王康

摘要：本文就上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題展開分析和探討，總結(jié)上市公司財(cái)務(wù)造假的主要手段和問(wèn)題原因，并提出了具體的治理建議和策略，希望對(duì)于上市公司財(cái)務(wù)監(jiān)管起到一定的促進(jìn)作用。

關(guān)鍵詞：上市公司；財(cái)務(wù)造假；交易

一、上市公司財(cái)務(wù)造假主要手段

虛構(gòu)交易經(jīng)營(yíng)、關(guān)聯(lián)交易等是目前上市公司財(cái)務(wù)造假的主要手段。

虛假經(jīng)營(yíng)不但導(dǎo)致企業(yè)各項(xiàng)數(shù)據(jù)無(wú)法準(zhǔn)確的反映自身的財(cái)務(wù)狀況和問(wèn)題，同時(shí)也會(huì)導(dǎo)致企業(yè)形成造假習(xí)慣，不斷編造謊言去掩蓋原有的謊言，最終使企業(yè)名譽(yù)掃地，被消費(fèi)者和投資者所拋棄。

關(guān)聯(lián)交易是指關(guān)聯(lián)雙方發(fā)生的轉(zhuǎn)移資源或義務(wù)的事項(xiàng)，而產(chǎn)生實(shí)際的價(jià)款收取。關(guān)聯(lián)交易并不被我國(guó)法律所禁止，而關(guān)聯(lián)交易也不全是違背市場(chǎng)規(guī)則的。但如果上市公司缺乏自律意識(shí)，在實(shí)際的經(jīng)營(yíng)過(guò)程中利用關(guān)聯(lián)交易操縱利潤(rùn)，或不出現(xiàn)價(jià)款收取的情況下，非常容易出現(xiàn)數(shù)據(jù)虛構(gòu)和失真等情況。此外，會(huì)計(jì)政策不恰當(dāng)利用、空殼公司、信息披露不規(guī)范等，同樣會(huì)對(duì)上市公司財(cái)務(wù)真實(shí)性造成影響，產(chǎn)生財(cái)務(wù)造假的問(wèn)題。

二、上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題原因

（一）內(nèi)部原因

自律意識(shí)的不足，是造成上市公司財(cái)務(wù)造假的重要原因。在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)之下，上市公司對(duì)于利益的追求也越來(lái)越強(qiáng)烈。為保證股票收益，公司股東非常注重炒作機(jī)會(huì)，并利用各種虛假會(huì)計(jì)信息刺激市場(chǎng)，從而提高股民信心，收獲可觀回報(bào)?？梢哉f(shuō)，上市公司急功近利、對(duì)利益的過(guò)度追求是財(cái)務(wù)造假的最本質(zhì)原因。

其次，財(cái)務(wù)人員作為上市公司財(cái)務(wù)造假的關(guān)鍵，財(cái)務(wù)人員職業(yè)道德的缺位，也給財(cái)務(wù)造假帶來(lái)了可乘之機(jī)。目前，我國(guó)財(cái)務(wù)人員崗位能力、職業(yè)道德參差不齊。一些財(cái)務(wù)人員為了個(gè)人利益而摒棄嚴(yán)謹(jǐn)、公正的工作態(tài)度，與上市公司管理者相互串通，捏造虛假財(cái)務(wù)信息，最終損害了大量投資者的利益。

（二）外部原因

國(guó)內(nèi)對(duì)于上市公司財(cái)務(wù)治理也缺乏足夠的監(jiān)督。對(duì)于上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題，國(guó)家并沒(méi)有形成一套健全的法律法規(guī)進(jìn)行約束和控制，對(duì)上市公司財(cái)務(wù)造假的處罰力度也相對(duì)較弱，違法成本非常低。

財(cái)務(wù)監(jiān)管職能部門，如證券監(jiān)管、交易所、財(cái)政和稅務(wù)等部門在實(shí)際的執(zhí)法過(guò)程中，也沒(méi)有形成綜合監(jiān)管的良好局面，造成部分上市公司有恃無(wú)恐，造假問(wèn)題百出。

其次，我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則也存在諸多漏洞，針對(duì)上市公司會(huì)計(jì)行為沒(méi)有形成有力的約束，這無(wú)疑為一部分不良上市公司造假制造了可乘之機(jī)，大量造假行為得不到有效的遏制。

目前，國(guó)內(nèi)上市公司信息披露方面也存在一定缺陷，許多上市公司都無(wú)法保障信息披露的真實(shí)、完整和準(zhǔn)確，披露的信息無(wú)法客觀、真實(shí)的反映上市公司的經(jīng)營(yíng)情況，甚至給投資者造成較大誤導(dǎo)，嚴(yán)重?cái)_亂了正常的市場(chǎng)秩序。

三、上市公司財(cái)務(wù)造假治理策略

（一）加強(qiáng)會(huì)計(jì)人員道德監(jiān)管

針對(duì)上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題，首先必須要加強(qiáng)會(huì)計(jì)人員道德監(jiān)管，規(guī)范財(cái)務(wù)人員的工作行為，切實(shí)規(guī)避造假問(wèn)題的發(fā)生。財(cái)務(wù)人員是公司財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)的直接負(fù)責(zé)人，一方面，必須要明確各項(xiàng)約束財(cái)務(wù)人員的規(guī)范、制度，完善當(dāng)前會(huì)計(jì)法規(guī)，提高財(cái)務(wù)人員的法制意識(shí)。其次，加強(qiáng)會(huì)計(jì)崗位監(jiān)督，在加強(qiáng)對(duì)會(huì)計(jì)崗位人員技術(shù)考核的同時(shí)，加強(qiáng)職業(yè)道德檢查，真正幫助上市公司財(cái)務(wù)人員樹立良好的職業(yè)品德和工作紀(jì)律，避免公司管理者與財(cái)務(wù)人員相互串通。

（二）完善會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

會(huì)計(jì)準(zhǔn)則是規(guī)范公司會(huì)計(jì)行為的關(guān)鍵，會(huì)計(jì)準(zhǔn)則必須要適時(shí)優(yōu)化和修訂，保持足夠的先進(jìn)性。一方面，國(guó)家政府相關(guān)部門必須要圍繞《會(huì)計(jì)法》建立操作性較強(qiáng)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，另一方面建立全面的會(huì)計(jì)監(jiān)督制度和內(nèi)部控制體系，加強(qiáng)對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)行為的約束。而企業(yè)也應(yīng)該發(fā)揮自主作用，健全內(nèi)部控制制度，并接受相關(guān)部門的嚴(yán)格監(jiān)督，切實(shí)保障會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的落實(shí)，確保會(huì)計(jì)信息的客觀、真實(shí)。

（三）加大處罰力度，提高違法成本

上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題的猖獗，很大程度上是由處罰力度不足所造成的。與財(cái)務(wù)造假獲利相比當(dāng)前對(duì)于該違法行為的處罰顯得微不足道。比如，當(dāng)前《會(huì)計(jì)法》中對(duì)于違反會(huì)計(jì)法規(guī)的單位最高經(jīng)濟(jì)處罰僅為10萬(wàn)元，對(duì)具體負(fù)責(zé)人的最高處罰為5萬(wàn)元，處罰之低，與獲利相差甚遠(yuǎn)。對(duì)此，必須要進(jìn)一步加大處罰力度，提高違法成本。

針對(duì)上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題，根據(jù)造假程度和市場(chǎng)影響情況，在沒(méi)收上市公司一切造假收益的同時(shí)，處以造假收益20%-50%罰款。同時(shí)，對(duì)于社會(huì)影響惡劣的，還應(yīng)處以一定的刑事處罰，以堅(jiān)決打擊上市公司財(cái)務(wù)違法行為。

（四）規(guī)范上市公司交易行為

雖然，國(guó)內(nèi)并沒(méi)有明令禁止關(guān)聯(lián)交易，但不合理的關(guān)聯(lián)交易所造成的影響和危害是非常嚴(yán)重的。對(duì)此，有必要從源頭處罰關(guān)聯(lián)交易，必須要加強(qiáng)對(duì)上市公司治理機(jī)構(gòu)和股權(quán)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和優(yōu)化，以合理的方式優(yōu)化上市公司股權(quán)配置，形成有效的內(nèi)部約束機(jī)制，杜絕違規(guī)關(guān)聯(lián)交易的發(fā)生。另一方面，必須要加強(qiáng)對(duì)上市公司交易信息披露的監(jiān)管，進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)上市公司信息的監(jiān)管，降低不良交易行為的影響。

四、總結(jié)

上市公司作為國(guó)內(nèi)優(yōu)秀企業(yè)代表，上市公司財(cái)務(wù)造假所造成的負(fù)面影響非常大。對(duì)此，國(guó)家必須要加強(qiáng)對(duì)上市公司財(cái)務(wù)造假問(wèn)題的關(guān)注，加強(qiáng)對(duì)相關(guān)違法行為的打擊。而上市公司自身也應(yīng)該加強(qiáng)內(nèi)控，規(guī)范自身財(cái)務(wù)行為，為我國(guó)資本市場(chǎng)的良性發(fā)展打好堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。

參考文獻(xiàn)：

[1]王秋韻.華銳風(fēng)電公司財(cái)務(wù)造假案例研究[J].當(dāng)代經(jīng)濟(jì)，2016（22）.

[2]曹靖廉.淺談財(cái)務(wù)造假的原因和手段[J].時(shí)代金融，2014（02）.

（作者單位：財(cái)通證券股份有限公司）