摘 要：本文首先對中小企業(yè)融資難產(chǎn)生的原因進(jìn)行了簡要分析，并對應(yīng)用互聯(lián)網(wǎng)金融化解中小企業(yè)融資難的優(yōu)勢展開了探討，最后詳細(xì)論述了互聯(lián)網(wǎng)金融基礎(chǔ)上的中小企業(yè)融資模式，以供參考。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融；中小企業(yè)；融資難；化解途徑

近年來，我國在積極進(jìn)行現(xiàn)代化經(jīng)濟建設(shè)的過程中，中小企業(yè)的重要性逐漸突顯出來。然而融資難成為制約中小企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展的關(guān)鍵因素。在這種情況下，必須采取有效措施，努力激發(fā)中小企業(yè)的潛能，才能夠為我國經(jīng)濟建設(shè)作出重要貢獻(xiàn)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融極大的擴展了中小企業(yè)的融資途徑，為中小企業(yè)帶來了更加廣闊的發(fā)展空間，中小企業(yè)應(yīng)抓住這一機遇，努力實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。

一、中小企業(yè)融資難原因

1.信用等級低

同國有大型企業(yè)相比，中小企業(yè)在經(jīng)營的過程中，始終擁有相對較低的信用觀念，為了逃避債務(wù)，不惜使用假破產(chǎn)和低估資產(chǎn)價值等方式，導(dǎo)致信用不佳成為中小企業(yè)無法高效展開融資的關(guān)鍵因素。面對很多中小企業(yè)這一信用特點，銀行不會為其進(jìn)行貸款來加大自身的經(jīng)營風(fēng)險。

2.缺少用于抵押的固定資產(chǎn)

不對稱的信息，導(dǎo)致銀行無法對中小企業(yè)還款能力進(jìn)行充分的預(yù)估，因此放貸過程中，通常要求中小企業(yè)應(yīng)用固定資產(chǎn)作為抵押，這樣一來，當(dāng)中小企業(yè)無法還款時，就可以應(yīng)用這一固定資產(chǎn)來減少銀行的經(jīng)濟損失。但是，由于中小企業(yè)規(guī)模小，擁有相對較低的固定資產(chǎn)比重，因此由于缺乏用于抵押的固定資產(chǎn)，導(dǎo)致銀行等金融機構(gòu)，不會對其放貸。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融在化解中小企業(yè)融資難中的優(yōu)勢

單純的結(jié)合金融業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)，是無法實現(xiàn)互聯(lián)網(wǎng)融資的，互聯(lián)網(wǎng)融資實施過程中，必須對包含云計算、社交網(wǎng)絡(luò)和支付等先進(jìn)的信息技術(shù)工具進(jìn)行應(yīng)用，這一過程中，充分體現(xiàn)了融資的透明性、公平性和開放性，在化解中小企業(yè)融資難中擁有以下優(yōu)勢：

1.為中小企業(yè)增加融資機會

同傳統(tǒng)的融資方式相比，在大數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上，可以通過網(wǎng)絡(luò)對中小企業(yè)的融資資格進(jìn)行審核，并快速匹配借貸雙方資金，整個申貸流程被有效簡化，中小企業(yè)融資門檻被降低的同時，為企業(yè)快速融資、把握市場發(fā)展機遇做出了重要貢獻(xiàn)。例如，阿里巴巴小額貸款公司在運行的過程中，所開展的信貸業(yè)務(wù)是針對個體工商和小微企業(yè)的，普惠效果良好。

2.能夠降低中小企業(yè)融資成本

銀行運行過程中，通常會產(chǎn)生約2000元的單筆信貸操作成本，這同企業(yè)信貸額度無關(guān)。在對互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行應(yīng)用的過程中，能夠簡化審貸流程，因此銀行的成本會有所降低。例如，阿里巴巴小額貸款公司在運行的過程中，將全程網(wǎng)絡(luò)化操作應(yīng)用于貸前調(diào)查深刻客戶、審核以及發(fā)放、還款等環(huán)節(jié)，運營成本較低，而在對大數(shù)據(jù)進(jìn)行應(yīng)用的過程中，能夠?qū)崿F(xiàn)定點、定向營銷。

3.能夠?qū)崿F(xiàn)中小企業(yè)個性化融資

中小企業(yè)經(jīng)營內(nèi)容、方式不同，因此對融資也擁有不同的要求，在對互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)行應(yīng)用的過程中，可以實現(xiàn)個性化融資，為中小企業(yè)提供更加有針對性的服務(wù)。并且，互聯(lián)網(wǎng)金融還能夠從征信記錄以及先進(jìn)的信息技術(shù)入手，創(chuàng)新金融產(chǎn)品與服務(wù)內(nèi)容，將針對性較強的信貸產(chǎn)品提供給中小企業(yè)，通過“私人定制”的方式，化解中小企業(yè)融資難的問題。

4.有助于建立微風(fēng)險預(yù)警機制

數(shù)據(jù)、平臺等是互聯(lián)網(wǎng)金融運行過程中的優(yōu)勢，因此可以高效、準(zhǔn)確評估中小企業(yè)運行過程中的還款能力及意愿，同時對發(fā)放貸款、申貸企業(yè)進(jìn)行有效篩選，能夠建立其完善的微風(fēng)險預(yù)警機制。例如，阿里巴巴小額貸款公司在運行的過程中，對全方位微貸風(fēng)險預(yù)警體系進(jìn)行了構(gòu)建，能夠全面監(jiān)督貸款前、貸款中以及貸款后的中小企業(yè)運行情況。

三、互聯(lián)網(wǎng)金融基礎(chǔ)上的中小企業(yè)融資模式

1.P2P融資模式

這一點對點融資模式能夠?qū)⒌谌絇2P網(wǎng)貸平臺提供給中小企業(yè)，幫助其同更多的貸款方建立聯(lián)系，并從中選擇最佳合作伙伴，在借貸雙方資金匹配的基礎(chǔ)上完成融資。

P2P融資模式能夠?qū)崿F(xiàn)個人對企業(yè)、個人對個人的直接借貸，傳統(tǒng)融資過程中面臨的風(fēng)險被降低。同時，對稱性和開放性是第三方P2P網(wǎng)貸平臺的主要特點，因此可以將更加透明的信息提供給資金供給方和中小企業(yè)，而企業(yè)方面可以利用這一平臺，實施“搜索-比價”策略，有針對性的對貸款利率進(jìn)行選擇，從而降低企業(yè)經(jīng)營以及融資交易過程中的資金消耗量，共同出借融資資金的方式，能夠促使多個貸款方共同承擔(dān)融資過程中的風(fēng)險，同傳統(tǒng)的融資方式相比，風(fēng)險較低。

P2P融資模式：首先，利用第三方P2P網(wǎng)貸平臺這一媒介，為借貸雙方建立聯(lián)系，并實施雙向選擇，促使雙方首先形成合作意向；其次，線上審核中小企業(yè)的還款能力、信用記錄以及融資資格，部分第三方P2P網(wǎng)貸平臺是在線下對中小企業(yè)進(jìn)行審核的；最后，審核通過，借貸雙方達(dá)成協(xié)議，風(fēng)險防控以及放款等有P2P網(wǎng)貸平臺實施。

2.電商平臺融資模式

該模式指的是小額貸款公司的設(shè)立，發(fā)起方為電商，其可以將融資貸款模式提供給平臺內(nèi)部的中小企業(yè)，如阿里小貸服務(wù)三農(nóng)等。該融資模式實施的過程中，能夠更加靈活的進(jìn)行資金周轉(zhuǎn)，同時擁有較低的融資門檻，應(yīng)用網(wǎng)絡(luò)化和系統(tǒng)化的申貸方式，能夠更加靈活的展開操作，縮短融資時間。

電商平臺融資模式：首先，對中小企業(yè)還款能力的評估在貸前進(jìn)行，構(gòu)建網(wǎng)絡(luò)數(shù)據(jù)分析模型、第三方認(rèn)證數(shù)據(jù)驗證、線視頻資信調(diào)查等方法的基礎(chǔ)上，對中小企業(yè)真實的財務(wù)狀況和實際運營水平做出分析，最終對其還款能力進(jìn)行評價；其次，風(fēng)險防控。貸款后，應(yīng)加大風(fēng)險防控水平，針對中小企業(yè)資金利用水平、經(jīng)營活動、財務(wù)狀況等進(jìn)行監(jiān)督，監(jiān)督工作由電商平臺實施，該平臺可以將企業(yè)運行過程中產(chǎn)生的各種參數(shù)和數(shù)據(jù)進(jìn)行轉(zhuǎn)換，最終生成大數(shù)據(jù)，為評價中小企業(yè)的信用做基礎(chǔ)，從而展開高效的貸款風(fēng)險防控工作。

3.眾籌融資模式

該模式指的團購+預(yù)購融資形式，此時需要對網(wǎng)絡(luò)眾籌平臺進(jìn)行利用，融資面向的主體為公眾。該融資模式在應(yīng)用的過程中，能夠分散創(chuàng)意項目和早期創(chuàng)業(yè)階段科技創(chuàng)新過程中的風(fēng)險。在對眾籌融資模式進(jìn)行應(yīng)用的過程中，通常涉及到兩種模式，分別為投資和購買。

眾籌融資模式：首先，在大家投等眾籌平臺中，中小企業(yè)需要對融資信息進(jìn)行發(fā)布；其次，針對公司和項目，投資者開始展開投資。在購買模式基礎(chǔ)上，服務(wù)、產(chǎn)品由投資者獲得；而在投資模式基礎(chǔ)上，部分債權(quán)、股權(quán)會由投資者獲得。

四、結(jié)束語

綜上所述，近年來，我國經(jīng)濟發(fā)展中，中小企業(yè)的地位越來越重要，能夠促進(jìn)我國市場經(jīng)濟環(huán)境的完善。然而，融資難始終是制約中小企業(yè)進(jìn)一步發(fā)展的關(guān)鍵性問題。在這種情況下，國家相關(guān)部門應(yīng)鼓勵中小企業(yè)積極利用互聯(lián)網(wǎng)金融，構(gòu)建全新的融資模式，努力將中小企業(yè)的功能充分發(fā)揮出來。

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作者簡介：趙瀾（1996.06- ），女，四川省宜賓市人，沈陽師范大學(xué)國際商學(xué)院，專業(yè)：金融學(xué)