（上海國(guó)金租賃有限公司 上海200070）

單純從理論研究的角度看，研究會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性原則的有關(guān)學(xué)者認(rèn)為，同一經(jīng)濟(jì)交易滿(mǎn)足會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性，可以增強(qiáng)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，降低財(cái)務(wù)舞弊的可能性，有利于解決宏觀經(jīng)濟(jì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)采集過(guò)程中的數(shù)據(jù)失真問(wèn)題，也有助于提升財(cái)務(wù)審計(jì)工作的便利性及債權(quán)債務(wù)函證成功的可能性。但是，真實(shí)的環(huán)境是多變且復(fù)雜的，刻意追求會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性，往往也會(huì)導(dǎo)致會(huì)計(jì)信息失真，所以也要具體問(wèn)題具體分析。

一、出租人與承租人的會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性

在融資租賃行業(yè)所適用的租賃會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中，出租人的長(zhǎng)期應(yīng)收款與承租人的長(zhǎng)期應(yīng)付款還沒(méi)有做到完全對(duì)稱(chēng)。究其原因，主要是因?yàn)閭涞诸?lèi)科目未實(shí)現(xiàn)融資收益與未確認(rèn)融資費(fèi)用在確認(rèn)與計(jì)量時(shí)，分別從兩個(gè)角度即出租人和承租人的角度考慮如何計(jì)量租賃實(shí)際利率，這樣考慮的結(jié)果導(dǎo)致租賃雙方按實(shí)際利率法計(jì)算出的未確認(rèn)融資收益和費(fèi)用時(shí)金額不相等。這種結(jié)果并非租賃雙方有意虛增或虛減收入或費(fèi)用，而是考慮了租賃雙方交易實(shí)質(zhì)，存在一定的客觀原因。在會(huì)計(jì)實(shí)務(wù)工作中，融資租賃業(yè)務(wù)關(guān)系中的出租人與承租人對(duì)同一筆租賃業(yè)務(wù)，雙方所確認(rèn)的債權(quán)債務(wù)往往會(huì)不相等，這給財(cái)報(bào)審計(jì)工作造成了一定的困擾，究其原因在于租息部分的確認(rèn)，雙方存在差異。從融資租賃業(yè)務(wù)的交易實(shí)質(zhì)來(lái)看，出租人的收益就是承租人的費(fèi)用，二者理論上應(yīng)該對(duì)稱(chēng)且相等?；谏鲜鲈?，本文從會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性的角度分析融資租賃業(yè)務(wù)中租賃雙方債權(quán)債務(wù)的對(duì)稱(chēng)本質(zhì)，從而解決因不對(duì)稱(chēng)對(duì)融資租賃行業(yè)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響，借此提升出租人與承租人的會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，進(jìn)而防范租賃業(yè)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

二、租賃雙方債權(quán)債務(wù)的對(duì)稱(chēng)性分析

在租賃開(kāi)始日，承租人按照租賃準(zhǔn)則的核算要求，首先需要確定最低租賃付款額及現(xiàn)值、相關(guān)租賃資產(chǎn)的入賬價(jià)值及相應(yīng)的未確認(rèn)融資費(fèi)用等事宜。將確認(rèn)的最低租賃付款額作為長(zhǎng)期應(yīng)付款的入賬依據(jù)，租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值與長(zhǎng)期應(yīng)付款兩者的差確認(rèn)為未確認(rèn)融資費(fèi)用。

從本質(zhì)上來(lái)講，融資租賃業(yè)務(wù)中承租人在初始確認(rèn)時(shí)點(diǎn)上取得的融資額與出租人融出的本金理論上是相等的。在租賃項(xiàng)目的生命周期內(nèi)，承租人預(yù)計(jì)的未確認(rèn)融資費(fèi)用與出租人預(yù)計(jì)的未實(shí)現(xiàn)融資收益，在初始確認(rèn)的時(shí)點(diǎn)，應(yīng)遵從會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性原則，即二者金額相等。如果不相等，即非對(duì)稱(chēng)，意味著出租人或承租人有一方虛增或虛減費(fèi)用，另一方虛增或虛減收益，這樣確認(rèn)的結(jié)果就導(dǎo)致租賃雙方的會(huì)計(jì)核算信息質(zhì)量的可靠性、相關(guān)性受到質(zhì)疑。

以某設(shè)備直租項(xiàng)目為例，具體計(jì)算過(guò)程省略，主要分析租賃雙方債權(quán)債務(wù)的計(jì)算結(jié)果。承租人（A公司）與出租人（B公司）以設(shè)備為租賃物，簽訂一份直租合同，設(shè)備公允價(jià)值70萬(wàn)元。合同涉及的主要條款為：起租日2016年1月。租賃期三年，于2018年年底結(jié)束，租金支付頻率為每半年的月末，每期租金本息合計(jì)15萬(wàn)元。合同規(guī)定半年期利率為7%，承租人初始直接費(fèi)用0.1萬(wàn)元，出租人初始直接費(fèi)用1萬(wàn)元。租賃期滿(mǎn)，承租人享有優(yōu)惠購(gòu)買(mǎi)權(quán)，合同規(guī)定留購(gòu)價(jià)為100元。

（一）承租人（A公司）就該筆租賃業(yè)務(wù)的關(guān)鍵會(huì)計(jì)核算點(diǎn)

在融資租賃合同項(xiàng)下，承租人向出租人支付的租金中，包括本金及租息。承租人每期支付租金時(shí)，每期租金總額沖減長(zhǎng)期應(yīng)付款，租息部分按實(shí)際利率法確認(rèn)為當(dāng)期融資費(fèi)用。未確認(rèn)融資費(fèi)用分?jǐn)偮实拇_定可以選擇出租人的租賃內(nèi)含利率、合同規(guī)定利率、銀行同期貸款利率等。

承租人首先需計(jì)算租賃開(kāi)始日最低租賃付款額及現(xiàn)值，來(lái)確定租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值。最低租賃付款額等于每期租金合計(jì)加留購(gòu)價(jià)等于90 100元；最低租賃付款額現(xiàn)值等于150 000×（P／A，7%，6）+100×（P／F，7%，6）=715 116.6（元），大于租賃開(kāi)始日公允價(jià)值；依據(jù)孰低原則，承租人租賃資產(chǎn)的入賬價(jià)值為公允價(jià)值700 000元，計(jì)算可得未確認(rèn)融資費(fèi)用200 100元；另外1 000元作為價(jià)外費(fèi)用也計(jì)入融資租入資產(chǎn)價(jià)值，此時(shí)，2016年1月1日長(zhǎng)期應(yīng)付款報(bào)表列示金額為=900 100-200 100=700 000（元）。

考慮到承租人以公允價(jià)值入賬，依據(jù)租賃準(zhǔn)則規(guī)定，融資費(fèi)用的分?jǐn)偮市柚匦掠?jì)算。用內(nèi)插法計(jì)算后，融資費(fèi)用分?jǐn)偮蕿?.7%，承租人在租賃項(xiàng)目生命周期內(nèi)采用上述計(jì)算所得的利率即實(shí)際利率分?jǐn)偽创_認(rèn)的融資費(fèi)用。

（二）出租人（B公司）就該筆租賃業(yè)務(wù)的關(guān)鍵會(huì)計(jì)核算點(diǎn)

出租人在承接該直租業(yè)務(wù)時(shí)，首先要考慮計(jì)算這筆租賃業(yè)務(wù)的租賃內(nèi)含利率，用最低租賃收款額等于各期租金的合計(jì)現(xiàn)值再加上留購(gòu)價(jià)的現(xiàn)值，用內(nèi)插法計(jì)算出租賃內(nèi)含利率為7.24%。另出租人在租賃合同談判期間發(fā)生的初始直接費(fèi)用，也計(jì)入最低租賃收款額現(xiàn)值，但是由于在計(jì)算租賃內(nèi)含利率時(shí)已經(jīng)考慮了初始直接費(fèi)用，避免未實(shí)現(xiàn)融資收益高估，應(yīng)同時(shí)調(diào)整長(zhǎng)期應(yīng)收款與未實(shí)現(xiàn)融資收益。依據(jù)計(jì)算出的租賃內(nèi)含利率，出租人在租賃項(xiàng)目生命周期內(nèi)將每期收到的租金，采用上述計(jì)算所得的利率即實(shí)際利率計(jì)算確認(rèn)當(dāng)期的租息收入。

（三）租賃雙方債權(quán)債務(wù)的對(duì)稱(chēng)性分析

考慮租賃雙方折現(xiàn)率不同，初始直接費(fèi)用不同，未確認(rèn)融資費(fèi)用F與未實(shí)現(xiàn)融資收益B總額不相等。出租人在整體租賃期內(nèi)每期確認(rèn)的融資租賃收益最終與出租人承擔(dān)的融資費(fèi)用也是不等的。備抵科目金額不同，也就直接造成長(zhǎng)期應(yīng)收（應(yīng)付）款報(bào)表列示余額不同。見(jiàn)下表。

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三、結(jié)論

由以上分析可知，因承租人與出租人的折現(xiàn)率、初始直接價(jià)外費(fèi)用與未擔(dān)保余值在租賃資產(chǎn)入賬價(jià)值選擇不同的前提下，承租人分?jǐn)偟奈创_認(rèn)融資費(fèi)用與出租人計(jì)算確認(rèn)的未實(shí)現(xiàn)融資收益出現(xiàn)會(huì)計(jì)不對(duì)稱(chēng)現(xiàn)象。即融資租賃資產(chǎn)按照公允價(jià)值入賬，就需要重新計(jì)算折現(xiàn)率，且未擔(dān)保余值產(chǎn)生的租賃收入虛增了出租人的租賃收益。

基于此，要想避免租賃雙方對(duì)同一筆租賃業(yè)務(wù)確認(rèn)的未實(shí)現(xiàn)融資收益與未確認(rèn)融資費(fèi)用的不同，應(yīng)該考慮遵從會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性原則，在租賃雙方訂立合同之初，就確認(rèn)雙方需每期確認(rèn)分?jǐn)偟淖赓U收益與租賃費(fèi)用。那么如果想使租賃雙方承擔(dān)或享有的租賃費(fèi)用或收益符合會(huì)計(jì)對(duì)稱(chēng)性原則，就需要準(zhǔn)則明確規(guī)定雙方折現(xiàn)率選擇需一致。

另外在計(jì)算租賃雙方最低租賃收（付）款額的具體內(nèi)容時(shí)，租賃準(zhǔn)則只是列舉了部分事項(xiàng)，對(duì)于準(zhǔn)則未列舉事項(xiàng)，財(cái)務(wù)人員在計(jì)算租賃內(nèi)含利率時(shí)，準(zhǔn)則對(duì)實(shí)務(wù)的操作指導(dǎo)意義不大。就比如說(shuō)，租賃合同中經(jīng)常出現(xiàn)的在租賃開(kāi)始日，出租人向承租人收取的租賃保證金，準(zhǔn)則中并沒(méi)有提及。出租人向承租人收取的租賃保證金，一般金額都是后幾期的租金，涉及金額也比較大，由承租人提前支付給出租人，往往與最低優(yōu)惠購(gòu)買(mǎi)權(quán)并存，不同于擔(dān)保余值。但是就該筆由出租人提前收取的租賃保證金，從貨幣時(shí)間價(jià)值的角度來(lái)看，至租賃期結(jié)束，它是產(chǎn)生時(shí)間價(jià)值的，但是這部分價(jià)值并沒(méi)有實(shí)際的現(xiàn)金流來(lái)支撐。如果在計(jì)算租賃內(nèi)含利率時(shí)考慮在內(nèi)，會(huì)增加租賃雙方的租賃收益與租賃費(fèi)用。但是換一個(gè)角度來(lái)講，如果出租人將收到的保證金又繼而融資給了其他承租人，必然要產(chǎn)生租賃收益，那么就有可能造成這兩塊收益的重復(fù)確認(rèn)問(wèn)題，從而進(jìn)一步引發(fā)租賃雙方債權(quán)債務(wù)的不對(duì)稱(chēng)性。建議準(zhǔn)則明確像租賃保證金、未擔(dān)保余值這類(lèi)沒(méi)有產(chǎn)生實(shí)際現(xiàn)金流的事項(xiàng)不參與折現(xiàn)率的計(jì)算，從而避免虛增租賃雙方的租賃收益與費(fèi)用。

總之，作為連接實(shí)體經(jīng)濟(jì)與金融機(jī)構(gòu)兩大經(jīng)濟(jì)要素的橋梁，融資租賃業(yè)務(wù)在企業(yè)乃至社會(huì)整體經(jīng)濟(jì)發(fā)展壯大的過(guò)程中都具有舉足輕重的作用。伴隨著社會(huì)整體經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，會(huì)計(jì)核算質(zhì)量與經(jīng)濟(jì)發(fā)展的密切性日益凸顯，租賃雙方會(huì)計(jì)核算的過(guò)程決定著租賃雙方會(huì)計(jì)信息記錄的質(zhì)量，這些信息也是企業(yè)投融資決策的重要依據(jù)。融資租賃會(huì)計(jì)事項(xiàng)有些涉及金額重大或性質(zhì)重要。無(wú)論在出租人業(yè)務(wù)還是承租人業(yè)務(wù)的會(huì)計(jì)處理中，租賃雙方的債權(quán)債務(wù)均存在明顯的對(duì)稱(chēng)性。融資租賃業(yè)務(wù)的開(kāi)展，為租賃雙方帶來(lái)經(jīng)濟(jì)利益的同時(shí)，我們也應(yīng)關(guān)注租賃雙方會(huì)計(jì)核算存在的不對(duì)稱(chēng)性。在融資租賃業(yè)務(wù)發(fā)展壯大的同時(shí)，規(guī)范好租賃雙方的會(huì)計(jì)核算，盡可能提高租賃會(huì)計(jì)信息的質(zhì)量。