胡純鑫

（青島港國際股份有限公司，山東 青島 266000）

一、淺談對EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)的理解

EVA 是管理理論的創(chuàng)新，是企業(yè)管理的新領(lǐng)域，是業(yè)績評價的新高地，在考量了傳統(tǒng)以效益和利潤為中心的業(yè)績評價體系的優(yōu)劣后，有針對性地彌補了以利潤為中心帶來的缺陷，創(chuàng)新性的引入了經(jīng)濟增加值的評價指標(biāo)，以營業(yè)利潤減除權(quán)益類余額。差額為正，表明企業(yè)為所有者積累了財富；差額為負(fù)，表明企業(yè)虧損了投資者投入的資本。

（一）EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)的優(yōu)點

1.強調(diào)經(jīng)濟利潤

企業(yè)會計利潤固然很重要，但EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)更強調(diào)經(jīng)濟利潤的重要性。由于會計利潤基于企業(yè)賬面數(shù)計算而來，存在人為操作、粉飾的可能性，EVA 強調(diào)經(jīng)濟利潤，在計算公式上進(jìn)行了修正，盡可能排除主觀因素，較為準(zhǔn)確地反映企業(yè)業(yè)績狀況。

2.提升管理者積極性

在EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)下，企業(yè)所有者和經(jīng)營者所站立場和角度基本上是一致的，盡可能實現(xiàn)較多的經(jīng)濟增加值。通過EVA，管理者可以理解資本需要有償使用，企業(yè)要達(dá)到足夠的利潤水平才可以使得企業(yè)所有者投入的資本得到回報，即獲得更多的收入、支付更少的成本、更合理的利用企業(yè)資產(chǎn)。EVA 績效評價系統(tǒng)非常適用于目前所有權(quán)和經(jīng)營管理權(quán)分離的現(xiàn)代企業(yè)制度下的大多數(shù)企業(yè)。

3.助力發(fā)展可持續(xù)

通過EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)，可以促使企業(yè)經(jīng)營者注重企業(yè)自身的可持續(xù)、健康發(fā)展，避免通過投機等短期行為實現(xiàn)企業(yè)價值與股東財富最大化，將事業(yè)更多的放在品牌構(gòu)建、人力資源、市場占有等方面，通過強化戰(zhàn)略管理等途徑實現(xiàn)企業(yè)發(fā)展蓬勃、有序、可持續(xù)。

（二）EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)的缺點

1.橫縱不具可比性

EVA 指標(biāo)計算得到的經(jīng)濟附加值只是一個具體的數(shù)值，對于處于不同行業(yè)、不同資產(chǎn)狀況的不同企業(yè)不具備可比性。如1 億元的經(jīng)濟附加值，對于Q 港口和小規(guī)模其他港口等兩個體量不同的企業(yè)而言意義是不同的，其實現(xiàn)的難易程度也是不同的，所以只是通過EVA 這一個指標(biāo)是無法合理的對兩個企業(yè)進(jìn)行評價的。

2.受財務(wù)數(shù)據(jù)影響較大

雖然EVA 指標(biāo)強調(diào)經(jīng)濟利潤，不過多考慮會計利潤，但究其根源，EVA 指標(biāo)還是建立在利用財務(wù)數(shù)據(jù)的基礎(chǔ)之上，還是依靠財務(wù)報表中相關(guān)數(shù)據(jù)。雖然EVA 指標(biāo)考慮到傳統(tǒng)財務(wù)指標(biāo)具有一定的局限性，也對其進(jìn)行了修正，但由于會計賬務(wù)處理和財務(wù)報表編制過程中依然存在較多主觀因素，即財務(wù)信息失真導(dǎo)致EVA 業(yè)績評價系統(tǒng)評價結(jié)果扭曲。

3.數(shù)據(jù)計算復(fù)雜

指標(biāo)計算需要使用修正后的財務(wù)數(shù)據(jù)，對財務(wù)數(shù)據(jù)的修正過程加大了工作量，給業(yè)績評價工作帶來一定難度，同樣也不符合成本效益原則。

4.標(biāo)準(zhǔn)有待統(tǒng)一

正如前文所述，EVA 指標(biāo)是一個絕對值指標(biāo)，雖然EVA 為正表示企業(yè)為所有者積累了財富，但只通過EVA 指標(biāo)很難衡量企業(yè)的經(jīng)濟效率，缺乏一個客觀的、統(tǒng)一的對EVA 指標(biāo)進(jìn)行評判的標(biāo)準(zhǔn)。

（三）進(jìn)一步提升EVA 績效評價系統(tǒng)實用性的策略

1.優(yōu)化治理結(jié)構(gòu)和治理體系

EVA 績效評價系統(tǒng)是助力企業(yè)可持續(xù)發(fā)展的利器，EVA 績效評價系統(tǒng)若想要穩(wěn)定、有效地在企業(yè)中得以實施，很重要的一重保障是企業(yè)必須具備合理的治理結(jié)構(gòu)和治理體系，在不完善的治理結(jié)構(gòu)和治理體系之下，EVA 績效評價系統(tǒng)無法很好地發(fā)揮其應(yīng)有的作用。企業(yè)股東大會、董事會、監(jiān)事會、管理層相互分離，分權(quán)制衡。處理任何問題按照既定公司管理流程執(zhí)行，企業(yè)所有者承擔(dān)著投入資本的義務(wù)，享受著獲取收益的權(quán)利；企業(yè)經(jīng)營者承擔(dān)著良好運營企業(yè)的義務(wù)，享受著獲取薪資報酬的權(quán)利。企業(yè)所有者充分信任經(jīng)營管理層，企業(yè)經(jīng)營者充分發(fā)揮經(jīng)營管理能力，只有較為完善的治理結(jié)構(gòu)和治理體系，才可以通過EVA 績效評價系統(tǒng)合理地評價、衡量經(jīng)營者的管理成果，即企業(yè)的經(jīng)營績效。

2.提高會計核算水平、確保會計信息質(zhì)量

EVA 諸多指標(biāo)均是以財務(wù)數(shù)據(jù)為基礎(chǔ)，需要在財務(wù)數(shù)據(jù)基礎(chǔ)上加以綜合計算得出，對會計數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性就有著較高的要求，提高會計核算和信息質(zhì)量是重中之重。一方面，要求財務(wù)部門進(jìn)行賬務(wù)處理、會計核算時根據(jù)權(quán)責(zé)發(fā)生制、實質(zhì)重于形式等原則正確處理賬務(wù)，確保會計核算質(zhì)量；另一方面，由于財務(wù)部門負(fù)責(zé)人多由企業(yè)管理者——總裁、經(jīng)理任命，為了保證財務(wù)部門客觀、準(zhǔn)確進(jìn)行賬務(wù)處理，需要提升財務(wù)部門的獨立性，確保會計信息質(zhì)量。為了提高會計數(shù)據(jù)準(zhǔn)確性，可以采取專業(yè)技能培訓(xùn)等方式，提升財務(wù)人員業(yè)務(wù)水平，進(jìn)而提高會計核算質(zhì)量；為確保會計信息質(zhì)量，可采取財務(wù)部門負(fù)責(zé)人直接對股東大會、董事會負(fù)責(zé)的方式，業(yè)務(wù)上聽從企業(yè)管理者的指揮、工作上對企業(yè)所有者負(fù)責(zé)，提升財務(wù)部門獨立性，亦可組建公司內(nèi)部審計部門或適時聘請外部獨立中介機構(gòu)對企業(yè)進(jìn)行審計的方式，確保會計信息高質(zhì)量。

二、淺談Q 港口企業(yè)績效管理和評價情況

（一）Q 港口績效管理和評價現(xiàn)狀

Q 港口為國內(nèi)主板上市公司，其控股股東為省屬一級一類企業(yè)集團(tuán)（簡稱“集團(tuán)”）,為實現(xiàn)經(jīng)營績效穩(wěn)步提高，Q 港口自上而下采取全面預(yù)算和EVA 等關(guān)鍵指標(biāo)考核的方式對績效進(jìn)行管理和評價。

1.定期編制預(yù)算

由于實施績效管理和對管理狀況進(jìn)行評價不能簡單基于上級單位和公司領(lǐng)導(dǎo)一時的個人好惡，所以就需要提前確定一個衡量標(biāo)尺。Q 港口的衡量標(biāo)尺就是全面預(yù)算及基于全面預(yù)算數(shù)據(jù)計算出的關(guān)鍵指標(biāo)。

每年四季度，Q 港口會在統(tǒng)籌安排下啟動下一年度全面預(yù)算的編制工作。年度全面預(yù)算編制主要包括業(yè)務(wù)預(yù)算、效益預(yù)算、投資預(yù)算、專項預(yù)算、資金預(yù)算、指標(biāo)預(yù)算等幾部分，詳見表1 。通常收到集團(tuán)下發(fā)啟動下一年度全面預(yù)算工作通知后，Q 港口成立由董事長、總裁、分管高管、機關(guān)部室負(fù)責(zé)人組成的全面預(yù)算領(lǐng)導(dǎo)小組，在全面預(yù)算領(lǐng)導(dǎo)小組的組織、安排下，由Q港口資產(chǎn)財務(wù)部牽頭組織各機關(guān)部室、基層單位參照當(dāng)年各個預(yù)算項目實際發(fā)生情況，并結(jié)合對下一年行業(yè)狀況、宏觀政策、國際環(huán)境、市場行情及內(nèi)部管理等因素的預(yù)估進(jìn)行合計預(yù)測。

表1Q 港口預(yù)算范圍表

在Q 港口自行開發(fā)的全面預(yù)算管控平臺中，將收入預(yù)算分解成吞吐量和單價預(yù)算，將成本預(yù)算分解成用量和單價預(yù)算，將資金預(yù)算分解為資金存量與收支預(yù)算……將各項目當(dāng)年預(yù)計完成情況與下一年預(yù)算情況分別錄入全面預(yù)算管控平臺中，通過預(yù)算設(shè)定的勾稽關(guān)系，生成收入情況表、成本要素表，進(jìn)而生成資產(chǎn)負(fù)債表、利潤表和現(xiàn)金流量表。預(yù)算編制情況進(jìn)行多輪上報、審批、修改后，經(jīng)集團(tuán)總裁辦公會上會通過后形成下一年度全面預(yù)算指標(biāo)，由集團(tuán)與Q 港口簽訂全年生產(chǎn)經(jīng)營目標(biāo)責(zé)任書、Q 港口與機關(guān)部室和基層單位簽訂生產(chǎn)經(jīng)營目標(biāo)責(zé)任書，根據(jù)實際業(yè)務(wù)發(fā)生部門、預(yù)計發(fā)生時間將預(yù)算指標(biāo)層層、按月分解至機關(guān)部室和基層單位。

由于全面預(yù)算情況和關(guān)鍵指標(biāo)與績效考核相掛鉤，所以在制訂下一年度全面預(yù)算指標(biāo)時必須充分考慮各方面因素，確保全面預(yù)算制訂盡可能準(zhǔn)確，向上為接受集團(tuán)績效考核、向下為實施機關(guān)部室和基層單位考核做好相應(yīng)準(zhǔn)備。

2.嚴(yán)格執(zhí)行全面預(yù)算

Q 港口使用自行開發(fā)的執(zhí)行控制平臺對全面預(yù)算執(zhí)行情況進(jìn)行嚴(yán)格控制。全面預(yù)算系統(tǒng)中相關(guān)預(yù)算數(shù)據(jù)由集團(tuán)統(tǒng)一導(dǎo)入執(zhí)行控制平臺中，以此為基礎(chǔ)，對涉及付款的成本和資金收支預(yù)算進(jìn)行全面的控制。Q 港口各機關(guān)部室和基層單位都有各自的執(zhí)行控制平臺相關(guān)權(quán)限，涉及到資金支付的項目必須通過執(zhí)行控制系統(tǒng)填報、打印關(guān)聯(lián)預(yù)算指標(biāo)的資金支付審批單，嚴(yán)格落實“無預(yù)算不支出”，確保全面預(yù)算的嚴(yán)肅性。對于預(yù)算外事項，需要機關(guān)部室或基層單位提出申請，Q 港口審核后提報集團(tuán)，經(jīng)由集團(tuán)總裁辦公會審批通過后可以追加預(yù)算，追加后的預(yù)算同樣需要參與預(yù)算與關(guān)鍵指標(biāo)的考核。

3.實行定期績效考核

Q 港口定期對績效管理情況進(jìn)行評價，實施“雙掛鉤”管理：集團(tuán)對Q 港口績效管理情況定期評價，評價結(jié)果與Q 港口高管績效薪酬掛鉤；Q 港口對機關(guān)部室和基層單位績效管理情況定期評價，評價結(jié)果與機關(guān)部室班子和基層單位班子績效薪酬掛鉤。

集團(tuán)對Q 港口采取月度考評、年度考核的評價方式，即每月對預(yù)算指標(biāo)和關(guān)鍵指標(biāo)數(shù)據(jù)進(jìn)行統(tǒng)計，年末對之前月份數(shù)據(jù)進(jìn)行匯總后，對照全年預(yù)算指標(biāo)和關(guān)鍵指標(biāo)進(jìn)行考核。由于集團(tuán)對Q 港口的評價不僅要站在對其他股東負(fù)責(zé)的角度，更要確保國有資產(chǎn)保值增值，為更好、更客觀對Q 港口的經(jīng)營狀況進(jìn)行評價，引入了EVA 指標(biāo)。集團(tuán)對Q 港口的評價結(jié)果與Q 港口高管績效薪酬具體掛鉤的方式為：對全面預(yù)算指標(biāo)、EVA 之外的其他關(guān)鍵指標(biāo)的評價采取扣分制，完不成的扣減相應(yīng)分?jǐn)?shù)，每一分對應(yīng)績效薪酬的2%；EVA 指標(biāo)的評價采取比例折算制，以營業(yè)利潤減除股權(quán)投資等資本后余額占股權(quán)投資等資本的比率對績效薪酬進(jìn)行折算，若營業(yè)利潤減除股權(quán)投資等資本后余額占股權(quán)投資等資本的比率為－10%，則扣除績效薪酬10%，反之亦然。由此種考核方式可知，集團(tuán)相當(dāng)重視經(jīng)濟增加值指標(biāo)，若經(jīng)濟增加值完成情況好，可以大幅增加高管績效薪酬；若經(jīng)濟增加值為負(fù)數(shù)，沒有利用國家投入的資本創(chuàng)造更多財富，則會大幅減少績效薪酬。此指標(biāo)對Q 港口高管的正向激勵作用較為明顯。

Q 港口對機關(guān)部室和基層單位的考核要更嚴(yán)格一些，采取月度、年度考核相互為補充的考核方式，即每月對月度預(yù)算指標(biāo)和關(guān)鍵指標(biāo)進(jìn)行評價考核、每年對年度指標(biāo)進(jìn)行評價考核。對于月度指標(biāo)不能完成的，機關(guān)部室班子成員當(dāng)月工資由人力資源部在當(dāng)月考核工資中直接扣減、基層單位班子成員當(dāng)月工資由人力資源部削減該單位當(dāng)月工資審批發(fā)放額度；月度指標(biāo)完成較好的同樣當(dāng)月兌現(xiàn)。對于年度指標(biāo)不能完成的，由人力資源部從機關(guān)部室班子和基層單位班子績效薪酬中直接扣減。

通過集團(tuán)對Q 港口、Q 港口對機關(guān)部室和基層單位班子嚴(yán)格的績效評價機制，可以充分激發(fā)潛力，調(diào)動管理才能，為Q 港口績效增長奠定基礎(chǔ)。

4. EVA 等考核指標(biāo)舉例

由于Q 港口為港口行業(yè)，除了考察常規(guī)的凈利潤、歸母凈利、全員勞動生產(chǎn)率的國資委快報重點關(guān)注的財務(wù)指標(biāo)外，還使用吞吐量、設(shè)備單噸運行成本、上下游業(yè)務(wù)推薦量等具有行業(yè)特點的指標(biāo)，這里重點對單噸設(shè)備運行成本指標(biāo)、資金歸集度指標(biāo)、上下游業(yè)務(wù)推介量指標(biāo)測算過程進(jìn)行說明。

針對全部一線裝卸公司（不含港機配套等公司）使用設(shè)備單噸運行成本指標(biāo)進(jìn)行考核。計算公式為：設(shè)備單噸運行成本=（機械折舊+修理費+維保材料費+燃油、LNG 能耗成本+電費+貨物堆場搬倒費+集裝箱拖車等外付運費）/吞吐量。通過公式可知，測算出的結(jié)果是每一噸貨物所用的設(shè)備成本。當(dāng)然，這個指標(biāo)也有一定的缺陷，比如裝卸一噸進(jìn)口大豆和一噸出口汽車大件所使用的機械設(shè)備不同，設(shè)備單噸運行成本一定不同，所以設(shè)備單噸運行成本只是一個從總體層面衡量設(shè)備運行成本的指標(biāo)，如果想要更精確的進(jìn)行測量，還可以根據(jù)需要引入單貨種效益測算及單貨種定額等內(nèi)部管理措施。

針對全部公司，使用資金歸集度指標(biāo)進(jìn)行考核。Q 港口下設(shè)Q 港口財務(wù)有限責(zé)任公司（簡稱“財務(wù)公司”），承擔(dān)Q 港口集團(tuán)內(nèi)部銀行職能。Q 港口全部公司均為財務(wù)公司成員單位，按照資金管控要求，除個別用于稅費繳納、社保代扣等特殊用途的外部銀行賬戶可以在月末存在資金結(jié)余外，其他賬戶資金均需劃轉(zhuǎn)至財務(wù)公司內(nèi)部賬戶，實現(xiàn)資金高度集中、統(tǒng)一管控。資金歸集度指標(biāo)考核由財務(wù)公司按照月末歸集程度每月末提出考核意見。計算公式為：資金歸集度=（財務(wù)公司各項存款＋財務(wù)公司同業(yè)存放－集團(tuán)外非成員單位在財務(wù)公司賬戶上的資金）/（財務(wù)公司各項存款＋財務(wù)公司同業(yè)存放－集團(tuán)外非成員單位在財務(wù)公司賬戶上的資金＋集團(tuán)合并報表貨幣資金－成員單位存放央行款項－集團(tuán)合并報表貨幣資金中的現(xiàn)金－財務(wù)公司存放中央銀行款項－財務(wù)公司存放同業(yè)款項）。

針對全部公司，使用上下游業(yè)務(wù)推薦量指標(biāo)進(jìn)行考核。為更好服務(wù)Q 港口上下游產(chǎn)業(yè)鏈群體，Q 港口成立Q 港口金融控股有限公司（簡稱“金控公司”），下設(shè)保理、小貸、保險、融資租賃等業(yè)務(wù)板塊公司，以港口主業(yè)為依托，向上下游客戶提供金融服務(wù)。上下游業(yè)務(wù)推薦量指標(biāo)考核由金控公司按照各單位實際業(yè)務(wù)推介情況于每季度末提出考核意見。上下游業(yè)務(wù)推介量指標(biāo)標(biāo)準(zhǔn)一般參照公司收入體量進(jìn)行確定，如剔除貿(mào)易收入后年收入＞10 億元以上的，上下游業(yè)務(wù)推介量2000 萬元；10 億元≥年收入＞5億元，上下游業(yè)務(wù)推介量1000 萬元；5 億元≥年收入＞1 億元，上下游業(yè)務(wù)推介量800 萬元；1 億元≥年收入＞5000 萬元，上下游業(yè)務(wù)推介量500 萬元；年收入≤5000萬元，上下游業(yè)務(wù)推介量300 萬元。

（二）Q 港口績效評價的不足之處

1.考核扣罰多、獎勵少

Q 港口對機關(guān)部室、基層單位評價考核雖然從扣罰和獎勵兩方面入手，從正反兩方面對機關(guān)部室、基層單位班子進(jìn)行考核，但扣罰較多、獎勵較少這一現(xiàn)實狀況確實存在，雖然具備一定的激勵作用，但同樣也會打擊機關(guān)部室班子和基層單位班子的積極性。

2.過多關(guān)注指標(biāo)當(dāng)月情況和指標(biāo)是否完成

Q 港口在對機關(guān)部室和基層單位月度考核過程中，過多關(guān)注單月完成情況而忽視累計完成情況，過多關(guān)注完成與否而忽視完成質(zhì)量。舉個例子，如Q 港口對A 基層單位制定的上下游業(yè)務(wù)推介量月度指標(biāo)為10 萬元，1 月A 單位實際完成8 萬元、2 月份完成3 萬元，按照實際情況，A 單位1 月份和2 月份單月均未完成指標(biāo)，需要扣分，此時A 單位可能會采取類似資本市場“洗大澡”的方式，1 月份完成1 萬元，2 月份完成8+2=10 萬元，此時只有1 月份需要扣分，2 月份則不需要扣分。

（三）Q 港口績效評價的改進(jìn)措施

1.完善考核體系，扣罰獎勵兼顧。

面對Q 港口扣罰多、獎勵少的現(xiàn)狀，為更好地發(fā)揮考核評價的正向激勵作用，可以適當(dāng)完善、修訂績效評價考核體系，細(xì)化相關(guān)扣罰、獎勵條目，獎罰并重，畢竟考核的目的不在于獎罰，而是提升Q 港口經(jīng)營績效。

2.當(dāng)月與累計統(tǒng)籌考慮，是否完成與完成質(zhì)量兼顧。

Q 港口在績效評價考核時，應(yīng)盡可能兼顧當(dāng)月完成情況和累計完成情況。當(dāng)月完成與否固然重要，但完成的質(zhì)量更重要。對于個別指標(biāo)，可以參照集團(tuán)對Q 港口的考核方式，采取累計完成考核，可以很好地規(guī)避類似“洗大澡”的行為，從而提升機關(guān)部室班子和基層單位班子的積極性，實現(xiàn)評價考核的意義和價值。