余 函

（長(zhǎng)江師范學(xué)院財(cái)經(jīng)學(xué)院，重慶 400000）

一、引言

銀行信貸與經(jīng)濟(jì)發(fā)展之間存在必然聯(lián)系，亞當(dāng)·斯密（1776）在《國(guó)富論》中就指出增加信貸總量和優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)均能夠?qū)?jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有積極影響。通過(guò)調(diào)節(jié)信貸總量影響經(jīng)濟(jì)主體的可用資金，以達(dá)到作用經(jīng)濟(jì)發(fā)展的目標(biāo)，但如何調(diào)節(jié)信貸量在各個(gè)部門的比重，以提高信貸資金的使用效率呢？因此，對(duì)信貸結(jié)構(gòu)的研究顯得尤其重要。

二、涪陵區(qū)信貸結(jié)構(gòu)現(xiàn)狀分析

貸款的分類標(biāo)準(zhǔn)眾多，為分析貸款結(jié)構(gòu)與地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的協(xié)調(diào)性，本文從貸款部門結(jié)構(gòu)、期限結(jié)構(gòu)、主體結(jié)構(gòu)三個(gè)方面對(duì)涪陵區(qū)信貸構(gòu)成進(jìn)行分析。

（一）部門結(jié)構(gòu)分析

從貸款部門來(lái)看，近年來(lái)住戶貸款占比連年攀升，由2012年的25.73%攀升至2016年的37.35%，而公司部門與機(jī)關(guān)團(tuán)體貸款占比則下降至62.65%。由此可見(jiàn)，近年來(lái)信貸資源逐漸向居民部門傾斜。從貸款用途上看，消費(fèi)貸款是住戶貸款的主要類型，消費(fèi)貸款始終保持在80%以上，且住戶消費(fèi)貸款規(guī)模持續(xù)攀升，2016年消費(fèi)貸款余額達(dá)151.4億元，較2012年翻了一番。

（二）期限結(jié)構(gòu)分析

從貸款期限結(jié)構(gòu)來(lái)看，短期貸款規(guī)模縮減，中長(zhǎng)期貸款規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大。2016年，涪陵區(qū)短期貸款余額123.7億元，中長(zhǎng)期貸款余額370.8億元，短期貸款較上年減少3.7億元，中長(zhǎng)期貸款較上年增加34.5億元。如圖4所示，自2013年起，短期貸款增速下滑明顯，2015年和2016年短期貸款規(guī)模持續(xù)縮小，盡管2016年短期貸款規(guī)?？s小幅度較2015年有所下降，但仍然表現(xiàn)為規(guī)?？s減的情況。短期貸款規(guī)?？s減主要源自公司部門和團(tuán)體短期貸款規(guī)模的快速縮減。中長(zhǎng)期貸款規(guī)模持續(xù)擴(kuò)張，盡管2014、2015年中長(zhǎng)期貸款增速有所放緩，但仍有中長(zhǎng)期新增貸款投放，2016年中長(zhǎng)期貸款規(guī)模突破前兩年低速增長(zhǎng)的狀態(tài)，2016年中長(zhǎng)期貸款快速增長(zhǎng)，較2015年增幅達(dá)11.28%。由此可見(jiàn)，在涪陵區(qū)的存量貸款中，中長(zhǎng)期貸款占比約70%，近年來(lái)新增貸款也主要是中長(zhǎng)期貸款，信貸結(jié)構(gòu)向中長(zhǎng)期貸款傾斜。如圖1所示。

圖1 2012-2016年涪陵區(qū)貸款期限結(jié)構(gòu)

（三）貸款主體分析

銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)是信貸資金的供給主體，不同類型主體對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的支持作用存在差別。近年來(lái)，涪陵區(qū)不斷引進(jìn)各類型金融機(jī)構(gòu)，銀行金融由機(jī)構(gòu)由2012年的16家，增至2016年的21家，營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)增至216個(gè)，貸款余額增至483.78億元。

涪陵區(qū)的銀行金融機(jī)構(gòu)21家，包含政策性銀行、國(guó)有銀行、股份制銀行、地方性銀行及村鎮(zhèn)銀行。從貸款規(guī)模上看，國(guó)有銀行在涪陵區(qū)貸款市場(chǎng)占據(jù)主要地位，占有60%以上的信貸份額。在地方性銀行中，重慶農(nóng)商行、重慶銀行和重慶三峽銀行具有明顯的本土優(yōu)勢(shì)，尤其是重慶農(nóng)商行，占有較高的市場(chǎng)份額。而6家股份制銀行在涪陵區(qū)整體市場(chǎng)份額較小，總體信貸投放規(guī)模不大。村鎮(zhèn)銀行為2015年開(kāi)始營(yíng)業(yè)，2016年貸款規(guī)模快速擴(kuò)大，對(duì)彌補(bǔ)農(nóng)村地區(qū)信貸資源短缺具有重要意義。

三、涪陵區(qū)信貸結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的關(guān)聯(lián)性分析

（一）期限結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展

信貸資金從期限上可以分為短期貸款和中長(zhǎng)期貸款，短期貸款一般用于資金周轉(zhuǎn)，中長(zhǎng)期貸款更多表現(xiàn)為資本性用途。通過(guò)數(shù)據(jù)分析發(fā)現(xiàn)，中長(zhǎng)期貸款對(duì)涪陵區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有明顯的促進(jìn)作用，且具有乘數(shù)效應(yīng)，而短期貸款的增加對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)有所抑制。由于涪陵區(qū)是工業(yè)型城市，GDP中有60%以上來(lái)源于第二產(chǎn)業(yè)貢獻(xiàn)，其中工業(yè)產(chǎn)值占比50%以上，工業(yè)作為資本需求量高、耗用周期長(zhǎng)的行業(yè)，對(duì)于中長(zhǎng)期信貸資金的需求更加強(qiáng)烈，而由于信貸規(guī)?？刂疲唐谫J款對(duì)中長(zhǎng)期貸款存在擠出效應(yīng)，不利于涪陵區(qū)工業(yè)的發(fā)展。

（二）部門結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展

按照信貸資金獲取部門，可以分為住戶貸款和企業(yè)及機(jī)關(guān)團(tuán)體貸款兩類。通過(guò)數(shù)據(jù)分析可以發(fā)現(xiàn)，住戶部門貸款的增加對(duì)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有明顯的正向作用，而企業(yè)及機(jī)關(guān)團(tuán)體貸款規(guī)模的增加不利于地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。不難發(fā)現(xiàn)，對(duì)公貸款的增加不利于經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的原因是產(chǎn)能過(guò)剩，盲目增加對(duì)公貸款不僅不利于地區(qū)經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展，反而對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展有抑制作用。與此相反，住戶部門貸款增加對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有明顯的促進(jìn)作用。住戶貸款主要用于消費(fèi)和個(gè)體經(jīng)營(yíng)，其中消費(fèi)用途是住戶貸款的主要構(gòu)成部分，占比80%以上，消費(fèi)是生產(chǎn)的終端，是促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)最核心、最本質(zhì)的力量，因此，提升居民部門貸款、尤其是消費(fèi)貸款，對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)健康可持續(xù)發(fā)展十分必要。

（三）主體結(jié)構(gòu)與經(jīng)濟(jì)發(fā)展

國(guó)有銀行和以農(nóng)商行代表的地方性銀行在涪陵區(qū)信貸規(guī)模中比重高，五大行及重慶農(nóng)商行既有客戶群體較大，數(shù)據(jù)分析顯示，無(wú)法通過(guò)該兩類銀行的信貸規(guī)模擴(kuò)張促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)。于此不同，中信銀行等股份制商業(yè)銀行貸款規(guī)模的增加對(duì)地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)具有明顯的促進(jìn)作用。

從不同類型銀行的經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)來(lái)看，五大行作為傳統(tǒng)大型銀行，重慶農(nóng)商行由信用社改制而來(lái)，兩類銀行在涪陵區(qū)歷史悠久，市場(chǎng)占有度高，對(duì)涪陵區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展具有基礎(chǔ)性作用。但隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展方式的改革，由傳統(tǒng)的粗放式增長(zhǎng)轉(zhuǎn)為精細(xì)化增長(zhǎng)，簡(jiǎn)單的依靠市場(chǎng)份額的擴(kuò)張及貸款規(guī)模的擴(kuò)張以不能滿足經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展的需要。五大行體系龐大，金融創(chuàng)新速度和能力較中信銀行等股份制銀行較弱，股份制銀行在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中以效率為先，能夠積極尋求改革機(jī)會(huì)和投資機(jī)會(huì)，對(duì)于市場(chǎng)變化的把握更加靈活，能夠發(fā)揮銀行系統(tǒng)的評(píng)估優(yōu)勢(shì)，篩選更適合的投資項(xiàng)目，由此可見(jiàn)，地區(qū)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展能夠吸引更多的股份制銀行投資，銀行信貸資金的增加有助于地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展，二者相輔相成。

四、促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與信貸結(jié)構(gòu)調(diào)整的政策建議

（一）擴(kuò)大消費(fèi)貸款規(guī)模，提升居民消費(fèi)能力

銀行要主動(dòng)創(chuàng)新消費(fèi)信貸品種，簡(jiǎn)化消費(fèi)信貸程序。由于城鎮(zhèn)和農(nóng)村居民對(duì)消費(fèi)貸款的敏感度不同，需要分區(qū)域、分階段提升居民消費(fèi)能力。由于城鎮(zhèn)地區(qū)，消費(fèi)貸款對(duì)消費(fèi)增長(zhǎng)具有乘數(shù)效應(yīng)，因此，城鎮(zhèn)地區(qū)可以直接通過(guò)產(chǎn)品創(chuàng)新和營(yíng)銷的主戰(zhàn)場(chǎng)。而農(nóng)村地區(qū)盡管消費(fèi)傾向明顯增強(qiáng)，但消費(fèi)習(xí)慣和消費(fèi)方式仍然十分保守，因此首先進(jìn)行金融知識(shí)普及，改變居民理財(cái)觀念，增加消費(fèi)需求。同時(shí)加強(qiáng)居民誠(chéng)信教育，完善社會(huì)信用環(huán)境。

（二）發(fā)揮信息優(yōu)勢(shì)，嚴(yán)格把控信貸資金投向

供給側(cè)改革背景下，去產(chǎn)能、調(diào)結(jié)構(gòu)是經(jīng)濟(jì)發(fā)展、產(chǎn)業(yè)升級(jí)的重要環(huán)節(jié)。在去產(chǎn)能環(huán)節(jié)中，通過(guò)銀行應(yīng)把好資金關(guān)，不可盲目擴(kuò)大投資。對(duì)于前期市場(chǎng)份額大、資金沉淀率高的銀行而言，此時(shí)更應(yīng)該把握市場(chǎng)節(jié)奏，切不可盲目擴(kuò)大投資。同時(shí)發(fā)揮銀行資金賬戶監(jiān)測(cè)的信息優(yōu)勢(shì)，實(shí)時(shí)把控信貸資金流量，保證信貸資金的安全性和用途的規(guī)范性，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級(jí)。

（三）增加資本性貸款，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)

產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展過(guò)程中，對(duì)于中長(zhǎng)期吸進(jìn)的需求愈發(fā)旺盛。在當(dāng)前階段，涪陵區(qū)農(nóng)業(yè)供給側(cè)改革不斷推進(jìn)，工業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)持續(xù)進(jìn)行，資本需求十分旺盛。由于區(qū)域和規(guī)模等原因，資本市場(chǎng)融資能力更為有限，對(duì)于銀行中長(zhǎng)期信貸資金的依賴度較高。銀行中長(zhǎng)期貸款投放規(guī)模應(yīng)當(dāng)有所擴(kuò)大，滿足產(chǎn)業(yè)發(fā)展對(duì)資本的需求。