楊亦可

摘要：近年來(lái)，我國(guó)中小農(nóng)企融資難是制約其發(fā)展的最大障礙，成為困擾企業(yè)突破的瓶頸。本文概述了中小農(nóng)企的融資現(xiàn)狀，分析融資存在的問(wèn)題，并從內(nèi)外兩方面因素深入分析中小農(nóng)企融資難的原因，最后提出了解決中小農(nóng)企融資難的對(duì)策建議。

關(guān)鍵詞：中小農(nóng)企 融資難題 內(nèi)外因素 對(duì)策建議

一、中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資狀況

第一，國(guó)家扶持力度空前。農(nóng)業(yè)融資難題已得到有關(guān)部門(mén)的高度重視，三農(nóng)扶持政策持續(xù)發(fā)力，相繼出臺(tái)一系列農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化發(fā)展政策，中小農(nóng)業(yè)企業(yè)生產(chǎn)補(bǔ)貼逐年遞增。國(guó)內(nèi)農(nóng)業(yè)生產(chǎn)正在從小規(guī)模、分散式走向抗風(fēng)險(xiǎn)能力強(qiáng)的技術(shù)密集型、集約化生產(chǎn)發(fā)展。第二，金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)信貸業(yè)務(wù)增多。以銀行為首的金融機(jī)構(gòu)涉農(nóng)金融優(yōu)惠力度加強(qiáng)，豐富了中小農(nóng)企資金需求。信貸門(mén)檻降低，補(bǔ)充了中小農(nóng)業(yè)企業(yè)自有資金的缺失。以城商行、村鎮(zhèn)銀行為主的中小型銀行對(duì)中小農(nóng)企的小額信貸發(fā)放量較大，相關(guān)金融產(chǎn)品品種豐富。第三，多元化融資渠道發(fā)展穩(wěn)定。準(zhǔn)金融機(jī)構(gòu)貸款拓寬了中小農(nóng)企的融資渠道，以互聯(lián)網(wǎng)金融、PPP、政府擔(dān)保的融資平臺(tái)等持續(xù)穩(wěn)定發(fā)展，對(duì)中小農(nóng)企的吸引力不斷提升，民間借貸的風(fēng)險(xiǎn)性有所下降。企業(yè)上市、發(fā)行債券等直接融資手段也日益興盛。

二、中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資主要問(wèn)題

一是資金供需錯(cuò)配現(xiàn)象嚴(yán)重。專為農(nóng)業(yè)企業(yè)提供信用擔(dān)保的服務(wù)體系才剛剛起步，傳統(tǒng)的間接融資依然是主流模式。銀行貸款和農(nóng)村信用社貸款要求較多、條文復(fù)雜，類金融機(jī)構(gòu)抗風(fēng)險(xiǎn)能力不強(qiáng)，中小農(nóng)企可選擇余地有限。資金的供給方和需求方溝通不暢，極大阻礙了農(nóng)業(yè)資金的利用效率。

二是直接融資能力低。農(nóng)業(yè)生產(chǎn)受自然因素制約較大，有天然弱質(zhì)性的制約，多數(shù)中小農(nóng)企自有資金先天不足、贏利能力低，發(fā)展相對(duì)滯后，對(duì)生產(chǎn)利潤(rùn)分配存在短期化傾向，缺乏長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)理念，積累意識(shí)淡薄、管理架構(gòu)原始，直接融資遠(yuǎn)不夠準(zhǔn)入條件。國(guó)內(nèi)創(chuàng)業(yè)投資體制有待建設(shè)，發(fā)行公司債與入駐新三板暫時(shí)都要耗費(fèi)較高的時(shí)間成本。

三是投資收益周期長(zhǎng)，還貸時(shí)間緊。中小農(nóng)企可抵押資產(chǎn)規(guī)模小、投資回報(bào)周期長(zhǎng)，投入產(chǎn)出率低，融資貸款的還貸壓力對(duì)中小農(nóng)企更大。尤其在還貸高峰期，還款時(shí)間緊、數(shù)額大，多數(shù)中小農(nóng)企疲于“借新債還舊債”，生產(chǎn)熱情下降，違約事件頻發(fā)，甚至直接停工倒閉。

三、中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資難的成因分析

（一）外部原因

1.信息不對(duì)稱：中小農(nóng)企大多地處縣城或鄉(xiāng)鎮(zhèn)，不熟悉現(xiàn)代金融體系下融資制度、擔(dān)保制度方面的知識(shí)，個(gè)別企業(yè)甚至因涉及生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的秘密和隱私，不愿向金融機(jī)構(gòu)提供真實(shí)、完整的財(cái)務(wù)信息。中小農(nóng)企的信息不對(duì)稱容易引發(fā)道德風(fēng)險(xiǎn)和逆向選擇，使得金融機(jī)構(gòu)也對(duì)相關(guān)業(yè)務(wù)領(lǐng)域有所顧慮。

2.融資手續(xù)復(fù)雜、成本高：金融機(jī)構(gòu)開(kāi)展信貸業(yè)務(wù)，需要貸前調(diào)查、貸中審查、貸后監(jiān)督等多項(xiàng)流程。中小農(nóng)企的貸款數(shù)量小、頻次高、時(shí)間周期性強(qiáng)，導(dǎo)致信貸成本高居不下。此外，很多中小農(nóng)企在產(chǎn)權(quán)制度等方面存在缺陷，缺乏相應(yīng)的內(nèi)控機(jī)制，財(cái)務(wù)制度不規(guī)范、會(huì)計(jì)賬目不完整，融資過(guò)程中為符合信貸標(biāo)準(zhǔn)，就需要花費(fèi)大量精力進(jìn)行修繕，更加劇了成本消耗。

3.傳統(tǒng)的民間融資思維：農(nóng)村民間融資仍舊高風(fēng)險(xiǎn)、不規(guī)范。例如對(duì)安徽多家中小農(nóng)企的問(wèn)卷調(diào)查顯示，70%以上的樣本企業(yè)有資金借貸行為，在發(fā)生的524筆借款中沒(méi)有一筆來(lái)自商業(yè)銀行，來(lái)自農(nóng)村信用社的有84筆，僅占16%，而民間借貸有414筆，占79%；從資金量來(lái)看，農(nóng)村信用社占15%，民間借貸占近80%。中小農(nóng)企沒(méi)有擺脫傳統(tǒng)思維，主要還是傾向于不規(guī)范的民間借款。

（二）內(nèi)部原因

1.產(chǎn)業(yè)弱質(zhì)性約束：農(nóng)業(yè)是弱質(zhì)產(chǎn)業(yè)，抵御自然風(fēng)險(xiǎn)能力較弱，受自然因素影響較大。暴風(fēng)雨、洪澇、干旱、冰雹、病蟲(chóng)害和畜禽瘟疫等自然力作用，對(duì)農(nóng)業(yè)種植與養(yǎng)殖業(yè)企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生巨大影響。對(duì)于農(nóng)產(chǎn)品加工和流通企業(yè)，作物的減產(chǎn)、減收勢(shì)必影響正常的加工流通。

2.自身?xiàng)l件限制：中小農(nóng)企先天不足，一般處于初創(chuàng)期和成長(zhǎng)期，資本積累不多，從業(yè)人數(shù)、銷售額、資產(chǎn)額較少。產(chǎn)業(yè)層次較低，多數(shù)中小農(nóng)企處于產(chǎn)業(yè)鏈的底端，加工經(jīng)營(yíng)的是初級(jí)農(nóng)產(chǎn)品，技術(shù)簡(jiǎn)單、設(shè)備簡(jiǎn)陋、從業(yè)人員素質(zhì)不高，產(chǎn)品科技含量低、結(jié)構(gòu)單一、同質(zhì)化嚴(yán)重，市場(chǎng)價(jià)格走勢(shì)趨同，經(jīng)濟(jì)效益較差，大部分是區(qū)域性的自給自足。

3.信用建設(shè)的程度不夠：市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)原始導(dǎo)致信用體系建設(shè)缺失，個(gè)別農(nóng)企甚至有逃避銀行債務(wù)的行為，更直接惡化了銀企關(guān)系。中小農(nóng)企管理體制簡(jiǎn)陋，金融財(cái)務(wù)狀況透明度不高，不完善的誠(chéng)信制度使得有關(guān)融資政策無(wú)法落實(shí)。

四、解決中小農(nóng)業(yè)企業(yè)融資問(wèn)題的對(duì)策建議

（一）加大政府扶持力度，支持農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)化。政府部門(mén)要以規(guī)劃為龍頭、項(xiàng)目做支撐，整合農(nóng)林牧副漁等中小農(nóng)企綜合開(kāi)發(fā)扶持資金，加強(qiáng)對(duì)原料基地建設(shè)、技術(shù)改造、市場(chǎng)營(yíng)銷等環(huán)節(jié)的支持，落實(shí)財(cái)政貼息。鼓勵(lì)以設(shè)立自助機(jī)具設(shè)備、流動(dòng)服務(wù)網(wǎng)點(diǎn)等方式提供金融服務(wù)。做大“三農(nóng)”信貸規(guī)模，引導(dǎo)商業(yè)銀行對(duì)中小農(nóng)企信貸、應(yīng)收賬款、倉(cāng)單等抵押和保單質(zhì)押，土地附著物、產(chǎn)出物等抵押或質(zhì)押貸款。

（二）拓寬融資渠道，強(qiáng)化信用體系建設(shè)。推行中小農(nóng)企債券，推動(dòng)符合條件的中小農(nóng)企股份制改革，允許多種所有制經(jīng)濟(jì)成分參股中小農(nóng)業(yè)企業(yè)。發(fā)揮信用擔(dān)保機(jī)構(gòu)的中介作用，完善信用擔(dān)保體制，建立中小農(nóng)企貸款信用評(píng)級(jí)制度、企業(yè)法人代表資信評(píng)級(jí)制度和企業(yè)總體資信評(píng)級(jí)制度，以信用等級(jí)確定是否貸款和擔(dān)保，降低金融機(jī)構(gòu)貸款的繁瑣程序和要求。

（三）加快信息化建設(shè)，提升競(jìng)爭(zhēng)力。通過(guò)計(jì)算機(jī)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)過(guò)程的自動(dòng)化、管理方式的網(wǎng)絡(luò)化、決策支持的智能化和商務(wù)運(yùn)營(yíng)的電子化，重點(diǎn)支持科技含量高、產(chǎn)品附加值大、市場(chǎng)前景好的中小農(nóng)企，鼓勵(lì)其進(jìn)行結(jié)構(gòu)調(diào)整和技術(shù)升級(jí)，朝著“小而精、小而專、小而特”的方向發(fā)展。endprint