楊榮

摘要：在現(xiàn)代社會，傳統(tǒng)的交易結算方式呈現(xiàn)出明顯的下降趨勢，原因在于買方市場逐漸形成，經(jīng)濟發(fā)展背景下企業(yè)應收賬款規(guī)模也隨之加大，很多企業(yè)本身面臨著資金占用問題。此時商業(yè)保理行業(yè)開始出現(xiàn)，通過受讓供貨商的應收賬款提供融資支持的方式發(fā)揮其功能。但此類企業(yè)如何在現(xiàn)代社會應對風險，從而在激烈的市場競爭中占據(jù)有利位置，采取有效的風險防范控制對策也具有明顯的研究價值、研究意義。

關鍵詞：商業(yè)保理;風險;防范控制對策

一、引言

現(xiàn)代貿易往來的過程當中，經(jīng)濟全球化加劇了企業(yè)間的競爭壓力，對于一些買方企業(yè)來說，在經(jīng)濟貿易活動中的地位顯然更高，與之相比賣方企業(yè)會顯得比較弱勢。但是時至今日我國很多的商業(yè)保理公司并不能有效地開展相應的商業(yè)保理業(yè)務，部分企業(yè)擔心發(fā)展問題未曾做好相應的控制和管理。在今后的工作當中，如何針對我國的經(jīng)濟環(huán)境和市場需求分析具體的商業(yè)保理業(yè)務開展方式展開風險防范和控制，就成了相關工作的研究重點。

二、商業(yè)保理的核心思想

從商業(yè)保理的核心內涵來看，它指的是商品賣方在貿易、業(yè)務過程中將產(chǎn)生的賬款債權轉讓給商業(yè)保理公司，然后讓商業(yè)保理公司為產(chǎn)品買方提供融資支持、管理賬務、展開風險控制，即為賣方提供相應的綜合性服務。從這個角度來看，商業(yè)保理公司在接收到相應的委托后，買賣雙方都會進行調查，確定合法性后再幫助供應商解決資金短缺或是資金周轉的有關問題。具體而言商業(yè)保理公司本身可以按照產(chǎn)品賣方的實際需求和完善的賬務管理制度，借助先進的管理經(jīng)驗和實踐能力對各類賬單、銷售情況展開管理。即便面對壞賬或某些拖欠賬款，專業(yè)的商業(yè)保理一般都會配置相應的收債制度，尤其是在接受賣方的申請之后派遣專業(yè)人員到買方企業(yè)進行應收賬款的催收工作。同時，產(chǎn)品原有供應企業(yè)出現(xiàn)的各類應收賬款問題也會全部地由商業(yè)保理進行擔保。

商業(yè)保理業(yè)務本質上解決了產(chǎn)品賣方企業(yè)的很多麻煩，讓賣方企業(yè)可以將大多數(shù)的精力集中于核心業(yè)務的發(fā)展過程當中。同樣，商業(yè)保理的意義和作用也非常顯著。我國的經(jīng)濟總量處于上升趨勢，且已經(jīng)進入了經(jīng)濟新常態(tài)的發(fā)展時期，雖然經(jīng)濟增速會有所下降，但整體保持穩(wěn)定，必然可以成為世界范圍內的最大經(jīng)濟體。商業(yè)保理行業(yè)在我國已經(jīng)基本發(fā)展完善，我國政府部門對于商業(yè)保理行業(yè)也比較看好，采取了各項政策去推進商業(yè)保理行業(yè)的試點和全國范圍內的覆蓋工作，這也說明商業(yè)保理行業(yè)發(fā)展對于我國經(jīng)濟起到的實際作用，表現(xiàn)在對供應商、購貨商和政府部門等多個主體層次。

三、商業(yè)保理行業(yè)面臨的主要風險

（一）市場風險

商業(yè)保理本身作為一種新的金融發(fā)展模式，和其他金融發(fā)展體系一樣會面臨市場帶來的風險。市場風險本身涵蓋了匯率、利率和產(chǎn)品價格等多個方面。

匯率風險主要表現(xiàn)在一些國際保理業(yè)務工作當中，無論是進口企業(yè)還是出口企業(yè)都不可避免地會面臨匯率風險。當然這一部分的內容并非本文研究的重點，因此在此不做過多敘述。

利率風險方面，商業(yè)保理本身提供的是一種利率比較固定的貿易融資，融資期限在半年以內。在這段時間當中如果保理公司的融資收益固定，那么商業(yè)保理公司本身的資產(chǎn)和利率方面會缺乏敏感性。換言之如果利率出現(xiàn)不友好的變動結果，則商業(yè)保理也會因此承擔不同程度的利率風險。

產(chǎn)品價格風險主要表現(xiàn)在貿易往來過程當中的爭執(zhí)問題，其中價格爭執(zhí)情況更加明顯。例如買賣雙方并未按照合同要求履行好各自的義務和職責，或是產(chǎn)品質量出現(xiàn)了一些缺陷，就會導致各類產(chǎn)品價格與質量問題。尤其是涉及一些季節(jié)性產(chǎn)品、易碎品等，出現(xiàn)質量問題的可能性本身就比一般產(chǎn)品要更高，因此產(chǎn)生問題的可能性也更加高。

（二）信用風險

信用風險即債權人本身面臨的經(jīng)濟損失風險，商業(yè)保理本身面對的主要客戶是中小型企業(yè)，這些企業(yè)無論是在資金管理、人員調配和技術發(fā)展水平上都和大型企業(yè)有著明顯差異，信用風險也成了主要矛盾之一。從買方角度分析，買方如果單方面取消或終止雙方的合同，或是自身經(jīng)營不善出現(xiàn)破產(chǎn)，就會讓商業(yè)保理公司面臨不同程度的資金損失問題。但是從賣方角度來看，賣方信用風險和買方信用風險之間的相似程度非常高，也是因為賣方或其附屬機構在交易方面的各類問題。當然買賣雙方共同合謀導致商業(yè)保理公司遭受經(jīng)濟損失的情況也偶爾出現(xiàn)，但頻率并不高。某些進口保理商的信用風險問題也并非本文的切入點[1]。

（三）管理風險

管理風險指的是商業(yè)保理企業(yè)在內部運營環(huán)節(jié)出現(xiàn)的各類問題。從內部程序的具體執(zhí)行來看，從初始階段開始，供應商就會申請相應的保理業(yè)務，商業(yè)保理公司就會對買賣雙方進行調查制定合作合同。在后續(xù)的正式業(yè)務受理階段，會對涉及的款項進行再一次確認。最后則是涉及賬戶管理和信用風險控制階段，這一階段是糾紛產(chǎn)生最為頻繁的階段。如果出現(xiàn)爭議問題，多半是出現(xiàn)在業(yè)務規(guī)劃層面，例如未能對還款路徑展開有效控制、未能對付款情況作出相應的規(guī)劃等缺乏業(yè)務過程管理的行為，都會影響工作環(huán)節(jié)的實施和人員調配。

（四）法律風險

法律風險一般表現(xiàn)在合同方面和法律適用性方面。合同風險主要指的是商業(yè)保理合同在某些款項和說明方面的缺失導致未能生效問題，此時即便合同內約定了一些法律相關的事項，也會讓商業(yè)保理的發(fā)展面臨各種類型的發(fā)展缺陷。例如商業(yè)保理公司在合同中未能對銷售尚應該承擔的職責進行明確，或是債權轉讓承擔方面出現(xiàn)問題時，就會直接讓合同面臨實效性不足的問題。又例如商品買方拒絕付款時，那么此時的問題本質就發(fā)生了明確改變，不僅僅是買賣雙方之間的貿易糾紛，而是上升到了司法層面，商業(yè)保理會采取司法途徑來對買方的資產(chǎn)進行合理調節(jié)，但商業(yè)保理企業(yè)本身會面臨法院判決帶來的經(jīng)濟損失。

四、商業(yè)保理行業(yè)的風險防范控制措施

（一）風險的多階段防范控制

多階段防范控制即從事前、事中和事后三個層面進行防范。事前防范方面相關的商業(yè)保理企業(yè)可以申請與商業(yè)保理工作有關的各項規(guī)范化要求，且事前防范措施本身并不能將所有風險“完全”進行排除和管控，再加上人為失誤不可避免，商業(yè)保理風險狀況的各類因素本身處于變化的過程當中。在事中控制環(huán)節(jié)，必要時可以合理地調整和變更商業(yè)保理相關的業(yè)務運作流程，甚至可以直接將部分業(yè)務進行中止減少更大層面的損失[2]。

當然，針對可能存在的市場風險，商業(yè)保理可以充分發(fā)揮企業(yè)內部決策層的管理領導作用，制定更加完善的利率風險管理監(jiān)控手段，確保各項業(yè)務能夠和風險水平保持相同層次。如果涉及產(chǎn)品的價格和質量問題，企業(yè)可以對商業(yè)保理的客戶進行嚴格審核，尤其是對于產(chǎn)品買方本身的能力要進行評估，并且選擇商業(yè)保理的產(chǎn)品類型，盡量地減少一些易產(chǎn)生糾紛的周期性產(chǎn)品、附加條件過多的產(chǎn)品。

在信用風險方面，企業(yè)可以從內外兩個方面做好調查，無論是買方風險還是賣方風險，都應該從避免資金損失的層面了解買方企業(yè)和賣方企業(yè)的資信變化情況，在某些特殊條件下也可以采取必要的資金保障保全方案。

涉及操作方面時，首選工作是通過制度規(guī)劃的方式降低操作層面的風險以形成經(jīng)驗總結，同時嚴格按照商業(yè)保理的運作流程進行各項工作。

在法律層面，商業(yè)保理合同之內可以針對供應商的行為提供承諾性保障，然后讓買賣雙方共同提供一份真實有效的資料信息，信息內容可以完整地說明合同約定的要求，以便于商業(yè)保理合理地追收應該追回的賬款，減少各類商業(yè)保理層面的風險[3]。

（二）商業(yè)保理相關法律法規(guī)和信用管理體系的建設工作

我國商業(yè)銀行早在1992年開始就已經(jīng)開設了有關國際商業(yè)保理業(yè)務的相關內容，我國已經(jīng)加入了國際保理商聯(lián)合會并接受了各項國際上通用的保理業(yè)務規(guī)則，然而各國國情本身存在差異，我國作為社會主義國家一直以來都是在市場經(jīng)濟的條件下展開各項貿易工作，某些國際層面的法律規(guī)范和行業(yè)發(fā)展要求更多地只能起到參考作用。要想徹底地改變我國保理業(yè)務的開展問題，需要按照行業(yè)發(fā)展趨勢制定適合我國商業(yè)保理相關的法律條文，在一些普遍做法的支持下不斷地完善各項體系建設工作。

僅僅依靠法律法規(guī)的約束作用是遠遠不夠的，對買賣雙方進行的管理工作也應該成為控制風險的主要措施。我國信用管理體系也應該變得更加完善，一方面推動我國的信用管理體系建設工作穩(wěn)步展開，另一方面則在各項安全管理工作中起到指導功能。特別是現(xiàn)代大數(shù)據(jù)的支持下，很多資料可以直接地存儲在相應的數(shù)據(jù)庫當中，我國商業(yè)保理企業(yè)可以對各類信用系統(tǒng)進行整合，建立和國際接軌的綜合信用數(shù)據(jù)庫[4]。

（三）新時期的創(chuàng)新規(guī)劃發(fā)展

行業(yè)管理規(guī)范和企業(yè)管理信息系統(tǒng)可以起到行業(yè)管理和信用共享的職能，且各個商業(yè)保理企業(yè)本身也會制定與自身發(fā)展相關的合同信息。但考慮到不同保理公司在合同規(guī)劃方面本身存在差異性，商業(yè)保理公司可以在現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)平臺的大力支持下打造網(wǎng)絡商業(yè)保理模式，以大數(shù)據(jù)的手段獲取部分企業(yè)的網(wǎng)絡交易數(shù)據(jù)與融資需求，擴大企業(yè)內部本身的業(yè)務來源，也可以通過網(wǎng)絡渠道展開項目融資。我國上海、深圳等一線城市內就已經(jīng)開設了眾多互聯(lián)網(wǎng)支持下的商業(yè)保理公司，與某些企業(yè)達成工作協(xié)議，既可以加強商業(yè)保理的融資工作，也可以促進中小型企業(yè)的多元化創(chuàng)新發(fā)展。例如商業(yè)保理公司也可以將業(yè)務受讓的款項展開資產(chǎn)的證券化運作，也能在轉移風險的同時增強自身的再融資水平。

五、結語

雖然我國商業(yè)保理行業(yè)在發(fā)展過程中會受到各種風險的干擾，但在政府部門的支持之下，商業(yè)保理企業(yè)本身可以在借鑒和參考國內外優(yōu)秀發(fā)展經(jīng)驗的前提下獲取發(fā)展計劃，拓寬今后的運營空間。本文也針對企業(yè)的發(fā)展要求提出了一些看法和觀點，在后續(xù)的工作實踐當中還應該結合實際工作內容展開完善和優(yōu)化，在促進經(jīng)濟建設的前提下讓我國的商業(yè)保理行業(yè)實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展，打造新時期的金融服務模式。

參考文獻：

[1]陶凌云.商業(yè)保理發(fā)展的現(xiàn)狀與對策——基于浦東33家商業(yè)保理企業(yè)的調查分析[J].新金融，2014（6）：18-22.

[2]張樂樂.中國商業(yè)保理與銀行保理的對比及發(fā)展趨勢探討[J].金融會計，2015（4）：37-40.

[3]劉芳含.淺談融資租賃公司開展商業(yè)保理業(yè)務的意義和操作啟示[J].商情，2019（1）：107-108.

[4]陶凌云.自由貿易區(qū)建設契機下上海商業(yè)保理業(yè)務的發(fā)展[J].上海立信會計金融學院學報，2013（5）：37-39.