【摘 要】 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸是互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代背景下與金融相結(jié)合的一種新興行業(yè)，借助發(fā)達(dá)的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)而進(jìn)行資金轉(zhuǎn)移流通。在當(dāng)下社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境中，P2P行業(yè)的趨勢(shì)走向必然是更加繁榮、規(guī)范化和成熟化。在分析總結(jié)行業(yè)趨勢(shì)后，為適應(yīng)未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)，對(duì)目前的P2P行業(yè)提出一些建議，以促進(jìn)P2P行業(yè)更加健康地穩(wěn)步發(fā)展。

【關(guān)鍵詞】 P2P網(wǎng)絡(luò)借貸 展望 對(duì)策

一、對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的未來(lái)展望

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)未來(lái)發(fā)展趨勢(shì)必然是隨著互聯(lián)網(wǎng)金融浪潮而大體上呈現(xiàn)是越來(lái)越好的趨勢(shì)。當(dāng)前P2P網(wǎng)絡(luò)借貸中發(fā)生的的一些惡性事件和存在的某些經(jīng)營(yíng)不善的網(wǎng)貸公司都將在一定程度上被打擊和淘汰。尤其是經(jīng)過(guò)行業(yè)洗牌之后，一些有強(qiáng)大實(shí)力的公司有可能會(huì)把一些小型網(wǎng)絡(luò)借貸公司兼并重組，在未來(lái)幾年里，見(jiàn)資本更優(yōu)化，同時(shí)可能會(huì)更加區(qū)域擴(kuò)張化。

P2P行業(yè)的發(fā)展必然是走向規(guī)范化，比如現(xiàn)在的民間借貸服務(wù)中心對(duì)網(wǎng)貸行業(yè)的業(yè)務(wù)進(jìn)行監(jiān)督管理；以及形成自律聯(lián)盟，當(dāng)前的一部分P2P網(wǎng)貸公司都是民間組織，自律就顯得尤為重要。與程序復(fù)雜的傳統(tǒng)金融相比，中小企業(yè)更加依賴(lài)于互聯(lián)網(wǎng)金融。P2P平臺(tái)也更將注重信用體系，當(dāng)下社會(huì)，信用的力量不可小覷。只有信用良好，才能獲得更多的投資者的信任和青睞。

二、P2P網(wǎng)絡(luò)借貸行業(yè)的發(fā)展建議

（一）對(duì)投資者的建議

我國(guó)金融業(yè)的發(fā)展時(shí)間相對(duì)于一些歐美國(guó)家來(lái)說(shuō)較短，在關(guān)于投資者的教育方面不是很深入。投資者應(yīng)當(dāng)從一些倒閉的P2P平臺(tái)吸取教訓(xùn)，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)。

一方面，投資者應(yīng)當(dāng)用理性的眼光看待P2P投資，目前的監(jiān)管機(jī)制不健全，P2P平臺(tái)為了吸引大量的客戶(hù)，往往承諾高利率和100%的還本付息擔(dān)保。有些投資者只看到了高額的利息，沒(méi)有看到其潛在的風(fēng)險(xiǎn)，平臺(tái)一經(jīng)倒閉損失慘重。投資者應(yīng)該理性看待P2P投資，合理地規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)，將其視為存款及銀行理財(cái)?shù)鹊难a(bǔ)充手段，禁忌盲目投資。

另一方面，投資者也要對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)持正確態(tài)度，回報(bào)和風(fēng)險(xiǎn)成正比。投資者一定要對(duì)平臺(tái)的資質(zhì)、投資范圍、壞賬率、業(yè)務(wù)流程等有足夠了解并分析平臺(tái)信用后，綜合考慮其風(fēng)險(xiǎn)慎重做出投資的決定，雖然有風(fēng)險(xiǎn)，但回報(bào)也是客觀的。

（二）對(duì)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)的建議

1.加強(qiáng)行業(yè)自律

P2P行業(yè)內(nèi)已經(jīng)陸續(xù)出現(xiàn)一些像互聯(lián)網(wǎng)金融專(zhuān)業(yè)委員會(huì)、網(wǎng)絡(luò)信貸服務(wù)企業(yè)聯(lián)盟的自律組織，但相對(duì)分散，規(guī)模也僅限于當(dāng)?shù)?。為了能讓P2P行業(yè)未來(lái)有更好的發(fā)展，建議應(yīng)由實(shí)力強(qiáng)的平臺(tái)當(dāng)領(lǐng)頭羊成立自律性組織，統(tǒng)一行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，廣泛地實(shí)行自律公約。與此同時(shí)，還要建立起界內(nèi)信息共享平臺(tái)，在不啟用中國(guó)人民銀行征信系統(tǒng)的條件下，進(jìn)行業(yè)內(nèi)黑名單和征信信息共享機(jī)制，形成常態(tài)備案機(jī)制共享。

2.加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理

決定P2P網(wǎng)貸平臺(tái)決定性因素是風(fēng)險(xiǎn)管理能力，假如平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管理的能力低下那么投資者很難得到投資收益，平臺(tái)也就無(wú)法存在下去。目前P2P平臺(tái)對(duì)于借款人的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)與銀行類(lèi)似，但面對(duì)的客戶(hù)群體卻是不同。P2P平臺(tái)所面臨的對(duì)象主要是小微企業(yè)或者個(gè)人，相對(duì)來(lái)講無(wú)相對(duì)應(yīng)的擔(dān)保，所以再采取銀行內(nèi)部的評(píng)級(jí)標(biāo)準(zhǔn)就有些不切實(shí)際。當(dāng)今社會(huì)是大數(shù)據(jù)的時(shí)代，P2P從業(yè)者應(yīng)該充分利用其業(yè)務(wù)積累起的數(shù)據(jù)就其實(shí)際情況開(kāi)發(fā)適合自身的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)體系，也要結(jié)合動(dòng)態(tài)進(jìn)行改進(jìn)循序漸進(jìn)地找到相對(duì)可以普及的標(biāo)準(zhǔn)模式。

（三）對(duì)監(jiān)管機(jī)構(gòu)的建議

1.明確P2P平臺(tái)機(jī)構(gòu)性質(zhì)

目前，P2P平臺(tái)的建立只需要在工商部門(mén)注冊(cè)登記而不用向監(jiān)管部門(mén)提出申請(qǐng)。國(guó)內(nèi)P2P平臺(tái)無(wú)論是擔(dān)保性質(zhì)還是傳統(tǒng)性質(zhì)，其本質(zhì)都屬于金融機(jī)構(gòu)，應(yīng)該明確其金融機(jī)構(gòu)身份，P2P的平臺(tái)及其分支等機(jī)構(gòu)理所當(dāng)然地由監(jiān)管機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入，其業(yè)務(wù)也要受到如銀監(jiān)會(huì)等金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的嚴(yán)格監(jiān)管，亦可以與網(wǎng)監(jiān)、工商等其他部門(mén)協(xié)同管理。

2.設(shè)置行業(yè)準(zhǔn)入機(jī)制

對(duì)于目前這種P2P平臺(tái)入行門(mén)檻低，成本低等問(wèn)題，要考慮設(shè)定明確的準(zhǔn)入資格。P2P平臺(tái)的業(yè)務(wù)范圍比較廣泛，所以要根據(jù)現(xiàn)有模式以及未來(lái)可能的創(chuàng)新模式考慮其監(jiān)管和風(fēng)險(xiǎn)。申請(qǐng)時(shí)，要針對(duì)不同類(lèi)型的P2P平臺(tái)的業(yè)務(wù)發(fā)展范圍及自身定位等因素，規(guī)定相應(yīng)的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、注冊(cè)資金、從業(yè)人員、股東出資比率等要求。例如，申請(qǐng)成立提供傳統(tǒng)中介服務(wù)的P2P平臺(tái)準(zhǔn)入的條件就比較低；但如果不僅僅是傳統(tǒng)業(yè)務(wù)，而且提供一定的擔(dān)保業(yè)務(wù)，那就要參考擔(dān)保業(yè)務(wù)公司的標(biāo)準(zhǔn)，另外加管理?xiàng)l件；若是平臺(tái)存在債權(quán)債務(wù)關(guān)系，條件會(huì)更多，更復(fù)雜。根據(jù)開(kāi)展的業(yè)務(wù)不同，要有對(duì)應(yīng)的內(nèi)部控制要求和注冊(cè)資本要求，準(zhǔn)人的門(mén)檻也大有不同。

3.盡可能地開(kāi)放征信系統(tǒng)

P2P實(shí)際涉及到信用領(lǐng)域，一定程度上存在金融性質(zhì)。若是對(duì)所有借款人認(rèn)真嚴(yán)格地審查不僅成本高、時(shí)間長(zhǎng)，準(zhǔn)確性也得不到保證。以前一些P2P公司從商業(yè)銀行購(gòu)買(mǎi)央行征信系統(tǒng)中有關(guān)借款人的信息，但卻遭到拒絕，沒(méi)有得到授權(quán)，增加P2P網(wǎng)貸平臺(tái)的成本和風(fēng)險(xiǎn)。在設(shè)立P2P平臺(tái)的準(zhǔn)入條件后，中央人民銀行可以向符合評(píng)級(jí)資格的P2P平臺(tái)開(kāi)放征信系統(tǒng)做到信息共享，不但有利于減少P2P平臺(tái)的風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)也完善我國(guó)的征信系統(tǒng)。

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作者簡(jiǎn)介：李金擇（1994-03月-27日） 女，漢族，吉林四平人，遼寧大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院，2017級(jí)研究生，研究方向：金融學(xué)。