董雅玲

（福建省交通職業(yè)技術(shù)學(xué)院，福建 福州 350008）

海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于股份支付準(zhǔn)則的比較

董雅玲

（福建省交通職業(yè)技術(shù)學(xué)院，福建 福州 350008）

隨著海峽西岸經(jīng)濟(jì)建設(shè)區(qū)的快速發(fā)展，海峽兩岸經(jīng)濟(jì)交往日益密切，對(duì)兩岸會(huì)計(jì)的交流與合作提出了新的要求。論文以股份支付準(zhǔn)則為例，介紹了大陸和臺(tái)灣地區(qū)關(guān)于該準(zhǔn)則出臺(tái)的背景，論述了海峽兩岸在該準(zhǔn)則的規(guī)范及實(shí)務(wù)操作中存在的差異，比較分析了海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于股份支付準(zhǔn)則的不同，分析了會(huì)計(jì)準(zhǔn)則變動(dòng)對(duì)海峽兩岸會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)后果，并對(duì)該準(zhǔn)則的應(yīng)用進(jìn)行了客觀評(píng)價(jià)。

股份支付；公允價(jià)值；比較；企業(yè)損益；國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則

股權(quán)激勵(lì)源于20世紀(jì)50年代的美國(guó)，之后作為激勵(lì)員工的有效方式得到廣泛應(yīng)用。迄今為止，美國(guó)實(shí)施股權(quán)激勵(lì)的企業(yè)達(dá)到了20000余家，有3000多萬(wàn)企業(yè)員工參加了各種持股計(jì)劃。我國(guó)大陸地區(qū)的股權(quán)激勵(lì)嘗試開始于20世紀(jì)90年代初，武漢、上海、北京等地當(dāng)時(shí)都相繼推出了國(guó)有企業(yè)經(jīng)營(yíng)者股權(quán)激勵(lì)的具體形式。2006年9月，國(guó)務(wù)院國(guó)有資產(chǎn)監(jiān)督管理委員會(huì)和財(cái)政部發(fā)布《國(guó)有控股上市公司（境內(nèi)）實(shí)施股權(quán)激勵(lì)試行辦法》，為企業(yè)實(shí)施股權(quán)激勵(lì)創(chuàng)造條件。可見，股權(quán)激勵(lì)在我國(guó)也已成為一種重要的激勵(lì)方式。我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)的股權(quán)激勵(lì)方式比大陸開始更早一些。隨著股權(quán)激勵(lì)方式的不斷推廣，我國(guó)臺(tái)灣和大陸地區(qū)在會(huì)計(jì)理論和實(shí)務(wù)中都迫切需要一套標(biāo)準(zhǔn)對(duì)這一領(lǐng)域加以規(guī)范。

一、股份支付的含義

股份支付，是“以股份為基礎(chǔ)的支付”的簡(jiǎn)稱，指企業(yè)為獲取職工和其他方提供服務(wù)而授予權(quán)益工具或者承擔(dān)以權(quán)益工具為基礎(chǔ)確定的負(fù)債的交易。企業(yè)用期權(quán)來(lái)獎(jiǎng)勵(lì)員工或者作為薪酬的組成部分，是目前具有代表性的股份支付交易。

上述股份支付的定義完全借鑒了國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中關(guān)于股份支付的概念，我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)股份支付的概念也與大陸相同。

二、海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股份支付準(zhǔn)則出臺(tái)的背景

（一）國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股份支付準(zhǔn)則的出臺(tái)

國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì) (IASB)于2004年2月發(fā)布《國(guó)際財(cái)務(wù)報(bào)告準(zhǔn)則第2號(hào)——以股份為基礎(chǔ)的支付》（簡(jiǎn)稱IFRS2，于2005年1月1日開始生效）。該準(zhǔn)則要求財(cái)務(wù)報(bào)表中對(duì)所有以股權(quán)為基礎(chǔ)的支付進(jìn)行確認(rèn)，尤其強(qiáng)調(diào)將授予雇員作為報(bào)酬的股權(quán)和期權(quán)確認(rèn)為費(fèi)用，按公允價(jià)值在經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)中扣除。

（二）我國(guó)大陸地區(qū)股份支付準(zhǔn)則的出臺(tái)

中國(guó)財(cái)政部于2006年2月發(fā)布了新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則——《企業(yè)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則第11號(hào)——股份支付》。首次規(guī)范了企業(yè)以股份為基礎(chǔ)進(jìn)行支付的業(yè)務(wù)，其確認(rèn)和計(jì)量的原則也趨同于國(guó)際準(zhǔn)則，吸收了IFRS2和美國(guó)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)(FASB)頒布的第123號(hào)公告《以股份為基礎(chǔ)的薪酬補(bǔ)償?shù)臅?huì)計(jì)處理》(Accounting for Stock-Based Compensation，簡(jiǎn)稱 SFAS123)中較為成熟的理念，結(jié)束了大陸地區(qū)實(shí)務(wù)中對(duì)權(quán)益薪酬會(huì)計(jì)處理的混亂局面。該準(zhǔn)則中，也要求企業(yè)對(duì)以股份為基礎(chǔ)的支付包括換取職工服務(wù)和其他方服務(wù)的股份支付均采用公允價(jià)值計(jì)量，而將授予雇員作為報(bào)酬的股權(quán)和期權(quán)費(fèi)用化。

（三）我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)股份支付準(zhǔn)則的出臺(tái)

隨著企業(yè)激勵(lì)制度中員工認(rèn)股權(quán)的引入，我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)迫切需要一套標(biāo)準(zhǔn)對(duì)這一領(lǐng)域進(jìn)行規(guī)范。因此，在評(píng)估本地區(qū)會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)后，臺(tái)灣證期會(huì)敦促會(huì)計(jì)研究發(fā)展基金會(huì)借鑒美國(guó)FASB第123號(hào)公報(bào)內(nèi)容，并于2003年3月發(fā)布《以股份為基礎(chǔ)的給付》解釋函令，對(duì)員工認(rèn)股權(quán)證的會(huì)計(jì)處理加以規(guī)范。迄今為止，我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)《以股份為基礎(chǔ)的給付》的正式準(zhǔn)則尚未出臺(tái)，解釋函令在一定程度上起到替代作用。

三、海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于股份支付準(zhǔn)則的比較

從準(zhǔn)則出臺(tái)的背景來(lái)看，海峽兩岸的股份支付準(zhǔn)則都在一定程度上借鑒了FASB或IASB的準(zhǔn)則，反映了準(zhǔn)則的國(guó)際間實(shí)質(zhì)性趨同這一大趨勢(shì)。盡管如此，由于海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則基本制度不同，政治法律基礎(chǔ)、經(jīng)濟(jì)發(fā)展?fàn)顩r、文化特色、會(huì)計(jì)傳統(tǒng)諸方面都相去甚遠(yuǎn)，導(dǎo)致了在股份支付準(zhǔn)則方面存在著差異，探討這些差異的理論和實(shí)務(wù)價(jià)值都很大。通過(guò)比較，三者在股份支付準(zhǔn)則中存在如下差異：

（一）準(zhǔn)則制定的目的不同。我國(guó)大陸地區(qū)和臺(tái)灣地區(qū)股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的目的是規(guī)范股份支付的確認(rèn)、計(jì)量和相關(guān)信息的披露，與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則接軌。美國(guó)的股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則側(cè)重于在以股份為基礎(chǔ)支付的事項(xiàng)中企業(yè)從員工處獲得服務(wù)事項(xiàng)的核算，強(qiáng)調(diào)了以公允價(jià)值核算的唯一性，提高了財(cái)務(wù)信息的可比性。

（二）準(zhǔn)則核算的范圍不同。我國(guó)大陸地區(qū)的股份支付是指企業(yè)為獲取職工和其他方提供服務(wù)而授予權(quán)益工具或者承擔(dān)以權(quán)益工具為基礎(chǔ)確定的負(fù)債的交易。臺(tái)灣地區(qū)準(zhǔn)則劃分了酬勞性和非酬勞性認(rèn)股計(jì)劃。而IFRS2劃分為公司與雇員之間的權(quán)益薪酬交易和公司與非雇員之間的、用權(quán)益結(jié)算的商品或服務(wù)交易。IFRS2規(guī)范企業(yè)以股份為基礎(chǔ)的所有支付活動(dòng)，既包括對(duì)企業(yè)職工支付的以股份為基礎(chǔ)的薪酬，也包括為換取商品而以股份為基礎(chǔ)的支付。

（三）股票期權(quán)費(fèi)用化的計(jì)量方法不同。我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)準(zhǔn)則規(guī)定企業(yè)可采用公平價(jià)值法或內(nèi)含價(jià)值法處理，鼓勵(lì)采用公平價(jià)值法。IFRS2和我國(guó)大陸地區(qū)都規(guī)定采用公允價(jià)值法衡量權(quán)益工具的價(jià)值。我國(guó)準(zhǔn)則只提到權(quán)益工具的公允價(jià)值應(yīng)當(dāng)按照《金融工具確認(rèn)和計(jì)量》準(zhǔn)則確定，沒有具體規(guī)定現(xiàn)金結(jié)算的負(fù)債的公允價(jià)值在后續(xù)期間如何計(jì)量。IFRS2對(duì)公允價(jià)值的計(jì)量有明確的規(guī)定，更具有可操作性，對(duì)現(xiàn)金結(jié)算的后續(xù)期間的負(fù)債的公允價(jià)值，運(yùn)用了期權(quán)定價(jià)模型，而且還指出了如果權(quán)益性工具的公允價(jià)值無(wú)法可靠估計(jì)，則以內(nèi)在價(jià)值計(jì)量權(quán)益性工具，并將內(nèi)在價(jià)值的變動(dòng)確認(rèn)為損益。

（四）股票期權(quán)費(fèi)用化確認(rèn)的期間不同。我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)準(zhǔn)則相對(duì)簡(jiǎn)單，解釋函規(guī)定授予雇員的權(quán)益基礎(chǔ)薪酬成本應(yīng)當(dāng)在授予日確認(rèn)、計(jì)量。相比我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)準(zhǔn)則，IFRS2和大陸地區(qū)《股份支付》準(zhǔn)則較為詳細(xì)，視不同情況作相應(yīng)區(qū)分，規(guī)定：若主體（公司）授予的權(quán)益工具可以立即執(zhí)行，主體應(yīng)假設(shè)是因?yàn)楣蛦T過(guò)去提供的服務(wù)而給予的獎(jiǎng)勵(lì)，以授予日權(quán)益工具公允價(jià)值為基礎(chǔ)確認(rèn)費(fèi)用總額；若主體授予雇員的權(quán)益工具是要滿足條件在授予日后執(zhí)行的，主體應(yīng)假設(shè)獎(jiǎng)勵(lì)的股份是對(duì)未來(lái)服務(wù)的補(bǔ)償，應(yīng)以授予日公允價(jià)值為基礎(chǔ)，在雇員保留權(quán)利期間分期確認(rèn)為費(fèi)用。

（五）會(huì)計(jì)處理的內(nèi)容不同。與我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相關(guān)利益最強(qiáng)的人當(dāng)屬實(shí)施股權(quán)激勵(lì)公司的董事、高層管理人員、核心技術(shù)人員和管理骨干。而與國(guó)際股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則相關(guān)利益最強(qiáng)的人是大型高技術(shù)公司的高層管理人員。這使得IFRS2對(duì)所有股權(quán)激勵(lì)的形式包括股票期權(quán)、員工持股計(jì)劃、限制性股票激勵(lì)計(jì)劃和管理層收購(gòu)等在會(huì)計(jì)處理上都有詳細(xì)的規(guī)定，而我國(guó)大陸和臺(tái)灣地區(qū)只在股票期權(quán)、員工持股計(jì)劃的會(huì)計(jì)處理上有規(guī)定。

四、海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股份支付準(zhǔn)則對(duì)企業(yè)損益的影響

（一）股份支付的計(jì)量方式對(duì)企業(yè)損益的影響。我國(guó)臺(tái)灣地區(qū)解釋函規(guī)定企業(yè)可以選擇公允價(jià)值法或者內(nèi)在價(jià)值法計(jì)量股份支付，企業(yè)當(dāng)然選擇有利于自身的會(huì)計(jì)處理方法。實(shí)務(wù)中，將使不同結(jié)算方式下的股份支付的結(jié)果不具有可比性，也使企業(yè)通過(guò)不同的計(jì)算方式實(shí)現(xiàn)操縱利潤(rùn)的目的。相比之下，IFRS2和大陸地區(qū)要求僅采用公允價(jià)值法，減少了企業(yè)操縱利潤(rùn)的空間。但同時(shí)，新準(zhǔn)則規(guī)定將權(quán)益薪酬作為費(fèi)用入賬勢(shì)必減少企業(yè)的盈利，而如果某公司的股權(quán)激勵(lì)計(jì)劃對(duì)當(dāng)期利潤(rùn)形成了重大不利影響，又會(huì)使企業(yè)的股價(jià)發(fā)生劇烈震蕩。比如，伊利股份在2007和2008年利潤(rùn)的巨額減少帶來(lái)的伊利股價(jià)的大幅波動(dòng)和下挫就不是伊利所愿意看到的。

（二）行權(quán)條件自由化對(duì)企業(yè)損益的影響。我國(guó)上市公司激勵(lì)對(duì)象的可行權(quán)條件存在極大的自由性。很多上市公司將行權(quán)條件的門檻訂得很低并且在業(yè)績(jī)中不考慮股權(quán)激勵(lì)成本所帶來(lái)的負(fù)面影響，比如：伊利股份主要的行權(quán)條件是，2007年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入與2005年相比的復(fù)合增長(zhǎng)率不低于15%。數(shù)據(jù)顯示，伊利股份2001年至2005年的凈利潤(rùn)增長(zhǎng)率分別為22.7%、19.8%、40.6%、18.6%和21.5%，均高于股權(quán)激勵(lì)約定的15%的凈利潤(rùn)復(fù)合增長(zhǎng)率。這樣，即使伊利股份的高層管理者不太努力工作，仍然可以從容地獲得巨額股份，利潤(rùn)被操縱的可能性較大。而IFRS2在行權(quán)條件方面的規(guī)范是非常詳細(xì)、非常嚴(yán)格和穩(wěn)定的。

（三）期權(quán)費(fèi)用攤銷期的任意延長(zhǎng)或縮短對(duì)企業(yè)損益的影響。我國(guó)的股份支付準(zhǔn)則中并未規(guī)定等待期的確定時(shí)間，這使得公司可以隨意延長(zhǎng)或縮短等待期的時(shí)間。如果等待期延長(zhǎng)，就意味著每個(gè)等待期內(nèi)攤銷的費(fèi)用減少，上市公司可以根據(jù)攤銷期的調(diào)整任意操縱利潤(rùn)。比如，海南海藥就在業(yè)績(jī)預(yù)告修正公告中延長(zhǎng)了攤銷期，從而減少了當(dāng)期的股份支付費(fèi)用，進(jìn)而減少了虧損，達(dá)到了操縱利潤(rùn)的目的。而IFRS2規(guī)定期權(quán)費(fèi)用的攤銷必須在員工的服務(wù)期間進(jìn)行，同時(shí)還要求采用權(quán)益基礎(chǔ)薪酬的企業(yè)應(yīng)該在財(cái)務(wù)報(bào)告中將成本予以披露，特別要求反映對(duì)利潤(rùn)或虧損以及財(cái)務(wù)狀況的影響。

（四）權(quán)益工具估值模型的選擇對(duì)企業(yè)損益的影響。根據(jù)我國(guó)股份支付準(zhǔn)則，股票期權(quán)的公允價(jià)值若“不存在活躍市場(chǎng)”，采用“估值技術(shù)”進(jìn)行計(jì)量。但對(duì)于采用什么模型作為“估值技術(shù)”，《股份支付》準(zhǔn)則和《公允價(jià)值》準(zhǔn)則均未作出明確規(guī)定，《股份支付》準(zhǔn)則只要求企業(yè)表外披露“權(quán)益工具公允價(jià)值的確定方法”。由此看出，股票期權(quán)公允價(jià)值的估值模型是由企業(yè)自行選擇的，而不同的估值模型會(huì)帶來(lái)不同的結(jié)果，計(jì)量出來(lái)的權(quán)益工具公允價(jià)值可能相差上千萬(wàn)之多，這無(wú)疑使企業(yè)產(chǎn)生利用估值模型操縱利潤(rùn)的動(dòng)機(jī)。而IFRS2股份支付準(zhǔn)則也存在同樣的問題。

五、對(duì)海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股份支付準(zhǔn)則的評(píng)價(jià)

國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中股份支付準(zhǔn)則的發(fā)展迄今已有30多年的歷史了，在理論和實(shí)務(wù)上都相對(duì)完善。我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與國(guó)際接軌是非走不可的路。臺(tái)灣地區(qū)的股份支付準(zhǔn)則在理論和實(shí)務(wù)操作上與國(guó)際接軌都是不夠的，與國(guó)際接軌，不僅要單純修改會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，還有許多實(shí)務(wù)應(yīng)用和解釋的問題。而我國(guó)大陸地區(qū)雖然基本實(shí)現(xiàn)了與國(guó)際準(zhǔn)則理論上的完全接軌，但在實(shí)務(wù)的操作和準(zhǔn)則的執(zhí)行中還有很長(zhǎng)的路要走。國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則股份支付準(zhǔn)則，對(duì)剛剛起步的我國(guó)股份支付會(huì)計(jì)準(zhǔn)則建設(shè)，無(wú)疑具有重要的借鑒意義。

綜上所述，海峽兩岸與國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則關(guān)于股份支付準(zhǔn)則既逐漸趨同，又有不同之處，但趨同是必然的。三者都存在盈余管理和利潤(rùn)操縱等問題，需要通過(guò)細(xì)化準(zhǔn)則和健全的法律法規(guī)來(lái)規(guī)范股份支付業(yè)務(wù)。我國(guó)的股份支付準(zhǔn)則無(wú)論在理論上還是實(shí)務(wù)操作上，要實(shí)現(xiàn)與國(guó)際準(zhǔn)則的接軌，還需要不斷完善法律法規(guī)，改善經(jīng)濟(jì)環(huán)境，實(shí)現(xiàn)準(zhǔn)則引導(dǎo)財(cái)務(wù)信息趨于中立性，提高資本市場(chǎng)資源配置的效率。

F23

A

1673-0046（2010）11-0075-02