劉鵬　田利琪　崔元培

【摘要】由于經(jīng)濟(jì)體制和銀行體系以及中小企業(yè)自身財(cái)務(wù)能力弱、管理水平低、抵押資金不足等原因，目前石家莊市中小企業(yè)融資難已成為制約中小企業(yè)乃至全市經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要因素。本文分析了石家莊市中小企業(yè)融資難的成因，并從政府、銀行、企業(yè)三個(gè)角度出發(fā)，提出了改善中小企業(yè)融資困境的對(duì)策。

【關(guān)鍵詞】石家莊市 中小企業(yè) 融資 風(fēng)險(xiǎn)投資

一、引言

近年來(lái)，石家莊市民營(yíng)中小企業(yè)迅速增多，發(fā)展勢(shì)頭良好。截至去年年底，石家莊市中小企業(yè)已達(dá)5萬(wàn)多戶，中小企業(yè)總數(shù)占全市企業(yè)總數(shù)的90%以上，增加值占全市GDP的66.8%，實(shí)繳稅金占全市財(cái)政收入的63.3%。全市民營(yíng)經(jīng)濟(jì)增加值達(dá)2070.6億元，占全市GDP的比重為64.7%，比上年同期增長(zhǎng)11.1%，民營(yíng)經(jīng)濟(jì)實(shí)繳稅金占全部財(cái)政收入比重的64.0%，同比上升1.3個(gè)百分點(diǎn)。石家莊市中小企業(yè)在充當(dāng)?shù)胤浇?jīng)濟(jì)增長(zhǎng)引擎、活躍市場(chǎng)、創(chuàng)造就業(yè)機(jī)會(huì)及優(yōu)化調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)等方面發(fā)揮著重要的作用，但融資難問(wèn)題成為制約其更近一步的瓶頸，據(jù)調(diào)查，全市40%以上的中小企業(yè)面臨著融資困難的境況。因此，分析中小企業(yè)融資難的成因、尋找解決融資難問(wèn)題的對(duì)策就成為擺在政府、銀行和企業(yè)面前的一道難題。

二、石家莊市中小企業(yè)融資難的成因分析

（一）內(nèi)部成因分析

第一，中小企業(yè)難以形成對(duì)信貸資金的吸引力。石家莊市中小企業(yè)一般規(guī)模較小、產(chǎn)業(yè)層次較低、科技水平低、財(cái)務(wù)能力弱、管理水平低、應(yīng)對(duì)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)的能力較弱，加上部分中小企業(yè)領(lǐng)導(dǎo)人合同意識(shí)和誠(chéng)信觀念淡薄，一些企業(yè)還惡意拖欠銀行貸款，惡意舉債現(xiàn)象時(shí)有發(fā)生，造成銀行對(duì)中小企業(yè)的信用度存在懷疑。銀行為了保證信貸資金的安全度，減少甚至不予對(duì)中小企業(yè)發(fā)放信貸資金。第二，抵押資產(chǎn)不足，融資擔(dān)保難。為了降低風(fēng)險(xiǎn)，金融機(jī)構(gòu)在向中小企業(yè)提供貸款時(shí)都需要企業(yè)提供資產(chǎn)抵押或者擔(dān)保，而且提供的抵押或者擔(dān)保必須是產(chǎn)權(quán)明晰的。石家莊市中小企業(yè)因技術(shù)條件有限，大多數(shù)屬于勞動(dòng)密集型企業(yè)，盈利能力差、資產(chǎn)規(guī)模小、固定資產(chǎn)積累比較困難，符合抵押或擔(dān)保的資產(chǎn)不足。第三，中小企業(yè)控制經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的意識(shí)薄弱。石家莊市中小企業(yè)因規(guī)模限制，管理不夠科學(xué)、自主經(jīng)營(yíng)性不夠，加之會(huì)計(jì)制度不健全，不能為企業(yè)下一步發(fā)展提出可靠的信息。因此，許多中小企業(yè)在進(jìn)行經(jīng)營(yíng)決策時(shí)未能對(duì)項(xiàng)目的可行性進(jìn)行考慮，由于缺乏對(duì)項(xiàng)目可行性的分析就迅速開(kāi)始生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，導(dǎo)致生產(chǎn)的產(chǎn)品不能滿足市場(chǎng)需求以及后續(xù)資金配套不完備，造成前期投入的作廢，有限的資源未能得到合理運(yùn)用，從而導(dǎo)致部分資源的浪費(fèi)。

（二）外部成因分析

第一，銀行的體系影響中小企業(yè)融資。隨著市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)系數(shù)的不斷增加，商業(yè)銀行為了控制風(fēng)險(xiǎn)，對(duì)于貸款把握得愈加謹(jǐn)慎，中小企業(yè)由于自身經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)和破產(chǎn)概率較高，導(dǎo)致銀行不愿與中小企業(yè)合作。第二，政府缺乏對(duì)中小企業(yè)地支持。由于缺乏政府地支持，中小企業(yè)貸款難度大。石家莊市中小企業(yè)要想獲得一筆貸款，一般程序?yàn)椋合韧ㄟ^(guò)國(guó)資部門(mén)對(duì)其抵押資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估，再通過(guò)公證部門(mén)對(duì)貸款進(jìn)行認(rèn)定，同時(shí)企業(yè)還需辦理保險(xiǎn)手續(xù)，抵押登記、評(píng)估等，還要每年都進(jìn)行一次登記評(píng)估手續(xù)。環(huán)節(jié)多且手續(xù)復(fù)雜，這不僅延長(zhǎng)了貸款獲得時(shí)間，而且還加劇了企業(yè)負(fù)擔(dān)。另外，中小企業(yè)資金短缺的一個(gè)重要原因就是政府從企業(yè)收取的利稅多，但資金支持不足，企業(yè)出現(xiàn)資金困難時(shí)只能從銀行貸款。此外，國(guó)家推行的“撥改貸”方式實(shí)際上是在無(wú)形之中增加了企業(yè)債務(wù)負(fù)擔(dān)。

三、解決石家莊市中小企業(yè)融資難的對(duì)策

（一）創(chuàng)新金融工具，建立多層次融資體系

第一，積極推行金融工具的創(chuàng)新。政府應(yīng)發(fā)揮“穿針引線”的作用，積極推動(dòng)石家莊市中小企業(yè)對(duì)期權(quán)交易、金融期貨交易、互換、票據(jù)發(fā)行便利等新型金融工具的利用，這可大大避免市場(chǎng)利率和匯率的波動(dòng)給企業(yè)融資帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。第二，建立多層次的融資體系，拓展中小企業(yè)的融資渠道。應(yīng)在增加石家莊市中小企業(yè)內(nèi)源融資比例的前提下，加強(qiáng)企業(yè)監(jiān)管、強(qiáng)化企業(yè)自我積累機(jī)制，建立起風(fēng)險(xiǎn)投資體系以拓寬中小企業(yè)的直接融資渠道，并提高中小企業(yè)資本經(jīng)營(yíng)效率。

（二）以中小銀行及金融機(jī)構(gòu)為重點(diǎn)，調(diào)整融資方向

第一，鼓勵(lì)并引導(dǎo)中小銀行及金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的支持。由于大銀行在融資方面的“高門(mén)檻”，中小銀行及金融機(jī)構(gòu)以其“特色化、差異化、社區(qū)化”的理念成為了石家莊市中小企業(yè)融資的新方向，應(yīng)明確其“服務(wù)中小”的市場(chǎng)定位，積極探索新思路，增加小額貸款與短期貸款的比重。第二，扶持并發(fā)展更為靈活、便捷的租賃業(yè)和典當(dāng)業(yè)。租賃業(yè)和典當(dāng)業(yè)具有較低的成本要求、多元的融資方式等優(yōu)勢(shì)，與中小企業(yè)的特點(diǎn)相契合。政府應(yīng)加大宣傳力度，使亟須資金的中小企業(yè)增加對(duì)租賃、典當(dāng)行業(yè)的了解，對(duì)此行業(yè)在用地、信息獲取、稅費(fèi)繳納、人才培養(yǎng)、宣傳推介等方面出臺(tái)更多的優(yōu)惠配套政策，進(jìn)而豐富石家莊市中小企業(yè)的融資渠道與融資方式。

（三）信貸擔(dān)保多元化，財(cái)務(wù)制度透明化

第一，提升信用等級(jí)，健全信貸擔(dān)保體系。誠(chéng)信是企業(yè)的生命線，更是中小企業(yè)疏通融資渠道的關(guān)鍵。石家莊市中小企業(yè)應(yīng)樹(shù)立信用意識(shí)，加大對(duì)企業(yè)內(nèi)部信用評(píng)價(jià)機(jī)構(gòu)與評(píng)價(jià)體系的建設(shè)，同時(shí)，更新信貸擔(dān)保體系，豐富擔(dān)保形式，如推廣組合擔(dān)保貸款，利用“房地產(chǎn)抵押+第三方保證人連帶責(zé)任保證”或“房地產(chǎn)抵押+融資性擔(dān)保機(jī)構(gòu)連帶責(zé)任保證”等擔(dān)保方式的組合，為中小企業(yè)增加授信支持，彌補(bǔ)其缺乏擔(dān)保抵押物的不足。第二，提高企業(yè)素質(zhì)，完善內(nèi)部財(cái)務(wù)制度?！按蜩F還需自身硬”，只有具備高素質(zhì)的從業(yè)人員及透明的財(cái)務(wù)制度，中小企業(yè)的繁榮才指日可待。石家莊市中小企業(yè)要加強(qiáng)財(cái)務(wù)管理人員隊(duì)伍建設(shè)，保證企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表數(shù)據(jù)真實(shí)可靠，以實(shí)際行動(dòng)來(lái)展示企業(yè)自身的資信。

四、結(jié)語(yǔ)

中小企業(yè)是石家莊市地域經(jīng)濟(jì)的重要組成部分，在全市經(jīng)濟(jì)的發(fā)展中發(fā)揮著不可替代的作用。近年來(lái)，石家莊市中小企業(yè)的融資渠道增多、融資能力增強(qiáng)，但是，中小企業(yè)的融資狀況仍不容樂(lè)觀。解決了中小企業(yè)融資難的問(wèn)題也就完成了石家莊市經(jīng)濟(jì)發(fā)展的一個(gè)重要課題，因此，我們必須排除障礙，促使石家莊市中小企業(yè)繼續(xù)健康、穩(wěn)定的發(fā)展。

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作者簡(jiǎn)介：劉鵬（1989-），男，漢族，河北省石家莊市人，河北農(nóng)業(yè)大學(xué)碩士研究生，研究方向：產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)學(xué)；崔元培（1989-），男，漢族，河北省滄州市人，河北農(nóng)業(yè)大學(xué)碩士研究生，研究方向：農(nóng)村與區(qū)域發(fā)展；通訊作者：田利琪（1962- ），男，漢族，河北省保定市人，河北農(nóng)業(yè)大學(xué)副教授、碩士生導(dǎo)師，研究方向：產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)學(xué)、國(guó)際貿(mào)易學(xué)。