夏德東

摘要： 本文以山東省日照市的實踐為案例，分析了近年綠色金融發(fā)展的普遍問題及瓶頸，認為應從國家層面盡快制定統(tǒng)一的綠色金融認定標準、健全“綠色征信”體系、完善綠色金融配套扶持政策。

關鍵詞： 綠色金融 綠色信貸 政策建議

黨的十八大以來，以習近平為核心的黨中央提出創(chuàng)新、協(xié)調、綠色、開放、共享的新發(fā)展理念，把生態(tài)文明建設納入“五位一體”總體布局。2016年，中國人民銀行、財政部等七部委聯(lián)合發(fā)布《關于構建綠色金融體系的指導意見》，著力構建覆蓋銀行、證券、保險、碳金融等領域的綠色金融體系。本文以山東省日照市為例，總結了近年綠色金融發(fā)展的績效，分析評估了綠色金融發(fā)展存在的瓶頸與問題，以期為發(fā)展綠色金融、促進綠色經(jīng)濟發(fā)展提供政策參考。

一、聚力構建“三個體系”，積極推進綠色金融發(fā)展

近年以來，人民銀行日照中支結合轄區(qū)實際，堅持創(chuàng)新引領，主動擔當作為，精準發(fā)力、有序推進，為全市綠色發(fā)展、高質量發(fā)展提供了金融強力支撐。截至2019年三季度末，全市綠色貸款余額51.6億元，較年初新增12.4億元，增長31.7%。

（一）構建多維協(xié)同聯(lián)動體系，提升整體攻堅合力

一是在全市層面加強跨部門溝通協(xié)作。2018年，聯(lián)合市財政、發(fā)改、環(huán)保、經(jīng)信、金融辦和銀保監(jiān)分局等部門在全省率先以正式文件印發(fā)《日照市綠色金融發(fā)展三年攻堅計劃》，為全市綠色金融發(fā)展明確了“時間表”“路線圖”“任務書”。深化工作直通機制，向區(qū)縣政府及工信、農(nóng)業(yè)、科技等部門發(fā)出《工作商洽函》，提出金融支持綠色發(fā)展具體措施及配套政策機制磋商建議，得到積極回應。聯(lián)合市發(fā)改、經(jīng)信、環(huán)保等部門篩選建立“綠色項目庫”，分兩批向銀行機構推薦，組織開展“重點項目金融服務行”活動，促進綠色項目銀企合作對接。二是在基層央行層面積極整合內(nèi)部力量資源。制定印發(fā)《綠色金融發(fā)展攻堅行動實施規(guī)劃（2018-2020）》及2018年、2019年工作措施，明確部門責任分工和具體任務。充分運用“日照市金融顧問團”機制，組織銀行機構深入重點企業(yè)提供綠色融資顧問服務。三是在銀行機構層面持續(xù)深化綠色金融能力建設。舉辦全市銀行機構綠色金融工作推進暨業(yè)務培訓會，邀請國家發(fā)改委等部門專家授課，為增強銀行機構從業(yè)人員綠色金融知識儲備、學習最新先進經(jīng)驗、助推綠色金融創(chuàng)新發(fā)展提供了有力支撐。召開全市綠色金融工作經(jīng)驗交流會，通報全市各銀行機構綠色貸款情況，樹立先進典型，交流工作經(jīng)驗，對下一步綠色金融工作提出明確要求。舉辦全市銀行機構綠色貸款業(yè)務培訓班，推動銀行機構實現(xiàn)綠色信貸數(shù)據(jù)“應統(tǒng)盡統(tǒng)”。

（二）強化綠色金融政策支持體系，發(fā)揮激勵引導作用

一是加大綠色金融發(fā)展考核激勵力度。及時推動市委、市政府完善《日照市銀行業(yè)金融機構支持地方經(jīng)濟發(fā)展獎勵辦法》，將綠色金融發(fā)展納入考核，對考核確定為“優(yōu)秀”等次的銀行，市政府給予表彰;對考核得分后3名的銀行，由中心支行聯(lián)合市委督查考核局、銀保監(jiān)分局對銀行主要負責人進行約談。將綠色信貸納入宏觀審慎評估（MPA），對綠色金融業(yè)績顯著的地方法人金融機構，擴大其信貸投放空間，形成綠色金融發(fā)展正向激勵。二是引導實施差別化綠色信貸政策。推動銀行機構出臺綠色金融政策實施方案、制度、細則共15項，從信貸規(guī)模、授信額度、貸款利率和經(jīng)濟資本等方面，明確支持綠色環(huán)保、清潔能源和循環(huán)經(jīng)濟相關行業(yè)發(fā)展，將環(huán)保、社會風險和節(jié)能減排納入貸款發(fā)放評估。指導日照銀行探索建立綠色金融制度框架，制定《綠色信貸指引》，在內(nèi)部考核中設立“綠色信貸新增”獎勵指標，除按綠色信貸新增額度排名考核計分外，還區(qū)分金額按新增客戶筆數(shù)給予獎勵。引導建設銀行、招商銀行日照分行等在貸前調查、信貸準入方面實行環(huán)保要求“一票否決制”。

（三）創(chuàng)新綠色金融產(chǎn)品和服務體系，助力金融綠色轉型

連續(xù)4年開展“金融創(chuàng)新獎”評選，引導銀行機構深化金融產(chǎn)品和金融服務創(chuàng)新，打造特色金融服務品牌。一是推動綠色信貸產(chǎn)品創(chuàng)新。截至2019年9月末，全市銀行機構先后創(chuàng)新推出“光伏貸”等10余個綠色信貸產(chǎn)品。農(nóng)發(fā)行日照市分行對五蓮綠化扶貧項目發(fā)放林權抵押貸款4.8億元，幫扶貧困村48個。日照銀行與世界銀行國際金融公司就山東省內(nèi)的節(jié)能減排項目簽訂了風險分擔協(xié)議，目前已貸款2000萬元;對建立分布式光伏電站的農(nóng)戶發(fā)放“光伏貸”，期限8-12年，利率為基準上浮10%，額度為6萬元，截至2019年9月末，已發(fā)放2.16億元，惠及農(nóng)戶1911戶。二是拓寬綠色直接融資渠道。指導日照銀行成功發(fā)行綠色金融債券30億元，成為山東省第6家發(fā)行綠色金融債的城商行。截至2019年9月末，日照銀行已儲備經(jīng)第三方評估機構認定的綠色項目21個，總額63.2億元，已投放13.52億元。深入日照鋼鐵集團、日照港集團等重點企業(yè)，現(xiàn)場推介綠色債務融資工具，推動其擇機發(fā)行。三是深化綠色保險服務。引導中國人保財險日照分公司在嵐山區(qū)巨峰茶香小鎮(zhèn)開辦2.5萬畝的“低溫指數(shù)保險”，市（區(qū)）財政提供80%保費補貼。

二、面臨的困難和問題

（一）綠色金融界定標準模糊，實現(xiàn)真實統(tǒng)計難

一是綠色項目界定標準不夠明確。目前，人民銀行和銀保監(jiān)會對綠色項目界定缺少具體指導目錄、環(huán)境風險評級標準，銀行工作人員由于缺乏專業(yè)識別能力，造成認定綠色企業(yè)和項目存在偏差。二是票據(jù)貼現(xiàn)等部分綠色貸款指標未納入統(tǒng)計范疇。同時，商業(yè)銀行后臺統(tǒng)計與前臺投放脫節(jié)問題突出，前臺投放不考慮是否有綠色屬性，后臺統(tǒng)計在存量貸款中“扒數(shù)據(jù)”，既不利于綠色貸款數(shù)據(jù)的準確反映，更不利于對綠色產(chǎn)業(yè)的精準支持。

（二）風險補償機制缺失、金融創(chuàng)新不足等因素制約綠色貸款投放

銀行機構反映綠色環(huán)保項目本身盈利能力有限、風險較大，缺乏財政貼息、擔保等風險分擔機制，影響銀行機構持續(xù)支持的積極性。目前企業(yè)獲得綠色信貸的主要抵押品仍是土地、設備、存貨等，部分銀行機構雖開辦了碳排放權、排污權抵押貸款業(yè)務，但環(huán)境資產(chǎn)交易機制的缺失影響了環(huán)境資產(chǎn)抵質押貸款辦理。

（三）綠色債務融資成本略高，對大企業(yè)缺乏吸引力

在企業(yè)銀行間債務融資的綜合融資成本中，除票面利率外，還要支付承銷費、信用增進費、反擔保機構的擔保費、評級費、律師費等方面費用，綜合成本接近甚至超過同期平均貸款利率。2018年6月，日照鋼鐵集團計劃在銀行間債券市場發(fā)行20億元綠色中期票據(jù)，但測算發(fā)行總成本接近6%，超過該企業(yè)貸款成本（基準利率下浮5%），企業(yè)為此暫緩發(fā)行。

三、建議

（一）加強綠色金融的行業(yè)標準化建設

完善相關法律法規(guī)，制定可量化的環(huán)境風險評級標準，建立健全環(huán)境監(jiān)管指標，便于銀行機構推進綠色金融業(yè)務。持續(xù)開展銀行機構綠色信貸數(shù)據(jù)治理工作，督促商業(yè)銀行對綠色信貸數(shù)據(jù)做到“應統(tǒng)盡統(tǒng)”。探索建立涵蓋表內(nèi)外、統(tǒng)籌各類融資方式的綠色金融統(tǒng)計指標體系，引導商業(yè)銀行加強統(tǒng)計數(shù)據(jù)的歸口管理，對綠色貸款做到“全流程標識、全流程管理”。

（二）推動完善綠色金融配套政策

推動各級政府出臺支持綠色金融的財稅優(yōu)惠、貼息等政策，完善綠色金融風險分擔機制，對綠色債券發(fā)行、綠色貸款提供有效的激勵措施。人民銀行聯(lián)合銀保監(jiān)等部門推動對環(huán)境高風險企業(yè)開辦環(huán)境污染強制責任保險。聚焦特色產(chǎn)業(yè)等重點領域及家庭農(nóng)場、農(nóng)業(yè)龍頭企業(yè)等新型經(jīng)營主體，探索開辦價格指數(shù)保險、“保險+期貨”等試點，降低貸款風險。

（三）健全完善“綠色征信”體系

加快推進人民銀行與環(huán)境保護、安全生產(chǎn)等相關部門和保險協(xié)會等社會組織之間實現(xiàn)信息共享，將相關企業(yè)環(huán)境信息納入金融信用信息基礎數(shù)據(jù)庫等信用信息平臺。強制要求發(fā)債企業(yè)和上市公司定期發(fā)布社會責任報告，披露環(huán)境風險控制信息、環(huán)境污染治理信息、產(chǎn)品或服務消費的環(huán)境影響信息，接受公眾監(jiān)督和選擇。

（作者系中國人民銀行日照市中心支行經(jīng)濟師）