王梓

摘要：小微企業(yè)在我國(guó)的企業(yè)中屬于基層位置，在我國(guó)的經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域小微企業(yè)經(jīng)常的不受重視，這樣也使得小微企業(yè)相較于大型企業(yè)、中型企業(yè)的融資難度更大，而融資是企業(yè)發(fā)展的重要途徑，所以，融資難已經(jīng)成為了小微企業(yè)成長(zhǎng)的重要阻礙。針對(duì)這樣的現(xiàn)狀，我們將從根本上解決問題，經(jīng)濟(jì)的飛速發(fā)展給小微企業(yè)帶來了新的發(fā)展機(jī)遇，融資問題也可以通過“金融互聯(lián)”結(jié)合，來改變傳統(tǒng)的融資模式。使用金融互聯(lián)不僅可以解決傳統(tǒng)模式中的投資者和企業(yè)的信息不對(duì)稱，不透明不公開的問題，更加因?yàn)榛ヂ?lián)網(wǎng)金融業(yè)渠道較多，使用的成本較低，覆蓋面積較廣的特點(diǎn)可以節(jié)約融資成本和降低風(fēng)險(xiǎn)，從而給小微企業(yè)的融資問題帶來改變，給小微企業(yè)融資帶來新的希望。下面本文通過研究分析探究互聯(lián)網(wǎng)金融視角下小微企業(yè)的融資策略，希望可以為我國(guó)的小微企業(yè)的成長(zhǎng)貢獻(xiàn)自己的力量。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融 小微企業(yè) 融資策略

一、互聯(lián)網(wǎng)金融的特點(diǎn)

首先，互聯(lián)網(wǎng)金融服務(wù)成本低?；ヂ?lián)網(wǎng)金融業(yè)相較于傳統(tǒng)的金融行業(yè)來講，其服務(wù)成本更低，究其原因在于，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)有更廣闊的使用平臺(tái)，獲取信息的時(shí)效性和寬度都遠(yuǎn)遠(yuǎn)的超過了傳統(tǒng)的金融行業(yè)，并且相對(duì)的質(zhì)量更好，效率更快。另外互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)不需要傳統(tǒng)的中介，互聯(lián)網(wǎng)本身便是一個(gè)免費(fèi)的中介，從而節(jié)約了大量的中介費(fèi)用。

其次，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的服務(wù)更快速。互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)和傳統(tǒng)的金融行業(yè)相比更加迅捷，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)的新型融資渠道可以借助互聯(lián)網(wǎng)的便利性，快速的為客戶辦理好所需的業(yè)務(wù)，節(jié)約了客戶和本身的大量的時(shí)間成本，并且簡(jiǎn)化了傳統(tǒng)的層層審批模式，讓金融信貸服務(wù)更加的收到人們歡迎，從前借錢只找熟人的時(shí)代一去不復(fù)返了，金融網(wǎng)貸行業(yè)為更多的人創(chuàng)造了便利，互聯(lián)網(wǎng)金融也變成了真正的網(wǎng)絡(luò)借貸中心。

最后，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)覆蓋面積更廣?；ヂ?lián)網(wǎng)金融業(yè)相較于傳統(tǒng)的金融行業(yè)覆蓋面積更廣，受眾更多。首先，相較于傳統(tǒng)的金融行業(yè)，互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)并不受地域、空間和時(shí)間的限制，它可以隨時(shí)隨地的進(jìn)行金融交易，每個(gè)互聯(lián)網(wǎng)中的用戶都有可能成為互聯(lián)網(wǎng)金融的客戶。其次，服務(wù)對(duì)象也變得更加的多種多樣，并不在僅僅局限于一種類型或者幾種類型的小微企業(yè)，只要小微企業(yè)使用互聯(lián)網(wǎng)便可以進(jìn)行金融貸款，服務(wù)的寬度和廣度進(jìn)行了增加，大大的提高了資金的投資效率和適用范圍，讓資源得到更好的利用，更好的促進(jìn)了我國(guó)小微企業(yè)的發(fā)展。

二、小微企業(yè)融資困境

（一）小微企業(yè)的融資渠道很難滿足需求

小微企業(yè)的目前的融資方式有兩方面，一是進(jìn)行內(nèi)部的資金融入，其中包括企業(yè)的活動(dòng)資金，親人朋友的借款，企業(yè)員工的入股等。二是進(jìn)行外部的資金補(bǔ)充，而外部融資也分為兩種方式，第一種就是在銀行業(yè)進(jìn)行的各種中短長(zhǎng)期貸款，這種中間含有金融機(jī)構(gòu)的融資方式叫做間接性融資。第二種是通過對(duì)于公司股權(quán)的出售等手段來吸引外部的投資金進(jìn)行直接的資金注入，但這種直接融資的方式會(huì)對(duì)公司的具體操造成影響，所以小微企業(yè)的管理者們很難選取這樣的方式，他們大多還是使用間接性融資或者通過熟人之間的拆借，但是由于小微企業(yè)的規(guī)模較小，會(huì)計(jì)制度仍不完善，銀行處于貸款風(fēng)險(xiǎn)的考慮很難給予小微企業(yè)貸款支持，而熟人拆借的時(shí)效性較慢，企業(yè)融資的時(shí)效性較強(qiáng)，很難滿足小微企業(yè)的需求，所以小微企業(yè)的融資難。

（二）小微企業(yè)的融資成本較高

小微企業(yè)的規(guī)模通常較小，人員較少，缺乏很好的管理和規(guī)范，對(duì)于信息的統(tǒng)計(jì)無法及時(shí)的進(jìn)行發(fā)布，所以企業(yè)外部很難及時(shí)的了解企業(yè)信息，這樣的情況加劇了大家對(duì)于小微企業(yè)的不信任，從而對(duì)小微企業(yè)的投資興趣較低。目前我國(guó)的小微企業(yè)大多采用現(xiàn)金交易，講究一手交錢一手交貨，缺乏明確的財(cái)務(wù)規(guī)范，所以并沒有足夠的銀行流水和賬務(wù)往來供企業(yè)進(jìn)行信用等級(jí)評(píng)定。另外，小微企業(yè)相較于中大規(guī)模的企業(yè)抵御市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的能力更差，極易受到市場(chǎng)波動(dòng)的影響，從而導(dǎo)致破產(chǎn)，所以銀行從以上幾個(gè)方面考慮很難給小微企業(yè)進(jìn)行貸款，或者即使給企業(yè)進(jìn)行貸款也會(huì)適當(dāng)?shù)倪M(jìn)行利率的上調(diào)，增加評(píng)估費(fèi)和擔(dān)保費(fèi)從而來調(diào)控自身的貸款風(fēng)險(xiǎn)，這也導(dǎo)致了小微企業(yè)的融資成本進(jìn)一步的加大，并且從銀行獲得的資金較少，很難滿足自身的需求。民間融資無奈的成為小微企業(yè)的最終選擇，民間融資雖然有著融資成本較低的特點(diǎn)，但是民間資本相較于銀行的貸款利息更高，在貸款后會(huì)給企業(yè)的經(jīng)營(yíng)增加更大的負(fù)擔(dān)，最終可能會(huì)導(dǎo)致小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)無法償還利息，從而導(dǎo)致企業(yè)的倒閉。

（三）傳統(tǒng)金融體制不健全制約小微企業(yè)融資

我國(guó)的傳統(tǒng)的金融體系是有國(guó)有銀行為主導(dǎo)，其他商業(yè)銀行為輔助的金融體系，相較于國(guó)有企業(yè)和大型的私企而言，小微企業(yè)不論是在企業(yè)屬性和企業(yè)規(guī)模上都飽受歧視，我國(guó)現(xiàn)有的經(jīng)濟(jì)體系很難將自身的投資重心放到小微企業(yè)身上。從貸款風(fēng)險(xiǎn)上講，貸款給國(guó)有企業(yè)，即使國(guó)有企業(yè)無法償還銀行的貸款，政府也會(huì)及時(shí)的給予援助，幫助企業(yè)甚至直接代替企業(yè)償還銀行貸款，所以我們的現(xiàn)有銀行體系更加傾向于貸款給國(guó)有企業(yè)。另外，我們國(guó)家的大型私有企業(yè)相較于小微企業(yè)來講，其含有的固定資產(chǎn)和可變賣資產(chǎn)更多，所以一旦大型私有制企業(yè)出現(xiàn)無法償還和企業(yè)破產(chǎn)的情況，銀行可以及時(shí)的通過抵押物來償還自身的損失，并且大型私有制企業(yè)的內(nèi)部經(jīng)營(yíng)情況的透明度和信息的時(shí)效性較高，銀行可以及時(shí)獲取信息，終止貸款，防止自身的損失。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融背景下小微企業(yè)融資策略分析

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融背景下小微企業(yè)融資途徑

1.P2P網(wǎng)絡(luò)借貸。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸是一種21世紀(jì)的新型產(chǎn)物，它是由美國(guó)的穆罕默德創(chuàng)造出來的，這種新型的借貸手段的出現(xiàn)可以讓企業(yè)和貸款機(jī)構(gòu)直接到進(jìn)行溝通，避免了中間的介紹機(jī)構(gòu)，節(jié)約了借貸的成本，為雙方提高了借貸效率。資金持有者可以在P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)去了解進(jìn)行借貸的企業(yè)的基本信息，并對(duì)小微企業(yè)提出自己所需要了解到信息，從而更加全面的去了解和掌握企業(yè)的經(jīng)營(yíng)規(guī)模，經(jīng)營(yíng)情況，償還能力，并最終選擇最適合自身的小微企業(yè)進(jìn)行資金的投入。對(duì)于小微企業(yè)而言，p2p平臺(tái)可以讓企業(yè)更加了解資金持有者的機(jī)構(gòu)，簡(jiǎn)化貸款所需的手續(xù)，更快的簽訂借貸合同，獲得資金，維持企業(yè)的正常經(jīng)營(yíng)或者擴(kuò)張。

2.眾籌平臺(tái)。眾籌一詞最早起源于美國(guó)，起先應(yīng)用于藝術(shù)創(chuàng)作來進(jìn)行資金的籌集，隨著眾籌平臺(tái)的發(fā)展，小微企業(yè)也可以在眾籌平臺(tái)中，進(jìn)行自己企業(yè)的產(chǎn)品的展示，來吸引對(duì)于自身企業(yè)有興趣的投資者來完成資金的籌集。眾籌相較于傳統(tǒng)的融資模式，其靈活性和廣泛性更大，更加有利于小微企業(yè)進(jìn)行融資。

3.電子商務(wù)平臺(tái)。電子商務(wù)平臺(tái)是指小微企業(yè)在電子商務(wù)平臺(tái)中對(duì)自身的創(chuàng)立時(shí)間，經(jīng)營(yíng)情況，以往合作的企業(yè)信息和管理理念等進(jìn)行錄入，通過大數(shù)據(jù)的分析，電子商務(wù)平臺(tái)可以很快的很清晰的了解小微企業(yè)的具體經(jīng)營(yíng)情況，從而對(duì)該企業(yè)進(jìn)行信用等級(jí)和償還能力的評(píng)定，進(jìn)而判斷出給該小微企業(yè)貸款是否會(huì)影響自身的利益，從而給予企業(yè)一定的貸款金額。選擇電子商務(wù)平臺(tái)進(jìn)行貸款可以解決部分小微企業(yè)無抵押物的困境，并且其審核難度相較于其他借貸平臺(tái)更低，融資時(shí)間更快。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融助推小微企業(yè)融資模式創(chuàng)新面臨問題的解決對(duì)策

1.加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融消費(fèi)者權(quán)益保護(hù)制度建設(shè)。目前，我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)仍然沒有具體發(fā)布相關(guān)的法律條文進(jìn)行規(guī)范，互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的亂象頻發(fā)，無法對(duì)金融行業(yè)和小微企業(yè)進(jìn)行更好的保護(hù)，所以目前我國(guó)急需增強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)相關(guān)的法律法規(guī)的建設(shè)，出臺(tái)相關(guān)的具體保護(hù)手段和措施，從國(guó)家法律法規(guī)中來規(guī)定和規(guī)范互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)。其次我們國(guó)家在教育方面應(yīng)該加強(qiáng)對(duì)于我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)相關(guān)知識(shí)的普及力度，提高全民對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的消費(fèi)保護(hù)能力。最后互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)和小微企業(yè)也應(yīng)該自覺自律，及時(shí)的更新自身的實(shí)際經(jīng)營(yíng)情況和相關(guān)信息，不惡意隱瞞和欺詐。

2.提升互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制能力。我國(guó)的小微企業(yè)規(guī)模不大，管理不嚴(yán)格，這對(duì)我們國(guó)家的互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)管控是一個(gè)巨大的挑戰(zhàn)，所以我們應(yīng)該增強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)控制能力。除了使用目前我們感覺行之有效的一些管控手段外，我們還需要積極地更新風(fēng)險(xiǎn)控制手段，完善和建立自己的控制機(jī)制，降低自身的損失。第一，完善借貸審批結(jié)構(gòu)，設(shè)置審批和借款人員分離的組織結(jié)構(gòu)，進(jìn)行多級(jí)別，多層次的信貸審批，把控信貸風(fēng)險(xiǎn)。其次，引進(jìn)新型的技術(shù)手段，及時(shí)的分析企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況，方便自己及時(shí)的掌握小微企業(yè)的經(jīng)營(yíng)情況，及時(shí)止損。最后，針對(duì)壞賬情況完善處理手段，加快壞賬的銷賬。

3.建立完善的社會(huì)信用體系。我國(guó)的征信平臺(tái)多而雜，這已經(jīng)成為了互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)發(fā)展的一個(gè)重要阻礙，所以我們必須建立一個(gè)完善的信用等級(jí)評(píng)定辦法和信用等級(jí)評(píng)定平臺(tái)，實(shí)現(xiàn)全金融行業(yè)的信用共享，解決小微企業(yè)信息不對(duì)稱的情況，并且完善具體失信懲罰機(jī)制。小微企業(yè)在什么情況下失信會(huì)被進(jìn)行記錄，會(huì)對(duì)其造成的影響有哪些，都可以降低這次失信帶來的影響。

結(jié)論：互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的快速發(fā)展給我國(guó)的小微企業(yè)帶來了一次新的發(fā)展機(jī)遇，它讓小微企業(yè)的融資難問題得到了進(jìn)一步的解決，因此各大小微企業(yè)應(yīng)該抓住時(shí)機(jī)，迎接我國(guó)全民創(chuàng)新，萬眾創(chuàng)業(yè)的浪潮，更好的向前發(fā)展。