陳茂南

摘要：隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展以及經(jīng)濟(jì)發(fā)展結(jié)構(gòu)調(diào)整的新時(shí)代的到來(lái)，我國(guó)中小企業(yè)在經(jīng)濟(jì)體系中的地位將越發(fā)重要。結(jié)合近年來(lái)我國(guó)大力發(fā)展中小企業(yè)的趨勢(shì)，本文針對(duì)時(shí)下金融創(chuàng)新的浪潮與中小企業(yè)一直面臨的融資難融資貴的困境，對(duì)金融創(chuàng)新在解決中小企業(yè)此問(wèn)題中究竟能起到何種作用進(jìn)行探討，將金融創(chuàng)新與解決企業(yè)融資難融資貴的問(wèn)題聯(lián)系起來(lái)，為我國(guó)中小企業(yè)在融資時(shí)提供一定參考。

關(guān)鍵詞：中小企業(yè)融資問(wèn)題;金融創(chuàng)新;政策建議

一、我國(guó)中小企業(yè)發(fā)展前景的陰霾：融資難融資貴問(wèn)題

如何從外界獲取足夠的資金維持企業(yè)的正常經(jīng)營(yíng)周轉(zhuǎn)以及進(jìn)行發(fā)展，是貫穿我國(guó)中小企業(yè)生命周期的重要問(wèn)題，但是傳統(tǒng)的融資渠道進(jìn)行融資對(duì)于處于發(fā)展上升期的中小企業(yè)來(lái)說(shuō)往往是困難而昂貴的。由于缺乏資產(chǎn)擔(dān)保與商業(yè)信任，很多近年興起的高新技術(shù)中小企業(yè)在初創(chuàng)期也不能夠獲得很有效的資金支持。舉例而言，我國(guó)商業(yè)銀行往往會(huì)對(duì)中小企業(yè)的貸款金額收取較高的融資費(fèi)用以及要求提供較強(qiáng)的實(shí)物資產(chǎn)擔(dān)保，極大的增加了中小企業(yè)的融資負(fù)擔(dān)。而如果中小企業(yè)選擇私人借款，中小企業(yè)所負(fù)擔(dān)的年利率往往要達(dá)到15%至20%;甚至在極端情況下一些私人借款的年利息費(fèi)用甚至?xí)嫉狡髽I(yè)借款本金的40%以上，中小企業(yè)采取此種借款方式無(wú)異于飲鴆止渴。

一般而言，現(xiàn)階段我國(guó)中小企業(yè)在融資上面臨的困境主要由以下因素造成：第一，針對(duì)目前我國(guó)中小企業(yè)的融資需求，大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)往往使用與審批大企業(yè)同樣的標(biāo)準(zhǔn)，造成了融資門(mén)檻高，同時(shí)審核時(shí)間長(zhǎng)、審核環(huán)節(jié)多的怪圈，難以應(yīng)對(duì)中小企業(yè)頻繁的資金需求。中小企業(yè)需求資金時(shí)，往往是處于急需資金進(jìn)行商業(yè)周轉(zhuǎn)或是處于發(fā)展的重大機(jī)遇期，資金一旦到位，企業(yè)就可以發(fā)生質(zhì)變。換而言之，資金的時(shí)效性非常重要。但是金融機(jī)構(gòu)審批的決策鏈條往往較長(zhǎng)，等相關(guān)審批完成，款項(xiàng)到位時(shí)，資金的時(shí)效性已經(jīng)喪失。第二，金融機(jī)構(gòu)內(nèi)部業(yè)績(jī)考核系統(tǒng)的不良導(dǎo)向。在大多數(shù)金融機(jī)構(gòu)系統(tǒng)中，當(dāng)中小企業(yè)的貸款出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，內(nèi)部相關(guān)人員往往要承擔(dān)與大企業(yè)貸款業(yè)務(wù)出現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)同等的責(zé)任。但是在兩者風(fēng)險(xiǎn)和規(guī)模上，大型企業(yè)的融資業(yè)務(wù)與中小型企業(yè)的融資業(yè)務(wù)明顯不具有可比性，但是針對(duì)兩者的問(wèn)責(zé)系統(tǒng)卻沒(méi)有顯著差異化?？?jī)效考核制度的缺乏差異化，從而導(dǎo)致相關(guān)人員對(duì)于中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)有了抵觸心理。這種心理在商業(yè)銀行中體現(xiàn)的更為明顯，有些文獻(xiàn)研究稱其為針對(duì)中小企業(yè)融資需求的“恐貸”現(xiàn)象。第三，在貸款業(yè)務(wù)中我國(guó)金融機(jī)構(gòu)尚未脫離依據(jù)企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表判定抵押能力強(qiáng)弱，然后決定貸款額度的傳統(tǒng)方法。此方法一味強(qiáng)調(diào)實(shí)物資產(chǎn)抵押擔(dān)保的重要性，卻忽視了中小企業(yè)的固有性質(zhì)以及企業(yè)所處行業(yè)特點(diǎn)。尤其在高新技術(shù)企業(yè)如雨后春筍的科技時(shí)代，高新技術(shù)企業(yè)往往缺乏實(shí)物資產(chǎn)或重資產(chǎn)，其商業(yè)價(jià)值都集中于創(chuàng)意、獨(dú)有技術(shù)或者特殊專利，而企業(yè)財(cái)務(wù)報(bào)表往往不能完全反映此類資產(chǎn)的價(jià)值，這樣就導(dǎo)致金融機(jī)構(gòu)在依據(jù)傳統(tǒng)方法進(jìn)行判斷時(shí)對(duì)于中小企業(yè)的軟實(shí)力以及發(fā)展前景判斷不夠全面。

二、新經(jīng)濟(jì)時(shí)代的金融創(chuàng)新潮流

金融創(chuàng)新，是指現(xiàn)有金融體制的變更以及新金融工具的出現(xiàn)，在此過(guò)程中金融系統(tǒng)內(nèi)部的要素重新組合或發(fā)生創(chuàng)造性變革。其表現(xiàn)形式主要有金融市場(chǎng)創(chuàng)新、金融產(chǎn)品創(chuàng)新、金融機(jī)構(gòu)創(chuàng)新等等。隨著我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，國(guó)外成熟的金融發(fā)展理念不斷進(jìn)入我國(guó)，帶動(dòng)了我國(guó)金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展與創(chuàng)新。在現(xiàn)階段，構(gòu)建完善的現(xiàn)代金融體系是我國(guó)金融創(chuàng)新的下一個(gè)發(fā)展目標(biāo)。

在金融創(chuàng)新的大環(huán)境下，我國(guó)的商業(yè)銀行都在傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上開(kāi)發(fā)新業(yè)務(wù)，從而吸引更多顧客進(jìn)行投資。另外根據(jù)市場(chǎng)調(diào)查數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)金融市場(chǎng)大多數(shù)非銀行金融機(jī)構(gòu)都開(kāi)展了理財(cái)業(yè)務(wù)，以保本浮動(dòng)、保本固收以及非保本浮動(dòng)收益三大類型為主的理財(cái)產(chǎn)品不斷得到發(fā)展，新金融形式如眾籌、互聯(lián)網(wǎng)金融、第三方支付、QDII以及P2P也在快速發(fā)展中。區(qū)塊鏈技術(shù)的特性所帶來(lái)的不可篡改性與保密性，可以在完全陌生的交易方之間構(gòu)建資金往來(lái);平臺(tái)金融與P2P的興起，吸引更多的民眾將自有資金投向企業(yè)，使企業(yè)免去發(fā)行債券以及求助于傳統(tǒng)銀行信貸業(yè)務(wù)的繁瑣;金融大數(shù)據(jù)的存在以及不同金融系統(tǒng)之間的互通有無(wú)，能使金融機(jī)構(gòu)對(duì)中小企業(yè)的軟實(shí)力和發(fā)展前景有了更全面的判斷，能夠提高貸款審批效率以及放款速度。金融創(chuàng)新的潮流所帶來(lái)的一個(gè)顯著結(jié)果是中小企業(yè)的融資渠道拓寬了，在新經(jīng)濟(jì)形勢(shì)下我國(guó)中小企業(yè)能找到更多的融資選擇與途徑。

三、金融創(chuàng)新服務(wù)于我國(guó)中小企業(yè)融資的渠道

（一）發(fā)揮無(wú)形資產(chǎn)抵押以及創(chuàng)意抵押的作用

如前文所述，傳統(tǒng)的唯實(shí)物資產(chǎn)抵押論的做法已經(jīng)不能滿足中小企業(yè)頻繁的資金需求。唯實(shí)物抵押論所代表的是我國(guó)部分金融機(jī)構(gòu)在發(fā)展定位以及服務(wù)領(lǐng)域上始終堅(jiān)持“大項(xiàng)目，大利潤(rùn)與大穩(wěn)定”的思路，對(duì)我國(guó)興起的中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)缺乏興趣與重視，這與我國(guó)社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的潮流與中小企業(yè)在社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)中所起到的重要作用是相違背的。在我國(guó)金融創(chuàng)新的大背景下，基于經(jīng)濟(jì)大數(shù)據(jù)技術(shù)以及無(wú)形資產(chǎn)評(píng)估的發(fā)展，對(duì)我國(guó)中小企業(yè)的科技創(chuàng)新項(xiàng)目以及專利權(quán)等無(wú)形資產(chǎn)等較為準(zhǔn)確的大范圍評(píng)估是可行的，這就使得抵押品的范圍從實(shí)物資產(chǎn)擴(kuò)展到無(wú)形資產(chǎn)以及更廣泛的領(lǐng)域。而抵押品范圍的擴(kuò)大可以使在初創(chuàng)期的高新技術(shù)企業(yè)以及處于發(fā)展上升期的中小企業(yè)擺脫實(shí)物資產(chǎn)或是重資產(chǎn)的抵押硬性要求，減少中小企業(yè)財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)，無(wú)疑增加了中小企業(yè)的融資的靈活性。

在運(yùn)用經(jīng)濟(jì)大數(shù)據(jù)與無(wú)形資產(chǎn)抵押進(jìn)行融資方面，浙江省率先開(kāi)展了此類嘗試：浙江省的金融機(jī)構(gòu)近年來(lái)紛紛宣布接受中小企業(yè)以商標(biāo)權(quán)、專利權(quán)、股權(quán)甚至排污權(quán)為抵押品進(jìn)行貸款，有效緩解了中小企業(yè)融資難融資貴的問(wèn)題。據(jù)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，截至2018年11月，此類貸款金額合計(jì)達(dá)到300億元左右，同比增長(zhǎng)30%以上。相似的例子還有北京銀行：鑒于文化產(chǎn)業(yè)的迅猛發(fā)展，但是文化型中小企業(yè)也存在“資產(chǎn)輕、融資難”的問(wèn)題，因此北京銀行針對(duì)文化型中小企業(yè)推出“創(chuàng)意貸”，接受以版權(quán)作為貸款的核心抵押物。說(shuō)明我國(guó)中小企業(yè)以非實(shí)物資產(chǎn)進(jìn)行抵押貸款的方法是完全可行的，也符合中小企業(yè)的融資需求。

進(jìn)一步發(fā)展非實(shí)物資產(chǎn)抵押，要著力解決中小企業(yè)無(wú)形資產(chǎn)如排污權(quán)等缺乏市場(chǎng)流動(dòng)性的問(wèn)題。雖然非實(shí)物資產(chǎn)抵押貸款蓬勃開(kāi)展，但是我國(guó)中小企業(yè)抵押物缺乏流動(dòng)性的問(wèn)題仍然會(huì)限制金融機(jī)構(gòu)持續(xù)開(kāi)展此項(xiàng)業(yè)務(wù)的積極性。再者，在對(duì)中小企業(yè)提供的作為抵押品的無(wú)形資產(chǎn)進(jìn)行評(píng)估時(shí)，要邀請(qǐng)專業(yè)獨(dú)立的第三方評(píng)估機(jī)構(gòu)參與。在現(xiàn)階段，金融機(jī)構(gòu)依然會(huì)偏愛(ài)基于實(shí)物資產(chǎn)的抵押貸款，因此當(dāng)中小企業(yè)進(jìn)行非實(shí)物資產(chǎn)抵押融資時(shí)，金融機(jī)構(gòu)會(huì)對(duì)非實(shí)物資產(chǎn)的評(píng)價(jià)較低，背離其原有的抵押價(jià)值，從而影響中小企業(yè)的融資規(guī)模。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)對(duì)我國(guó)中小企業(yè)融資的正向作用

互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)以及云計(jì)算技術(shù)的成熟發(fā)展，催生了中國(guó)近年來(lái)的互聯(lián)網(wǎng)金融大潮。我國(guó)的互聯(lián)網(wǎng)金融特征一般而言有以下兩點(diǎn)：一是傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)在其中仍然扮演了重要的角色，互聯(lián)網(wǎng)金融相當(dāng)大的組成部分是傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)的網(wǎng)絡(luò)化與集成化。二是交易過(guò)程通常是由電子商務(wù)公司充當(dāng)平臺(tái)媒介完成的，如阿里巴巴、京東等。這種新興的金融模式如第三方網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)支付、網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)眾籌融資、網(wǎng)上金融支付以及金融信息中介等，不僅對(duì)我國(guó)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展產(chǎn)生了深遠(yuǎn)的影響，還為處于融資難融資貴困境中的中小企業(yè)帶來(lái)了新的融資方向與途徑。

依托互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)，憑借供應(yīng)鏈整合以及云計(jì)算，金融機(jī)構(gòu)能夠詳實(shí)的分析中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)現(xiàn)狀，判斷某個(gè)企業(yè)的發(fā)展前景。為了獲得貸款，應(yīng)對(duì)我國(guó)金融機(jī)構(gòu)在發(fā)放貸款時(shí)看重財(cái)務(wù)報(bào)表的做法，相當(dāng)數(shù)量的中小企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表往往不規(guī)范，甚至弄虛作假。在企業(yè)經(jīng)營(yíng)數(shù)據(jù)以及供應(yīng)鏈數(shù)據(jù)化的條件下，中小企業(yè)的財(cái)務(wù)報(bào)表作假行為無(wú)所遁形。對(duì)于經(jīng)營(yíng)狀況良好、具有發(fā)展前景的中小企業(yè)發(fā)來(lái)的融資請(qǐng)求，金融機(jī)構(gòu)應(yīng)及時(shí)審批放款，滿足其資金需求。另外金融平臺(tái)、大數(shù)據(jù)與云計(jì)算相互結(jié)合，使得金融機(jī)構(gòu)審批貸款的速度以及款項(xiàng)到賬的時(shí)間大大縮短，審批環(huán)節(jié)也有所減少。目前已經(jīng)有相關(guān)的機(jī)構(gòu)在利用金融平臺(tái)、大數(shù)據(jù)和云計(jì)算進(jìn)行中小企業(yè)融資業(yè)務(wù)，如阿里巴巴和中國(guó)平安。阿里巴巴的做法非常簡(jiǎn)單：淘寶網(wǎng)上每個(gè)店家的交易額與收入都存儲(chǔ)于后臺(tái)，在淘寶店家發(fā)來(lái)相應(yīng)的貸款請(qǐng)求時(shí)，阿里巴巴會(huì)根據(jù)店家的經(jīng)營(yíng)記錄進(jìn)行分析，最終決定給予店家貸款的額度、利率水平以及貸款償還期限，整個(gè)過(guò)程人工決策少、審批鏈條短。

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)自身也能為中小企業(yè)提供融資服務(wù)，如ppmoney、玖富等互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)也推出企業(yè)貸的相關(guān)產(chǎn)品。類似產(chǎn)品以平臺(tái)為金融中介，直接面向資金持有人，資金的中轉(zhuǎn)環(huán)節(jié)少，中小企業(yè)運(yùn)用此手段籌資比較靈活。但是這種籌資方式也存在弊端：一是此類融資渠道尚未形成完善的金融監(jiān)管體系與追責(zé)體系，道德風(fēng)險(xiǎn)與金融風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)較高，近年來(lái)金融平臺(tái)“爆雷”事件頻發(fā)，很多投資者損失大量積蓄，導(dǎo)致互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)的公眾信任度與好感下降?；ヂ?lián)網(wǎng)金融平臺(tái)想要獲得更大的發(fā)展，其監(jiān)管完善化以及業(yè)務(wù)規(guī)范化是當(dāng)務(wù)之急。二是互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)信息安全也是一個(gè)需要注意的問(wèn)題：在紛雜的網(wǎng)絡(luò)環(huán)境中，平臺(tái)如何保障企業(yè)與投資者相關(guān)信息的輸入輸出和存儲(chǔ)的安全性，如何保障平臺(tái)與投資者、平臺(tái)和企業(yè)之間資金流的安全，如何防范黑客攻擊以及非法操作對(duì)于系統(tǒng)的危害;平臺(tái)如何應(yīng)對(duì)自然災(zāi)害以及不可抗力，這都是我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)發(fā)展到現(xiàn)在需要解決的問(wèn)題。

（三）基于經(jīng)濟(jì)大數(shù)據(jù)分層次向我國(guó)中小企業(yè)提供信貸業(yè)務(wù)

在經(jīng)濟(jì)大數(shù)據(jù)以及企業(yè)電子檔案的幫助下，我國(guó)金融機(jī)構(gòu)向中小企業(yè)分層次分行業(yè)提供信貸服務(wù)是可行的。在過(guò)去的傳統(tǒng)融資業(yè)務(wù)中，由于缺乏數(shù)據(jù)支撐以及統(tǒng)計(jì)分析技術(shù)的協(xié)助，根據(jù)不同行業(yè)乃至不同企業(yè)的特殊狀況提供相對(duì)應(yīng)的融資服務(wù)是非常困難的。但是大數(shù)據(jù)和云計(jì)算可以使得金融機(jī)構(gòu)針對(duì)不同行業(yè)甚至是根據(jù)不同個(gè)體的經(jīng)營(yíng)狀況來(lái)決定是否投放貸款以及貸款的額度和期限。例如不久前，國(guó)家發(fā)布了針對(duì)中小企業(yè)以及涉及新能源的初創(chuàng)企業(yè)的“雙創(chuàng)戰(zhàn)略”，明確規(guī)定經(jīng)營(yíng)范圍涉及新能源、新材料以及新技術(shù)的公司是當(dāng)前社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展方向的代表，要給予扶持與鼓勵(lì)。在此基礎(chǔ)上，我國(guó)金融機(jī)構(gòu)可以優(yōu)先處理政策傾向扶持企業(yè)的貸款需求;針對(duì)那些研發(fā)周期長(zhǎng)、投資額度大，但是前景看好的新興技術(shù)中小企業(yè)，可以適當(dāng)降低貸款的利息費(fèi)用以及延長(zhǎng)貸款的還款年限。

根據(jù)地區(qū)特質(zhì)進(jìn)行中小企業(yè)融資服務(wù)，與分行業(yè)進(jìn)行融資服務(wù)是相輔相成的。不同地域的中小企業(yè)涉及的經(jīng)營(yíng)范圍不盡相同，產(chǎn)生資金需求的時(shí)間以及資金需求的數(shù)額也不同。舉例而言，江浙地區(qū)的中小企業(yè)以加工制造業(yè)和電商企業(yè)為主，加工制造業(yè)的主要目標(biāo)市場(chǎng)是海外地區(qū)，電商企業(yè)依托的是各大網(wǎng)絡(luò)交易平臺(tái)。相對(duì)于電商企業(yè)，加工制造業(yè)對(duì)資金需求較高，在經(jīng)營(yíng)時(shí)遇到如外貿(mào)摩擦等影響時(shí)，容易發(fā)生企業(yè)資金鏈斷裂的情況。而電子商業(yè)企業(yè)一般的模式是先付款后發(fā)貨，賒銷(xiāo)或賒購(gòu)的規(guī)模較小，因此企業(yè)資金鏈的壓力較小。在這種情況下，對(duì)應(yīng)地區(qū)的金融機(jī)構(gòu)應(yīng)密切關(guān)注來(lái)自加工制造業(yè)的貸款請(qǐng)求，加快審批步伐，幫助加工制造業(yè)度過(guò)資金周轉(zhuǎn)的難關(guān)。再如遼寧省和福建省很多中小企業(yè)涉及近海養(yǎng)殖和海外捕撈業(yè)務(wù)，近海養(yǎng)殖以及捕撈業(yè)務(wù)受極端天氣以及自然氣候的影響大，因此企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況受外部環(huán)境的影響大。一旦外部氣候環(huán)境不符合預(yù)期，企業(yè)的資金流將會(huì)受到較大影響。若是此類省份發(fā)生極端天氣以及氣候異常變化，金融機(jī)構(gòu)可從數(shù)據(jù)記錄和數(shù)據(jù)分析中獲得提示，密切關(guān)注來(lái)自此類行業(yè)的中小企業(yè)的融資請(qǐng)求并及時(shí)處理。

通過(guò)大數(shù)據(jù)與云計(jì)算，金融機(jī)構(gòu)針對(duì)中小企業(yè)的融資服務(wù)還可與中小企業(yè)自身的經(jīng)營(yíng)周期結(jié)合起來(lái)。前文所述的涉及近海養(yǎng)殖與海外捕撈業(yè)務(wù)的中小企業(yè)，近海養(yǎng)殖具有強(qiáng)烈的季節(jié)周期性，如貝類的養(yǎng)殖就需要在春季特定的時(shí)間播撒貝苗，這個(gè)時(shí)間段養(yǎng)殖企業(yè)往往需負(fù)擔(dān)貝苗費(fèi)用、播種費(fèi)用以及龐大的人工費(fèi)用。因此金融機(jī)構(gòu)應(yīng)從數(shù)據(jù)紀(jì)錄以及數(shù)據(jù)分析中得出近海養(yǎng)殖企業(yè)的經(jīng)營(yíng)周期，在此階段積極為該類型的中小企業(yè)提供融資服務(wù)，以免其資金鏈斷裂。

四、政府在金融創(chuàng)新與中小企業(yè)融資問(wèn)題之間的角色

如何保證金融創(chuàng)新能夠?yàn)樘幱谌谫Y難融資貴困境中的中小企業(yè)提供助力？政府在其中扮演重要的角色：

（一）建立健全與金融創(chuàng)新相關(guān)的法律法規(guī)

目前，我國(guó)的金融創(chuàng)新雖然蓬勃開(kāi)展，但是在互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)監(jiān)管、第三方支付平臺(tái)的安全性以及金融平臺(tái)中介機(jī)構(gòu)追責(zé)等方面尚未形成完善的法律法規(guī)體系。我國(guó)政府應(yīng)依照我國(guó)市場(chǎng)金融創(chuàng)新的發(fā)展趨勢(shì)以及目前在發(fā)展過(guò)程中已經(jīng)暴露的問(wèn)題，以現(xiàn)有立法為基礎(chǔ)，建立起一套既具有互聯(lián)網(wǎng)金融特征，又能與傳統(tǒng)的金融監(jiān)管系統(tǒng)相對(duì)接的監(jiān)管體系以及法律法規(guī)體系。換而言之，應(yīng)該盡快建立起一套橫跨中小企業(yè)、非銀行金融機(jī)構(gòu)和銀行以及新興金融平臺(tái)、第三方支付的監(jiān)督系統(tǒng)以及法律法規(guī)體系。

（二）成立國(guó)家層面的企業(yè)信息共享平臺(tái)

我國(guó)中小企業(yè)的融資難融資貴的問(wèn)題，很大程度上由資金的持有方以及資金的需求方之間信息不對(duì)稱造成的。經(jīng)濟(jì)大數(shù)據(jù)及云計(jì)算所帶來(lái)的金融創(chuàng)新雖然能緩解雙方的信息不對(duì)稱問(wèn)題，但其并不是解決該問(wèn)題的根本途徑。解決的根本途徑應(yīng)是以政府為主導(dǎo)，金融機(jī)構(gòu)為參與方，共同構(gòu)建一個(gè)龐大的中小企業(yè)數(shù)據(jù)平臺(tái)，該平臺(tái)應(yīng)能夠匯集與查詢中小企業(yè)相關(guān)的法律糾紛信息、商業(yè)專利、經(jīng)營(yíng)狀況以及公共信息等數(shù)據(jù)，通過(guò)信息集中和信息透明破解我國(guó)中小企業(yè)融資時(shí)信息不對(duì)稱問(wèn)題。

（三）針對(duì)金融創(chuàng)新重新構(gòu)建金融市場(chǎng)機(jī)制

首先，政府應(yīng)當(dāng)改善金融市場(chǎng)的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)機(jī)制，大企業(yè)和中小企業(yè)的信用風(fēng)險(xiǎn)評(píng)價(jià)以及針對(duì)兩種企業(yè)的融資業(yè)務(wù)的審批流程和業(yè)績(jī)考核標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)當(dāng)顯著差異化，同時(shí)降低國(guó)有企業(yè)、官方融資平臺(tái)、房地產(chǎn)行業(yè)等對(duì)中小企業(yè)融資的擠出效應(yīng)。其次，針對(duì)我國(guó)中小企業(yè)的信貸業(yè)務(wù)的側(cè)重點(diǎn)應(yīng)向“有效性、時(shí)效性”轉(zhuǎn)移;在針對(duì)中小企業(yè)進(jìn)行服務(wù)時(shí)，要健全中小企業(yè)的投融資輔導(dǎo)機(jī)制，例如政府應(yīng)該向需要幫助的中小企業(yè)提供資金融通、金融市場(chǎng)信息咨詢、企業(yè)財(cái)務(wù)規(guī)劃、企業(yè)內(nèi)部控制管理以及企業(yè)發(fā)展規(guī)劃等方面的指導(dǎo)。此外，政府應(yīng)當(dāng)著眼于當(dāng)前經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢(shì)，重點(diǎn)支持中小企業(yè)發(fā)展，加強(qiáng)與地方金融機(jī)構(gòu)的合作，通過(guò)減免稅、貸款貼息、融資擔(dān)保等政策措施，調(diào)節(jié)信貸結(jié)構(gòu)，使其資源向中小企業(yè)傾斜，同時(shí)加大對(duì)政策性融資擔(dān)保公司的投入。

五、結(jié)語(yǔ)

綜上所述，基于大數(shù)據(jù)、互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展及云計(jì)算應(yīng)用的金融創(chuàng)新能夠緩解中小企業(yè)融資難融資貴的困境，助力于中小企業(yè)的發(fā)展。而政府在推動(dòng)金融創(chuàng)新助力于中小企業(yè)發(fā)展中起到了重要的作用——完善立法、引導(dǎo)信息共享以及針對(duì)金融市場(chǎng)的宏觀調(diào)控。政府在金融創(chuàng)新的時(shí)代，不僅要幫扶中小企業(yè)的發(fā)展解決中小企業(yè)的融資困境，也要維持市場(chǎng)秩序，加強(qiáng)中小企業(yè)失信的懲戒力度，營(yíng)造社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)良好的金融信用環(huán)境。

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