王華春，劉清杰

(北京師范大學(xué)政府管理學(xué)院，北京 100875)

?

地區(qū)財(cái)政預(yù)決算偏差與政府效率、經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的關(guān)系研究

王華春，劉清杰

(北京師范大學(xué)政府管理學(xué)院，北京 100875)

為研究地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、地方政府效率等環(huán)境變量對(duì)財(cái)政預(yù)決算偏差的影響，本文構(gòu)建三個(gè)理論假設(shè)并通過(guò)面板數(shù)據(jù)協(xié)整模型、誤差修正模型、脈沖響應(yīng)函數(shù)及面板計(jì)量模型等方法對(duì)其進(jìn)行檢驗(yàn)，結(jié)果符合預(yù)期。研究表明：上述各要素之間存在長(zhǎng)期和短期穩(wěn)定關(guān)系；地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)對(duì)預(yù)決算偏差的影響最為顯著，呈現(xiàn)正向擴(kuò)大效應(yīng)；地方政府效率與預(yù)決算偏差的長(zhǎng)期關(guān)系更加穩(wěn)定，且對(duì)預(yù)決算偏差具負(fù)向沖擊力；財(cái)政預(yù)決算偏差中，支出偏離度與收入偏離度的關(guān)系微弱，彈性系數(shù)較低。在經(jīng)濟(jì)新常態(tài)背景下，為縮小預(yù)決算偏差，我國(guó)應(yīng)優(yōu)化地方政府績(jī)效評(píng)價(jià)體系，降低GDP指標(biāo)權(quán)重，重視提升地方政府效率，推進(jìn)建設(shè)規(guī)范有序的現(xiàn)代財(cái)政治理機(jī)制。

地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)；政府效率；預(yù)決算偏差

一、研究背景

我國(guó)整體財(cái)政超收超支常態(tài)化，財(cái)政預(yù)決算常被突破導(dǎo)致預(yù)決算偏離較大。我國(guó)財(cái)政預(yù)決算收支偏離呈現(xiàn)不規(guī)律波動(dòng)態(tài)勢(shì)，收入偏離波動(dòng)差值最高達(dá)15%，支出偏離度在0.09%-9.01%之間，說(shuō)明我國(guó)財(cái)政預(yù)算對(duì)決算收支的控制能力較弱，財(cái)政預(yù)決算收入偏離度明顯高于預(yù)決算支出偏離度，財(cái)政超收現(xiàn)象嚴(yán)重；相比于我國(guó)國(guó)家層面整體的超收超支現(xiàn)象，我國(guó)省級(jí)政府則表現(xiàn)出不同的預(yù)決算偏差態(tài)勢(shì)，省級(jí)政府財(cái)政收入偏離度取值基本為正，除2004和2010年部分省份支出偏離度為正值外，財(cái)政支出偏離度取值基本為負(fù)值，即省級(jí)政府實(shí)際支出往往低于預(yù)算支出。收入與支出偏離度絕對(duì)值在10%-20%之間，這說(shuō)明我國(guó)省級(jí)政府存在嚴(yán)重超收和支出不足的矛盾①數(shù)據(jù)來(lái)源于歷年《中國(guó)財(cái)政年鑒》，預(yù)決算收入偏離度=(決算收入-預(yù)算收入)/預(yù)算收入，預(yù)決算支出偏離度=(決算支出-預(yù)算支出)/預(yù)算支出。。

(一)文獻(xiàn)綜述

目前國(guó)內(nèi)外對(duì)財(cái)政預(yù)算偏差已有相對(duì)較為成熟的理論和實(shí)證層面的研究方法與內(nèi)容，其中國(guó)外對(duì)于預(yù)決算偏差的形成機(jī)制研究主要集中在預(yù)算收入預(yù)測(cè)[1]和預(yù)算執(zhí)行過(guò)程[2]，強(qiáng)調(diào)對(duì)預(yù)算收入預(yù)測(cè)法的改進(jìn)和完善以及控制影響預(yù)測(cè)精確性環(huán)境，在預(yù)算執(zhí)行過(guò)程中應(yīng)發(fā)揮預(yù)算監(jiān)督機(jī)構(gòu)監(jiān)管作用[3]并披露預(yù)算執(zhí)行情況[4]，代表學(xué)者主要有麥克尼(S.McNees)、派頓(T.Patton)、維爾戴維斯基(A.Wildavsky)等人，這些學(xué)者都為縮小預(yù)決算偏差提供了政策性建議。

國(guó)內(nèi)學(xué)者預(yù)決算偏離形成機(jī)制研究方面?zhèn)戎匮芯款A(yù)決算制度、超收與超支關(guān)系、超收形成機(jī)制等問(wèn)題。在預(yù)算制度方面，主要集中在制度建設(shè)及機(jī)構(gòu)改革[5]、財(cái)稅體制[6]、監(jiān)督控制[7]等方面。對(duì)國(guó)家層面的超收與超支的因果關(guān)系研究結(jié)論是超收引起超支[8]，代表學(xué)者有馬茲暉、侯一麟等人。在超收的形成機(jī)理方面，主要集中在經(jīng)濟(jì)環(huán)境[9]、預(yù)算收入預(yù)測(cè)[10]、行為響應(yīng)機(jī)制[11]、稅制結(jié)構(gòu)[12]等對(duì)財(cái)政超收的影響，馬蔡琛、王銀梅、王秀芝等學(xué)者均在該領(lǐng)域做出了重要貢獻(xiàn)，特別是馬蔡琛等(2015)構(gòu)建預(yù)算執(zhí)行偏差的前景理論模型，嘗試從行為經(jīng)濟(jì)學(xué)視角分析預(yù)算資金使用部門(mén)的行為響應(yīng)機(jī)制，為預(yù)決算偏差的形成原因分析提供了新的思路[11]。同時(shí)，高培勇從超收超支的關(guān)系入手，提出提高財(cái)政預(yù)決算效率的方案，特別是要關(guān)注預(yù)決算收入偏離度，切斷超收引起超支的直通車(chē)[13]。

綜合國(guó)內(nèi)外學(xué)者關(guān)于預(yù)決算偏差的研究，主要集中在對(duì)預(yù)決算偏差的控制方面，較少有涉足環(huán)境變量對(duì)預(yù)決算偏差的影響研究，本文以政府效率、地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)等環(huán)境變量為立足點(diǎn)，研究其對(duì)地方政府預(yù)決算偏差的影響。

(二)理論假設(shè)

1.政府效率與預(yù)決算偏差。瑞士國(guó)際管理發(fā)展學(xué)院(IMD)對(duì)政府效率研究并界定了政府效率內(nèi)涵，主要從國(guó)家競(jìng)爭(zhēng)力角度對(duì)政府效率進(jìn)行量化[14]，本文在瑞士國(guó)際管理發(fā)展學(xué)院的研究基礎(chǔ)上參考已有學(xué)者的相關(guān)研究成果[15]，選擇了符合國(guó)內(nèi)地區(qū)政府具體情況的47個(gè)度量政府效率的指標(biāo)，利用標(biāo)準(zhǔn)離差法進(jìn)行計(jì)算，衡量政府效率包括四個(gè)方面政府公共服務(wù)、政府公共物品、居民福利、政府規(guī)模，既包含效率也包含資源配置公平，符合我國(guó)地方政府建設(shè)目標(biāo)。政府效率表示的是政府的資源利用情況，資源配置的高效性與否決定了政府效率的高低。預(yù)決算偏差指的是政府預(yù)算的執(zhí)行情況，表示預(yù)算效率的重要方面，本文認(rèn)為地方政府效率越高的省市，相應(yīng)的預(yù)算效率越高，對(duì)應(yīng)的預(yù)決算偏差也越低，即：

理論假設(shè)一：政府效率越高的地方政府，其預(yù)決算偏差越低。

2.地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與預(yù)決算偏差。地方政府之間為促進(jìn)本地區(qū)GDP增長(zhǎng)吸引企業(yè)投資，通過(guò)放松稅收征管及先征后返等不合理的稅收優(yōu)惠與其他地區(qū)展開(kāi)競(jìng)爭(zhēng)以吸引資本流入，而Eckhard Janeba et al.[16]等學(xué)者的研究結(jié)論認(rèn)為，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平高的地區(qū)面臨除了來(lái)自鄰接地區(qū)的競(jìng)爭(zhēng)外，還包括遠(yuǎn)距離的發(fā)展水平相近的地區(qū)，因此其面臨的競(jìng)爭(zhēng)壓力更大，從而實(shí)際均衡稅率更低。因此在我國(guó)表現(xiàn)的方式就是，經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高的地區(qū)在更加激烈的競(jìng)爭(zhēng)下，為與競(jìng)爭(zhēng)者爭(zhēng)奪資本，稅收征管力度更弱、稅收不合理的先征后返現(xiàn)象更嚴(yán)重，因而導(dǎo)致決算收入執(zhí)行力度更弱，預(yù)決算收入偏差更大。因此，本文第二個(gè)理論假設(shè)如下：

理論假設(shè)二：地區(qū)人均GDP越高的地方政府，其預(yù)決算收入偏差越大。

3.預(yù)決算收入偏差與預(yù)決算支出偏差。有學(xué)者初步探討并肯定了國(guó)家層面的預(yù)決算收入偏差與支出偏差之間存在的因果關(guān)系[13]。那么在地方政府層面的預(yù)決算收入偏差與支出偏差之間是否存在因果關(guān)系值得深入探討。省市財(cái)政預(yù)決算處于收入有余支出不足的情況，即財(cái)政支出狀況是決算小于預(yù)算，而財(cái)政收入是決算大于預(yù)算。這一方面是地方政府存在專(zhuān)項(xiàng)支出項(xiàng)目，財(cái)政支出自主性較弱，不能自由支配財(cái)政收入，導(dǎo)致應(yīng)該在某些領(lǐng)域執(zhí)行財(cái)政支出的，卻缺乏必要的資金支持，從而造成支出不足的問(wèn)題。另一方面從地方政府的財(cái)政收支總額來(lái)看，一般預(yù)算收入均低于一般預(yù)算支出，中央轉(zhuǎn)移支付資金撥付的滯后性導(dǎo)致財(cái)政支出決算低于預(yù)算。1994年以后中央補(bǔ)助地方占地方財(cái)政收入比重持續(xù)保持在40%-50%，一般預(yù)算收入不再是地方支出的主要來(lái)源，預(yù)決算支出偏差與收入偏差之間存在直接關(guān)系較微弱。

理論假設(shè)三：地方政府預(yù)決算支出偏差受到預(yù)決算收入偏差的影響較弱或沒(méi)有必然因果關(guān)系。

二、地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、政府效率與預(yù)決算偏差的關(guān)系檢測(cè)

(一)研究設(shè)計(jì)

由于西藏2004年外其他年度收入偏離度均為零，將西藏剔除在外，本文研究樣本為我國(guó)其余30個(gè)省級(jí)政府。根據(jù)我國(guó)實(shí)際情況將時(shí)間跨度設(shè)為1999-2011年，主要鑒于以下原因：繼分稅制以后，1998年中國(guó)進(jìn)行了相對(duì)較大范圍的財(cái)政預(yù)決算改革；1999年中央實(shí)施西部大開(kāi)發(fā)計(jì)劃，考慮到本文使用的其中一個(gè)重要指標(biāo)“政府效率”，選擇1999年為研究起始時(shí)間，擬動(dòng)態(tài)地反映西部大開(kāi)發(fā)以來(lái)政府效率的主要變化。本文的重要研究要素是地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、地方政府效率和預(yù)決算偏差，其中收入偏離度是(各省的決算收入-預(yù)算收入)/預(yù)算收入*為了檢驗(yàn)結(jié)論的穩(wěn)健性，本文在后期將預(yù)決算支出偏離度作為被解釋變量進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)，得出的結(jié)果與將預(yù)決算收入偏離度作為被解釋變量的結(jié)果總體上沒(méi)有明顯改變。限于篇幅，略去相關(guān)回歸結(jié)果。，支出偏離度是(各省的決算支出-預(yù)算支出)/預(yù)算支出，地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)是以各省歷年的人均GDP總額(千元/人)取自然對(duì)數(shù)為指標(biāo)。收入偏離度、支出偏離度的原始數(shù)據(jù)來(lái)自歷年的《中國(guó)財(cái)政年鑒》，人均地區(qū)GDP來(lái)自《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》，地方政府效率的原始數(shù)據(jù)來(lái)自《中國(guó)統(tǒng)計(jì)年鑒》、《中國(guó)環(huán)境年鑒》、《中國(guó)法律年鑒》。

(二)協(xié)整檢驗(yàn)及誤差修正模型

1.面板數(shù)據(jù)的平穩(wěn)性檢驗(yàn)。在對(duì)數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸和協(xié)整檢驗(yàn)之前，必須對(duì)變量進(jìn)行平穩(wěn)性檢驗(yàn)，避免出現(xiàn)偽回歸。本部分進(jìn)行的是LLC(相同根)和IPS(不同根)檢驗(yàn)。LLC和IPS單位根檢驗(yàn)原假設(shè)：面板數(shù)據(jù)含有單位根。備擇假設(shè)：面板數(shù)據(jù)不含有單位根，是平穩(wěn)的。表1中對(duì)各變量的單位根檢驗(yàn)結(jié)果表明，收入偏離度、支出偏離度和效率均為零階單整，只有GDP為一階單整，被解釋變量收入偏離度的單整階數(shù)低于解釋變量GDP的單整階數(shù)，因此可以進(jìn)行協(xié)整檢驗(yàn)。

表1 單位根檢驗(yàn)結(jié)果

2.面板數(shù)據(jù)的協(xié)整檢驗(yàn)。協(xié)整檢驗(yàn)的主要目的是分析收入偏離度與支出偏離度、效率和GDP之間是否存在長(zhǎng)期的穩(wěn)定關(guān)系，針對(duì)面板數(shù)據(jù)進(jìn)行協(xié)整檢驗(yàn)所使用的方法是佩德羅尼(Pedroni)檢驗(yàn)、Kao檢驗(yàn)和費(fèi)舍爾(Johansen Fisher)面板協(xié)整檢驗(yàn)，其中佩德羅尼(Pedroni)檢驗(yàn)和Kao檢驗(yàn)的原假設(shè)為不存在協(xié)整關(guān)系，若小概率事件發(fā)生則拒絕原假設(shè)，否則接受原假設(shè)。上述檢驗(yàn)結(jié)果檢驗(yàn)的樣本區(qū)間為1999-2011年，從表2可見(jiàn)我國(guó)30個(gè)省市的預(yù)決算收入偏離度與支出偏離度、政府效率、地區(qū)人均GDP之間存在協(xié)整關(guān)系，且存在長(zhǎng)期穩(wěn)定的協(xié)整關(guān)系。利用費(fèi)舍爾(Johansen Fisher)面板協(xié)整檢驗(yàn)方法，選擇存在截距項(xiàng)不存在趨勢(shì)項(xiàng)，協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果如表3，拒絕收入偏離度與支出偏離度、政府效率和GDP之間不存在一個(gè)關(guān)系、最多含有一個(gè)關(guān)系、最多含有兩個(gè)關(guān)系的原假設(shè)，接受最多含有三個(gè)關(guān)系的原假設(shè)，收入偏離度、政府效率、GDP和支出偏離度之間存在長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系，即地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、政府效率和預(yù)決算偏差之間存在長(zhǎng)期穩(wěn)定關(guān)系。

表2 Kao和佩德羅尼(Pedroni)協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果

注：“* ”表示在5%的顯著性水平下拒絕原假設(shè)而接受備擇假設(shè)。

表3 費(fèi)舍爾(Johansen Fisher)面板協(xié)整檢驗(yàn)結(jié)果

(1)

從長(zhǎng)期關(guān)系模型的回歸系數(shù)來(lái)看，效率與收入偏離度呈現(xiàn)負(fù)向關(guān)系，且回歸系數(shù)為-11.658，即政府效率提升一個(gè)單位可以降低財(cái)政預(yù)決算收入偏離度11.658個(gè)單位，提高政府效率對(duì)增強(qiáng)預(yù)算控制能力具有顯著影響。支出偏離度在長(zhǎng)期和短期內(nèi)對(duì)收入偏離度的影響均呈現(xiàn)微弱正向關(guān)系，這與地方政府支出不足與超收的矛盾現(xiàn)象有關(guān)，支出偏離不一定是引起收入偏離度的主要原因。地區(qū)人均GDP在長(zhǎng)期中與收入偏離度呈現(xiàn)反比關(guān)系，即提高一個(gè)單位的GDP可以減少3個(gè)單位的收入偏離度；從短期波動(dòng)的回歸系數(shù)來(lái)看，效率未通過(guò)顯著性檢驗(yàn)，即效率在短期對(duì)預(yù)決算偏離度的影響較小，而支出偏離度對(duì)收入偏離度在短期的影響與長(zhǎng)期差別不大，短期內(nèi)受到影響最大的因素是地區(qū)人均GDP，與收入偏離度呈現(xiàn)正向關(guān)系。誤差修正項(xiàng)ECM(-1)的系數(shù)為-0.689，小于零且在統(tǒng)計(jì)上顯著，說(shuō)明從短期來(lái)看我國(guó)財(cái)政預(yù)決算收入偏離度波動(dòng)受到上期誤差的影響，且上期誤差對(duì)財(cái)政預(yù)決算收入偏離度的當(dāng)期波動(dòng)調(diào)整幅度較小，單位調(diào)整比例為-0.689。

綜合來(lái)看，預(yù)決算收入偏離度與預(yù)決算支出偏離度無(wú)論是長(zhǎng)期還是短期，相互關(guān)系微弱，不具備顯著影響力；預(yù)決算收入偏離度在短期內(nèi)受到人均GDP正向影響非常顯著，影響幅度較大，但是長(zhǎng)期來(lái)看影響能力逐漸減弱；預(yù)決算收入偏離度在短期內(nèi)與政府效率的影響關(guān)系不顯著，長(zhǎng)期來(lái)看，地方政府效率的提高有助于預(yù)決算收入偏離度的大幅度降低。從可持續(xù)性來(lái)看，地方政府應(yīng)放棄追求GDP的盲目性，可從提高政府效率的角度來(lái)降低預(yù)決算收入偏差。

(三)基于VAR模型的脈沖響應(yīng)分析

本部分通過(guò)構(gòu)建面板VAR模型度量支出偏離度、政府效率和GDP對(duì)收入偏離度的沖擊，采用霍爾茨-埃金(Holtz-Eakin)提出的面板數(shù)據(jù)的向量自回歸(PVAR)方法。在PVAR中只要T≥m+3(其中T為時(shí)間序列的長(zhǎng)度，m為滯后項(xiàng)的長(zhǎng)度)，就可以對(duì)模型的參數(shù)進(jìn)行估計(jì)，并且當(dāng)T≥2m+2時(shí)可在穩(wěn)態(tài)下估計(jì)滯后變量的參數(shù)。該系統(tǒng)將所有變量視為內(nèi)生變量并通過(guò)正交化脈沖效應(yīng)函數(shù)分離出一個(gè)變量的沖擊對(duì)其他變量的影響外，還可以通過(guò)引入個(gè)體效應(yīng)和時(shí)點(diǎn)效應(yīng)變量捕捉個(gè)體差異性和不同截面受到的沖擊。本文所使用的VAR模型如下：

(2)

其中，yit是一個(gè)包含四個(gè)變量{SRPLD，XIAOLV，GDP，ZCPLD}的向量，SRPLD指的是我國(guó)省級(jí)政府的預(yù)決算收入偏離度，XIAOLV是我國(guó)地方政府效率，GDP是省級(jí)政府人均GDP(取自然對(duì)數(shù))，ZCPLD是指省級(jí)政府的預(yù)決算支出偏離度。在使用面板VAR模型時(shí)，假設(shè)每個(gè)截面的基本結(jié)構(gòu)相同，采用固定效應(yīng)模型，并通過(guò)引入反映個(gè)體異質(zhì)性的變量αi來(lái)克服假設(shè)對(duì)參數(shù)的限制。同時(shí)引入反映個(gè)體的時(shí)點(diǎn)效應(yīng)的變量γi,t用來(lái)體現(xiàn)在同一時(shí)點(diǎn)不同截面可能受到的沖擊，假設(shè)ui,t為一個(gè)服從正態(tài)分布的隨機(jī)擾動(dòng)。

1.面板VAR估計(jì)。本文根據(jù)脈沖響應(yīng)函數(shù)的收斂情況選擇滯后一階的VAR，為降低模型中時(shí)點(diǎn)效應(yīng)和個(gè)體效應(yīng)造成的估計(jì)系數(shù)的偏差，使用截面均值差分消除時(shí)點(diǎn)效應(yīng)，使用向前均值差分來(lái)消除個(gè)體效應(yīng)αi，將滯后變量作為工具變量進(jìn)行估計(jì)，運(yùn)用GMM方法對(duì)面板VAR估計(jì)結(jié)果如表5所示，可以看出，SRPLD、ZCPLD、GDP的滯后一期分別對(duì)其他變量影響不大，而XIAOLV的滯后一期對(duì)SRPLD和ZCPLD的影響程度最高，對(duì)GDP的影響較弱。這就說(shuō)明前一年度地方政府效率對(duì)本年度的預(yù)決算收入和支出偏差有較大影響。

2.脈沖響應(yīng)函數(shù)及方差分解因素分析。估計(jì)脈沖響應(yīng)函數(shù)可以觀(guān)察某一變量的正交化新生對(duì)系統(tǒng)中每個(gè)變量的影響，主要是通過(guò)衡量隨機(jī)擾動(dòng)項(xiàng)的一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊對(duì)其他變量當(dāng)前和未來(lái)取值的影響軌跡來(lái)進(jìn)行，脈沖響應(yīng)圖能夠更加直觀(guān)地刻畫(huà)變量間的動(dòng)態(tài)交互作用和影響效應(yīng)，并且能夠從動(dòng)態(tài)反應(yīng)中判斷變量間的時(shí)滯關(guān)系。本文通過(guò)給予變量一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊，使用蒙特卡洛方法模擬1000次在95%的置信區(qū)間得到脈沖響應(yīng)結(jié)果*由于篇幅限制，本部分未列示結(jié)果對(duì)應(yīng)的脈沖響應(yīng)函數(shù)圖，感興趣的讀者可向作者索取。。

表5 面板VAR模型的GMM估計(jì)結(jié)果

注：h_SRPLD、h_ZCPLD、h_XIAOLV、h_GDP分別表示變量SRPLD/ZCPLD/XIAOLV/GDP已經(jīng)通過(guò)向前均值差分，Lh_SRPLD、Lh_ZCPLD、Lh_XIAOLV、Lh_GDP分別表示h_SRPLD、h_ZCPLD、h_XIAOLV、h_GDP的一階滯后。

脈沖響應(yīng)結(jié)果表明支出偏離度的變動(dòng)對(duì)收入偏離度影響不大，當(dāng)給收入偏離度一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊時(shí)，支出偏離度在當(dāng)期產(chǎn)生劇烈反應(yīng)，響應(yīng)值瞬時(shí)大幅度下降后開(kāi)始緩慢上升，最終在接近于零的位置趨向平穩(wěn)，可以認(rèn)為收入偏離度對(duì)支出偏離度在短期具有顯著影響，但是從長(zhǎng)期來(lái)看則趨近于零；給效率一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊，收入偏離度最初會(huì)產(chǎn)生較劇烈的正向影響，響應(yīng)值逐漸達(dá)到最大，但在隨后幾期影響程度大幅度減少，最終保持平穩(wěn)狀態(tài)。而當(dāng)給收入偏離度一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊時(shí)，效率從負(fù)向響應(yīng)開(kāi)始由緩慢上升達(dá)到最高，然后開(kāi)始緩慢下降，最終保持平穩(wěn)狀態(tài)。而效率與支出偏離度的關(guān)系則較為類(lèi)似，說(shuō)明預(yù)決算偏差與效率呈現(xiàn)負(fù)相關(guān)；當(dāng)給預(yù)決算收入或者支出偏離度一個(gè)正向標(biāo)準(zhǔn)差的沖擊時(shí)，GDP處于先增長(zhǎng)后降低的響應(yīng)，對(duì)收入偏離度的反應(yīng)更加劇烈，而對(duì)支出偏離度的反應(yīng)更加平緩，但是預(yù)決算偏差對(duì)GDP的影響關(guān)系是正向的。相反，當(dāng)給GDP一個(gè)沖擊時(shí)，收支偏離度均緩慢地先降低后增長(zhǎng)，且呈現(xiàn)負(fù)向關(guān)系。

方差分解主要是在系統(tǒng)某個(gè)變量受到一個(gè)單位沖擊的情況下，通過(guò)預(yù)測(cè)變量的誤差方差百分比的方式來(lái)反映向量之間的交互作用程度。為了更加精確地考察地方政府財(cái)政收入預(yù)決算偏離度、支出預(yù)決算偏離度、效率、GDP之間的相互影響程度，通過(guò)進(jìn)行方差分解因素分析的方法，得到不同VAR方程的沖擊反應(yīng)對(duì)內(nèi)生變量波動(dòng)的貢獻(xiàn)度，如表6所示。

表6 方差分解因素表

從表6中可以看出第10個(gè)預(yù)測(cè)期與第20個(gè)預(yù)測(cè)期的預(yù)測(cè)結(jié)果基本趨同，說(shuō)明在第10個(gè)預(yù)測(cè)期后系統(tǒng)已經(jīng)基本達(dá)到穩(wěn)定狀態(tài)，對(duì)結(jié)果沒(méi)有顯著影響。其中財(cái)政預(yù)決算收入偏離度主要受到效率增長(zhǎng)帶來(lái)的影響，支出偏離度與GDP對(duì)收入預(yù)決算偏離度的方差貢獻(xiàn)相對(duì)較小。GDP受到效率和收入偏離度的主要影響，其中效率對(duì)其的方差貢獻(xiàn)度達(dá)到23.4%，而收入偏離度的貢獻(xiàn)水平也達(dá)到16%，這也進(jìn)一步說(shuō)明了地方政府的經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)受到效率和預(yù)決算偏差的影響。支出預(yù)決算偏離度則主要受到收入偏離度的影響，收入偏離度對(duì)其影響水平達(dá)到41.28%，說(shuō)明支出偏離度依賴(lài)于收入偏離度的變動(dòng)，受其沖擊的影響程度較高，這也進(jìn)一步對(duì)收支偏差之間的關(guān)系做了補(bǔ)充性論證，說(shuō)明收入偏差和支出偏差之間存在直接的影響。

三、面板數(shù)據(jù)計(jì)量模型

(一)計(jì)量模型的構(gòu)建

計(jì)量模型設(shè)定的目的是為了考察地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、政府效率對(duì)政府財(cái)政預(yù)決算偏差的影響，為同時(shí)考察預(yù)決算收入偏離度與預(yù)決算支出偏離度之間的關(guān)系，被解釋變量為各省財(cái)政預(yù)決算收入偏離度指標(biāo)，解釋變量為各省級(jí)政府效率指標(biāo)、支出偏離度、地方GDP。*為了檢驗(yàn)結(jié)論的穩(wěn)健性，本文在后期將預(yù)決算支出偏離度作為被解釋變量進(jìn)行穩(wěn)健性檢驗(yàn)，得出的結(jié)果與將預(yù)決算收入偏離度作為被解釋變量的結(jié)果總體上沒(méi)有明顯改變。限于篇幅，略去相關(guān)回歸結(jié)果。基本計(jì)量方程設(shè)定如下：

Yit=β1Xit+β2Zit+Ut+Vi+ε

(3)

其中，Yit表示省份i在年份t的財(cái)政收入預(yù)決算偏離度，Xit表示解釋變量，Zit表示其他作為控制變量的經(jīng)濟(jì)社會(huì)指標(biāo)。根據(jù)國(guó)內(nèi)學(xué)者[11]對(duì)我國(guó)政府預(yù)決算收入偏差形成機(jī)制的探討，認(rèn)為造成超收的主要原因來(lái)自技術(shù)預(yù)測(cè)誤差、績(jī)效考核機(jī)制、預(yù)算法法律法規(guī)的漏洞等方面，這方面在計(jì)量上較難量化，地區(qū)之間差異不明顯，本文在進(jìn)行回歸分析時(shí)不考慮控制變量對(duì)因變量預(yù)決算收入偏離度的影響；Ut表示不隨時(shí)間變化的某省的獨(dú)有特征(例如，地理位置)，由于預(yù)決算收入偏離度區(qū)別于決算財(cái)政收入和預(yù)算財(cái)政收入，屬于相對(duì)值，因此地理位置對(duì)預(yù)決算收入偏差的影響不大；Vt表示不隨省份變化的、某個(gè)年份i的獨(dú)有特征(例如中央政府在某年的財(cái)政預(yù)算政策)，我國(guó)現(xiàn)行的預(yù)算管理體制使1994年施行的分稅制財(cái)政體制，1998年開(kāi)始進(jìn)行公共財(cái)政預(yù)算制度改革，包括國(guó)庫(kù)集中收付改革、預(yù)算審查監(jiān)督改革等，至今仍在進(jìn)行中。本文的研究區(qū)間為1999-2011年，我國(guó)的財(cái)政預(yù)算政策是在1994年與1998年變動(dòng)較大，隨后這些年份趨于平穩(wěn)，預(yù)決算偏差受到財(cái)政政策的影響較小，不存在大幅度的預(yù)算政策波動(dòng)情況；ε表示殘差項(xiàng)。

(二)面板數(shù)據(jù)模型回歸

分別運(yùn)用固定效應(yīng)模型和隨機(jī)效應(yīng)模型，對(duì)省級(jí)面板數(shù)據(jù)進(jìn)行回歸?；貧w結(jié)果如表7所示。對(duì)390個(gè)樣本的回歸結(jié)果顯示，無(wú)論是運(yùn)用固定效應(yīng)模型還是隨機(jī)效應(yīng)模型，二者擬合值都很高，模型都很顯著。

表7 模型估計(jì)結(jié)果

注：“*** ”表示P<0.01，“** ”表示P<0.05，“* ”表示P<0.1，括號(hào)內(nèi)為穩(wěn)健標(biāo)準(zhǔn)誤。

1.模型的最優(yōu)選擇。進(jìn)行固定效應(yīng)模型構(gòu)建時(shí)，F(xiàn)檢驗(yàn)表明固定效應(yīng)模型優(yōu)于混合OLS模型。為保證模型選擇的準(zhǔn)確性，本文針對(duì)固定效應(yīng)和混合效應(yīng)進(jìn)行冗余檢驗(yàn)，同時(shí)檢驗(yàn)隨機(jī)效應(yīng)是否顯著。冗余檢驗(yàn)是在混合效應(yīng)模型和固定效應(yīng)模型中選擇最優(yōu)模型，原假設(shè)為固定效應(yīng)模型是冗余的，若拒絕原假設(shè)，則選擇固定效應(yīng)模型。通過(guò)霍斯曼(Hausman)檢驗(yàn)在固定效應(yīng)模型和隨機(jī)效應(yīng)模型中進(jìn)行最優(yōu)選擇，檢驗(yàn)的原假設(shè)是個(gè)體效應(yīng)與解釋變量不相關(guān)，當(dāng)霍斯曼檢驗(yàn)的顯著性水平小于5%時(shí)，拒絕原假設(shè)。檢驗(yàn)結(jié)果均拒絕原假設(shè)，固定效應(yīng)為最優(yōu)模型。

2.最優(yōu)模型回歸結(jié)果分析。對(duì)面板模型雙固定效應(yīng)估計(jì)的解釋變量系數(shù)及顯著水平進(jìn)行分析，可知在雙固定效應(yīng)下，解釋變量支出偏離度、政府效率和人均GDP均通過(guò)了1%的顯著水平檢驗(yàn)，說(shuō)明解釋變量對(duì)被解釋變量收入偏離度的影響顯著。擬合優(yōu)度相對(duì)較高，模型擬合較好；分析各解釋變量的系數(shù)，在均通過(guò)1%的顯著性水平檢驗(yàn)下，效率與收入偏離度為負(fù)向影響，其他變量為正向影響。即提高一單位效率可以減少7.366單位的收入偏離度，進(jìn)一步說(shuō)明政府效率越高的省市預(yù)算控制能力越強(qiáng)的現(xiàn)實(shí)。地區(qū)人均GDP的回歸系數(shù)符號(hào)為正，即GDP對(duì)收入偏離度為正向影響，地區(qū)人均GDP越高的省市，伴隨收入偏離度就越高，預(yù)算偏差越大。GDP的回歸系數(shù)為12.92，政府效率回歸系數(shù)為-7.366，近兩倍于效率系數(shù)的絕對(duì)值，即GDP對(duì)收入偏離度的解釋能力更強(qiáng)，對(duì)收入偏差的貢獻(xiàn)最大。支出偏離度與收入偏離度為正向關(guān)系，但回歸系數(shù)為0.183，相對(duì)于其他指標(biāo)來(lái)說(shuō)，其影響程度較弱，即地方政府支出偏離度對(duì)于收入偏離度貢獻(xiàn)較低。

四、研究結(jié)論及政策建議

本文對(duì)面板數(shù)據(jù)的協(xié)整檢驗(yàn)、誤差修正模型檢驗(yàn)、脈沖響應(yīng)分析以及面板數(shù)據(jù)回歸分析，對(duì)三個(gè)理論假設(shè)進(jìn)行驗(yàn)證，均獲得了與假設(shè)一致的結(jié)論，具體結(jié)論如下：政府效率與預(yù)決算偏差之間存在穩(wěn)定的長(zhǎng)期關(guān)系，政府效率越高的省市預(yù)決算偏差越低；地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)與預(yù)決算偏差之間存在長(zhǎng)期和短期穩(wěn)定關(guān)系，地區(qū)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)越快的省市預(yù)決算偏差越大，表明地區(qū)人均GDP越高的省市，由于面臨激烈的稅收競(jìng)爭(zhēng)，放松稅收征管力度，導(dǎo)致決算收入執(zhí)行較差，伴隨的收入偏離度就越高，預(yù)決算偏差越大；預(yù)決算支出偏差受到預(yù)決算收入偏差的影響較弱或沒(méi)有必然的因果關(guān)系。地方政府的支出偏離度對(duì)于收入偏離度的貢獻(xiàn)較低，沒(méi)有足夠證據(jù)證明支出偏離度是產(chǎn)生較高收入偏離度的主要原因。

結(jié)合本文的研究結(jié)論，認(rèn)為應(yīng)告別唯GDP論，適應(yīng)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型新常態(tài)。完善地方政府績(jī)效指標(biāo)評(píng)價(jià)體系，降低GDP評(píng)價(jià)權(quán)重。鑒于地方政府人均GDP與預(yù)決算收入偏離度的正向關(guān)系，地方政府盲目追求GDP將拉大預(yù)決算偏差。中國(guó)經(jīng)濟(jì)已經(jīng)告別長(zhǎng)期高速增長(zhǎng)，開(kāi)始進(jìn)入經(jīng)濟(jì)發(fā)展的新常態(tài)，唯GDP論英雄的時(shí)代已經(jīng)結(jié)束，在新常態(tài)的發(fā)展邏輯下，更加注重經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)優(yōu)化以及創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展，政府層面更加注重政府效率提高；更加注重提高政府效率，以降低預(yù)決算偏差。政府效率與收入偏離度是呈反方向變動(dòng)的。政府效率的提高有助于在實(shí)現(xiàn)資源配置效率最大化條件下，降低預(yù)決算偏差；提高地方政府財(cái)政支出的自主權(quán)，促使地方政府加大財(cái)政支出力度，降低由于決算支出低于預(yù)算支出而造成的預(yù)決算支出偏離度。我國(guó)地方政府決算支出普遍低于預(yù)算支出，往往表現(xiàn)出實(shí)際財(cái)政支出不足的情況，支出偏離度對(duì)收入偏離度影響程度較弱，中央政府應(yīng)該提高地方政府財(cái)政支出的自主權(quán)，緩解地方政府超收與支出不足之間的矛盾。

[1]S.McNees. An assessment of ‘Official’ economic forecast [J].New England Economics Review, July/August 1995, No.7:13-23.

[2]A. Wildavsky. Political implications of budget reform: A Retrospective [J].Public Administration Review. 1992, Vol.52,No.6:594-599.

[3]W.Krafchik, J. Wehner. The role of parliament in the budgetary process [J].South African Journal of Economics,1998, Vol.66,No.4:242-255.

[4]T. Patton, D. Bean. The why and how of the new capital asset reporting requirements [J]. Public Budgeting & Finance, 2001, Vol.21,No.3: 31-46.

[5]孟金卓. 美國(guó)預(yù)算過(guò)程及其對(duì)我國(guó)預(yù)算制度改革的啟示[J]. 南京審計(jì)學(xué)院學(xué)報(bào),2015,(2):104-113.

[6]高培勇. 論國(guó)家治理現(xiàn)代化框架下的財(cái)政基礎(chǔ)理論建設(shè)[J]. 中國(guó)社會(huì)科學(xué),2014,(12):102-122,207.

[7]張銘洪,侯笛,張福進(jìn).基于因子分析的地方財(cái)政支出偏離度監(jiān)督[J].當(dāng)代財(cái)經(jīng),2013,(7):23-32.

[8]馬茲暉.中國(guó)地方財(cái)政收入與支出——面板數(shù)據(jù)因果性與協(xié)整研究[J].管理世界,2008,(3):40-48,57,186-187.

[9]馬蔡琛.中國(guó)政府預(yù)算超收資金的形成機(jī)理與治理對(duì)策研究[J].財(cái)貿(mào)經(jīng)濟(jì),2009,(4):18-22.

[10]王銀梅.官僚預(yù)算最大化理論與財(cái)政超收問(wèn)題探析[J].財(cái)政研究,2012,(2):46-49.

[11]馬蔡琛,張鐵玲,孫利媛.政府預(yù)算執(zhí)行偏差的行為經(jīng)濟(jì)學(xué)分析[J].財(cái)經(jīng)論叢,2015,(3):17-23.

[12]王秀芝.1994-2007：關(guān)于我國(guó)財(cái)政收支預(yù)決算偏差的考察[J].經(jīng)濟(jì)問(wèn)題探索,2009,(9):164-167.

[13]高培勇.關(guān)注預(yù)決算偏離度[J].涉外稅務(wù),2008,(1):5-6.

[14]瑞士國(guó)際管理發(fā)展學(xué)院.IMD世界競(jìng)爭(zhēng)力年鑒2002[M].北京:中國(guó)財(cái)政經(jīng)濟(jì)出版社,2002.

[15]唐任伍,唐天偉.區(qū)域間地方政府運(yùn)行效率測(cè)度:2000-2009[J].改革,2011,(7):149-153.

[16]Eckhard Janeba and Steffen Osterloh. Tax and the city-a theory of local tax competition[J]. Journal of Public Economics, October 2013,Vol.106: 89-100.

[17]E. Blackburne, M. Frank. Estimation of non-stationary heterogeneous panels [J]. The Stata Journal, 2007, Vol.7,No.2: 197-208.

(責(zé)任編輯:風(fēng) 云)

Research on the Relationship between Regional Fiscal Budget Deviati on and Local Government Efficiency, Economic Growth

WANG Hua-chun, LIU Qing-jie

(School of Government, Beijing Normal University, Beijing 100875, China)

To research the influence of the environment variables, regional economic growth and provincial government efficiency, on the fiscal budget deviation, the article formulates three theoretical assumptions, and tests them with methods including the integration test, error correction model, impulse response function and the panel econometric model. The results are as follows: There exists a long-term and stable relationship among the research variables; the impact of regional economic growth on budget deviationshows a positive expansion effect, is the most conspicuous; the long-term relationship between local government efficiency and budget deviation is more stable, and local government efficiency has a negative impact on the budget deviation; the relationship between the fiscal budget expenditure and income divergence is rather weak, and the elasticity coefficient is low. To decrease the budget deviation, local government performance evaluation system should be optimized. Under the background of the new normal state of Chinese economy, it is urgent to decrease the GDP index weight, increase the government efficiency, strengthen budgetary expenditure autonomy, and promote the building of modern financial governance mechanisms.

regional economic growth; provincial government efficiency; fiscal budget deviation

2015-02-23

北京市支持中央在京高校共建項(xiàng)目“公共管理重點(diǎn)學(xué)科建設(shè)”階段性研究成果

王華春(1973-)，男，四川合江人，北京師范大學(xué)政府管理學(xué)院副教授；劉清杰(1987-)，女，河南洛陽(yáng)人，北京師范大學(xué)政府管理學(xué)院博士生。

F812.3

A

1004-4892(2015)11-0035-09