汪標(biāo)

理財(cái)是一項(xiàng)人人都在參與的活動，但很多人會陷入理財(cái)?shù)恼`區(qū)，不僅沒能通過理財(cái)提高自己的生活品質(zhì)，反而平添了許多煩惱。正確地認(rèn)識理財(cái)、了解理財(cái)，才能讓我們走出理財(cái)誤區(qū)。

在一檔脫口秀節(jié)目中，一位脫口秀演員講述了自己的理財(cái)經(jīng)歷：他跟著同事買股票和基金，結(jié)果不僅沒有賺到錢，還虧了不少。最后他得出了這樣的結(jié)論“：你不理財(cái)，財(cái)是不會離開你的！”

現(xiàn)實(shí)中，和這位演員有相同經(jīng)歷的人不在少數(shù)。為什么越理財(cái)，財(cái)富反而越少呢？其實(shí)，這并不是理財(cái)?shù)腻e，而是人們對理財(cái)?shù)恼J(rèn)識不深，經(jīng)常會落入理財(cái)?shù)恼`區(qū)。

不知道什么是理財(cái)

在很多人的心目中，理財(cái)?shù)哪康暮芎唵危褪且l(fā)財(cái)。他們認(rèn)為，能賺到大錢的人就是理財(cái)高手。于是，他們會以追求財(cái)富的短期增長為目標(biāo)，就像那位脫口秀演員那樣，把資金投入股市等高風(fēng)險的投資中去。

遺憾的是，股市的收益具有較高的波動性，出現(xiàn)短期虧損的概率非常高，一旦賺快錢的目的沒有實(shí)現(xiàn)，反而虧掉了本金，他們就會得出“你不理財(cái)，財(cái)是不會離開你的”這樣的結(jié)論。

理財(cái)?shù)谋举|(zhì)是追求現(xiàn)金流的平穩(wěn)，它鼓勵的是控制風(fēng)險和降低風(fēng)險，而發(fā)財(cái)就是要敢于冒險，冒極高的風(fēng)險。比如馬云，在創(chuàng)立阿里巴巴的時候，拿出了自己的購房款，孤注一擲地押寶電商這條賽道，最終他取得了成功，一度成為中國首富。

馬云的故事的確很勵志，像馬云一樣放棄購房去創(chuàng)業(yè)的人也并不少見，但真正成功的卻并不多見。很多創(chuàng)業(yè)失敗的人，可能這輩子都買不起房了，而不創(chuàng)業(yè)，他們可能會坐擁一套升值了10倍以上的房產(chǎn)。如果是你，你會怎么選擇呢？

還有些人，把理財(cái)?shù)韧谕顿Y，這樣的看法同樣是不準(zhǔn)確的。的確，在理財(cái)?shù)倪^程中，投資是非常重要的一個環(huán)節(jié)，但投資并不是理財(cái)?shù)娜?，理?cái)還包括消費(fèi)與風(fēng)險保障。

投資的目的是為未來獲得更多可以消費(fèi)的資金，而聰明的消費(fèi)行為可以讓你花更少的錢享受同樣品質(zhì)的生活。未來需要花費(fèi)的金額少了，對投資收益率的要求就降低了，收益率降低，風(fēng)險也隨之降低，理財(cái)?shù)哪繕?biāo)也就更容易實(shí)現(xiàn)了。

很多人在理財(cái)前沒有明確的目標(biāo)，導(dǎo)致他們在理財(cái)時采取了錯誤的方式。還說那位脫口秀演員吧，他的理財(cái)目標(biāo)是什么呢？我們并不知道。脫口秀這個行業(yè)近期比較火，部分明星脫口秀演員的收入也大幅度提升，錢多了就要投資股市嗎？

在他的表演中，我看不出他為什么要買股票。或許有人會說，理財(cái)就是為了要讓財(cái)富保值增值，為了要跑贏通脹。這個理由看上去非常合理，可這是投資股票的理由嗎？根據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局的數(shù)據(jù)，從2000年到2021年，中國的居民消費(fèi)價格指數(shù)CPI平均值僅為2.18%，哪怕是存銀行的定期儲蓄，也能實(shí)現(xiàn)保值增值的目標(biāo)。

有人對國家統(tǒng)計(jì)局公布的物價數(shù)據(jù)不以為然，他們拋出了以M2增速為通脹標(biāo)準(zhǔn)的說法，按過去20年M2的年均增速14%計(jì)算，又有多少人的投資收益率能跑贏這一數(shù)值呢？不過，跑不贏M2的增速又怎么樣？和自己相比，我們比20年前活得更差了嗎？答案顯然不是。

而如果我們一定要追求14%以上的年化收益率，就必須將大部分的資金投入高風(fēng)險投資中去，就必須承受可能出現(xiàn)的較大虧損，就必須讓自己的生活處于不安定之中，大家可以問問自己，這是自己想要的生活嗎？

理財(cái)說到底就是我們對于生活方式的選擇，你想過安穩(wěn)的生活，就選擇較低風(fēng)險的投資，適當(dāng)降低對生活品質(zhì)提升的要求；你想過更加富裕的生活，就需要犧牲一些眼前的消費(fèi)，并要敢于承擔(dān)一定的投資風(fēng)險。

確定了具體的理財(cái)目標(biāo)，比如買房、買車、結(jié)婚、育兒、養(yǎng)老等，再根據(jù)自身的經(jīng)濟(jì)條件和風(fēng)險承受能力，選擇合適的投資方式，加上適當(dāng)?shù)穆斆飨M(fèi)，就能讓我們過上幸福的生活。

錯誤的理財(cái)方式

在選擇理財(cái)方式的時候，我們往往會走入一些誤區(qū)。比如，你一定聽說過“雞蛋不要放在一個籃子里”這句話，這是對資產(chǎn)配置最簡單明了的解釋。理財(cái)師也經(jīng)常會提供一些所謂的資產(chǎn)配置模型給大家，這些模型看上去很專業(yè)，但仔細(xì)研究一下，全是千篇一律的配置比例，并不能滿足不同人的需求。比較合理的做法是，根據(jù)自己的理財(cái)需求，將資金分配到能夠滿足需求的理財(cái)產(chǎn)品中去。

還有些人過分看重投資產(chǎn)品的歷史業(yè)績，全然不考慮歷史業(yè)績是如何取得的。比如，有的基金經(jīng)理通過押注單一賽道的投資，在短時間內(nèi)業(yè)績大幅提升，一躍成了明星基金經(jīng)理，并受到了投資者的追捧。然而這樣的投資行為風(fēng)險非常高，一旦風(fēng)口消失，此類基金的跌幅往往會比較大，高位進(jìn)入的投資者將為自己的行為買單。

也有一些投資者過于保守，任何有可能出現(xiàn)虧損的產(chǎn)品都不投資，資金主要放在銀行吃利息，在存款利率越來越低的情況下，他們的理財(cái)收益只會越來越少。實(shí)際上，目前絕大多數(shù)投資產(chǎn)品的收益率都存在波動，但從長期的效果看，能跑贏存款利率的產(chǎn)品還是占大多數(shù)，大家不要因?yàn)楹ε绿潛p而放棄可以獲得更高收益的機(jī)會。

除了要關(guān)注投資品的盈虧外，我們還要關(guān)注投資品的流動性。一些投資品盡管價格會上漲，但流動性欠佳，在我們短時間內(nèi)需要錢的時候，這些產(chǎn)品很難變現(xiàn)，所以我們在投資前要慎重考慮。比如房產(chǎn)，過去20年，國內(nèi)的房價普遍上漲，買到就是賺到?？稍谌缃窀叻績r的背景下，房產(chǎn)的流動性大幅度降低，變現(xiàn)不再像前幾年那么快，有的房子在房產(chǎn)中介處掛牌1年以上，也難以成交。如果在買房時沒有做好充分的資金安排，就算房子未來還會漲價，你也未必能過上幸福富裕的生活。

買了保險不等于萬事大吉

和投資與消費(fèi)相比，人們對保險的認(rèn)識更加膚淺。為什么要買保險？很多人并不清楚。有的人只是看了一些宣傳材料，并沒有充分了解保險產(chǎn)品的具體條款，盲目地認(rèn)為保險產(chǎn)品的收益率比國債和儲蓄高，就選擇了投保。

實(shí)際上，保險的本意是抵御風(fēng)險事件發(fā)生時的財(cái)務(wù)損失，它不是萬能的，買了保險也不能阻止風(fēng)險事件的發(fā)生。在購買前，一定要了解保險產(chǎn)品的保障范圍，選對保險產(chǎn)品。在具體投保時，更需要關(guān)注的是保額，而不是保費(fèi)。雖然理財(cái)師經(jīng)常會建議你拿出10%以上的資金來買保險，但那些保險大部分是投資性保險，保障功能并不強(qiáng)，在資金有限的時候，還是要以消費(fèi)型保險為主，用盡可能少的保費(fèi)支出，獲得盡可能高的風(fēng)險保障額度。

在后面的文章中，我們會詳細(xì)介紹理財(cái)中的一些常見誤區(qū)，希望能幫助大家，走出誤區(qū)，過上幸福生活。