摘要:風(fēng)險管理是商業(yè)銀行經(jīng)營管理和可持續(xù)發(fā)展的核心問題，而信用風(fēng)險是商業(yè)銀行最主要的風(fēng)險之一。近年來，通過多種方式，處置了相當(dāng)數(shù)量的不良資產(chǎn)，但從銀行業(yè)自身看，尚未從制度、機制上根本解決新的不良資產(chǎn)產(chǎn)生問題，信用風(fēng)險依然很大。而我國商業(yè)銀行信用風(fēng)險管理水平與國際大銀行比，差距很大，信用風(fēng)險管理計量還剛剛起步。因此，進(jìn)行信用風(fēng)險管理研究，提高我國商業(yè)銀行信用風(fēng)險管理水平，是我國商業(yè)銀行要解決的重要課題。

關(guān)鍵詞:商業(yè)銀行 信用風(fēng)險 風(fēng)險管理

商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險主要有信用風(fēng)險、操作風(fēng)險、市場風(fēng)險、流動性風(fēng)險等。近十年來，隨著我國金融乃至整個經(jīng)濟(jì)體系市場化和國際化程度的不斷加深，我國商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險管理環(huán)境發(fā)生了深刻的變化。盡管銀行對市場風(fēng)險與操作性風(fēng)險的重視程度與日俱增，但就整體業(yè)務(wù)而言，商業(yè)銀行面對的最基本最主要的風(fēng)險仍然是信用風(fēng)險。

一、信用風(fēng)險的內(nèi)涵

信用風(fēng)險是指由于交易對手或者債務(wù)人不能正常履行合約或信用品質(zhì)惡化所可能導(dǎo)致交易另一方或債權(quán)人遭受損失的潛在可能性。可以分為兩部分:一部分是違約風(fēng)險，指交易一方無力支付或不愿支付約定款項而致使交易另一方遭受損失的可能性;另一部分叫信用價差風(fēng)險，是指由于交易對手的履約能力即信用質(zhì)量發(fā)生變化而導(dǎo)致的風(fēng)險。

二、我國商業(yè)銀行信用風(fēng)險現(xiàn)狀

商業(yè)銀行面臨的風(fēng)險除信用風(fēng)險外，還有市場風(fēng)險、流動性風(fēng)險、結(jié)算風(fēng)險、操作風(fēng)險、法律風(fēng)險等。但對于我國銀行業(yè)來說，信用風(fēng)險是銀行業(yè)發(fā)展所面臨的最為復(fù)雜、最主要、最大的風(fēng)險，信用風(fēng)險自然也就成為商業(yè)銀行風(fēng)險管理最重要的內(nèi)容。我國商業(yè)銀行的信用風(fēng)險主要表現(xiàn)在以下幾個方面:

1、銀行業(yè)市場份額過于集中

截至2010年1月末，我國銀行業(yè)金融機構(gòu)總資產(chǎn)和總負(fù)債穩(wěn)定增長，資產(chǎn)總額突破80萬億元，達(dá)80.5萬億元，同比增長25.5%;負(fù)債總額75.9萬億元，同比增長26.0%;所有者權(quán)益4.5萬億元，同比增長18.4%。但從結(jié)構(gòu)上來看，其中國有商業(yè)銀行總資產(chǎn)仍占主體，占比達(dá)51%，股份制和城市商業(yè)銀行總資產(chǎn)占比分別為15.1%和7.2%。四大國有商業(yè)銀行的市場份額占主導(dǎo)地位，壟斷著我國的金融市場。在這種高集中度的市場環(huán)境下，將會使銀行的生存與發(fā)展直接受到其貸款戶經(jīng)營狀況和個別產(chǎn)業(yè)興衰的支配，缺乏靈活調(diào)整的余地，這就使得風(fēng)險分散轉(zhuǎn)移性差，直接影響銀行信貸資產(chǎn)的安全性，銀行信用風(fēng)險加大。

2、不良貸款數(shù)額巨大

對于我國商業(yè)銀行，貸款是最大、最明顯的信用風(fēng)險來源，截止2009年12月末，我國商業(yè)銀行在改善貸款質(zhì)量方面取得了一定成效，不良貸款雙降，但目前各行平均不良貸款比率仍處于較高水平。我國境內(nèi)商業(yè)銀行不良貸款余額4973.3 億元，較年初減少629.8 億元;不良貸款率較年初下降0.84 個百分點至1.58%。從不良貸款的結(jié)構(gòu)看，損失類貸款余額627.9 億元，可疑類貸款余額2314.1 億元，次級類貸款余額2013.3 億元。分機構(gòu)類型看，國有商業(yè)銀行不良貸款余額3627.3 億元，比年初減少581.0 億元，不良貸款率1.80%，比年初下降1 個百分點;股份制商業(yè)銀行不良貸款余額637.2 億元，比年初減少19.9 億元，不良貸款率0.95%，比年初下降0.4 個百分點。此外，城市商業(yè)銀行不良貸款余額376.9 億元，比年初增加108.8 億元，不良貸款率1.30%，比年初下降1.03 個百分點。農(nóng)村商業(yè)銀行不良貸款余額270.1 億元，比年初增加78.7 億元，不良貸款率2.76%，比年初下降1.19 個百分點。外資銀行不良貸款余額61.8 億元，比年初增加0.9 億元，不良貸款率0.85%，比年初上升0.02個百分點。無論是不良貸款余額還是不良貸款率，國有商業(yè)銀行都要比同期的股份制銀行和外資銀行高，尤其是隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境的改變，其形勢將會更加嚴(yán)峻。

注:商業(yè)銀行包括國有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村商業(yè)銀行和外資銀行;主要商業(yè)銀行包括國有商業(yè)銀行和股份制商業(yè)銀行;國有商業(yè)銀行包括中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設(shè)銀行、交通銀行;股份制商業(yè)銀行包括中信銀行、光大銀行、華夏銀行、廣東發(fā)展銀行、深圳發(fā)展銀行、招商銀行、上海浦東發(fā)展銀行、興業(yè)銀行、中國民生銀行、恒豐銀行、浙商銀行、渤海銀行。

3、信貸資產(chǎn)潛在風(fēng)險不斷加大

目前我國銀行業(yè)表現(xiàn)出貸款總量增長過快、貸款的結(jié)構(gòu)發(fā)生改變的特征，固定資產(chǎn)投資規(guī)模過大、投資大部分流向許多大型工程和基本建設(shè)，中長期貸款大幅增加。在2009 年3 月份的新增貸款中，企業(yè)新增中長期近8000 億，同比多增6000 億。企業(yè)中長期貸款的巨額多增表明4 萬億政府投資項目已經(jīng)密集開工。而3 月份的居民新增的大多由住房貸款構(gòu)成的中長期貸款為1100 億，接近07 年的峰值水平，同比多增近800 億。分行業(yè)看，獲得中長期貸款的行業(yè)主要集中在基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)、租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)、房地產(chǎn)業(yè)和制造業(yè)。第一季度，主要金融機構(gòu)投向基礎(chǔ)設(shè)施行業(yè)、租賃和商務(wù)服務(wù)業(yè)的人民幣中長期貸款分別為8948 億元和2207 億元，占新增中長期貸款的比重分別為50.1%和12.4%;用于房地產(chǎn)業(yè)和制造業(yè)的中長期貸款分別為2006億元和1414 億元，占新增中長期貸款的比重分別為11.2%和7.9%，比上年同期分別低8.7 個和4.3 個百分點。如果經(jīng)濟(jì)增長速度下降，銀行在先前貸款快速增長時積累的風(fēng)險將逐步顯現(xiàn)出來，部分快速增長時期發(fā)放的貸款可能轉(zhuǎn)化為不良貸款，從而會使新增不良貸款比率出現(xiàn)反彈。

4、資本充足率偏低

資本充足率是一個銀行資產(chǎn)對其風(fēng)險的比率，反映商業(yè)銀行在存款人和債權(quán)人的資產(chǎn)遭到損失之前，該銀行能以自有資本承擔(dān)損失的程度，因此保持合理的資本充足率是我國銀行能夠穩(wěn)健經(jīng)營的前提條件。經(jīng)過國有商業(yè)銀行的改革，我國銀行業(yè)資本充足率水平有了較大的提高，主要銀行的資本充足率水平達(dá)到或超過了8%的要求，核心資本率也超過了4%， 2009年一季度末，工行、中行、建行的資本充足率分別為12.11%、12.77%、10.95%，核心資本充足率分別為9.97%、8.88%、6.54%，但是都比去年一季度出現(xiàn)了一定程度的下滑，給銀行整體的經(jīng)營帶來了一定壓力。雖然從數(shù)字上來看資本充足率比較高，但是按照《新巴塞爾資本協(xié)議》的資本監(jiān)管口徑來計算，即從資本中剔出專項撥備、其它撥備以及當(dāng)年利潤等傳統(tǒng)項目，并且對尚未提交的貸款損失準(zhǔn)備也從資本中扣減，國內(nèi)外風(fēng)險資產(chǎn)發(fā)生的變動情況，我國銀行的資本充足率則遠(yuǎn)達(dá)不到《新巴塞爾資本協(xié)議》的要求。

三、我國商業(yè)銀行信用風(fēng)險管理存在的問題

1、信用風(fēng)險管理體制不健全

我國現(xiàn)代商業(yè)銀行制度還沒有真正建立，實施有效風(fēng)險管理所需的法律體系和市場制度需要進(jìn)一步完善，信用風(fēng)險管理缺乏一個完整的構(gòu)架，大部分商業(yè)銀行還沒有建立起獨立的信用風(fēng)險管理部門，使得商業(yè)銀行難以對體系內(nèi)總體信用風(fēng)險進(jìn)行評估和測量。

2、信用風(fēng)險管理模型落后

目前我國商業(yè)銀行還沒有真正建立自己的信用風(fēng)險度量模型，現(xiàn)有的數(shù)據(jù)庫、信息管理系統(tǒng)不能滿足復(fù)雜的風(fēng)險計量要求，在很大程度上限制了信息系統(tǒng)的穩(wěn)定性和風(fēng)險計量模型的準(zhǔn)確性，而且國內(nèi)銀行的數(shù)據(jù)儲備嚴(yán)重不足，且數(shù)據(jù)缺乏規(guī)范性、數(shù)據(jù)質(zhì)量不高，這些問題嚴(yán)重影響著信用風(fēng)險管理模型的建立和運行。

3、信用風(fēng)險管理工具有限

由于我國金融市場建立較晚，衍生金融產(chǎn)品市場尚未形成，制約了商業(yè)銀行通過資產(chǎn)多樣化組合來降低信用風(fēng)險的可能性。我國商業(yè)銀行還缺乏一批復(fù)合型、專家型的金融風(fēng)險管理人才和先進(jìn)的信用風(fēng)險管理技術(shù)，更沒有集多種技術(shù)于一體的動態(tài)量化的信用風(fēng)險管理技術(shù)。

四、我國商業(yè)銀行風(fēng)險管理對策

隨著我國金融市場對外開放力度的加大，新巴塞爾協(xié)議對風(fēng)險管理要求的提高以及政府對銀行監(jiān)管力度的加強，對國內(nèi)商業(yè)銀行的信用風(fēng)險管理提出了更高的要求，所以，加強信用風(fēng)險管理已成為我國商業(yè)銀行所面臨的當(dāng)務(wù)之急。

1、建立和完善內(nèi)部評級系統(tǒng)，建立適合我國國情的信用管理體系

內(nèi)部評級法是新巴塞爾協(xié)議的核心內(nèi)容之一，監(jiān)管機構(gòu)應(yīng)該鼓勵商業(yè)銀行使用內(nèi)部評級法來確定最低風(fēng)險資本，要求銀行要建立內(nèi)部風(fēng)險評級體系，提高信用風(fēng)險管理能力。我國應(yīng)建立適合我國國情的信用風(fēng)險度量和管理模型。結(jié)合我國金融市場的實際情況，借鑒 KMA、信用矩陣等現(xiàn)代風(fēng)險度量模型，建立自己的風(fēng)險度量和管理模型。

2、構(gòu)建良好信用風(fēng)險文化

我國商業(yè)銀行應(yīng)重視信用文化的構(gòu)建，倡導(dǎo)和強化信用風(fēng)險意識，培育形成關(guān)于信用價值風(fēng)險的價值判斷體系。首先銀行要樹立風(fēng)險管理是銀行核心競爭力的體現(xiàn)，要明確風(fēng)險管理與業(yè)務(wù)發(fā)展之間的關(guān)系，再者要形成風(fēng)險管理貫穿整個業(yè)務(wù)過程的思想，風(fēng)險意識必須要觀測到全員，而且風(fēng)險體系的完成是一個長期的過程。

3、強化金融監(jiān)管，提高銀行風(fēng)險管理水平

目前我國商業(yè)銀行內(nèi)部評級系統(tǒng)不完善，更加凸顯了外部監(jiān)督的重要性。銀監(jiān)會要監(jiān)督檢查各商業(yè)銀行資本是否充足，確定監(jiān)管資本各類方法需要滿足的最低標(biāo)準(zhǔn)。也要制定具體的信息披露辦法，強化銀行業(yè)信息披露，提高商業(yè)銀行信息披露的透明度和有效性，還要引導(dǎo)市場加強對于銀行信息的分析，逐步提高市場約束的力量，以此來提高我國商業(yè)銀行信用風(fēng)險管理水平。

4、加快金融創(chuàng)新，推動金融市場建設(shè)，主動分散風(fēng)險

金融市場的發(fā)達(dá)程度決定了風(fēng)險度量能否很好的進(jìn)行，因此一個成熟發(fā)達(dá)的金融市場是進(jìn)行信用風(fēng)險管理的必要的外部環(huán)境。同時在我過資本市場的建設(shè)中，要實現(xiàn)銀行、證券、保險的協(xié)調(diào)發(fā)展，使過度聚集于銀行業(yè)的風(fēng)險能夠通過證券保險市場向外分散轉(zhuǎn)移，銀行業(yè)應(yīng)實現(xiàn)多樣化經(jīng)營，通過金融創(chuàng)新，資產(chǎn)組合管理分散轉(zhuǎn)移風(fēng)險，加強信用風(fēng)險管理。

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(作者單位:湖北大學(xué)商學(xué)院金融系 湖北省鄖縣中醫(yī)院)