樓云華

【摘 要】 隨著經濟的快速發(fā)展，各領域的市場競爭不斷增加，并購成為企業(yè)擴大規(guī)模、提高綜合競爭力的重要途徑。企業(yè)通過并購可以實現戰(zhàn)略重組，進行多樣化經營，提高企業(yè)的經營管理水平，為企業(yè)創(chuàng)造更大的經濟效益。所得稅稅收籌劃是企業(yè)并購中的一個關鍵問題，通過合理的規(guī)劃，才能夠實現良好的并購效果。本文簡單分析了企業(yè)并購中所得稅稅收籌劃的原理及特性，并分析了幾種稅收籌劃方式。

【關鍵詞】 企業(yè) 并購 所得稅 稅收籌劃

引 言

近年來，市場經濟改革不斷深入和發(fā)展，企業(yè)要想得以生存和發(fā)展，必須不斷進行產業(yè)結構調整和資源配置優(yōu)化，企業(yè)并購是經濟發(fā)展和企業(yè)進步的必然趨勢。我國企業(yè)并購業(yè)務逐年增加，合并規(guī)模不斷擴大，對于我國國民經濟增長發(fā)揮著十分重要的作用。稅收是我國財政收入的重要途徑，也是企業(yè)合并中的關鍵問題。企業(yè)的稅收籌劃要嚴格按照相關的法律規(guī)定，通過預先的計劃和安排，調整納稅方案，減輕企業(yè)的稅收負擔。所得稅是企業(yè)并購中的重要經濟因素，企業(yè)要積極調整經營戰(zhàn)略，加強所得稅稅收籌劃研究，為企業(yè)爭取更大的經濟效益。

1 企業(yè)并購所得稅稅收籌劃原理

企業(yè)并購所得稅稅收籌劃的根本目的是通過最優(yōu)的方案，最大化減輕企業(yè)稅收負擔，從而使得企業(yè)獲得的稅后利益最大化。從稅后收益效果角度入手，所得稅稅收籌劃原理可歸納為以下兩點：

1.1 絕對收益籌劃原理

絕對收益原理主要指的是通過降低企業(yè)應納稅款的絕對數額來實現融通資金的增加，盡量避免資金外流，從而實現稅負最輕化。絕對收益籌劃包括直接收益籌劃和簡介收益籌劃兩種類型，其中，直接收益籌劃的基本含義是直接采用降低企業(yè)應納稅絕對額的辦法來實現節(jié)稅收益；間接收益籌劃的基本含義是在交易過程中，企業(yè)通過價格轉移等方式，來降低應納稅絕對額，雖然在這個過程中，企業(yè)的總體計稅依據并沒有減少，但是通過減少其中一個納稅人的納稅絕對額就能夠實現目的[1]。

1.2 相對收益籌劃原理

相對收益籌劃原理從根本上分析就是延期納稅，其理論基礎反映了資金具有時間價值。相對收益籌劃一般通過選擇合適的政策方法和經濟手段來達到推遲納稅時間的目的，例如，選擇合適的會計處理方法，在這個過程中，雖然企業(yè)應納稅額的總數不會發(fā)生改變，但通過推遲繳稅時間，企業(yè)可以有更加充分的時間來利用資金創(chuàng)造價值，并且避免現金的大量外流[2]。尤其在通貨膨脹的情況下，通過拖延繳納稅款時間，企業(yè)能夠創(chuàng)造更大的經濟效益，這就是合理掌控時間因素，實現的相對收益。

2 企業(yè)并購的所得稅稅收籌劃特征

稅收籌劃的根本目的在于降低企業(yè)重組的稅負，在企業(yè)并購中，對所得稅進行稅收籌劃，必須嚴格按照相關的特征原則，實現良好的籌劃效果。

2.1 前瞻性

企業(yè)并購的所得稅稅收籌劃屬于一種事前的規(guī)劃，因此必須要具有一定的前瞻性，綜合考慮各種因素，制定最佳的籌劃方案。與其他稅種相比，所得稅納稅義務履行較滯后，企業(yè)可以利用有效時間來進行統(tǒng)籌規(guī)劃。所得稅稅收是企業(yè)實現收益或分配后需要負擔的一種義務，這也為籌劃工作提供了可行性，企業(yè)在各項經濟活動中可以提前進行籌劃[3]。

2.2 合法性

納稅籌劃的根本目的雖然是較少納稅數額，但是需要嚴格按照國家的法律規(guī)定來實現理想效果，企業(yè)在籌劃過程中要堅決抵制違法行為，通過運用稅收制度中的彈性因素來進行靈活的規(guī)劃，避免不正當的偷稅、漏稅手段。經濟體制改革和發(fā)展的國政中，政府對于企業(yè)的經濟行為具有一定的指導作用，出臺了相關的優(yōu)惠政策，但是一些籌劃辦法常常在法律規(guī)定的邊緣進行，給企業(yè)的經營發(fā)展埋下安全隱患，甚至會給企業(yè)造成更大的經濟損失，因此企業(yè)的一切稅收籌劃操作必須在相關法律允許的范圍內進行。

2.3 合理性

在籌劃中，企業(yè)還需要保證方案的合理性和可行性，從而真正實現降低稅負的目的。不同企業(yè)的經營管理活動不同，企業(yè)需要根據自身的實際特點，進行成本效益綜合、全面分析，來制定出合理的所得稅稅收籌劃方案。企業(yè)并購的所得稅稅收籌劃方案不僅要符合相關的稅法規(guī)定，還要滿足其他經濟法規(guī)的要求，同時，企業(yè)還要對并購中的各項因素進行系統(tǒng)性分析，例如子公司的財務情況、利益劃分等，從而提升整體的經濟效益[4]。此外，在所得稅稅收籌劃中，企業(yè)還要考慮到其他稅種的影響，防止其他稅種納稅負擔增加。

2.4 時間跨度和價值

一般的流轉稅以一個月為納稅期限，但是，所得稅則一般在企業(yè)完成季度總結后進行預繳，在完成年度總結后進行清繳，這就為企業(yè)提供了更多的時間來充分利用要繳納的資金來為企業(yè)創(chuàng)造利益。因此，在所得稅的稅收籌劃中，時間體現了良好的價值，所得稅不需要一次性支付有稅金，推遲繳納的稅金要比一般的流轉稅更加具有使用價值，企業(yè)可以從這個角度入手，制定更加有效的方案。

3 企業(yè)并購的所得稅稅收籌劃辦法

3.1 利用稅收遞延條款

根據相關的稅法規(guī)定，在企業(yè)并購活動中，一些符合特殊性稅務處理條件的企業(yè)，可以在合并企業(yè)中對并購企業(yè)的虧損進行彌補，從而通過減少合并企業(yè)的利潤來實現應納稅款的降低。因此，采用虧損企業(yè)并購盈利企業(yè)的方式，能夠實現雙方在所得稅稅收方面的優(yōu)勢互補，提高整體的稅后收益。

3.2 利用資產重估增值

資產稅基的折舊提取能夠在一定程度上減少企業(yè)利潤，進而降

低企業(yè)的所得稅稅收數額和現金流出。在企業(yè)并購重組活動中，對于資產價值變化較大的資產或者被低估的固定資產通過并購以獲得提高資產計價水平的機會，從而提高資產的計稅基礎以獲得更多的稅收扣除[5]。

3.3 利用支付工具

3.3.1 現金支付手段

在企業(yè)并購中，如果采用現金支付手段，被并購的企業(yè)需要繳納資產轉讓的相關稅款，在一定程度上增加了被并購企業(yè)的稅收負擔，對于并購企業(yè)而言，可以通過銀行借貸進行現金支付，并且能夠較低所得稅額。并購屬于一種資本經營活動，企業(yè)需對并購資金進行全面的融資規(guī)劃，結合企業(yè)自身的財務水平和資產能力，采用合理的負債融資辦法，籌劃并購所需資金，從而提高獲得更大利息抵稅收益。

3.3.2 股票交換式

并購企業(yè)還可以通過股票交換的方式來進行企業(yè)并購活動，在符合特殊稅務處理條件的情況下，通過這種方式，被并購企業(yè)不需要支付資產轉讓稅款，對于并購活動中的雙方都是有益的。被并購企業(yè)只需要進行股票的交換，而避免了現金的收入方式，在這項并購中產生的所得可以進行延期處理，只有股票售出后，企業(yè)才需要繳納稅款，這就體現了資金的時間價值，獲得延期納稅利益。

3.3.3 承擔債務式

在企業(yè)并購活動中，并購企業(yè)可以通過承擔被并購企業(yè)的債務來實現并購。被并購企業(yè)的資產不能夠抵付債務，不需要繳納資產轉讓所得稅，通過承擔債務，并購企業(yè)不需繳納增值稅與營業(yè)稅等流轉稅，因此，對于并購雙方來說，該種方式的稅負相對于另外兩種是最輕的。

結束語

總而言之，隨著市場經濟的不斷發(fā)展，企業(yè)并購成為很多行業(yè)發(fā)展的一種經營手段，企業(yè)要想獲得更大的經濟效益，就必須提高對稅收籌劃的重視程度，所得稅的稅收籌劃尤為重要，企業(yè)要對其進行全面分析，在了解和掌握基本原理和特征的基礎上，制定科學、合理的稅收籌劃方案，從而實現并購重組的利益最大化。

【參考文獻】

[1] 吳婧.企業(yè)并購的所得稅稅收籌劃研究[D].西南財經大學，2012.

[2] 劉雅喬.我國企業(yè)合并的所得稅稅收籌劃研究[D].財政部財政科學研究所，2012.

[3] 張琳.企業(yè)并購中的所得稅納稅籌劃研究[D].河南大學，2015.

[4] 連曉麗.企業(yè)并購所得稅稅收籌劃分析[J].中國市場，2015，22：69-70.

[5] 謝婷婷.企業(yè)并購的所得稅稅收籌劃[J].現代經濟信息，2013，20：175+198.