摘要：支付清算體系變革，尤其是第二代支付系統(tǒng)即將上線，對支付清算體系改革提出了諸多新要求。從“兩級中心、兩級網(wǎng)絡(luò)和分級管理”到“一點接入、集中清算、集中管理”，根據(jù)發(fā)展的要求，研究、建立科學合理的清算模式，適應(yīng)新支付清算業(yè)務(wù)的發(fā)展，滿足社會各種支付結(jié)算活動的需要具有非常重要的現(xiàn)實意義。

關(guān)鍵詞：支付清算；模式；不足；構(gòu)建措施

一、現(xiàn)行支付清算模式概述

國際上通用的支付清算模式有兩種，分別是中央銀行直接主持和組織的支付清算模式和在中央銀行領(lǐng)導下獨立運作的支付清算模式。我國采用的是中央銀行直接主持和組織的支付清算模式。

二、現(xiàn)行支付清算模式的不足

1.技術(shù)方面不夠完善

現(xiàn)行的支付清算系統(tǒng)，CCPC處理能力強大穩(wěn)定，但畢竟CCPC要連接本地的所有商業(yè)銀行，所以每天要檢查商業(yè)銀行是否登錄、網(wǎng)絡(luò)是否暢通、銀行的清算資金是否足夠、是否進行了查詢查復。在實際操作中，對銀行機構(gòu)的MBFE管理也存在著諸如清算管理體制不暢，難以對MBFE行使有效的管理、協(xié)調(diào)、指導職能；部分商業(yè)銀行MBFE系統(tǒng)設(shè)備未做到雙機熱備份；MBFE系統(tǒng)的技術(shù)支持服務(wù)不到位；MBFE運行的制度建設(shè)和管理維護工作不夠完善等問題。

2.業(yè)務(wù)機制的設(shè)計使得管理存在難度

清算賬戶由清算賬戶管理系統(tǒng)統(tǒng)一管理，采用“物理上集中擺放，邏輯上分散管理”的模式；非清算賬戶物理上和邏輯上都存放在中央銀行會計集中核算系統(tǒng)。清算賬戶管理系統(tǒng)方便了人民銀行采集和統(tǒng)計支付清算信息，但是這種管理模式人為地割裂了清算賬戶、非清算賬戶之間的業(yè)務(wù)聯(lián)系，也沒有充分考慮到商業(yè)銀行資金管理與資金運用方面的問題，在現(xiàn)實工作中存在賬務(wù)處理流程復雜，而且容易造成日終賬務(wù)核對不一致甚至差錯；在支付系統(tǒng)日間狀態(tài)下，ABS也無法對商業(yè)銀行通過前置機發(fā)起和接收的支付往來信息進行動態(tài)監(jiān)測，基層央行營業(yè)部門對清算賬戶頭寸的監(jiān)測、管理難度較大。

3.支付清算系統(tǒng)流動性風險管理有待加強

由于支付清算系統(tǒng)參與機構(gòu)結(jié)算量無法控制，支付清算系統(tǒng)又缺乏相應(yīng)的融資機制和便利，容易引發(fā)流動性風險。人民銀行未真正啟用支付系統(tǒng)日間透支功能，獲取高額罰息貸款在實際操作中困難重重，自動質(zhì)押融資和小額支付系統(tǒng)質(zhì)押業(yè)務(wù)限于法人機構(gòu)及小部分授權(quán)分支機構(gòu)，使支付系統(tǒng)參與者實際上無法在清算窗口規(guī)定時間內(nèi)便利的籌措資金。

4.支付清算系統(tǒng)監(jiān)督管理水平尚待提高

（1）行使支付清算系統(tǒng)監(jiān)管權(quán)利的法規(guī)基礎(chǔ)不夠健全。由于對監(jiān)督考核的工作要求散見于各相關(guān)業(yè)務(wù)制度和管理文件當中，人民銀行各分支行在支付系統(tǒng)的日常監(jiān)督管理方面缺乏統(tǒng)一的做法和標準，損害了人民銀行對支付清算系統(tǒng)監(jiān)管的整體性，相關(guān)規(guī)章制度沒有形成對《中國人民銀行法》的良好補充和解說，也因此造成人民銀行在實際工作中，對支付清算系統(tǒng)的監(jiān)管難以全面落實。

（2）配套的監(jiān)管系統(tǒng)仍不完善。我國推廣運行了一系列配套的監(jiān)管系統(tǒng)，如行名行號管理系統(tǒng)、支付管理信息系統(tǒng)、查詢查復管理系統(tǒng)等。但是，中國的監(jiān)管系統(tǒng)與國外發(fā)達國家相比尚有一定距離，還無法實現(xiàn)風險管理規(guī)則的自動化，同時仍存在著對這些配套監(jiān)管系統(tǒng)支付信息認識匱乏、利用率較低的問題。

5.收費定價機制尚未健全

目前金融機構(gòu)對客戶收取大小額支付系統(tǒng)的業(yè)務(wù)費用標準并不統(tǒng)一，不利于支付業(yè)務(wù)的發(fā)展。現(xiàn)有法律制度僅就人民銀行在支付系統(tǒng)業(yè)務(wù)定價方面的主導地位、大小額支付系統(tǒng)交易費用等方面進行了簡要規(guī)定。在內(nèi)容和制度上缺乏具體說明和制度保障。作為央行提供支付結(jié)算服務(wù)過程中的基礎(chǔ)環(huán)節(jié)，支付系統(tǒng)定價機制的不健全、對進一步提高央行金融服務(wù)能力，規(guī)范支付結(jié)算服務(wù)體系，促進支付結(jié)算服務(wù)發(fā)展不利。

三、構(gòu)建適合我國支付業(yè)務(wù)發(fā)展的清算模式

1.不斷引進先進技術(shù)，強調(diào)自主研發(fā)能力

從現(xiàn)實問題著手，爭取在技術(shù)層面上對我國支付清算系統(tǒng)的硬件軟件設(shè)施進行改造，不斷完善其功能，解決運行中的問題與矛盾，為支付清算系統(tǒng)的正常運作創(chuàng)造良好的環(huán)境。支付數(shù)據(jù)的龐大，可考慮利用云計算技術(shù)和架構(gòu)建立支付清算數(shù)據(jù)處理平臺，提供大容量存儲和高效數(shù)據(jù)處理能力，提供包括IT監(jiān)控、業(yè)務(wù)監(jiān)控、客戶服務(wù)、結(jié)算支持在內(nèi)的運營服務(wù)。

2.進一步完善業(yè)務(wù)機制

（1）第二代支付系統(tǒng)和中央銀行會計數(shù)據(jù)集中核算系統(tǒng)將核算數(shù)據(jù)集中到國家處理中心，會計賬務(wù)處理模式與清算賬戶的處理模式完全相同，實現(xiàn)核算系統(tǒng)與清算賬戶管理系統(tǒng)的整合，清算賬戶改為會計核算系統(tǒng)管理，銀行資金實現(xiàn)法人統(tǒng)一集中調(diào)配，可以徹底改變頻繁開啟清算窗口這一缺陷。另一方面各級人民銀行營業(yè)部門也能通過核算系統(tǒng)進行賬務(wù)查詢，準確掌握轄內(nèi)開戶行的賬戶余額，同時也簡化了會計業(yè)務(wù)處理流程，提高核算效率。

（2）調(diào)整小額支付系統(tǒng)日切時間，增加資金補充渠道。在目前的支付清算規(guī)則下，同城交換差額和小額清算差額當天必須清算，考慮到小額日切和大額支付業(yè)務(wù)截止的時間差，建議修訂支付系統(tǒng)清算規(guī)則，調(diào)整目前同城交換差額和小額清算差額的排隊序列，將小額清算差額的優(yōu)先級次提前至同城交換差額，提高支付清算效率，同時為各參與者調(diào)度資金提供充足時間。

3.強化支付清算體系風險防范

加強支付體系風險防范，必須堅持教育、制度、監(jiān)督并重，從解決法律規(guī)章、管理體制的深層次問題入手，對支付系統(tǒng)的管理架構(gòu)、隊伍素質(zhì)、IT技術(shù)、安全文化、應(yīng)急災備管理等方面進行全面診斷和綜合治理。利用科技手段最大程度地排除人為因素對風險控制和防范有效性的干擾。另外要加強構(gòu)建系統(tǒng)安全防范機制。要對數(shù)據(jù)來源、輸入、處理和輸出等過程都能進行有效控制，減少環(huán)節(jié)，簡化業(yè)務(wù)流程，降低操作風險；要構(gòu)建及時的差錯處理機制和完備的應(yīng)急機制，加大業(yè)務(wù)系統(tǒng)的安全系數(shù)，防范系統(tǒng)性風險；要加大對資金流動的監(jiān)管力度，防范流動性風險，完善應(yīng)對流動性風險的應(yīng)急預案；要充分利用PMIS，加強對支付清算系統(tǒng)監(jiān)測。

4.強化人民銀行參與支付清算體系的監(jiān)管力度

（1）要進一步研究和探索科學的支付體系管理模式，確立人民銀行監(jiān)管地位。在法規(guī)中，應(yīng)系統(tǒng)全面闡述實施監(jiān)管的主體及職責，建立跨部門合作監(jiān)管機制的具體分工，設(shè)定基本的監(jiān)管原則，明確監(jiān)管的政策目標和方法手段，確定對參與各方的監(jiān)管內(nèi)容并設(shè)置評估指標體系等內(nèi)容。配合其他系統(tǒng)（或業(yè)務(wù)）規(guī)章的不斷補充完善，形成一個層次鮮明、互為補充的支付清算系統(tǒng)監(jiān)管的法律體系，促進人民銀行對支付清算系統(tǒng)實施有效監(jiān)管、依法行政。

（2）充分利用支付信息管理系統(tǒng)，豐富系統(tǒng)監(jiān)管手段。應(yīng)增強支付信息管理系統(tǒng)數(shù)據(jù)的統(tǒng)計、分析功能，滿足人民銀行對不同參與者各類業(yè)務(wù)監(jiān)管進行分類統(tǒng)計的需要，為人民銀行對參與者各方面管理能力評價提供基礎(chǔ)數(shù)據(jù)。同時，應(yīng)開發(fā)對支付系統(tǒng)實時監(jiān)測、預警功能，用于實時監(jiān)測支付系統(tǒng)參與者的支付活動和清算資金管理和運用情況，及時提供清算賬戶資金管理相關(guān)預警信息。

（3）建立支付系統(tǒng)準入、退出指標評價體系，適當提高系統(tǒng)準入門檻，安排退出機制。人民銀行對參與者準入及風險管理方面，缺乏考評體系與監(jiān)督手段。建議細化參與者的準入退出管理和日常考核的同時，還應(yīng)考慮對支付系統(tǒng)風險和效率產(chǎn)生影響的因素，如資本率、風險評級、最小支付業(yè)務(wù)量等指標。

5.設(shè)置合理的成本，完善定價政策

（1）設(shè)置合理的接入成本。支付系統(tǒng)建設(shè)需要巨額建設(shè)成本投入，可實行會員制，設(shè)置合理的接入成本，提高支付系統(tǒng)準入門檻。每個銀行要參加支付系統(tǒng)業(yè)務(wù)都要將其系統(tǒng)接入人民銀行支付系統(tǒng)。如果系統(tǒng)準入收費過低將導致低效率的競爭者進入市場，從而引發(fā)安全和效率問題，威脅金融穩(wěn)定。因此可借鑒發(fā)達國家成熟支付系統(tǒng)的準入政策，提高競爭成本，設(shè)置較高的一次性接入成本。

（2）完善支付系統(tǒng)定價政策，促進公平與效率。人民銀行定價決策應(yīng)隨系統(tǒng)的不同發(fā)展階段而變化。①適時調(diào)整支付系統(tǒng)定價策略，彌補系統(tǒng)建設(shè)巨額投入。人民銀行在堅持遵循“不以盈利為目的”定價原則的基礎(chǔ)上，應(yīng)該改變單純強調(diào)低成本的做法，積極借鑒國外發(fā)達國家的做法，合理估計成本與費用支出，有效彌補在支付系統(tǒng)建設(shè)方面的巨額投入。②合理確定支付業(yè)務(wù)定價方法，提高系統(tǒng)使用效率。支付系統(tǒng)具有網(wǎng)絡(luò)外部性，即系統(tǒng)使用的人越多，系統(tǒng)越有價值?？山梃b國外央行的做法，按年或按月征收賬戶管理費的同時，根據(jù)業(yè)務(wù)量區(qū)間段確定單筆業(yè)務(wù)成本的差別定價方式。③實行差異收費政策，以促進城鄉(xiāng)一體化進程。隨著二代支付系統(tǒng)的上線，同城票據(jù)交換所將逐步取消，同城業(yè)務(wù)將全部通過支付系統(tǒng)處理，建議支付系統(tǒng)對同城、異地業(yè)務(wù)實行有差異的收費標準。