【摘要】小微企業(yè)對于我國經(jīng)濟的發(fā)展來說是非常重要的，對于區(qū)域經(jīng)濟的發(fā)展有著極為顯著的幫助。但是就實際情況來看，我國小微企業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀還不容樂觀，很多公司在經(jīng)營發(fā)展的過程中都很容易陷入了困境，甚至會直接走向沒落。造成這種現(xiàn)狀的主要原因就是我國小微企業(yè)的融資現(xiàn)狀很不理想，很難通過融資渠道來獲得足夠的發(fā)展資金。本文通過對小微企業(yè)融資難問題的深入分析，從而探討了其融資難的主要原因，并提出了相應的解決策略。

【關鍵詞】小微企業(yè)；融資困難；融資風險；融資理念

在近多年的發(fā)展中，融資困難一直阻礙著我國企業(yè)的發(fā)展。目前我國小微企業(yè)都開始重視融資問題，但是實際融資效果并不力量。這主要是因為我國很多小微企業(yè)在日常管理發(fā)展中都沒有充分的維護融資環(huán)境。小微企業(yè)發(fā)展需要的資金過多并且自身的資金也比較欠缺，同時資金在使用過程中的風險也比較大。因此，為了更好的促進小微企業(yè)發(fā)展，需要對其融資環(huán)境進行充分的分析，解決其遇到的各類問題。

一、小微企業(yè)融資現(xiàn)狀

（一）內(nèi)源性融資

內(nèi)源性融資是小微企業(yè)融資的重要部分，同時也是企業(yè)最初融資行為的起始部分。內(nèi)源性融資主要有企業(yè)創(chuàng)始人的投資、設備折舊資金和企業(yè)預存收益等。中菲行企業(yè)在上市以前，其資金的主要來源就是內(nèi)源性融資。而在小微企業(yè)發(fā)展過程中，其內(nèi)源性融資的比重一般都比較大。甚至某些小微企業(yè)的發(fā)展所需資金基本上全部來源于內(nèi)源性融資。

（二）間接融資

小微企業(yè)的間接融資主要有銀行融資、朋友借貸和信托融資。首先，在銀行融資方面。小微企業(yè)由于自身實力和信用等方面的問題，使得自身很難獲得銀行資金的支持。因此大部分小微企業(yè)都僅僅會跟鄉(xiāng)鎮(zhèn)銀行保持合作關系，難以跟其他大型商業(yè)銀行合作。其次，在朋友借貸方面。小微企業(yè)一般都會通過親朋好友來獲取企業(yè)發(fā)展所需的資源，并且這種融資模式在小微企業(yè)中也非常常見，同時也是一種比較有效的融資方法。最后，在信托融資方面。目前我國的信托市場前景比較好，但是實際發(fā)展層次并不高。大多數(shù)信托機構對于抵押和擔保的要求非常嚴格，而小微企業(yè)很難滿足這些信托機構的支持，因此也就無法獲得這些融資途徑的資金支持。

二、小微企業(yè)融資難問題的成因

（一）融資理念落后

小微企業(yè)目前內(nèi)源性融資相對不足的重要原因就是企業(yè)的融資理念比較落后。小微企業(yè)在剛開始發(fā)展的時候，公司融資主要還是通過內(nèi)源性融資來解決資金欠缺。但是隨著企業(yè)的發(fā)展壯大，公司就逐步降低了內(nèi)源性融資的比例，轉(zhuǎn)而在社會市場中尋找投資主體。從長遠的角度來說，這樣轉(zhuǎn)變的方向是比較正確的。但是小微企業(yè)的實力和信用程度都不高，盲目降低內(nèi)源性融資的比例會使得企業(yè)融資風險變得更高。出現(xiàn)這種情況的主要原因就是企業(yè)的高層管理者沒有太強的風險理念和融資理念，對于企業(yè)的未來發(fā)展過于自信。

（二）風險評估處理體系不合理

首先，小微公司目前還缺少必要的風險評估高素質(zhì)人才。小微公司由于自身問題，本身就無法聚攏高素質(zhì)人才，同時企業(yè)也不重視財務管理的風險評估，最終使得企業(yè)在風險評估方面的人才數(shù)量和質(zhì)量都不高。其次，大部分小微企業(yè)目前的風險投資機制不健全。小微企業(yè)的風險投資渠道比較單一，基本上都是選擇了目前排名靠前的風險投資機構。事實上，雖然這樣選擇能夠大大降低企業(yè)的投資的風險。但是這些風險投資機構本身容納資金的能力也非常有限，不可能充分吸收市場上的所有投資資金。因此，小微企業(yè)目前在這些機構中的投資資金并不多，使得公司的風險投資渠道受到的較大的限制。不僅如此，小微企業(yè)的高層管理的投資行為具有一定的盲目性，會跟風投資各類項目。這種投資方法大大增強了公司的財務風險，不利于公司的長遠發(fā)展。

（三）銀行對小微企業(yè)的房貸困難

由于一些客觀因素存在，銀行對小微企業(yè)放貸存在很大的困難，跟國內(nèi)大企業(yè)進行對比時，可以明顯發(fā)現(xiàn)，銀行對小微企業(yè)貸款要遠遠低于對大企業(yè)放貸金額數(shù)量，造成這個情況發(fā)生的原因有很多。首先，銀行對于信貸風險控制存在非常大困難。相對大型企業(yè)來說，中小型企業(yè)的基礎資料基本都不完善，同時企業(yè)信息也沒有進行一定的透明化。這樣銀行就無法對小微企業(yè)進行有效評估，從而影響銀行對其進行放貸。其次，銀行對小微企業(yè)進行貸款時，相對大型企業(yè)來說需要付出較多成本，而且面臨風險也更大。這樣就會造成銀行在對企業(yè)進行放貸時，會傾向于大型企業(yè)，從而不利于中小型企業(yè)資金籌集。

三、小微企業(yè)融資難問題的改善策略

（一）轉(zhuǎn)變?nèi)谫Y理念

首先公司的高層應該轉(zhuǎn)變理念，認識到內(nèi)源性融資對于企業(yè)的重要性。一方面仍然要加強對于家族投資的管理，保障企業(yè)的未來發(fā)展得到一定的保障；另一方面也可以在企業(yè)內(nèi)部發(fā)行專門的股票，在內(nèi)部進行融資。這樣不僅能夠在很大程度上緩解企業(yè)的融資壓力，還能夠增強企業(yè)內(nèi)部員工對于企業(yè)的歸屬感。其次，財務部門的內(nèi)部員工也應該充分了解現(xiàn)代化融資理論體系，并針對目前企業(yè)的融資現(xiàn)狀給企業(yè)上層管理提供相應的融資報告。在這之中，可以考慮在目前的財務報表中增加融資板塊，從而結合企業(yè)財務信息來分析融資環(huán)境，給企業(yè)高層管理者提供必要的決策參考。

（二）完善風險評估體系

首先，小微企業(yè)的高層領導者應該重視風險投資，積極培養(yǎng)風險評估人才。特別是對于投資項目比較多并且發(fā)展到一定程度的小微企業(yè)來說，風險投資將會在以后的發(fā)展中變成公司的重要融資渠道之一。因此，公司在下一步的發(fā)展中，應該不斷完善企業(yè)內(nèi)部的風險投資機構，增強風險投資人才隊伍的綜合素質(zhì)。在這之中，企業(yè)應該做好兩個方面的問題。第一，利用社會招聘來吸收市場中的高素質(zhì)人才，不斷補充小微企業(yè)在這方面的欠缺。第二，小微企業(yè)也可以考慮通過內(nèi)部調(diào)動等方式，將財務部門的員工調(diào)度到風險評估中。但這樣的話就需要公司制定較為完善的培訓機 制，讓調(diào)度的財務員工接受系統(tǒng)性的風險評估知識。財務員工本身有一定的經(jīng)濟學基礎，因此在這方面的接受速度也更快。其次，小微企業(yè)應該不斷改善風險融資機制。在這方面，不要一味的選擇那些知名風險投資機構，而應該結合企業(yè)實際情況以及行業(yè)的環(huán)境變化，分散風險投資資金，從而將風險的壓力變?yōu)樽钚　＿@就需要企業(yè)充分利用自身的風險評估人才，尋找一些合適的風險項目，從而補充自身公司在這方面的不足。

（三）改變銀行的經(jīng)營理念

要使銀行可以更好對小微企業(yè)進行貸款，銀行應該改變原先的經(jīng)營理念，進行更加人性化服務，從而實現(xiàn)小微企業(yè)良好貸款服務。在實際中，銀行應該要改變原先的經(jīng)營理念可以從以下兩個方面采取措施。首先，銀行應該原先被動等待客戶出現(xiàn)局面，而應該進行主動尋求客戶。通過這種方式改變給小微企業(yè)帶來更好的貸款服務，保證資金充足性。隨著經(jīng)濟發(fā)展，小微企業(yè)在一定程度上會越來越依賴貸款業(yè)務來滿足自身企業(yè)資金需求。因此，作為未來發(fā)展主體，銀行要想實現(xiàn)良好發(fā)展是離不開這一日漸強大主體。其次，銀行應該利用現(xiàn)在信息技術來拓展自身業(yè)務領域。通過網(wǎng)絡平臺來為小微企業(yè)建立相應的電子銀行，從而方便企業(yè)賬戶查詢、轉(zhuǎn)賬匯款等。同時利用信息媒體技術來加強財務運營，通過信息化管理來實現(xiàn)資金有效利用，提高資金應用效率。

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作者簡介：

于慧群（1970.06-），男，遼寧東港人，碩士，中共東港市委黨校，研究方向：經(jīng)濟學。endprint