龐悅欣

摘要：2018年中期選舉將近，廣受爭議的稅法改革作為特朗普上任以來的主要政績，改革以來的成效在很大程度上影響選舉結(jié)果。國內(nèi)外學(xué)者們對特朗普稅改的影響進(jìn)行了多方面的研究，本文將這些研究分為對美國本土、其他地區(qū)的影響兩個角度加以梳理，從而對其進(jìn)行全面、客觀、科學(xué)的評價，為我國的積極應(yīng)對提供建議。

關(guān)鍵詞：稅制改革；特朗普稅改；公司所得稅

一、特朗普稅改的內(nèi)容

特朗普在競選總統(tǒng)期間就承諾上任后推出減稅方案，致力于重振美國制造業(yè)雄風(fēng)。黃立新認(rèn)為，特朗普的稅改法案以減稅為主要內(nèi)容，但在大規(guī)模減稅的背景下也包含了許多增稅的措施，其實質(zhì)上是一場有增有減的稅制結(jié)構(gòu)性改革（見表1）。

二、特朗普稅改對美國的影響

特朗普此番稅改對美國聯(lián)邦政府、美國家庭和美國國內(nèi)企業(yè)都產(chǎn)生了影響。

首先，減稅所帶來的直接效應(yīng)是國家財政收入的減少。美國稅務(wù)基金會（TaxFoundation）的Alan Cole（2017）通過計算發(fā)現(xiàn)，實施特朗普稅改方案將使聯(lián)邦財政收入在十年內(nèi)減少4.3萬億美元一5.8萬億美元。楊國英（2017）以史為鑒，通過對比里根、小布什政府減稅后的經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，推測本次的大規(guī)模減稅可能帶美國踏進(jìn)高赤字的“減稅陷阱”。而連平、劉學(xué)智等人（2017）則持樂觀觀點，認(rèn)為美國此次減稅雖然會一時擴(kuò)大其政府財政赤字，但根據(jù)“拉弗曲線”效應(yīng)，長遠(yuǎn)看來降低稅率反而有助于稅基的擴(kuò)大，從而增加稅收收入。對此，美國財政部長也表示，顯然減稅計劃會增加財政赤字，但是他們堅信減稅會帶動經(jīng)濟(jì)發(fā)展，進(jìn)而彌補(bǔ)減稅造成的赤字。

第二，特朗普稅改對家庭的影響主要體現(xiàn)在個人所得稅改革上。國內(nèi)外學(xué)者普遍認(rèn)為稅改使多數(shù)家庭的稅后收入增加，使居民稅收遵從成本降低。然而通過分析具體減稅政策，美國智庫稅務(wù)政策中心（TaxPolicy Center）高級研究員Joseph Rosenberg認(rèn)為稅改對美國最富有的0.1%的家庭效果最大，其享受的減稅額度約為其稅后收入的14%，遠(yuǎn)高于其他收入家庭享受的減稅優(yōu)惠。Alan Cole也指出本次稅改帶來的影響“貧富有別”，這可能在一定程度上拉大貧富差距；稅改計劃將導(dǎo)致美國最富有的1%納稅人的稅后收入至少增加10.2%，而對這部分人的減稅對拉動美國國內(nèi)需求起到的作用并不大。

第三，特朗普對公司所得稅稅率的大幅調(diào)整對美企、跨國公司影響重大：降低稅率提高了美國稅制競爭力，同時吸引了海外利潤回流。Simeon Djankov（2018）指出，美國的減稅在一定程度上刺激了美國的投資熱潮。彼得森世界經(jīng)濟(jì)研究院的SimeonDjankov在2017年5月發(fā)表的研究報告中，比較了1986-2016年美國和其他40個國家的公司所得稅稅率的變化，他們指出，多數(shù)國家都不斷下調(diào)了公司所得稅稅率，而美國公司所得稅稅率持續(xù)居高不下。PhilippaHenty（2017）認(rèn)為美國的高稅率迫使跨國公司采取公司倒置等避稅行為，令美深受“稅基侵蝕和利潤轉(zhuǎn)移”之困擾。戴悅（2017）提出，美國降低公司所得稅稅率會是特朗普政府反倒置、阻止資金外流的非直接手段，降低稅率后，包括愛爾蘭在內(nèi)的歐洲地區(qū)對美國國內(nèi)公司的避稅誘惑也將不復(fù)存在。

三、特朗普減稅對其他國家的影響

特朗普上任以來，一直打著“美國優(yōu)先”的旗號，其稅改政策也以重振美國經(jīng)濟(jì)為目標(biāo)，美國作為世界上第一大經(jīng)濟(jì)體，它的大動作必然對其他國家產(chǎn)生不可忽視的影響。

一方面，特朗普稅改為其他國家提供了機(jī)遇，減稅會增加美國居民的實際可支配收入，提升其現(xiàn)實購買力，擴(kuò)大其對國內(nèi)外產(chǎn)品的消費需求，有利于其他國家消費品出口美國。李東松（2018）認(rèn)為，美國減稅將為中國下行的外貿(mào)態(tài)勢注入些許活力，尤其對于需求彈性小且替代性差的產(chǎn)品。

另一方面，美國減稅容易造成國際減稅競爭，對其他國家?guī)砹颂魬?zhàn)。胡怡建（2017）認(rèn)為特朗普稅改會吸引海外資本加劇回流美國，導(dǎo)致世界各國競相降低稅率，影響我國吸引外商投資以及我國對美投資進(jìn)程。Pbilippa Henty認(rèn)為其他國家的福利損失規(guī)模將取決于美國企業(yè)減稅的規(guī)模。澳大利亞學(xué)者Heinz Handler（2017）認(rèn)為，澳大利亞應(yīng)盡早與美國進(jìn)行談判，避免兩國間的稅收競爭。從理論上講，降低公司稅可以使更多的投資機(jī)會獲得足夠的利潤來吸引資金，從而刺激投資。Chad Bown（2017）認(rèn)為如果美國要引入邊境調(diào)整稅并且在世貿(mào)組織中敗訴，它可能會遭受每年約3850億美元的貿(mào)易報復(fù)損失。Auerbachetal（2017）認(rèn)為開征邊境調(diào)節(jié)稅將“最終走向稅收競爭游戲氣

四、我國的應(yīng)對措施

梁若蓮（2017）認(rèn)為我們應(yīng)持續(xù)推進(jìn)“一帶一路”戰(zhàn)略，深化對外開放和國際合作，密切跟蹤OECD和金磚國家的減稅動向，做好應(yīng)對預(yù)案。戴悅（2017）指出特朗普稅改可能會有利我國“走出去”企業(yè)，建議中國盡早完善“營改增”稅制改革，徹底實現(xiàn)出口產(chǎn)品與服務(wù)的退稅，提升稅制競爭力。徐志（2017）認(rèn)為我國應(yīng)加快推進(jìn)財稅體制改革，直接減稅清費，降低間接稅比重，推進(jìn)稅種結(jié)構(gòu)改革。姜躍生（2017）認(rèn)為，完善出口退稅制度，減輕實行免抵退稅的生產(chǎn)企業(yè)的負(fù)擔(dān)；同時在所得稅改革方案中預(yù)留必要的空間，必要時對美國的產(chǎn)品進(jìn)出口采取類似邊境調(diào)節(jié)稅的手段；還可以鼓勵中國企業(yè)和個人采取企業(yè)到個人、個人到個人的跨國網(wǎng)購模式，向美國客戶提供產(chǎn)品和勞務(wù)。

綜上所述，中國應(yīng)及時了解特朗普稅改的影響，預(yù)判其對我國經(jīng)濟(jì)的影響，及早針對特朗普稅改給中國帶來的挑戰(zhàn)進(jìn)行稅制改革。