國民經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的重要構(gòu)成部分。第二，解決中小企業(yè)的融資問題，可以維持社會(huì)的穩(wěn)定，對(duì)于社會(huì)和諧穩(wěn)定發(fā)展來說有著非常重要的意義。因?yàn)槲覈姸嗟闹行∑髽I(yè)不僅給國家?guī)砹死妫€提供了大量的就業(yè)崗位，解決了我國的就業(yè)矛盾。第三，解決中小企業(yè)的融資問題，對(duì)于金融機(jī)構(gòu)來說也是非常重要的，金融機(jī)構(gòu)可以把中小企業(yè)作為客戶開發(fā)的對(duì)象，在拓展業(yè)務(wù)量的同時(shí)，增強(qiáng)企業(yè)核心競(jìng)爭(zhēng)力。

1.3 中小企業(yè)貿(mào)易融資的現(xiàn)狀

從資金的供給方面來看，我國中小企業(yè)的融資渠道狹窄。到目前為止，銀行還是我國中小企業(yè)最主要的資金來源，它們對(duì)銀行有著超強(qiáng)的依賴性。然而，銀行對(duì)中小企業(yè)也沒有一個(gè)長(zhǎng)期的信貸支持，大部分都是提供流動(dòng)資產(chǎn)和固定資產(chǎn)更新的服務(wù)，從而加大了中小企業(yè)貸款的難度。我國中小企業(yè)在發(fā)展過程中面臨著各種各樣的問題，如經(jīng)濟(jì)下行的壓力、國內(nèi)外的需求減少、受到國際市場(chǎng)的影響等。在全球經(jīng)濟(jì)形勢(shì)的影響下，許多國家的實(shí)體經(jīng)濟(jì)都受到了不同程度的打擊，這就降低了國際市場(chǎng)對(duì)我國出口貨物的需求量，從而打擊了那些以出口為主的外貿(mào)型中小企業(yè)。

2 我國中小企業(yè)貿(mào)易融資存在的問題

2.1 中小企業(yè)融資渠道過少

在我國企業(yè)上市面臨著超高的門檻，而且政府對(duì)上市企業(yè)的監(jiān)管力度非常大，沒有一個(gè)健全的創(chuàng)業(yè)投資體系，導(dǎo)致我國中小企業(yè)不能利用公開資本市場(chǎng)運(yùn)作的方式來籌集資金，從我國人民銀行公布的數(shù)據(jù)中可以看到，我國中小企業(yè)直接融資的比例只有5%，而在發(fā)達(dá)國家中已經(jīng)達(dá)到了70%。由于我國不健全的創(chuàng)業(yè)投資體制和不完善的政策法律，讓中小企業(yè)不能利用股權(quán)融資的方式來籌集資金，這導(dǎo)致我國眾多的中小企業(yè)在面臨資金問題或者是投資項(xiàng)目時(shí)，第一個(gè)想到的就是銀行貸款。但是銀行貸款也有大量的限制條件，這讓很多中小企業(yè)沒有辦法及時(shí)獲取資金來維持自身發(fā)展的需要。另外，中小企業(yè)資金使用的方向上也有很多的限制，這大大降低了我國中小企業(yè)發(fā)展的活力，在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)下，貨幣的不斷貶值也加劇了我國中小企業(yè)的融資困難。

2.2 中介服務(wù)機(jī)構(gòu)職能錯(cuò)位

市場(chǎng)中介服務(wù)機(jī)構(gòu)的職能錯(cuò)位，使中小企業(yè)融資成本增加，同時(shí)提升了中小企業(yè)信貸擔(dān)保的難度，打消了中小企業(yè)信貸需要的信念。為了避免風(fēng)險(xiǎn)，我國的銀行、信用社等金融機(jī)構(gòu)，除了一些規(guī)模比較大的知名企業(yè)之外，幾乎不對(duì)外發(fā)放貸款，不管貸款金額的多少和期限的長(zhǎng)短，企業(yè)要想從銀行里成功貸款，則需要提交企業(yè)合格的信用記錄。此外，還需要具備抵押擔(dān)保手續(xù)，這種制度讓那些還沒有信用記錄的中小企業(yè)望而卻步。銀信部門也不能很好地管理抵押物，缺乏一個(gè)健全的擔(dān)保體系，這對(duì)銀信部門的正常運(yùn)作帶來了困難。

2.3 中小企業(yè)的規(guī)模和信用水平低下，制約其融資能力

一般情況下，企業(yè)要想融資成功，必須具備品德、資本、經(jīng)營(yíng)環(huán)境、擔(dān)保和能力這5項(xiàng)特質(zhì)，然而我國的中小企業(yè)幾乎都是合伙制或者業(yè)主制，它們規(guī)模小，財(cái)務(wù)制度和信用系統(tǒng)也不夠完善。中小企業(yè)不規(guī)范的管理制度、不健全的財(cái)務(wù)制度、不科學(xué)的內(nèi)部控制機(jī)構(gòu)、不準(zhǔn)確的財(cái)務(wù)報(bào)表等，都會(huì)讓自身面臨不良貸款低風(fēng)險(xiǎn)。另外，中小企業(yè)沒有強(qiáng)烈的信用意識(shí)及法治意識(shí)，經(jīng)常會(huì)發(fā)生逃債、欠息的現(xiàn)象，這降低了中小企業(yè)的整體信用度，對(duì)中小企業(yè)的融資產(chǎn)生了制約。銀行在選擇貸款的對(duì)象時(shí)，往往會(huì)逆向選擇，這種現(xiàn)象的產(chǎn)生，正是因?yàn)橹行∑髽I(yè)沒有透明的信息，銀行和企業(yè)之間在對(duì)企業(yè)的了解方面存在信息不對(duì)稱的現(xiàn)象。

2.4 缺少可供擔(dān)保抵押的財(cái)產(chǎn)，融資成本高

中小企業(yè)向銀行發(fā)起貸款需求時(shí)，按照銀行要求通常會(huì)抵押固定資產(chǎn)，因?yàn)殂y行不愿接受流動(dòng)資產(chǎn)的抵押。實(shí)際上，大部分中小企業(yè)固定資產(chǎn)在總資產(chǎn)中所占的比例非常小，尤其是那些科技型的企業(yè)，它們的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)以無形資產(chǎn)為主，在貸款時(shí)沒有不動(dòng)產(chǎn)可以用來抵押，不能滿足銀行的貸款門檻。在中小企業(yè)尋找機(jī)構(gòu)為自身做擔(dān)保時(shí)，因?yàn)榇蟛糠仲J款的擔(dān)保期限都超過了半年到一年之內(nèi)，所以擔(dān)保機(jī)構(gòu)在提供擔(dān)保的時(shí)候，只會(huì)選擇那些短期的流動(dòng)資金貸款，而不會(huì)選擇設(shè)備投資這樣的長(zhǎng)期性貸款，這在一定程度上使中小企業(yè)的貸款難度進(jìn)一步加大。另外，擔(dān)保公司基本上都是自負(fù)盈虧，所以它們的擔(dān)保條件要求非常高，比如說超高的擔(dān)保費(fèi)用、復(fù)雜的擔(dān)保手續(xù)等，這在無形之中又加大了中小企業(yè)的融資困難，使企業(yè)的融資成本增加，降低了融資的效率。

3 我國中小企業(yè)貿(mào)易融資問題的解決對(duì)策

3.1 拓寬融資渠道

首先，建立健全銀行體系，加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)的扶持力度，進(jìn)而為中小企業(yè)提供資金方面的支持。發(fā)展城市商業(yè)銀行就是一個(gè)很好的選擇。然后，對(duì)民間融資進(jìn)行規(guī)范化的管理，讓民間融資變得規(guī)范合法。因?yàn)槊耖g融資手續(xù)簡(jiǎn)單，辦理流程簡(jiǎn)化，速度快，因此很多中小企業(yè)都更加喜歡民間融資。其次，建立中小企業(yè)融資的中介結(jié)構(gòu)，讓中小企業(yè)的融資渠道變得更加廣泛。比如說美國的聯(lián)邦中小企業(yè)局，這是美國政府設(shè)置的一個(gè)服務(wù)機(jī)構(gòu)，專門來為中小企業(yè)的發(fā)展提供貸款支持、緊急救助、政府采購、技術(shù)支持以及市場(chǎng)開拓等各方面的服務(wù)，設(shè)立這個(gè)機(jī)構(gòu)的原因，是因?yàn)槊绹吹搅吮緡行∑髽I(yè)所面臨的生存、經(jīng)濟(jì)壓力。所以，我國可以借鑒美國先進(jìn)的經(jīng)驗(yàn)，設(shè)立這樣的中介機(jī)構(gòu)來為中小企業(yè)的發(fā)展提供資金支撐，解決中小企業(yè)的財(cái)務(wù)問題等，從而幫助中小企業(yè)獲得融資，為中小企業(yè)的融資提供保障，降低不良貸款的風(fēng)險(xiǎn)。

3.2 創(chuàng)新組織機(jī)構(gòu)，設(shè)立專門窗口

針對(duì)中小企業(yè)的融資需求，金融機(jī)構(gòu)需要組建一個(gè)專業(yè)化程度較高的團(tuán)隊(duì)，進(jìn)而為中小企業(yè)提供高質(zhì)量的服務(wù)。金融機(jī)構(gòu)在拓展信用品牌融資、票據(jù)融資以及典當(dāng)融資等融資渠道的同時(shí)，針對(duì)不同行業(yè)、不同需求、不同規(guī)模以及不同發(fā)展階段的中小企業(yè)需求，金融機(jī)構(gòu)需要研發(fā)出不同的產(chǎn)品，進(jìn)而滿足中小企業(yè)多元化的需求，并與中小企業(yè)之間建立一種良好的合作關(guān)系。針對(duì)市場(chǎng)不同需求的變化，企業(yè)在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中需要有一個(gè)明確的定位，及時(shí)改進(jìn)經(jīng)營(yíng)戰(zhàn)略，積極開發(fā)潛在客戶，把拓展中小企業(yè)業(yè)務(wù)范圍作為開發(fā)業(yè)務(wù)的契機(jī)，在促進(jìn)中小企業(yè)向前發(fā)展的同時(shí)，研發(fā)出更多優(yōu)質(zhì)的服務(wù)。

3.3 規(guī)范企業(yè)公司治理結(jié)構(gòu)，提高企業(yè)經(jīng)營(yíng)素質(zhì)

公司治理結(jié)構(gòu)非常重要，治理結(jié)構(gòu)的優(yōu)劣直接影響著公司的管理效率、資金籌借情況、運(yùn)行績(jī)效、內(nèi)部凝聚力。在我國也存在著許多中小企業(yè)，這些中小企業(yè)缺乏科學(xué)的治理結(jié)構(gòu)，管理不科學(xué)、內(nèi)部關(guān)系不穩(wěn)定，自身經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)大、生產(chǎn)效率低、資金規(guī)模小、信用等級(jí)差、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)不清晰等都阻礙了中小企業(yè)的發(fā)展。規(guī)范治理結(jié)構(gòu)是幫助中小企業(yè)解決融資困難的關(guān)鍵因素，具體方案如下：先要推動(dòng)中小企業(yè)建設(shè)多元化，理順財(cái)產(chǎn)關(guān)系與社會(huì)化的企業(yè)制度，并要與現(xiàn)代化接軌，建立現(xiàn)代化機(jī)制。同時(shí)，中小企業(yè)內(nèi)部還要建立健全內(nèi)部管理機(jī)制，防止企業(yè)內(nèi)部出現(xiàn)營(yíng)私舞弊的現(xiàn)象。按照公司法，公司法人應(yīng)建立監(jiān)事會(huì)、董事會(huì)、經(jīng)理層之間的制約機(jī)制，打造公平、公正、公開的管理理念，為中小企業(yè)的發(fā)展打造了一個(gè)良好的平臺(tái)。此外，中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)者應(yīng)把眼界放寬，改變傳統(tǒng)融資觀念，多方面擴(kuò)展融資渠道，打破單一的融資渠道。

3.4 建立健全中小企業(yè)融資信用擔(dān)保體系

建立健全地市中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)。首先，把中小企業(yè)作為重點(diǎn)服務(wù)對(duì)象，由地方政府出資扶持，同時(shí)為中小企業(yè)提供信貸擔(dān)保。針對(duì)地區(qū)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)，各地方政府也會(huì)采取相應(yīng)的措施，其中包括搭建信息交流平臺(tái)、定期培訓(xùn)擔(dān)保機(jī)構(gòu)權(quán)益保護(hù)與業(yè)務(wù)方面的技能，組織開展經(jīng)驗(yàn)交流會(huì)，進(jìn)而使中小企業(yè)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)養(yǎng)成自律意識(shí);此外，還可以通過開展對(duì)外交流會(huì)的方式，強(qiáng)化擔(dān)保機(jī)構(gòu)的文化建設(shè)與自身建設(shè)，進(jìn)而保障擔(dān)保機(jī)構(gòu)平穩(wěn)健康發(fā)展。其次，中小企業(yè)管理機(jī)構(gòu)還需要監(jiān)管擔(dān)保機(jī)構(gòu)的業(yè)務(wù)行為，及時(shí)警醒擔(dān)保公司的不良行為，增強(qiáng)擔(dān)保機(jī)構(gòu)的管理能力，確保擔(dān)保資金被科學(xué)合理地使用，進(jìn)而為擔(dān)保行業(yè)提供廣闊的發(fā)展空間。基于這種情況，則需要把政府作為導(dǎo)向，積極引導(dǎo)市場(chǎng)和區(qū)域有機(jī)結(jié)合，以及中小企業(yè)與社會(huì)參與的有機(jī)結(jié)合，同時(shí)對(duì)現(xiàn)有的信用資源進(jìn)行歸納，推動(dòng)信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展。

4 結(jié)論

現(xiàn)如今，中小企業(yè)融資難的問題已逐漸發(fā)展成為熱門話題。為了解決這一難題，則需要在政府監(jiān)管機(jī)構(gòu)、中小企業(yè)以及商業(yè)銀行相互配合以及共同努力下，從根本上解決中小企業(yè)融資難的問題。與此同時(shí)，建立健全金融制度、拓寬融資渠道、完善相應(yīng)的法律法規(guī)，是推動(dòng)中小企業(yè)長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展的有力保障，進(jìn)而使中小企業(yè)擺脫融資難的困境。

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