高譽

摘要：隨著市場經(jīng)濟的不斷發(fā)展，企業(yè)建立競爭優(yōu)勢必須依靠內(nèi)部管理升級，而營運資金管理是企業(yè)管理不可或缺的一個重要組成部分，營運資金管理體系的完整構(gòu)建是企業(yè)發(fā)展的重點。本文通過對營運資金管理的意義，結(jié)合價值鏈視角對營運資金管理進行分析，提出了我國企業(yè)營運資金管理的問題，并從企業(yè)資金結(jié)構(gòu)改進、營運資金管理體系優(yōu)化、營運資金管理制度合理建立等方面，分析并提出以價值鏈角度的企業(yè)營運資金管理的科學管理建議。希望可以通過本文的論述，優(yōu)化調(diào)整企業(yè)營運資金管理體系，提升企業(yè)核心競爭力，為企業(yè)實現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展提供對策建議。

關(guān)鍵詞：價值鏈 ?營運資金管理 ?問題 ?對策

營運資金管理在企業(yè)經(jīng)營過程中有著極其重要的作用，是企業(yè)財務(wù)管理的主要構(gòu)成部分，不但直接影響企業(yè)資金的效益，而且能夠為企業(yè)帶來競爭優(yōu)勢。企業(yè)管理層在日常管理中，必須對營運資金管理重點關(guān)注，在滿足企業(yè)資產(chǎn)安全的條件下，提升企業(yè)當下營運資金管理體系。應(yīng)以此為依據(jù)，進一步加快企業(yè)資金周轉(zhuǎn)速率，提升企業(yè)營運資金的效能，降低營運資金的持有成本，使企業(yè)能夠得到更高的效益。營運資金管理從實質(zhì)角度來講，就是企業(yè)將現(xiàn)有所有資源，通過合理設(shè)置，使企業(yè)效益最大化的過程。本文從價值鏈視角下，從理論上建立并優(yōu)化企業(yè)營運資金管理體系，并將理論與實際結(jié)合，通過剖析當下企業(yè)營運資金管理中所具有的問題，提出價值鏈概念，并以價值鏈角度分析營運資金管理的內(nèi)容，從而提出以價值鏈理論為基礎(chǔ)的企業(yè)營運資金管理的體系構(gòu)建，從企業(yè)經(jīng)營的各個環(huán)節(jié)構(gòu)建及優(yōu)化管理方式，使企業(yè)資金管理模式真正為企業(yè)提升競爭力服務(wù)。

一、企業(yè)營運資金管理體系的意義

企業(yè)資金合理運用的實現(xiàn)，資金管理體系的改良是必須的，企業(yè)通過實行優(yōu)化調(diào)整的企業(yè)營運資金管理體系，能夠提升企業(yè)各類資金的使用效益，提高企業(yè)的利潤。企業(yè)財務(wù)管理人員通過探究企業(yè)資金管理模式，能夠更好的理解財務(wù)信息，減少企業(yè)成本支出。在價值鏈理念與營運資金管理相結(jié)合，進而優(yōu)化企業(yè)營運資金管理體系，使企業(yè)資金管理能力進一步增強。此外，改進企業(yè)營運資金管理體系，確保企業(yè)經(jīng)營資金鏈得到強化，提升企業(yè)資金構(gòu)建的完整度，為企業(yè)良性健康發(fā)展打下夯實基礎(chǔ)。企業(yè)工作人員在進行營運資金管理工作時，必須依據(jù)企業(yè)實際經(jīng)營情況，對資金運用做好管控工作，進而合理掌控企業(yè)資金鏈條，結(jié)合企業(yè)自身管理目標及管理要求，建立完備的管理制度，進一步提升企業(yè)資金的效能。

二、價值鏈視角下的企業(yè)營運資金管理內(nèi)容

宏觀角度來說，企業(yè)營運資金管理大體上可以分為：投資資金、融資資金、流動資金和運轉(zhuǎn)資金。這之中運轉(zhuǎn)資金對企業(yè)有著極其重要的作用，流動資金在大中型企業(yè)中，其運用狀況與企業(yè)經(jīng)營狀況成正相關(guān)關(guān)系。企業(yè)營運資金管理工作的有效推行，財務(wù)人員必須結(jié)合企業(yè)自身的預算狀況，定時實施對應(yīng)的管理活動。以價值鏈為基礎(chǔ)的視角下，企業(yè)營運資金管理分為兩項：首先是資金的運營管理，然后是資金管理技術(shù)。企業(yè)財務(wù)人員必須了解內(nèi)部資金運轉(zhuǎn)狀況，制定企業(yè)自身的資金管理方向，并運用對應(yīng)的資金管理技術(shù)，進一步提升企業(yè)綜合競爭力。另外，財務(wù)人員需要明確資金來源，改善資金管理準則，保證完善企業(yè)營運資金管理制度的基礎(chǔ)上，為企業(yè)締造更高的利潤，減少資金損耗。

三、我國企業(yè)營運資金管理狀況與存在問題

近幾年，我國企業(yè)不斷學習國外營運資金管理的先進理念，進而逐漸完善企業(yè)內(nèi)部現(xiàn)有的管理理論，但我國營運資金管理研究起步較晚，在理論研究上還是存在一定問題，且在企業(yè)實際運用上效果不盡人意，主要體現(xiàn)在下列幾個方面：

（1）營運資金運轉(zhuǎn)效率較低。我國企業(yè)營運資金運轉(zhuǎn)效率較低的狀況比較普遍，主要表現(xiàn)為：首先，資金配置不合理。大部分企業(yè)在投資之初，對要進行的投資項目沒有進行充分的了解，無法對投資的合理性進行準確剖析，使企業(yè)的投資不適宜，進而影響企業(yè)營運資金配置出現(xiàn)不合理狀況，降低了企業(yè)營運資金的運轉(zhuǎn)效率。此外，資金周轉(zhuǎn)速率較慢，企業(yè)不良資產(chǎn)比重較大。企業(yè)應(yīng)收賬款中，呆壞賬的比重在逐步加大，企業(yè)款項無法有效回收，資金不能得到補充，導致資金不足，影響企業(yè)長期發(fā)展。

（2）企業(yè)營運資金結(jié)構(gòu)不完善。企業(yè)營運資金管理的核心部分就是企業(yè)資金結(jié)構(gòu)，但是我國的企業(yè)關(guān)注點往往是營運資金管理流程中降低對資金的使用，更加強調(diào)營運資金的安全，而不是營運資金的使用效率，資金結(jié)構(gòu)改良沒有得到企業(yè)管理層的重視，進而導致我國大部分企業(yè)在營運資金結(jié)構(gòu)上都具有一些問題。部分企業(yè)是負債金額較大，這樣就對企業(yè)償債能力有更高的需求，導致償債風險增大;而還有些企業(yè)謀求的是降低償債風險，這使得企業(yè)流動資金較多，進而使得企業(yè)盈利能力降低，增加持有成本，而且企業(yè)存有大量流動資金，導致企業(yè)無法獲得更好的發(fā)展。

（3）企業(yè)運轉(zhuǎn)過程中資金監(jiān)督不足。流動資金監(jiān)督不足在我國大部分企業(yè)中都發(fā)生過，企業(yè)管理層違反企業(yè)內(nèi)部制度，以個人主觀意愿掌控企業(yè)營運資金的使用，企業(yè)管理層利用手中權(quán)利違規(guī)挪用企業(yè)資金、私自占用企業(yè)資產(chǎn)等情況也時有發(fā)生。造成上述情況的原因，就是由于企業(yè)缺少對資金的監(jiān)督措施及監(jiān)督部門，或者是監(jiān)督部門雖然建立，但沒有完全執(zhí)行企業(yè)監(jiān)督制度，企業(yè)監(jiān)督作用沒有得到體現(xiàn)。另外部分企業(yè)財務(wù)人員不顧企業(yè)規(guī)章制度，在財務(wù)管理上完全按照管理者的意思來處理，使企業(yè)監(jiān)督機制無法充分發(fā)揮。

四、建立價值鏈理論視角下的企業(yè)營運資金管理體系的對策

（1）完善企業(yè)資金結(jié)構(gòu)。建立完善的企業(yè)運營資金管理體系，企業(yè)內(nèi)部人員必須結(jié)合企業(yè)自身特性及經(jīng)營情況，完善資金管理架構(gòu)，在確保資金順利流通的基礎(chǔ)上，提升企業(yè)的整體利潤。企業(yè)經(jīng)營的重要目標就是能夠盈利，在企業(yè)經(jīng)營進程中，將遇到無數(shù)的挑戰(zhàn)，企業(yè)財務(wù)管理人員必須強化自身的職業(yè)素養(yǎng)，在足夠了解企業(yè)的經(jīng)營狀況下，針對企業(yè)經(jīng)營中發(fā)生的問題，制定對應(yīng)的解決措施，進而促使企業(yè)良性穩(wěn)定的發(fā)展。企業(yè)財務(wù)人員一定要明晰企業(yè)的各項資金來源，在確保企業(yè)資金有效利用的情況下，不斷完善企業(yè)資金架構(gòu)。企業(yè)進行資金籌劃工作時，需要財務(wù)制度保障資金籌劃的合理性，并對資金來源明晰根源，提高資金架構(gòu)的完整性。保證企業(yè)資金架構(gòu)的進一步優(yōu)化，確保企業(yè)財務(wù)人員能夠?qū)Ω鞣N資金來源有足夠的認知，進而提升資金的使用率，并加強了企業(yè)抵御資金風險的能力。

（2）加強企業(yè)營運資金管理。企業(yè)營運資金管理內(nèi)容主要由三部分組成，一是現(xiàn)金管理;二是應(yīng)收賬目管理;三是庫存管理。企業(yè)現(xiàn)金管理會對企業(yè)資金流動形成一定作用。按照價值鏈理論的要求，企業(yè)內(nèi)部財務(wù)人員對資金必須嚴加管控，且需要對各類資金的流動狀況有足夠的認知，如果企業(yè)發(fā)生資金不足，需要財務(wù)人員第一時間進行資金補充，確實保障企業(yè)現(xiàn)金得到高效的運用，提升企業(yè)資金的利用率。企業(yè)在處理賬目管理工作時，財務(wù)人員要對企業(yè)規(guī)模有一定了解，在結(jié)合企業(yè)內(nèi)部自身資金運行情況，建立完備的評測體系，減少財務(wù)風險的發(fā)生，保障企業(yè)日常經(jīng)營活動順利進行。同時，強化庫存管理工作，協(xié)調(diào)各個部門，并加強部門之間的信息交流，進而促使企業(yè)經(jīng)營管理制度的合理性及科學性。另外企業(yè)財務(wù)人員需要提升信息化水平，利用互聯(lián)網(wǎng)信息系統(tǒng)將財務(wù)基礎(chǔ)信息錄入到系統(tǒng)中，例如利用ERP系統(tǒng)、用友系統(tǒng)等財務(wù)信息系統(tǒng)，實行財務(wù)信息的錄入、分析等各項工作。

（3）建立完善的營運資金管理制度。如果企業(yè)營運資金管理制度不完善，將直接損害企業(yè)的經(jīng)濟利益。企業(yè)員工以資金營運情況為依據(jù)，完善營運資金管理制度，并提升企業(yè)各項資金的運轉(zhuǎn)。企業(yè)內(nèi)部管理人員在提升管理水平的同時，完善營運資金管理體系，降低營運成本的支出。強化企業(yè)經(jīng)營中的風險管理理念，加強對風險管理的力度，將經(jīng)營風險從根本上解決。企業(yè)建立完善經(jīng)營制度，比如各職能部門按時上報資金運營狀況，加強企業(yè)內(nèi)部審計，財務(wù)對大額支出費用進行完整的審核等，以確保企業(yè)良性健康發(fā)展。

五、結(jié)束語

綜上所述，價值鏈視角下的企業(yè)營運資金體系是提升企業(yè)管理的發(fā)展方向。企業(yè)通過完善企業(yè)資金結(jié)構(gòu)，加強企業(yè)營運資金管理，建立完善的營運資金管理制度等舉措，提升企業(yè)營運資金的利用率及效益，幫助企業(yè)建立競爭優(yōu)勢，確保企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展。

參考文獻

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