朱戰(zhàn)軍

摘要：伴隨著利率市場化和金融脫媒化進程的不斷推進，商業(yè)承兌匯票在促進實體經(jīng)濟發(fā)展和提升商業(yè)銀行收益貢獻方面，被擺在更加突出的位置和賦予更加顯著作用。通過本文來介紹我公司商業(yè)承兌匯票的使用的情況、存在問題、解決方案，促進商業(yè)承兌匯票在全國流通。

關(guān)鍵詞：商業(yè)承兌匯票優(yōu)勢所在；存在問題；解決方案

商業(yè)承兌匯票是作為傳統(tǒng)結(jié)算方式、信用工具、和融資手段的票據(jù)之中的一種匯票，1997年9月19日印發(fā)的《支付結(jié)算辦法》第七十三條規(guī)定“商業(yè)承兌匯票由銀行以外的付款人承兌，，，由付款人在指定日期無條件支付確定金額給收款人或支票人的票據(jù)，具有權(quán)利義務(wù)明確、可約期付款、可轉(zhuǎn)讓貼現(xiàn)等特點。自1985年我國嘗試推廣商業(yè)承兌匯票業(yè)務(wù)以來（以下簡稱“商票”），雖歷經(jīng)30余年波動發(fā)展，但當前全國商票簽發(fā)額不足同期銀票簽發(fā)額的1/10，難以滿足新常態(tài)下我國商業(yè)信用票據(jù)化的巨大需求。

一、天元集團使用商業(yè)承兌匯票情況

天元建設(shè)集團有限公司是2008年臨沂市第一批推廣使用商業(yè)承兌匯票5家企業(yè)之一，經(jīng)歷2008-2009年宣傳發(fā)動、認識使用，2010-2012年市場培育、區(qū)域推廣，2013年至今接受認可、全面推行三個階段，使用額度與廣度在臨沂商圈已經(jīng)具有相當?shù)闹扰c美譽度，使用范圍已擴展至所施工所有的區(qū)域涵蓋北京、天津、河北、重慶、青島、濟南等省市。

在商業(yè)承兌匯票應(yīng)用過程中，我們充分認識到其對企業(yè)發(fā)展的促進作用：

1.有利于緩解企業(yè)間貨款拖欠，維護信用交易秩序

我們集團在簽發(fā)商業(yè)承兌匯票時從以下三個方面來解決供應(yīng)商的顧慮：

（1）在簽訂物資采供合同、設(shè)備采購購合同、勞務(wù)合同時就約定付款方式為期限為多長時間的商業(yè)承兌匯票，供應(yīng)商在確定價格時就有資金成本考慮，等于在現(xiàn)款價基礎(chǔ)上加成使之接受商業(yè)承兌匯票供貨不吃虧，在市場份額不斷擴大情況下加大與材料、勞務(wù)的合作，通過讓利給他們的方式來促進合作；

（2）提供銀行貼現(xiàn)和公司回購渠道，供應(yīng)商變現(xiàn)渠道通暢，成本可控；

（3）加大與銀行合作，見票給付，樹立“天元商票”好用的形象。

2.有利于加快資金融通，緩解資金壓力

隨著集團經(jīng)營規(guī)模不斷打大，與國內(nèi)排名前20的地產(chǎn)商合作越來越多，他們通過供應(yīng)鏈融資模式來加大合作，我們集團與各大銀行保持良好的合作關(guān)系，地產(chǎn)商簽發(fā)的商業(yè)承兌匯票65%直接背書轉(zhuǎn)讓給供應(yīng)商用于支付，另有35%在各大銀行貼現(xiàn)使用，及時緩解了資金壓力，有力的支持生產(chǎn)經(jīng)營正常開展。具體數(shù)據(jù)見下圖：

3.促進商業(yè)信用票據(jù)化，促進票據(jù)市場發(fā)展

良好的商業(yè)信用是無形的財富，商業(yè)承兌匯票對企業(yè)信用提出更高的要求，一家企業(yè)誠實守信，其簽發(fā)的商業(yè)承兌匯票在市場上就會被廣泛接受，商業(yè)信用票據(jù)化是對信用評價的市場化，集團簽發(fā)的商業(yè)承兌匯票現(xiàn)在在山東省范圍內(nèi)可以隨時隨地的變現(xiàn)，其價值在社會群體中已得到廣泛認可，民間流通交易價格已從2013年年化利率12%降至今年的10-10.5%，銀行商票保貼降至基準率上浮30%以內(nèi)，上述數(shù)據(jù)代表天元集團簽發(fā)的商業(yè)承兌匯票已得到廣泛認可，商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn)價格高低、流通接受程度難易就是商業(yè)信用的標桿，社會群體在使用過程中了解認識商業(yè)承兌匯票，也間接的推動票據(jù)市場發(fā)展。

4.大力推動電子商業(yè)承兌使用，降低紙票使用比例

中國人民銀行下發(fā)的《關(guān)于規(guī)范和促進電子商業(yè)匯票業(yè)務(wù)發(fā)展的通知》（銀發(fā)【2016】224號）要求：自2017年1月1日起，單張出票金額在300萬以上的商業(yè)匯票全部通過電票辦理；自2018年1月1日起，單張金額在100萬以上的商業(yè)匯票全部通過電票辦理；到2018年底，各金融機構(gòu)辦理的電票承兌業(yè)務(wù)在本機構(gòu)辦理的商業(yè)匯票業(yè)務(wù)中金額占比應(yīng)達到80%以上。為及時應(yīng)對政策變化，適應(yīng)電子票據(jù)發(fā)展趨勢，要求各基層單位熟練電票流程操作，要及時與供應(yīng)商溝通，多宣傳政策要求、多普及電子票據(jù)知識和應(yīng)用，要求截止2017年12月31日各子（分）公司已開通電票功能的單位供應(yīng)商比例達到60%；截止到2018年6月30日已開通電票功能的單位供應(yīng)商比例達到90%，簽發(fā)數(shù)量要達到80%。

5.促進融資預(yù)算執(zhí)行，有序排定用款計劃

集團公司根據(jù)年度經(jīng)營計劃擬定年度融資預(yù)算報集團總經(jīng)理審批后按月滾動執(zhí)行，每月25號通過信息平臺上報月度融資預(yù)算，按周辦理實際領(lǐng)用，電子商業(yè)承兌匯票按照60%比例執(zhí)行，有力促進用資計劃執(zhí)行。

6.合理崗位分工，確保不相容職務(wù)分離

根據(jù)不相容職務(wù)分離要求，設(shè)置票據(jù)保管崗、票據(jù)簽發(fā)崗、票據(jù)復(fù)核崗、票據(jù)解付崗，環(huán)環(huán)相扣與兌付銀行存款對賬相互驗證，杜絕舞弊與漏洞。保管崗負責紙質(zhì)商業(yè)承兌保管及領(lǐng)用登記；簽發(fā)崗根據(jù)審批后的月度融資預(yù)算領(lǐng)用紙質(zhì)商業(yè)承兌及電子商業(yè)承兌的簽發(fā)；復(fù)核崗負責紙質(zhì)商業(yè)承兌復(fù)核及預(yù)留印鑒蓋章、電子商業(yè)承兌的復(fù)核；解付崗負責商業(yè)承兌解付。

二、目前商業(yè)承兌業(yè)務(wù)發(fā)展中存在問題

1.受區(qū)域化經(jīng)營影響，新的市場供應(yīng)商群體接受商業(yè)承兌匯票程度受限

隨著集團“深耕臨沂，做強山東，布局全國，拓展海外”的市場布局，新開辟的市場區(qū)域越來越多，新增加的供應(yīng)商群體對商業(yè)承兌匯票認知度缺失，傳統(tǒng)結(jié)算、支付觀念難以改變，我們要給供應(yīng)商群體上多做商業(yè)承兌匯票知識宣傳，通過老供應(yīng)商介紹天元商票，來加快推新市場來接受商業(yè)承兌匯票。

2.受票據(jù)管理信息化程度低影響，流通范圍受限

目前受客戶持票觀念影響，集團目前出具紙質(zhì)商業(yè)承兌匯票占比達到80%，電子商業(yè)承兌匯票占比20%，對商業(yè)承兌匯票流通影響較大，目前在山東區(qū)域流通較廣，在其他區(qū)域流通較少。從出票方式來看以線下為主，未在ERP系統(tǒng)線上處理，在數(shù)據(jù)查詢、兌付處理存在信息盲區(qū)，不利于商業(yè)承兌匯票走出山東，服務(wù)全國的目標。

3.受金融機構(gòu)對票據(jù)貼現(xiàn)積極性不高影響，融資渠道受限

由于商業(yè)承兌匯票以企業(yè)信用為基礎(chǔ)，商業(yè)銀行普遍擔心商業(yè)承兌匯票到期不兌付而形成不良資產(chǎn)，基于自身利益與風險的考慮，銀行對商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn)等融資行為存在短視行為，業(yè)務(wù)辦理積極性不高，目前集團授信銀行僅有中國銀行、民生銀行、光大銀行、招商銀行、華夏銀行、廣發(fā)銀行等機構(gòu)開展票據(jù)保貼和直貼業(yè)務(wù)。

4.受商業(yè)信用體系不健全影響，社會認可程度受限

目前，社會信用環(huán)境總體狀況不佳，國內(nèi)商業(yè)信用體系尚未建立，信息不對稱導(dǎo)致商業(yè)信用為基礎(chǔ)的商業(yè)承兌匯票不被市場主體認可，企業(yè)之間拖欠、占款現(xiàn)象嚴重，商票難以流通。由于缺乏統(tǒng)一、規(guī)范的信用評估機構(gòu)，不能為企業(yè)簽發(fā)商業(yè)承兌匯票提供可靠的信用保障，造成企業(yè)因無法獲知企業(yè)真實的信用狀況，也不敢采用商業(yè)承兌匯票的方式。

三、加快商業(yè)承兌匯票發(fā)展，服務(wù)集團發(fā)展建議

1.適應(yīng)集團發(fā)展，推動商業(yè)承兌匯票擴大使用區(qū)域

根據(jù)集團部署，在集團施工、經(jīng)營區(qū)域要實現(xiàn)商業(yè)承兌匯票全覆蓋，2018年商業(yè)承兌匯票簽發(fā)總量要達到50億元，占資金支出占比達到15%，其中電子商業(yè)承兌匯票要占到簽發(fā)量80%，并實現(xiàn)合作商戶100%開通電票網(wǎng)銀，為全國流通奠定良好的基礎(chǔ)。通過擴大使用拓寬了企業(yè)融資渠道，降低融資成本，避免過度依賴銀行信用依賴，同時也使銀行通過商業(yè)承兌匯票貼現(xiàn)獲得利息收入和中間業(yè)務(wù)收入。

2.參與企業(yè)信息平臺搭建，信息共建共享

積極參與牽頭搭建企業(yè)信用平臺，將商業(yè)承兌匯票的開立、承兌、貼現(xiàn)、付款等信息，尤其是不良信息錄人平臺，為銀行企業(yè)開展商業(yè)承兌匯票業(yè)務(wù)提供全面的信用查詢支持，統(tǒng)一規(guī)定商票查詢查復(fù)的要素，從而解決區(qū)域之間、金融機構(gòu)間、企業(yè)之間缺乏交流以及信息不對稱問題，降低商業(yè)承兌匯票的交易成本。

3.適時推動信用評級，促進全國范圍流通

通過對商業(yè)承兌匯票進行評級和征信，提高商票的標準化，為商業(yè)承兌匯票在全國流通創(chuàng)造條件，目前的口碑建立在臨沂商圈使用群體上的，最多在山東省內(nèi)有知名度，放眼全國，對天元商票的認可不多，為服務(wù)經(jīng)營發(fā)展，要引進國內(nèi)知名評級機構(gòu)對天元簽發(fā)商票進行公開評級，通過評級機構(gòu)的公示來提高天元商票的知名度、美譽度。

4.加強風險防范，保障商業(yè)承兌匯票健康發(fā)展

根據(jù)集團經(jīng)營規(guī)模合理預(yù)測簽發(fā)總量、時間結(jié)構(gòu)、貼現(xiàn)金額，定期進行商業(yè)承兌匯票風險監(jiān)測和分析，建立風險預(yù)警機制，有效預(yù)防現(xiàn)金回流與簽發(fā)票據(jù)不匹配的風險，超限啟動應(yīng)急化解方案，確?？偭款A(yù)算不超、簽發(fā)有序、剛性兌付的目標，保障天元商票健康發(fā)展。

結(jié)語

綜上所述，在商業(yè)承兌匯票應(yīng)用過程中，使用、監(jiān)管、交易、中介等多方主體要從維護金融穩(wěn)定的高度、支持實體經(jīng)濟發(fā)展的角度出發(fā)，必須要系統(tǒng)做好準人、簽發(fā)、登記、查詢、轉(zhuǎn)讓、兌付、監(jiān)管、評級等工作，要健康持續(xù)把它用好、發(fā)展好、不出問題。

參考文獻：

[1]肖小和，溫建軍，王亮.發(fā)揮商業(yè)承兌匯票對實體經(jīng)濟支持作用.上海證券報，2015年3月7日.