羅芳潔

目前，在互聯(lián)網(wǎng)大潮的席卷之下，傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)也逐步實現(xiàn)了互聯(lián)網(wǎng)化，近兩年諸如P2P、區(qū)塊鏈等概念都非?；?，在網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)下，金融理論也有了變化，而關(guān)于互聯(lián)網(wǎng)金融的治理也是被頻頻提及。建立在網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上讓金融行業(yè)重獲生機(jī)的同時，不可避免也出現(xiàn)了一些問題，本文將結(jié)合互聯(lián)網(wǎng)金融體系的特點和發(fā)展困境展開論述，并且根據(jù)實際提出切實可行的解決方案。

金融的核心價值就是資源和信息的分配，無論是時間還是地域的分配模式，都決定了每種金融模式的成敗。在互聯(lián)網(wǎng)迅速崛起的當(dāng)下，金融模式也加上了互聯(lián)網(wǎng)概念，形成了我們?nèi)缃褚饬x上的“互聯(lián)網(wǎng)金融”。傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)最典型例子就是銀行，但是最近兩年大眾更熟知的已經(jīng)變?yōu)橹Ц秾毢臀⑿胖Ц叮胄幸猜?lián)合各大銀行也推出銀聯(lián)業(yè)務(wù)迎接互聯(lián)網(wǎng)金融的新浪潮，可見如今互聯(lián)網(wǎng)金融是一大趨勢。

一、網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上金融體系的特點及發(fā)展困境

（一）貨幣供求理論發(fā)生變化

互聯(lián)網(wǎng)的發(fā)展帶動了網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)之下金融體系的特點也是潛移默化。其中最典型的就是金融的基礎(chǔ)研究對象--貨幣的變化。電子貨幣的出現(xiàn)給傳統(tǒng)貨幣帶來了一定的沖擊。網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)下“電子錢包”的出現(xiàn)，導(dǎo)致了現(xiàn)有的紙幣體系與電子貨幣共存并且相互競爭相互影響的局面。

（二）電子貨幣形式混亂難操縱

嚴(yán)格意義上商業(yè)機(jī)構(gòu)發(fā)行的信用卡，具備儲值功能的智能卡片都能歸為電子貨幣的范疇，加上互聯(lián)網(wǎng)金融科技公司的“電子錢包”，電子貨幣的形式非常多樣。尤其是針對用戶來講，因為習(xí)慣了電子貨幣，已經(jīng)有些難以區(qū)分電子貨幣和傳統(tǒng)貨幣的不同了。在計算國家經(jīng)濟(jì)中的貨幣數(shù)量的時候，除了有傳統(tǒng)貨幣外，還要考慮到電子貨幣的影響。

（三）金融風(fēng)險增多

凱恩斯和弗里德曼的貨幣需求函數(shù)，也因為互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)下的金融體系的改變出現(xiàn)了一定的缺陷。兩者都認(rèn)為貨幣的用途不同但存在著相當(dāng)穩(wěn)定的界限，但這一“穩(wěn)定”的界限已經(jīng)因為電子貨幣的出現(xiàn)變得不“穩(wěn)定”，尤其是隨時隨地進(jìn)行金融交易，導(dǎo)致了金融風(fēng)險增多。原有的貨幣需求理論出現(xiàn)漏洞，因此未來貨幣需求理論應(yīng)當(dāng)將互聯(lián)網(wǎng)上電子貨幣交易的行為納入其中。

（四）網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)下金融監(jiān)管和治理體系不完善

互聯(lián)網(wǎng)金融隨著網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展橫空出世，其發(fā)展經(jīng)歷時間不過十余年。發(fā)展至如今龐大的規(guī)模，金融監(jiān)管和治理并沒有一個完善的體系。近兩年P(guān)2P公司爆雷的新聞層出不窮，導(dǎo)致投資人的金錢打水漂，用戶利益受損而飽個別人之腹的情況應(yīng)當(dāng)嚴(yán)厲制止，而也要求監(jiān)管者將落實互聯(lián)網(wǎng)金融監(jiān)管和治理工作放到首要位置。

二、建立在網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)上的金融治理措施

（一）建立金融科技公司完善自查機(jī)制

互聯(lián)網(wǎng)金融平臺的運營應(yīng)當(dāng)符合《個人信息安全規(guī)范》的標(biāo)準(zhǔn)，并且建立嚴(yán)格的自查機(jī)制。例如，當(dāng)下很多互聯(lián)網(wǎng)金融平臺私自收集用戶信息的情況屢見不鮮，互聯(lián)網(wǎng)金融科技公司應(yīng)當(dāng)建立自查機(jī)制，規(guī)范自身運營，并且貫徹落實相關(guān)部門的要求，出現(xiàn)問題也應(yīng)當(dāng)及時整改，避免同類事件的發(fā)生。大的互聯(lián)網(wǎng)科技金融公司應(yīng)當(dāng)做好帶頭作用，積極自查，小的金融企業(yè)也應(yīng)當(dāng)汲取教訓(xùn)，按照網(wǎng)絡(luò)安全法的規(guī)定開展相關(guān)金融工作，將高安全性作為平臺的核心競爭力。

（二）做好監(jiān)管工作，凈化網(wǎng)絡(luò)金融環(huán)境

央行和相關(guān)工作部分應(yīng)當(dāng)做好監(jiān)管工作，尤其是要完善小型P2P金融產(chǎn)品的風(fēng)險體系。近兩年來問題出現(xiàn)最多的就是小規(guī)模的金融平臺，特別是針對民間融資、網(wǎng)絡(luò)借貸、股權(quán)眾籌、互聯(lián)網(wǎng)金融廣告等實施最嚴(yán)格的監(jiān)管機(jī)制。監(jiān)管部門應(yīng)當(dāng)及時審查小平臺的運營狀況，出現(xiàn)問題及時整改或處以關(guān)停的處罰，同時嚴(yán)格金融平臺的規(guī)?？刂?，杜絕出現(xiàn)平臺資金流轉(zhuǎn)困難連累用戶的問題發(fā)生。加快資金向著優(yōu)質(zhì)安全平臺靠攏，并且敦促平臺建立專業(yè)的風(fēng)控團(tuán)隊，加強(qiáng)企業(yè)監(jiān)管，避免出現(xiàn)挪用資金的情況。

（三） 普及互聯(lián)網(wǎng)金融知識，引導(dǎo)投資者“不踩雷”

近兩年股票、基金、區(qū)塊鏈甚至比特幣的概念都炒得非常火，部分平臺設(shè)立“高收益”的陷阱誘惑部分用戶投資，導(dǎo)致用戶血本無歸。誠然針對近幾年互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展問題，中央已經(jīng)給出諸多管控和整頓工作，尤其是針對網(wǎng)貸和P2P操作推行了非常細(xì)化的行業(yè)規(guī)范，但是“踩雷”現(xiàn)象屢見不鮮，尤其是很多未成年人的網(wǎng)貸事件層出不窮令人心痛，針對與錢沾邊的金融行業(yè)，監(jiān)管出手并不能起到立竿見影的效果，普及金融知識，讓投資人意識到高收益背后的高風(fēng)險，投資賺錢更應(yīng)當(dāng)保證本金的絕對安全，穩(wěn)健投資，不給欺詐平臺“鉆空子”的機(jī)會。

三、結(jié)語

總而言之，互聯(lián)網(wǎng)金融進(jìn)展欣欣向榮的當(dāng)下，將網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)融入到金融發(fā)展中來，促進(jìn)中國經(jīng)濟(jì)的又好又快發(fā)展，將央行和政府的管控作為互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展的總抓手，嚴(yán)格互聯(lián)網(wǎng)金融公司的管控工作并敦促企業(yè)自查自糾。政策要起到“避雷針”的作用，投資人更應(yīng)當(dāng)“不踩雷”，謹(jǐn)慎投資是關(guān)鍵，不被利益所誘惑，就不會給不法平臺可乘之機(jī)，而這也是令互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)又好又快發(fā)展的重要途徑。（作者單位：廣西大學(xué)）