相美娟
摘 要 近幾年,由于中國(guó)制造轉(zhuǎn)型升級(jí)、經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的調(diào)整和供給側(cè)改革,許多中小企業(yè)面臨著諸多經(jīng)營(yíng)困難,特別是“融資難、融資貴”一直困擾著中小企業(yè)。在目前經(jīng)濟(jì)新常態(tài)的背景下,中小企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)愈發(fā)艱難,有的中小企業(yè)主不惜借高利貸來(lái)渡難關(guān),造成嚴(yán)重的社會(huì)矛盾。本文就中小企業(yè)面臨的“融資難、融資貴”這一困境進(jìn)行分析。
關(guān)鍵詞 中小企業(yè) 融資 困難 建議
一、我國(guó)中小型企業(yè)的地位及融資現(xiàn)狀
中小企業(yè)是我國(guó)數(shù)量最大、最具創(chuàng)新活力的企業(yè)群體,在促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、推動(dòng)創(chuàng)新、增加稅收、吸納就業(yè)、改善民生等方面具有不可替代的作用。據(jù)統(tǒng)計(jì),我國(guó)中小企業(yè)提供了50%以上的稅收,創(chuàng)造了60%以上的國(guó)內(nèi)生產(chǎn)總值,完成了70%以上的發(fā)明專利,提供了80%以上的城鎮(zhèn)就業(yè)崗位,成為我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要力量。
與此同時(shí),中小企業(yè)又是社會(huì)各種經(jīng)濟(jì)組織中的弱者,其生存和發(fā)展面臨著一系列的難題。根據(jù)亞太經(jīng)濟(jì)合作組織(APEC)的歸納,中小企業(yè)發(fā)展一般存在五大難題:市場(chǎng)準(zhǔn)入、資金融通、人才引進(jìn)、信息共享以及科技應(yīng)用。
同樣是融資難,但中國(guó)的情況又與世界發(fā)達(dá)國(guó)家不同,有其特殊性,比如社會(huì)信用體系尚未建立,市場(chǎng)信用缺乏,法律制度不健全,資本市場(chǎng)和金融體系不發(fā)達(dá)等等。因而,我國(guó)的中小企業(yè)融資顯得尤為困難。為了解決這一難題,近幾年,理論界和企業(yè)界都在積極探索各種良策,也提出了不少好的建議,比如風(fēng)險(xiǎn)投資、二板市場(chǎng)、建立信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)、貸款保險(xiǎn)等。但是,中小企業(yè)的融資渠道在相當(dāng)長(zhǎng)的一段時(shí)間內(nèi)主要還是從商業(yè)銀行貸款,這就必然涉及貸款的信用擔(dān)保。
二、我國(guó)中小型企業(yè)融資困難的原因
(一)內(nèi)部原因
第一,中小企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理不善。我國(guó)中小企業(yè)的素質(zhì)普遍不高。中小企業(yè)大多是附加值較低的加工業(yè),管理不科學(xué)、管理體系不完整導(dǎo)致其競(jìng)爭(zhēng)力不強(qiáng),效率低下。金融機(jī)構(gòu)更愿意為大型企業(yè)提供貸款的原因是大型企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平高,企業(yè)業(yè)務(wù)多元化而風(fēng)險(xiǎn)低,固定資本較多,其承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的能力強(qiáng),而中小企業(yè)卻沒有這些優(yōu)勢(shì)。第二,中小企業(yè)的財(cái)務(wù)信用的短缺。內(nèi)控制度不嚴(yán)、賬目不清、報(bào)表賬目不全、財(cái)務(wù)信息失真是中小型企業(yè)普遍的問題。在現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)里,企業(yè)依靠自身信譽(yù)來(lái)維持經(jīng)營(yíng)和發(fā)展,一個(gè)缺乏信用的企業(yè),很難在市場(chǎng)上求得生存。然而,近年來(lái)我國(guó)企業(yè)都面臨著信用缺失的問題,比如企業(yè)倒閉欠債不還,這是銀行等金融機(jī)構(gòu)最頭疼的問題。第三,中小企業(yè)內(nèi)部管理制度不健全,管理不規(guī)范,水平低。反映為財(cái)務(wù)報(bào)表真實(shí)性低、隨意性大、資產(chǎn)難以全面核實(shí)清楚。第四,信用等級(jí)低。據(jù)中小企業(yè)集中的浙江、江蘇兩省的有關(guān)調(diào)查,中小企業(yè)信用等級(jí)60%以上都是3B或3B以下。第五,粗放式經(jīng)營(yíng)是資金緊張的重要原因。企業(yè)重投入、輕產(chǎn)出,重發(fā)展、輕管理,重速度、輕效益。固定資產(chǎn)投資過(guò)大,缺乏相應(yīng)的流動(dòng)資金與之配套,許多項(xiàng)目在缺乏充分可行性研究的情況下倉(cāng)促上馬,使這部分投入無(wú)效益,造成大量資金沉淀,資源得不到合理利用。第六,缺乏抵押品和擔(dān)保。中小企業(yè),特別是私營(yíng)企業(yè)在經(jīng)營(yíng)發(fā)展過(guò)程中大量采取掛靠集體、合資合作經(jīng)營(yíng)等方式,在機(jī)器設(shè)備等固定資產(chǎn)所有權(quán)、房屋等不動(dòng)產(chǎn)權(quán)所有權(quán)和土地使用權(quán)的合法取得上仍然存在一些法律障礙,使得對(duì)中小企業(yè)的貸款實(shí)行抵押難以進(jìn)行。
(二)外部原因
第一,由于傳統(tǒng)政策、觀念的障礙,難以獲得銀行的信貸支持。脫胎于計(jì)劃經(jīng)濟(jì)體制下的現(xiàn)有銀行體系,受傳統(tǒng)觀念的影響,對(duì)中小企業(yè)的認(rèn)識(shí)多數(shù)停留在個(gè)體戶、作坊的層面上,評(píng)價(jià)多為負(fù)面、悲觀,即使看到某家企業(yè)經(jīng)營(yíng)得很好,也自然而然地感覺這家企業(yè)不牢靠,貸款給他們不穩(wěn)妥。第二,對(duì)銀行來(lái)說(shuō),向中小企業(yè)發(fā)放貸款,單筆放貸成本過(guò)高。在業(yè)務(wù)審批時(shí),每筆業(yè)務(wù)的流程是完全相同的,對(duì)中小企業(yè)提供貸款的手續(xù)與國(guó)有大中企業(yè)的手續(xù)一樣煩瑣,就單筆業(yè)務(wù)來(lái)說(shuō),銀行向中小企業(yè)放貸相對(duì)業(yè)務(wù)成本較高。第三,國(guó)內(nèi)利率非自由化,風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)不成正比。限于人民銀行的規(guī)定,國(guó)內(nèi)銀行實(shí)行劃一的貸款利率,不管是貸給什么樣的企業(yè),利率都只能是一樣的。但單筆放貸成本高,中小企業(yè)公信力不足,造成了銀行向中小企業(yè)貸款風(fēng)險(xiǎn)回報(bào)不成正比,最終造成銀行不愿向中小企業(yè)提供信貸支持。
三、中小型企業(yè)融資難問題的對(duì)策
(一)完善中小企業(yè)服務(wù)管理體系
中小企業(yè)對(duì)資金需求比較少,但是需求的頻率高而且急。這和大型企業(yè)貸款需求有很大的區(qū)別,商業(yè)銀行需要針對(duì)大型企業(yè)和中小型企業(yè)貸款的不同,建立不同的貸款機(jī)制?,F(xiàn)階段,我國(guó)商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)方式主要是針對(duì)“批發(fā)式”的大型企業(yè),所以中小型企業(yè)“零售式”的貸款方式很難獲得資金。要解決中小型企業(yè)融資難的問題,首先要解決銀行的貸款制度,縮短貸款流程,簡(jiǎn)化貸款環(huán)節(jié),建立適應(yīng)中小企業(yè)需求的貸款機(jī)制。并且要下放貸款審批權(quán)限,讓地區(qū)中小企業(yè)能夠在本地區(qū)比較好的項(xiàng)目上更容易融資,尤其是在需要重點(diǎn)發(fā)展的地區(qū)。
(二)提高對(duì)中小企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和控制能力
中小型企業(yè)投資的風(fēng)險(xiǎn)比較高,這就需要銀行加強(qiáng)自身的風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控和管理的能力,盡量讓每筆貸款都不損失。銀行應(yīng)盡量獲得更多的關(guān)于企業(yè)的信息,包括企業(yè)的管理能力、運(yùn)營(yíng)情況、人員信用意識(shí)、資金運(yùn)用和資產(chǎn)分類等。由此對(duì)中小企業(yè)的信用程度有個(gè)大致的了解,可以得到優(yōu)質(zhì)中小企業(yè)和劣質(zhì)中小企業(yè)的匯總信息,這對(duì)銀行調(diào)整中小企業(yè)貸款利率有非常重要的意義。對(duì)于優(yōu)質(zhì)中小企業(yè),銀行可以給其較低的利率貸款,支持該種類型的中小企業(yè)項(xiàng)目。但是對(duì)于非優(yōu)質(zhì)的中小企業(yè),銀行一是可以制定較高的利率政策,二是可以拒絕貸款。最后,銀行還需要時(shí)刻關(guān)注貸后企業(yè)狀況,防范風(fēng)險(xiǎn)的發(fā)生。
(三)建立健全金融信貸體系
第一,構(gòu)建第三方企業(yè)信用評(píng)價(jià)體系。由獨(dú)立的第三方為銀行提供企業(yè)資信數(shù)據(jù),幫助銀行評(píng)估中小企業(yè)的融資風(fēng)險(xiǎn),改革現(xiàn)有銀行獨(dú)霸話語(yǔ)權(quán)的信貸融資體系。第二,擴(kuò)大抵押物的范圍,采用更加靈活的抵押方式,放寬抵押資產(chǎn)范圍,可采用無(wú)形資產(chǎn)、股權(quán)、債權(quán)、匯票、應(yīng)收賬款和在建工程項(xiàng)目等多種抵押方式。第三,發(fā)展中小企業(yè)私募債。私募債對(duì)募集規(guī)模、企業(yè)資格的要求門檻低,募集期短,發(fā)行成本低,中小企業(yè)普遍能夠接受。第四,完善資本市場(chǎng)。完善中小板、創(chuàng)業(yè)板、新三板市場(chǎng),降低上市門檻,建立對(duì)上市公司的約束機(jī)制,嚴(yán)格退市機(jī)制。通過(guò)掛牌新三板融資是中小企業(yè)觸手可及的方式,可以提高社會(huì)資金流動(dòng)性,滿足部分中小企業(yè)的融資需求。第五,要完善民間借貸相關(guān)的法律法規(guī),明確界定非法集資與合法集資、非法吸籌與合法借貸間的法律界限。第六,要進(jìn)一步豐富資本市場(chǎng)體系,改變我國(guó)當(dāng)前主板上市公司多,中小板、創(chuàng)業(yè)板及新三板少的格局,加大扶持中小創(chuàng)新型企業(yè)在新三板上市。第七,成立政府擔(dān)保基金、提供政府信譽(yù)擔(dān)保,為具有創(chuàng)新性的中小企業(yè)的融資提供必要的支持。
四、結(jié)語(yǔ)
中小企業(yè)是否蓬勃發(fā)展是關(guān)乎我國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)是否繁榮的一個(gè)重要因素,企業(yè)、政府以及金融機(jī)構(gòu)應(yīng)該重視中小企業(yè)融資難的問題,并進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)中小企業(yè)在融資問題上的扶持力度,保障其健康、穩(wěn)定地發(fā)展。
(作者單位為青島黃島發(fā)展<集團(tuán)>有限公司)
參考文獻(xiàn)
[1] 劉啟云,徐萍.中小企業(yè)融資過(guò)程中存在的問題及對(duì)策[J].一重技術(shù),2017(02):75-78.
[2] 李虹佳.我國(guó)中小企業(yè)融資難的金融對(duì)策分析[J].現(xiàn)代商貿(mào)工業(yè),2017(07):103-104.
[3] 姜燕.淺析中小企業(yè)融資困境與對(duì)策[J].全國(guó)流通經(jīng)濟(jì),2017(09):111-112.endprint