劉瑞華 陽桂桃

供應鏈金融指以供應鏈核心企業(yè)為中心，以存貨和應收賬款為支持，為滿足供應鏈上企業(yè)的資金流和物流需求，并實現(xiàn)整體可控風險的金融服務。供應鏈金融能更好地解決核心企業(yè)上下游的中小企業(yè)融資問題，助力中小企業(yè)發(fā)展。

大數(shù)據(jù)技術(shù)為金融機構(gòu)提供了分析繁雜數(shù)據(jù)的方法，提高了金融機構(gòu)服務供應鏈成員的效率和能力?；诖髷?shù)據(jù)的信息量大、類型繁多、真實準確的特點，通過分析行情和價格波動情況，判斷市場需求狀況，找出變動規(guī)律，盡早提出預警。大數(shù)據(jù)技術(shù)通過打破信息不對稱的壁壘，使金融機構(gòu)獲取融資企業(yè)較全面的信息，幫助中小企業(yè)解決融資難的問題。但將大數(shù)據(jù)技術(shù)應用于供應鏈金融也面臨著不少問題，需要進行針對性的解決。

一、大數(shù)據(jù)技術(shù)在供應鏈金融發(fā)展中的應用現(xiàn)狀

我國供應鏈金融發(fā)展日趨完善，根據(jù)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理的數(shù)據(jù)，2015年我國供應鏈金融市場規(guī)模已達11.97萬億元，截至2017年我國供應鏈金融市場規(guī)模增長至14.42萬億元。受監(jiān)管政策影響，互聯(lián)網(wǎng)金融C端業(yè)務受到?jīng)_擊，B端金融發(fā)展有望爆發(fā)，預計2020年中國供應鏈金融市場規(guī)模將超27萬億元。供應鏈金融的發(fā)展需要技術(shù)支撐，大數(shù)據(jù)技術(shù)的應用對供應鏈金融的發(fā)展具有強有力的推動作用，目前大數(shù)據(jù)在供應鏈金融中的應用主要包括以下幾個方面：

圖1 2015-2020年中國供應鏈金融市場規(guī)模統(tǒng)計情況及預測

（一）建立數(shù)據(jù)庫

數(shù)據(jù)收集是大數(shù)據(jù)技術(shù)對供應鏈金融的意義之一，傳統(tǒng)的數(shù)據(jù)收集與大數(shù)據(jù)技術(shù)下的數(shù)據(jù)收集相比，無論是數(shù)據(jù)來源，還是數(shù)據(jù)的真實性、完整性等方面都有巨大提升。

大數(shù)據(jù)技術(shù)下的數(shù)據(jù)來源更廣泛，從單一的小微企業(yè)應收賬款和存貨的數(shù)據(jù)變成了核心企業(yè)、中小企業(yè)、物流倉儲等供應鏈的參與各方以及銀行、金融機構(gòu)、監(jiān)管機構(gòu)等數(shù)據(jù)平臺共同提供的數(shù)據(jù)。將原有的信息孤島打通，建立鏈條上的企業(yè)之間的交易數(shù)據(jù)和全方位多維度數(shù)據(jù)庫。通過互聯(lián)網(wǎng)云端獲取企業(yè)之間交叉交易數(shù)據(jù)，實現(xiàn)在共同的交易平臺上的數(shù)據(jù)連通和共享，將原先無法覆蓋的中小企業(yè)客戶納入供應鏈信用體系，擺脫融資中存在的硬性擔保等措施。

圖2 傳統(tǒng)模式的金融數(shù)據(jù)庫

（二）減少信息不對稱

供應鏈金融的大數(shù)據(jù)應用大大減少信息不對稱現(xiàn)狀，銀行可以根據(jù)企業(yè)之間的投資、控股、借貸、擔保以及股東和法人之間的關(guān)系，形成企業(yè)之間的關(guān)系圖譜，有利于關(guān)聯(lián)企業(yè)分析及風險控制。銀行可以將生產(chǎn)數(shù)據(jù)、各種物料勞務水電消耗、人員成本和財務報告等一系列情況進行全面整合分析，形成一種動態(tài)的、可持續(xù)的、多維度的數(shù)據(jù)源，建立全面系統(tǒng)的征信數(shù)據(jù)庫。同時通過對供應鏈金融中的參與主體各自的財務數(shù)據(jù)進行立體的多維度的分析研究，并通過對交易記錄進行交互核對，提高數(shù)據(jù)的精確性，提高征信評估的準確性和放貸速度，減少信息不對稱引起的對中小企業(yè)發(fā)展的不利影響，降低評估企業(yè)過程中的風險。

（三）大數(shù)據(jù)風險控制

供應鏈金融的核心仍然是風險控制，將風控與大數(shù)據(jù)結(jié)合，不斷完善優(yōu)化風控制度和體系。應用大數(shù)據(jù)技術(shù)，銀行以核心企業(yè)為切入點，將供應鏈上的多個關(guān)鍵企業(yè)作為一個整體。利用交往圈分析模型，持續(xù)觀察企業(yè)間的通信交往數(shù)據(jù)變化情況，通過與基線數(shù)據(jù)的對比洞察異常的交往動態(tài)，評估供應鏈的健康度，為企業(yè)貸后風控提供參考依據(jù)。

二、大數(shù)據(jù)技術(shù)在供應鏈金融應用中存在的突出問題

大數(shù)據(jù)在供應鏈金融中的應用解決了中小企業(yè)的融資難的問題，解決了征信環(huán)節(jié)與授信環(huán)節(jié)信息不對稱的問題，同時在供應鏈金融體系中提升了風控能力，但仍存在一系列弊端。

（一）數(shù)據(jù)質(zhì)量有待提高

當前大數(shù)據(jù)技術(shù)獲取的金融數(shù)據(jù)仍存在數(shù)據(jù)質(zhì)量不足、數(shù)據(jù)獲取方式單一、數(shù)據(jù)系統(tǒng)分散等一系列問題。一是數(shù)據(jù)質(zhì)量不足，如數(shù)據(jù)缺失、數(shù)據(jù)重復、數(shù)據(jù)錯誤和數(shù)據(jù)格式不統(tǒng)一等。二是數(shù)據(jù)來源相對單一，對于外部數(shù)據(jù)的引入和應用仍需加強。三是數(shù)據(jù)標準化程度低，分散在多個數(shù)據(jù)系統(tǒng)中，現(xiàn)有的數(shù)據(jù)采集和應用分析能力難以滿足當前大規(guī)模的數(shù)據(jù)分析要求，數(shù)據(jù)應用需求的響應速度仍不足。

（二）處理大數(shù)據(jù)的成本高

在大數(shù)據(jù)時代，峰值數(shù)據(jù)的出現(xiàn)，數(shù)據(jù)量飆升，無論是數(shù)據(jù)獲取還是數(shù)據(jù)處理方面都會產(chǎn)生巨大的壓力。對于季節(jié)性較強的企業(yè)，同類企業(yè)融資需求時間一致，形成了一個數(shù)據(jù)爆發(fā)點，且這些數(shù)據(jù)具有大流量、高并發(fā)和急需求等多種特點。原本慢條斯理的數(shù)據(jù)處理工作面臨轉(zhuǎn)瞬即逝的問題，數(shù)據(jù)處理難上加難。此外時效性較強的商業(yè)數(shù)據(jù)迭代速度更快，如果得不到處理，那么消耗大量資源存儲的商業(yè)數(shù)據(jù)自身價值就會急速下滑，對企業(yè)的指導作用都會相應的下降。再加上金融行業(yè)數(shù)據(jù)應用缺乏整體性規(guī)劃，當前仍存在較多分散性、臨時性和應激性的數(shù)據(jù)應用，銀行想要對這么多企業(yè)的數(shù)據(jù)進行處理是件不容易的事情。

圖3 小微企業(yè)行業(yè)分布統(tǒng)計圖

（三）監(jiān)管制度仍需完善

當前，金融大數(shù)據(jù)的相關(guān)標準仍處于探索期，金融大數(shù)據(jù)缺乏統(tǒng)一的存儲管理標準和互通共享平臺，涉及金融行業(yè)大數(shù)據(jù)的安全規(guī)范還存在較多空白。相對于其他行業(yè)而言，金融大數(shù)據(jù)涉及更多的用戶個人隱私，在用戶數(shù)據(jù)安全和信息保護方面要求更加嚴格。

（四）大數(shù)據(jù)應用技術(shù)還不成熟

供應鏈金融體系中的大數(shù)據(jù)應用技術(shù)還不成熟，仍需進一步提高。首先，金融機構(gòu)系統(tǒng)復雜，實現(xiàn)大數(shù)據(jù)應用技術(shù)存在很多方面難題，特別是保障系統(tǒng)的安全運行。其次，對用戶個人隱私的數(shù)據(jù)進行脫敏處理的技術(shù)不能達到要求。然后，大數(shù)據(jù)技術(shù)進行數(shù)據(jù)分析與處理的正確率仍比較低，還需人工再次核對，增加了時間與成本。

三、大數(shù)據(jù)技術(shù)促推供應鏈金融發(fā)展的對策建議

（一）保證大數(shù)據(jù)的質(zhì)量

從事大數(shù)據(jù)技術(shù)應用管理的工作人員加強對數(shù)據(jù)的檢查與檢驗，保障數(shù)據(jù)的真實性。查驗交易憑證、單據(jù)等數(shù)據(jù)是否真實，查驗授信主體提交的信息如資金運轉(zhuǎn)情況，企業(yè)運營情況等是否真實，查驗供應鏈金融體系中物流運轉(zhuǎn)過程中信息提供是否準確及時。通過準確的查驗和科學的分析，才能將有質(zhì)量保證的信息傳遞到下一環(huán)節(jié)。

（二）降低獲取與處理數(shù)據(jù)的成本

首先，在數(shù)據(jù)獲取方面，通過供應鏈金融這個體系促進不同企業(yè)、不同機構(gòu)之間的融合，加強信息共享，減少數(shù)據(jù)壁壘。其次，在數(shù)據(jù)提取方面，按照時效性對數(shù)據(jù)進行分類處理，優(yōu)先處理最新數(shù)據(jù)，或?qū)?shù)據(jù)屬性質(zhì)進行分類，降低數(shù)據(jù)提取成本，提高效率。最后，在數(shù)據(jù)處理方面，將互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)、機器技術(shù)與大數(shù)據(jù)技術(shù)深度融合，讓大數(shù)據(jù)在人工智能狀態(tài)下自發(fā)精確處理數(shù)據(jù)，降低人力成本，提高處理效率。

（三）加強對用戶隱私的保護

使用用戶個人相關(guān)信息時，應該在不觸犯國家法律關(guān)于個人隱私保護規(guī)定的前提下，分析數(shù)據(jù)的最大化價值。一方面，在收集與使用用戶信息過程中應該嚴格遵守國家法律規(guī)定，并且應該向客戶清晰表述信息使用用途、使用目的后，取得客戶的授權(quán)同意，同時應該確?？蛻粜畔踩?。另一方面該提高大數(shù)據(jù)應用技術(shù)尤其是信息脫敏技術(shù)的處理，通過運用脫敏規(guī)則對原始數(shù)據(jù)進行變形改造。

（四）規(guī)范相關(guān)行業(yè)標準

制定供應鏈金融及大數(shù)據(jù)應用的規(guī)范化文件，明確行業(yè)標準與行業(yè)準則，并進行發(fā)布與執(zhí)行。成立自律組織要充分發(fā)揮行業(yè)監(jiān)督、監(jiān)管作用，確保該行業(yè)穩(wěn)定發(fā)展。成立自律組織有助于規(guī)范行業(yè)行為，防止行業(yè)亂象的發(fā)生，強化企業(yè)間有序的發(fā)展。

（五）完善相關(guān)法律法規(guī)

相關(guān)監(jiān)管部門制定與完善相應的法律法規(guī)和規(guī)章制度，構(gòu)建系統(tǒng)的法律體系，明確對各方權(quán)利義務，并制定相關(guān)的懲罰措施，為供應鏈金融的大數(shù)據(jù)應用提供有力的法律保障。

供應鏈金融的發(fā)展與科技緊密相連，大數(shù)據(jù)技術(shù)是其有利的支撐點，但供應鏈金融助力中小企業(yè)融資任重而道遠。技術(shù)上，需要對大數(shù)據(jù)技術(shù)進行完善發(fā)展，與人工智能技術(shù)結(jié)合，節(jié)省數(shù)據(jù)處理的時間，提高數(shù)據(jù)處理效率，降低數(shù)據(jù)處理成本；應用上，重視用戶隱私安全，提高大數(shù)據(jù)技術(shù)的風控能力，助力小企業(yè)融資的同時減少銀行對企業(yè)融資的不良貸款率。