【摘要】在金融全球化、資金脫媒化、利率市場化的背景下，隨著我國股份制商業(yè)銀行在票據(jù)市場資金配置的作用日趨凸現(xiàn)，重視票據(jù)業(yè)務的風險管理，是我國股份制商業(yè)銀行進一步提高風險控制能力，實現(xiàn)規(guī)模經(jīng)營，促進銀行內(nèi)涵式發(fā)展的重要工作，同時，也為股份制商業(yè)銀行的穩(wěn)健發(fā)展提供健康載體的關鍵一環(huán)。本文分析了我國股份制商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務風險管理的重要性，根據(jù)其票據(jù)業(yè)務的經(jīng)營特點，對票據(jù)業(yè)務風險提出了管理對策。

【關鍵詞】股份制 商業(yè)銀行 票據(jù)業(yè)務 風險管理

一、引言

我國的票據(jù)市場伴隨著經(jīng)濟的發(fā)展步伐，歷經(jīng)二十多年的金融改革創(chuàng)新，在金融全球化、自由化的背景下，票據(jù)業(yè)務交易規(guī)模急速擴張。2012年7月4日國有股份銀行6個月票據(jù)轉(zhuǎn)貼利率為月息3.70‰，折合年率4.44%，較上月末的年率5.52%，2012年我國票據(jù)市場融資增長規(guī)模不斷攀升。2013年3月，票據(jù)市場轉(zhuǎn)貼利率本周持穩(wěn)，仍徘徊于年內(nèi)低位，轉(zhuǎn)貼利率變動比較有限。銀票6個月期轉(zhuǎn)貼參考利率自2013年初以來，持續(xù)單邊下行，當前該成交價格在年息4.2%—4.25%，同期限的質(zhì)押式回購利率報4.00%，兩者利差約20個基點。

二、股份制商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務風險管理的重要性

（一）票據(jù)業(yè)務風險管理是股份制商業(yè)銀行穩(wěn)健經(jīng)營的基礎

隨著我國股份制商業(yè)銀行在票據(jù)市場資金配置的作用的日趨凸現(xiàn)。我國股份制商業(yè)銀行不斷發(fā)展，具備了較強的經(jīng)營管理能力、市場適應能力。目前，能否將票據(jù)業(yè)務經(jīng)營風險控制在一個較低的水平已經(jīng)成為關乎到銀行自身穩(wěn)健經(jīng)營。對票據(jù)業(yè)務風險的控制，才能有效的控制和避免股份制商業(yè)銀行資金方面的損失。

（二）票據(jù)業(yè)務風險管理是股份制商業(yè)銀行效益增長的需要

現(xiàn)階段，股份制商業(yè)銀行越來越多的將利潤的增長點放在票據(jù)業(yè)務的操作上。因為，我國對人民幣存貸款利率并未完全放開，所以要在短期之內(nèi)實現(xiàn)效益的增長，著眼點應放在票據(jù)業(yè)務上面。所以，票據(jù)業(yè)務風險的控制是確保我國股份制商業(yè)銀行效益增長的需要，也是保障利潤額增加的載體。

三、股份制商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務經(jīng)營中出現(xiàn)的問題和成因

（一）股份制商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務經(jīng)營過程中存在的問題

1.保證金管理存在風險隱患。

2.銀行風險控制薄弱，缺乏事后跟蹤監(jiān)控。

3.授權(quán)管理不力，越權(quán)辦理業(yè)務。

4.票據(jù)業(yè)務辦理缺乏真實貿(mào)易背景。

5.抵（質(zhì)）押缺乏法律效力，銀行不能有效規(guī)避風險。

（二）股份制商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務經(jīng)營過程中產(chǎn)生問題的成因

銀行內(nèi)部考核機制不健全、風險意識不強，未能嚴格執(zhí)行“三查”制度，忽視對貿(mào)易背景的審核，有些銀行在辦理票據(jù)業(yè)務時對企業(yè)的經(jīng)營情況、提供的貿(mào)易合同、增值稅發(fā)票上的要素內(nèi)容、貿(mào)易背景真實性等事項調(diào)查、審查和審核工作不夠細致、嚴格。當前票據(jù)融資功能需求越來越大，現(xiàn)行法規(guī)只要求企業(yè)在辦理貼現(xiàn)時提供貿(mào)易合同和增值稅發(fā)票的復印件。由于缺少相應的法律規(guī)范和風險防范制度，很多融資性票據(jù)企業(yè)“做”出了真實的貿(mào)易合同。而且，控制票據(jù)業(yè)務風險的難度越來越大，還需要進一步細化和修訂監(jiān)管法律法規(guī)。同時銀行同業(yè)競爭激烈，當前，商業(yè)銀行簽發(fā)承兌匯票按票面金額的0.05%收取承兌手續(xù)費，比例較低，不利于控制企業(yè)融資性票據(jù)的需求。所以說票據(jù)承兌不利于金融機構(gòu)防范票據(jù)風險，不利于票據(jù)市場規(guī)范發(fā)展。

四、股份制商業(yè)銀行票據(jù)業(yè)務風險管理的對策

（一）股份制商業(yè)銀行應鞏固對風險管理的企業(yè)文化建設

完善的風險管理政策是可以根據(jù)市場宏觀環(huán)境的變化而不斷的修訂，選好員工是可以授予與其職責相合的情況不斷培養(yǎng)的，股份制商業(yè)銀行應通過不斷的強化鞏固風險管理的企業(yè)文化，來貫徹正確的票據(jù)操作理念，將風險控制做到細致。在票據(jù)業(yè)務風險管理企業(yè)文化建設的基礎上，有效地推進內(nèi)部檢查的運行，嚴格的內(nèi)部檢查，可以及時發(fā)現(xiàn)問題和隱患，在最大程度上避免和減少損失。因為，良好的企業(yè)文化基礎才能大腳步的加快票據(jù)業(yè)務風險管理的意識，有效提高票據(jù)業(yè)務的實踐操作水平。

（二）股份制商業(yè)銀行應加強對票據(jù)業(yè)務流動性風險的管理

票據(jù)實現(xiàn)高效的流動性是有效調(diào)節(jié)股份制商業(yè)銀行資產(chǎn)結(jié)構(gòu)的渠道之一。所以，對于股份制商業(yè)銀行來說，加強對票據(jù)業(yè)務流動性風險的管理是控制和降低票據(jù)業(yè)務風險的一項基礎性工作。

（三）股份制商業(yè)銀行應加強對票據(jù)業(yè)務利率風險的管理

票據(jù)資產(chǎn)是利率敏感性相當高的流動性資產(chǎn)。在上海銀行間同業(yè)拆放利率（以下簡稱Shibor）頻繁波動的情況下，票據(jù)資產(chǎn)貼現(xiàn)、轉(zhuǎn)貼現(xiàn)定價是控制票據(jù)業(yè)務風險的一個重要的環(huán)節(jié)，這就要求股份制商業(yè)銀行制定理性的票據(jù)業(yè)務利率定價策略。票據(jù)業(yè)務利率定價應形成以基準利率盯住Shibor為中心，體現(xiàn)差別的浮動利率體系。差別利率的制定要考慮到銀行自身的成本情況、對于那些資金成本高而又想在短期內(nèi)達到高利潤標準的銀行而言，股票市場的流動性占據(jù)了主導位置。很多銀行通過加快股票的周轉(zhuǎn)期來實現(xiàn)利潤和收益。在季度末和年末這樣跨時間的關鍵點要給與特別的關注。

五、結(jié)束語

票據(jù)作為市場經(jīng)濟發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物，已成為現(xiàn)代經(jīng)濟生活中主要的信用支付工具，也是股份制銀行之間拆借業(yè)務的主要模式和盈利的關鍵途徑。所以，加強票據(jù)業(yè)務風險管理，全面提升股份制銀行的票據(jù)風險控制能力，是為股份制商業(yè)銀行的穩(wěn)健發(fā)展提供健康載體的關鍵一環(huán)。

參考文獻

[1]原擒龍.商業(yè)銀行國際結(jié)算與貿(mào)易融資業(yè)務[M].北京：中國金融出版社，2008.

[2]張漢飛.銀行業(yè)全面開放下的國有商業(yè)銀行中間業(yè)務發(fā)展戰(zhàn)略[J].河南金融管理干部學院學報，2007（02）.

[3]劉鳳軍，梅寧.銀行競爭與營銷創(chuàng)新[M].北京：經(jīng)濟科學出版社，2008.

（編輯：李艷松）