盧妍

[摘 要] IPO是企業(yè)進(jìn)入資本市場(chǎng)的通行證，對(duì)企業(yè)獲取融資、提升信譽(yù)具有非常重要的作用。但企業(yè)IPO是一項(xiàng)非常復(fù)雜的工作，需要投入大量的資金和時(shí)間，一旦IPO審核失敗，會(huì)給企業(yè)帶來(lái)巨大的損失。近幾年，很多企業(yè)因?yàn)樯娑愗?cái)務(wù)問(wèn)題而導(dǎo)致IPO審核失敗，延誤了企業(yè)上市進(jìn)程，且由于IPO審核的公開(kāi)性，這些企業(yè)還面臨著嚴(yán)重的信譽(yù)損失?；诖耍恼路治隽似髽I(yè)IPO中的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，并提出了企業(yè)控制IPO稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的策略，希望能為提升企業(yè)IPO審核通過(guò)率提供有益借鑒和參考。

[關(guān)鍵詞] IPO；稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；控制策略

中圖分類號(hào)：F253 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A

擬IPO企業(yè)通常處于發(fā)展初期，財(cái)稅管理體系尚不完善，風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)淡薄，在經(jīng)營(yíng)過(guò)程中容易出現(xiàn)各種各樣的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，而稅務(wù)問(wèn)題是企業(yè)被否決上市的最常見(jiàn)原因。因此，積極研究企業(yè)IPO中的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)及控制策略，具有重要現(xiàn)實(shí)意義[1]。

一、企業(yè)IPO中的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

（一）嚴(yán)重依賴稅收優(yōu)惠

稅收優(yōu)惠與企業(yè)的持續(xù)盈利能力息息相關(guān)，倘若稅收優(yōu)惠不能持續(xù)，將對(duì)企業(yè)的持續(xù)盈利能力造成不同程度的影響，如果發(fā)審委判定企業(yè)存在嚴(yán)重的稅收依賴，勢(shì)必會(huì)影響企業(yè)IPO審核的通過(guò)率，這也是企業(yè)IPO中普遍面臨的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。一般來(lái)說(shuō)，判定企業(yè)是否存在稅收依賴，主要是看稅收優(yōu)惠在凈利潤(rùn)中所占的比重是否過(guò)高，當(dāng)占比超過(guò)20%，即可初步判定為稅收依賴，進(jìn)一步的判定通常采用假設(shè)法，即在假設(shè)企業(yè)沒(méi)有這些稅收優(yōu)惠的情況下再次觀察企業(yè)的盈利狀況，如果表現(xiàn)不佳或呈虧損局面，則認(rèn)為企業(yè)構(gòu)成稅收依賴[2]。

（二）未合規(guī)納稅

未合規(guī)納稅主要表現(xiàn)為兩個(gè)方面：一是整體變更未繳納個(gè)稅。通常來(lái)說(shuō)，擬IPO企業(yè)的首要工作是改制，也就是整體變更為股份有限公司，以獲取發(fā)行企業(yè)主體資格。但企業(yè)在改制時(shí)很容易出現(xiàn)稅務(wù)處理不當(dāng)?shù)膯?wèn)題，進(jìn)而給企業(yè)造成嚴(yán)重的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。例如，我國(guó)稅法規(guī)定，個(gè)人以未分配利潤(rùn)轉(zhuǎn)增資本需繳納個(gè)人所得稅，而部分?jǐn)MIPO企業(yè)認(rèn)為該過(guò)程不會(huì)產(chǎn)生真實(shí)現(xiàn)金流入，故未按要求繳納20%的個(gè)稅。一旦監(jiān)管機(jī)構(gòu)核查到該問(wèn)題，就會(huì)影響企業(yè)取得合法完稅證明，降低企業(yè)審核通過(guò)的概率。二是欠稅補(bǔ)繳?？陀^來(lái)講，擬IPO企業(yè)大多缺乏完善的內(nèi)控管理制度，在發(fā)展初期很容易出現(xiàn)虛增成本、虛減收入、虛構(gòu)利潤(rùn)等不合規(guī)納稅行為，進(jìn)而引發(fā)補(bǔ)繳稅款甚至受到稅務(wù)處罰，一旦發(fā)審委發(fā)現(xiàn)企業(yè)存在上述行為，就會(huì)嚴(yán)重影響企業(yè)的IPO通過(guò)率。

（三）稅會(huì)差異大

稅法和會(huì)計(jì)的服務(wù)對(duì)象及目標(biāo)不同，兩者具有一定的區(qū)別。納稅人必須充分掌握稅法和會(huì)計(jì)之間的差異，并以會(huì)計(jì)核算為基礎(chǔ)，嚴(yán)格按稅法規(guī)定進(jìn)行納稅調(diào)整，才能滿足納稅工作的需要。很多擬IPO企業(yè)不能很好地把握稅法和會(huì)計(jì)之間的差異，導(dǎo)致納稅調(diào)整不到位，給企業(yè)帶來(lái)了一定的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。在IPO審核中，稅會(huì)差異是發(fā)審委重點(diǎn)關(guān)注的一個(gè)領(lǐng)域，稅會(huì)差異大會(huì)引發(fā)發(fā)審委對(duì)企業(yè)財(cái)會(huì)處理能力、財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)真實(shí)性以及合規(guī)運(yùn)行等方面的質(zhì)疑，進(jìn)而增加企業(yè)被否決的可能性。

（四）重大稅務(wù)處罰

我國(guó)法律規(guī)定，發(fā)行人近三年內(nèi)不得有違法違規(guī)行為，這也是IPO審核中的一條硬性規(guī)定。如果企業(yè)有遭到重大稅務(wù)處罰的記錄，相當(dāng)于給其上市之路增加了一道難以逾越的法律障礙，會(huì)大大降低企業(yè)IPO審核通過(guò)的概率。

（五）違規(guī)享受稅收優(yōu)惠

企業(yè)違規(guī)享受稅收優(yōu)惠主要分為兩種情況：一是地方政府為了刺激當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展，制定了一些不符合國(guó)家統(tǒng)一稅法規(guī)定的稅收優(yōu)惠政策；二是企業(yè)通過(guò)弄虛作假的方式取得高新技術(shù)企業(yè)資質(zhì)，并享受有關(guān)稅收優(yōu)惠[3]。無(wú)論是以上哪種情況，都存在被追繳稅款的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)重的還會(huì)被認(rèn)定為重大違法行為，使企業(yè)失去IPO上市機(jī)會(huì)。

（六）其他類型

除上述稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)之外，企業(yè)IPO還存在著許多其他方面的風(fēng)險(xiǎn)，如延遲納稅風(fēng)險(xiǎn)、納稅申報(bào)風(fēng)險(xiǎn)等，其一方面會(huì)影響企業(yè)的聲譽(yù)及股價(jià)表現(xiàn)，另一方面也可能被判定為逃避納稅行為，輕則面臨補(bǔ)繳、罰款、繳納滯納金等處罰，重則被追究刑事責(zé)任。

二、企業(yè)對(duì)IPO稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的控制

（一）增強(qiáng)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)

稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)是擬IPO企業(yè)進(jìn)入資本市場(chǎng)的重要攔路虎，企業(yè)必須增強(qiáng)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，提高稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)防范水平，以提高企業(yè)通過(guò)IPO審核的概率。一方面， 企業(yè)管理層要充分認(rèn)識(shí)到稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的危害性，大力營(yíng)造稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的企業(yè)文化氛圍，并積極組織財(cái)稅人員參加各種業(yè)務(wù)技能培訓(xùn)，改變員工對(duì)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理的認(rèn)識(shí)，提高員工防范稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的水平和能力[4]。另一方面，企業(yè)應(yīng)設(shè)立專門的涉稅監(jiān)管部門，實(shí)施監(jiān)督并及時(shí)發(fā)現(xiàn)企業(yè)涉稅事項(xiàng)存在的問(wèn)題，分析造成稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的原因，并對(duì)有關(guān)責(zé)任人員進(jìn)行嚴(yán)厲處罰，從而增強(qiáng)企業(yè)全員的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，確保企業(yè)納稅工作的得到正常開(kāi)展。

（二）加強(qiáng)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別

企業(yè)應(yīng)養(yǎng)成定期識(shí)別稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的良好習(xí)慣，對(duì)稅務(wù)問(wèn)題做到早預(yù)防、早發(fā)現(xiàn)、早處置。目前，較為普遍的一種稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別方法是稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)安全自測(cè)表，利用自測(cè)表能夠較為準(zhǔn)確地得出企業(yè)的稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，為后續(xù)的風(fēng)險(xiǎn)管理提供依據(jù)。稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)安全自測(cè)表中的調(diào)查事項(xiàng)分為兩類，第一類對(duì)IPO審核有一定影響，但不存在直接聯(lián)系，如企業(yè)是否重視稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理、企業(yè)稅務(wù)人員流動(dòng)是否頻繁、企業(yè)所在行業(yè)的稅務(wù)政策近期有無(wú)變化等，對(duì)于這些方面存在的問(wèn)題，企業(yè)應(yīng)酌情予以處理。第二類是IPO審核中重點(diǎn)關(guān)注的事項(xiàng)，如企業(yè)是否違規(guī)享受稅收優(yōu)惠、企業(yè)是否存在較大稅會(huì)差異等，其中任一事項(xiàng)出現(xiàn)問(wèn)題都會(huì)大大增加企業(yè)被否決的可能性，對(duì)于此類問(wèn)題一旦發(fā)現(xiàn)必須立即進(jìn)行處理。

（三）做好稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理

一是加強(qiáng)日常稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理。企業(yè)應(yīng)編制日常稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制進(jìn)度表，就涉稅事項(xiàng)負(fù)責(zé)人、稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)控制點(diǎn)、風(fēng)險(xiǎn)控制完成時(shí)間等事項(xiàng)做出明確規(guī)定，涉稅工作人員要嚴(yán)格按進(jìn)度表開(kāi)展稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控工作，并認(rèn)真填寫(xiě)進(jìn)度表，全面提高對(duì)稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的日?？刂颇芰?，盡可能將稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)扼殺在萌芽階段。與此同時(shí)，企業(yè)應(yīng)編制有關(guān)稅務(wù)事項(xiàng)的標(biāo)準(zhǔn)化工作指南，規(guī)范日常稅務(wù)活動(dòng)的各個(gè)流程及環(huán)節(jié)，減少工作人員處理涉稅事項(xiàng)的主觀性和隨意性，從而有效避免稅務(wù)風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。