高淑娟

（基康儀器股份有限公司，北京 100080）

一、引言

企業(yè)營運(yùn)資金管理屬于財(cái)務(wù)管理工作，其關(guān)系到企業(yè)日常生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)，企業(yè)可通過提高營運(yùn)資金周轉(zhuǎn)效率以及減少營運(yùn)資金占用的方式，減少外部資金依賴，從而增強(qiáng)應(yīng)對(duì)外部風(fēng)險(xiǎn)的能力，確保資金流管理的科學(xué)性、有效性，以實(shí)現(xiàn)企業(yè)價(jià)值最大化。與西方發(fā)達(dá)國家相比，目前我國針對(duì)風(fēng)險(xiǎn)導(dǎo)向的資金管理依然較為傳統(tǒng)，研究不足。在制造業(yè)領(lǐng)域，多數(shù)企業(yè)會(huì)面臨常見的營運(yùn)資金管理問題，如周轉(zhuǎn)不合理、應(yīng)收賬款管理不規(guī)范等，因此必須利用合理科學(xué)的資金管理策略進(jìn)行有效應(yīng)對(duì)?，F(xiàn)階段，世界經(jīng)濟(jì)低迷，企業(yè)將面臨更多的外部風(fēng)險(xiǎn)，因此本文綜合分析企業(yè)營運(yùn)資金管理的影響因素，并提出針對(duì)性解決措施，旨在為企業(yè)發(fā)展提供重要參考。

二、資金管理價(jià)值

在企業(yè)資金控制管理中，資金籌集是十分重要的內(nèi)容，需要依據(jù)企業(yè)實(shí)際情況對(duì)資金需求量進(jìn)行準(zhǔn)確計(jì)算，保證其科學(xué)性。資金籌集若不科學(xué)合理，則會(huì)對(duì)企業(yè)經(jīng)營造成負(fù)面影響。資金籌集數(shù)量較多，企業(yè)的資金籌集成本也會(huì)增加，其中較為常見的是借貸利息［1］。根據(jù)上述內(nèi)容可知，準(zhǔn)確定量是籌資的重要內(nèi)容，也是資金管理工作開展的起步階段。除此之外，還要預(yù)測資金籌集風(fēng)險(xiǎn)。企業(yè)在業(yè)務(wù)拓展過程中，經(jīng)營規(guī)模逐漸擴(kuò)大，因此資金注入量也會(huì)增多，企業(yè)財(cái)務(wù)工作經(jīng)常面臨的風(fēng)險(xiǎn)是籌資風(fēng)險(xiǎn)，屬于客觀存在，不會(huì)因企業(yè)對(duì)象的不同而有所改變。在分析企業(yè)自身實(shí)際情況后，可以確定更合理的籌資方式，最大限度降低資金風(fēng)險(xiǎn)，同時(shí)對(duì)資產(chǎn)負(fù)債率進(jìn)行有效控制，通過比較法實(shí)現(xiàn)對(duì)多種組合方案的對(duì)比，從而確定風(fēng)險(xiǎn)最小的籌資方案。加強(qiáng)對(duì)不同籌資環(huán)節(jié)的管理，將中小企業(yè)的籌資風(fēng)險(xiǎn)控制在可控范圍內(nèi)。

企業(yè)資金主要應(yīng)用于運(yùn)營階段，這是發(fā)揮資金價(jià)值的重要環(huán)節(jié)，通過科學(xué)的管理方式，實(shí)現(xiàn)對(duì)資金流向的動(dòng)態(tài)化監(jiān)控，可提升資金的使用效力。要想對(duì)資金進(jìn)行集中管理優(yōu)化，企業(yè)需要成立內(nèi)部結(jié)算部門，形成資金歸口管理模式，確保資金流向更加明確，從而達(dá)到集中管理資金的目的。與此同時(shí)，應(yīng)制定完善的資金管理制度。在企業(yè)實(shí)際經(jīng)營管理過程中，不同部門在不同發(fā)展階段均會(huì)涉及資金劃分問題，其中財(cái)務(wù)監(jiān)管的具體化發(fā)展有利于節(jié)約資金，關(guān)注項(xiàng)目不同的側(cè)重點(diǎn)，也可緩解資金分配壓力［2］。中小企業(yè)抵抗資金風(fēng)險(xiǎn)的能力較差，因此必須加強(qiáng)對(duì)企業(yè)資金運(yùn)行的管理與監(jiān)控。

在企業(yè)籌資活動(dòng)中，進(jìn)行資金支付需要對(duì)行為結(jié)果進(jìn)行預(yù)測與分析，通過此種方式保證現(xiàn)金流的充足穩(wěn)定，同時(shí)也可促進(jìn)企業(yè)良性發(fā)展。中小企業(yè)應(yīng)構(gòu)建更全面的預(yù)算資金管理制度，在開展資金預(yù)算工作過程中，要將制度逐漸滲透到細(xì)微事件中。整體運(yùn)行管理環(huán)節(jié)中也涉及預(yù)算工作，應(yīng)嚴(yán)格控制預(yù)算，為項(xiàng)目運(yùn)行以及評(píng)價(jià)工作提供重要的參考依據(jù)，嚴(yán)格執(zhí)行資金計(jì)劃，增強(qiáng)資金把控效果，可在較短時(shí)間內(nèi)實(shí)現(xiàn)運(yùn)營目標(biāo)。生產(chǎn)計(jì)劃是企業(yè)實(shí)現(xiàn)資金有效運(yùn)行，以及確保投資、預(yù)算科學(xué)準(zhǔn)確的重要基礎(chǔ)依據(jù)。在不同的生產(chǎn)環(huán)節(jié)，都必須確保資金與物資的平衡，須結(jié)合企業(yè)年度生產(chǎn)計(jì)劃編制資金平衡計(jì)劃，對(duì)資金需求進(jìn)行核算，保證資金使用契合企業(yè)發(fā)展方向。

三、經(jīng)營資金流管理的問題

（一）企業(yè)內(nèi)部融資渠道狹窄

企業(yè)開展融資工作，資金來源包括股東投入與外部債務(wù)資金，從實(shí)際情況來看，外部債務(wù)資金是中小制造企業(yè)的主要資金來源，但多數(shù)中小制造企業(yè)規(guī)模較小，經(jīng)營情況較差，不具備成本融資條件。融資主體涉及銀行等金融機(jī)構(gòu)時(shí)，會(huì)對(duì)融資企業(yè)的資金安全性以及盈利能力進(jìn)行綜合分析，通常會(huì)設(shè)置較高門檻，以此獲取貸款，其手續(xù)較為煩瑣、融資難度較高，而且利率也比較高，中小制造企業(yè)難以負(fù)擔(dān)。

整體來看，企業(yè)融資渠道較少，生存壓力較大，因此部分企業(yè)會(huì)選擇非法融資途徑，這一過程中企業(yè)會(huì)面臨較高的資金籌集成本，導(dǎo)致企業(yè)面臨嚴(yán)重的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（二）對(duì)資金流管理缺乏足夠重視

目前，中小制造企業(yè)受企業(yè)規(guī)模以及資金周轉(zhuǎn)不良的約束，不會(huì)在招聘專業(yè)財(cái)會(huì)人員上投入大量資金。在實(shí)務(wù)工作中，中小企業(yè)也不會(huì)為財(cái)會(huì)人員提供專業(yè)培訓(xùn)的機(jī)會(huì)，因此，企業(yè)的財(cái)會(huì)管控水平難以提高。在開展實(shí)際財(cái)務(wù)管理過程中，財(cái)會(huì)人員素質(zhì)不高，難以降低企業(yè)的資金管控風(fēng)險(xiǎn)［3］。

（三）配套管理制度不完善

企業(yè)的財(cái)會(huì)管理制度不完善，銷售人員可自行收款，但沒有及時(shí)打入公司賬目。其中，資金付款以及報(bào)銷流程缺乏規(guī)范性，白條抵庫、多頭審批的方式造成隨意借支現(xiàn)象頻頻出現(xiàn)，財(cái)會(huì)核算工作流程不完善，因此，賬面上產(chǎn)生的債權(quán)以及債務(wù)反映的信息缺乏真實(shí)性。

（四）信息管理系統(tǒng)不完善

現(xiàn)階段，部分中小制造企業(yè)會(huì)在信息化建設(shè)中投入一定資金，采購財(cái)務(wù)軟件等，但并未認(rèn)識(shí)到差異性模塊之間存在獨(dú)立性，系統(tǒng)未實(shí)現(xiàn)有效兼容，無法對(duì)采購、生產(chǎn)以及銷售動(dòng)態(tài)過程進(jìn)行實(shí)時(shí)有效的反映。財(cái)務(wù)管理系統(tǒng)不具有信息共享功能，各智能模塊在運(yùn)行過程中不能滿足有機(jī)統(tǒng)一的需求，極易出現(xiàn)資金在不同環(huán)節(jié)中沉淀的現(xiàn)象，資金周轉(zhuǎn)效果較差，財(cái)務(wù)部門在工作終末階段遞交的報(bào)表難以為管理人員的決策提供準(zhǔn)確的參考依據(jù)。

四、經(jīng)營資金流管理措施

（一）改善企業(yè)融資環(huán)境

目前，經(jīng)濟(jì)形勢比較嚴(yán)峻，政府部門應(yīng)出臺(tái)針對(duì)性政策扶持中小制造企業(yè)，可采用知識(shí)產(chǎn)權(quán)質(zhì)押融資或者貿(mào)易融資等方式開展貸款業(yè)務(wù)，幫助企業(yè)合理解決融資問題。與此同時(shí)，注重解決企業(yè)融資過程中的不合理問題以及違規(guī)收費(fèi)問題，有效降低企業(yè)融資成本。除此之外，在融資階段，應(yīng)綜合分析不同融資方式的組合模式，保證流動(dòng)負(fù)債可及時(shí)償付，以此為前提確定最佳組合，增加企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益。

外界環(huán)境不確定，就須立足內(nèi)部環(huán)境，企業(yè)應(yīng)按照我國相關(guān)法律規(guī)定以及自身實(shí)際情況，構(gòu)建與自身特點(diǎn)契合的企業(yè)文化以及規(guī)章制度，確定崗位職責(zé)權(quán)限，確保職責(zé)分工以及制衡機(jī)制的科學(xué)性與有效性。同時(shí)，應(yīng)完善財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)內(nèi)部控制環(huán)境，重視戰(zhàn)略控制，構(gòu)建內(nèi)部審計(jì)激勵(lì)機(jī)制。

針對(duì)管理層的激勵(lì)機(jī)制，可設(shè)計(jì)更有效的績效評(píng)價(jià)體系。在內(nèi)部控制工作中，企業(yè)一線人員發(fā)揮著十分重要的作用，因此，人力資源管理工作也十分重要，需要加大對(duì)企業(yè)員工的培訓(xùn)力度，提升員工綜合素質(zhì)，以此有效貫徹和執(zhí)行內(nèi)部控制工作。此外，還應(yīng)培養(yǎng)員工個(gè)人道德以及法制觀念，加大獎(jiǎng)懲力度，定期開展業(yè)績考核工作。

（二）提升管理人員專業(yè)素質(zhì)

要想提高財(cái)會(huì)人員素質(zhì)，需要在用人成本上進(jìn)行適當(dāng)投入，財(cái)會(huì)人員業(yè)務(wù)素質(zhì)較高，管理理念較先進(jìn)，會(huì)對(duì)企業(yè)產(chǎn)生正向影響。除此之外，企業(yè)必須為財(cái)會(huì)人員提供相應(yīng)的內(nèi)訓(xùn)和外訓(xùn)機(jī)會(huì)，對(duì)財(cái)會(huì)知識(shí)體系進(jìn)行更新，滿足時(shí)代發(fā)展需求［4］?？梢?，企業(yè)需要招聘人才、合理使用人才并且留住人才，提高員工專業(yè)素養(yǎng)，才能有效提高企業(yè)資金管理水平。

（三）做好企業(yè)資金內(nèi)部控制工作

首先，需要明確不同崗位的責(zé)權(quán)，制定資金獲取和使用制度，遵循不相容崗位分離原則，借助監(jiān)督機(jī)制提高資金管控水平。

其次，強(qiáng)化崗位考核效果，借助內(nèi)部審計(jì)工作實(shí)現(xiàn)對(duì)資金的常態(tài)化監(jiān)督，避免徇私舞弊，保證資金的安全運(yùn)行?？芍贫ㄡ槍?duì)性考核標(biāo)準(zhǔn)，契合資金管理制度，實(shí)現(xiàn)資金管理與不同崗位利益緊密聯(lián)系，以此提升資金管理水平。

最后，做好資金計(jì)劃工作，通過全面預(yù)算確保資金結(jié)構(gòu)更加合理，降低企業(yè)的資金使用風(fēng)險(xiǎn)。

（四）增強(qiáng)經(jīng)營環(huán)節(jié)運(yùn)營資金管理效果

營運(yùn)資金是流動(dòng)資金減去流動(dòng)負(fù)債產(chǎn)生的差額，其中占比較大的是應(yīng)收賬款、存貨以及應(yīng)付賬款等，這些均屬于管理重點(diǎn)內(nèi)容。企業(yè)應(yīng)有效管控營運(yùn)資金，重視現(xiàn)金流管控。

首先，應(yīng)付賬款控制需要結(jié)合采購工作進(jìn)行綜合分析，采購物料后會(huì)出現(xiàn)一定的資金流出，采購部門在工作中需要保證材料質(zhì)量與標(biāo)準(zhǔn)的統(tǒng)一，降低后續(xù)生產(chǎn)環(huán)節(jié)的報(bào)廢損失量［5］。另外，分類管理供應(yīng)商，綜合分析供應(yīng)商對(duì)企業(yè)生產(chǎn)運(yùn)營產(chǎn)生的影響，形成更科學(xué)的供應(yīng)商評(píng)價(jià)體系，重點(diǎn)關(guān)注供應(yīng)商的貿(mào)易信用。

其次，提高對(duì)存貨管控的重視程度，將倉庫驗(yàn)收環(huán)節(jié)作為重點(diǎn)工作內(nèi)容，核對(duì)倉庫實(shí)際負(fù)責(zé)數(shù)量。質(zhì)量部門須定期檢查，只有與公司要求契合的貨物才能入庫。倉庫管理在物料擺放上須具備一定的有序性，相關(guān)工作人員需要重視通風(fēng)、防潮以及防爆等工作，針對(duì)物料領(lǐng)用制定完善的審批制度，避免領(lǐng)取的隨意性，同時(shí)禁止無關(guān)人員進(jìn)入倉庫。財(cái)會(huì)部門需要對(duì)物料盤點(diǎn)進(jìn)行監(jiān)管，注意物料在生產(chǎn)環(huán)節(jié)的實(shí)際使用情況，提高工作人員的熟練度，降低報(bào)廢率。

再次，出于減少存貨積壓的目的，須構(gòu)建互動(dòng)機(jī)制與及時(shí)反饋機(jī)制，包括采購、生產(chǎn)、銷售等環(huán)節(jié)。應(yīng)以銷售計(jì)劃為重要生產(chǎn)指引方向，引導(dǎo)生產(chǎn)活動(dòng)有序進(jìn)行。在資金流管理過程中，銷售活動(dòng)是其中的重要環(huán)節(jié)，經(jīng)營流出資金需利用這一環(huán)節(jié)完成貸款回收和彌補(bǔ)，以保證經(jīng)營資金流出和流入維持平衡，促使經(jīng)營活動(dòng)可持續(xù)運(yùn)轉(zhuǎn)。

最后，結(jié)合客戶對(duì)企業(yè)的實(shí)際貢獻(xiàn)程度，對(duì)其進(jìn)行分類管理，以此形成更科學(xué)的客戶評(píng)價(jià)管理體系。對(duì)于不同等級(jí)的客戶，須設(shè)置不同的信用額度和還款期限，并安排專人負(fù)責(zé)催收工作。而對(duì)于逾期應(yīng)收款，應(yīng)聯(lián)合銷售業(yè)務(wù)人員與法務(wù)部專員及時(shí)開展催收工作。針對(duì)銷售工作人員應(yīng)制定健全的獎(jiǎng)懲激勵(lì)制度，促使業(yè)務(wù)員積極開展跟蹤催收工作。

（五）增強(qiáng)信息化建設(shè)效果

中小制造企業(yè)應(yīng)設(shè)置資金預(yù)算模式，同時(shí)購買更具針對(duì)性的ERP 管理軟件，實(shí)現(xiàn)對(duì)資金流入、流出情況的實(shí)時(shí)監(jiān)控，日常維護(hù)基礎(chǔ)數(shù)據(jù)，覆蓋生產(chǎn)、供銷不同環(huán)節(jié)，實(shí)現(xiàn)全方位、全過程的資金控制，提升財(cái)務(wù)信息的透明度，實(shí)現(xiàn)物流、資金流以及信息流的有機(jī)統(tǒng)一，確保資金管理的集中性與統(tǒng)一性。

中小制造企業(yè)的生產(chǎn)經(jīng)營活動(dòng)須串聯(lián)資金流、信息流以及物流，制定營運(yùn)資金管理策略，應(yīng)從企業(yè)整體經(jīng)營活動(dòng)出發(fā)，不能局限在資金流上，須提高對(duì)信息流建設(shè)的重視程度，從而最大限度地發(fā)揮資金流和物流的作用。

在現(xiàn)代企業(yè)中，須構(gòu)建完善的信息系統(tǒng)，強(qiáng)化信息化平臺(tái)的建設(shè)效果，確保信息流的通暢性，從而推動(dòng)資金流及物流的快速流動(dòng)。還要應(yīng)用合理的營銷模式，構(gòu)建內(nèi)部控制框架，完善會(huì)計(jì)和相關(guān)信息報(bào)告負(fù)責(zé)制度［6］。

五、結(jié)語

中小制造企業(yè)要想實(shí)現(xiàn)蓬勃發(fā)展，需要以資金作為根本保障，資金管理不僅是企業(yè)財(cái)務(wù)工作中的重要內(nèi)容，還貫通企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的所有環(huán)節(jié)。文章分析了中小制造企業(yè)資金流管理問題，提出了針對(duì)性改善策略，旨在使資金得到科學(xué)合理管控，確保企業(yè)實(shí)現(xiàn)持續(xù)性經(jīng)營。值得注意的是，企業(yè)在發(fā)展過程中不能盲目追求紙面利潤，要將目光放長遠(yuǎn)，創(chuàng)造更廣闊的發(fā)展空間，推動(dòng)企業(yè)可持續(xù)發(fā)展。