文/謝浴華 編輯/韓英彤

落實(shí)轉(zhuǎn)口貿(mào)易“展業(yè)三原則”

文/謝浴華 編輯/韓英彤

落實(shí)“展業(yè)三原則”，完整地了解和掌握整個(gè)轉(zhuǎn)口交易流程及“穿透”交易，才是轉(zhuǎn)口貿(mào)易審核的關(guān)鍵所在。

從1996年結(jié)售匯管理辦法對(duì)轉(zhuǎn)口貿(mào)易做出相關(guān)規(guī)定開始，我國外匯管理中對(duì)于轉(zhuǎn)口貿(mào)易的管理與規(guī)范一直隨著外匯狀況的變化不斷進(jìn)行著調(diào)整。在當(dāng)前外匯管理宏觀政策的背景下，如何落實(shí)“展業(yè)三原則”，合規(guī)辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易，是銀行從業(yè)人員必須要了解和掌握的。

轉(zhuǎn)口貿(mào)易的主要方式及形式

通常，轉(zhuǎn)口貿(mào)易根據(jù)交易方式主要為兩大類：第一類為傳統(tǒng)的轉(zhuǎn)口貿(mào)易，即貨物不經(jīng)第三國或第三方，直接由供貨方發(fā)貨至購貨方所在地，物權(quán)憑證為海運(yùn)提單。作為貿(mào)易中間商，分別與兩個(gè)境外上下游供銷客戶簽訂供貨和購貨合同，加入的中間商環(huán)節(jié)，一般通過低買高賣間接獲取差價(jià)利潤(rùn)。通俗地說即“兩頭在外”，貨物不經(jīng)過中間商（中國）境內(nèi)。第二類為國內(nèi)興起的保稅區(qū)轉(zhuǎn)口貿(mào)易，即貨物由供貨方發(fā)貨至中間商指定的保稅區(qū)域（含保稅區(qū)、保稅物流園區(qū)或保稅倉），在保稅區(qū)內(nèi)實(shí)現(xiàn)物權(quán)的流轉(zhuǎn)。大宗商品如銅鋁鎳鋅等有色金屬，通常會(huì)采用這種方法。該類貿(mào)易交易標(biāo)的一般會(huì)集中存放在我國上海的外高橋或洋浦保稅區(qū)。

轉(zhuǎn)口貿(mào)易根據(jù)貨物流轉(zhuǎn)，即物權(quán)轉(zhuǎn)移憑證的不同，主要形式可進(jìn)一步分為提單項(xiàng)下轉(zhuǎn)賣和倉單項(xiàng)下轉(zhuǎn)賣。

提單轉(zhuǎn)賣

境外直接轉(zhuǎn)賣，貨物不入境。中間商與供貨商簽訂購貨合同后，由供貨商采用海運(yùn)方式將貨物運(yùn)至中間商指定港口；中間商取得有效物權(quán)憑證的海運(yùn)提單后，如出現(xiàn)境內(nèi)外價(jià)格倒掛或?qū)ふ业较掠钨I方，可在貨物仍在海運(yùn)途中，且未進(jìn)境或清關(guān)之前，轉(zhuǎn)讓提單至下游買方，從中獲取貿(mào)易利差收入，同時(shí)也避免了因進(jìn)境產(chǎn)生進(jìn)口關(guān)稅或其他費(fèi)用等成本支出。

境內(nèi)（區(qū)內(nèi)）倉單轉(zhuǎn)提單，貨物先入境、再出境。中間商與供貨商進(jìn)行保稅區(qū)交易，將存放在保稅監(jiān)管倉的貨物，直接轉(zhuǎn)賣至下游買方，并將貨物從保稅區(qū)域運(yùn)至境外下游買方指定的交割地點(diǎn)。該類情況主要發(fā)生在境外價(jià)格高于境內(nèi)價(jià)格，或境外需求大于境內(nèi)需求的情況下，實(shí)現(xiàn)貨物從保稅區(qū)轉(zhuǎn)移至境外銷售。

倉單轉(zhuǎn)賣

境內(nèi)倉單直接轉(zhuǎn)賣，貨物已入境、不通關(guān)。中間商與供貨商進(jìn)行保稅區(qū)交易，將存放在保稅監(jiān)管倉的貨物，轉(zhuǎn)賣至下游購貨方。貨物不進(jìn)行轉(zhuǎn)移，仍存放在保稅區(qū)域，但更換了該批貨物的物權(quán)持有人。

境外倉單直接轉(zhuǎn)賣，貨物不入境、不通關(guān)。交易類似境內(nèi)倉單直接轉(zhuǎn)賣，但明確交易貨物存放在境外指定交割倉庫，如LME倫敦金屬交易所倉庫，由中間商向其他境外買方轉(zhuǎn)讓倉單，通過轉(zhuǎn)賣倉單實(shí)現(xiàn)貨物在境外的物理交收，而資金則實(shí)現(xiàn)境內(nèi)外流轉(zhuǎn)，境外貨物的物理地點(diǎn)未發(fā)生變化。

當(dāng)前，轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)中存在的問題是，如何確認(rèn)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的真實(shí)性和合理性，實(shí)質(zhì)上就是銀行如何在轉(zhuǎn)口貿(mào)易中落實(shí)“展業(yè)三原則”的問題。

轉(zhuǎn)口貿(mào)易中的“展業(yè)三原則”

2016年，外匯監(jiān)管改革力度進(jìn)一步加大，要求銀行按照“展業(yè)三原則”審查外匯業(yè)務(wù)。這推動(dòng)了“規(guī)則監(jiān)管”向“原則監(jiān)管”的轉(zhuǎn)變。以“了解客戶、了解業(yè)務(wù)、盡職審查”為內(nèi)容的展業(yè)三原則,明確和細(xì)化了商業(yè)銀行對(duì)貿(mào)易服務(wù)及轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)發(fā)展與風(fēng)險(xiǎn)管理的要求，并成為監(jiān)管衡量商業(yè)銀行管理水平的尺度標(biāo)準(zhǔn)。筆者認(rèn)為，轉(zhuǎn)口貿(mào)易的存在和發(fā)展，有其必然性與階段性。當(dāng)前，轉(zhuǎn)口貿(mào)易業(yè)務(wù)中存在的問題是，如何確認(rèn)轉(zhuǎn)口貿(mào)易的真實(shí)性和合理性，實(shí)質(zhì)上就是銀行如何在轉(zhuǎn)口貿(mào)易中落實(shí)“展業(yè)三原則”的問題。這其中完整地了解和掌握整個(gè)轉(zhuǎn)口交易流程并“穿透”交易才是關(guān)鍵所在。

其一，審慎選擇客戶，做好客戶調(diào)查?！傲私饪蛻?，了解客戶的業(yè)務(wù)”是銀行開展轉(zhuǎn)口貿(mào)易結(jié)算和融資的前提條件。首先，銀行應(yīng)設(shè)定企業(yè)成立年限要求，要求具備轉(zhuǎn)口貿(mào)易資質(zhì)，原則上正常經(jīng)營轉(zhuǎn)口貿(mào)易至少2—3年以上，期間無監(jiān)管處罰等不良記錄，執(zhí)行動(dòng)態(tài)的名單制客戶管理。其次，該類客戶不能僅有轉(zhuǎn)口貿(mào)易這一單一的經(jīng)營范圍，以排除專門依靠虛構(gòu)轉(zhuǎn)口貿(mào)易背景而設(shè)立的“空殼公司”；同時(shí)，還可通過第三方調(diào)查機(jī)構(gòu)查詢其境外上下游企業(yè)資信，如對(duì)在香港區(qū)域注冊(cè)的交易對(duì)手，可以直接通過查詢香港公司注冊(cè)處等官方機(jī)構(gòu)加以核實(shí)。最后，銀行不僅需要關(guān)注轉(zhuǎn)口貿(mào)易商資信情況和經(jīng)營狀況，同時(shí)，也要進(jìn)一步排查其與上游和下游客戶是否為關(guān)聯(lián)企業(yè)，之間是否存在關(guān)聯(lián)交易，以避免境內(nèi)外企業(yè)相勾結(jié)，聯(lián)合虛構(gòu)貿(mào)易背景套取銀行資金。

其二，嚴(yán)格審查交易的合理性。銀行辦理該項(xiàng)業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)該深入了解和充分掌握企業(yè)辦理轉(zhuǎn)口交易的動(dòng)因。建議從以下方面審查交易的合理性：首先，訂立兩兩合同條款時(shí)是否遵循一般商業(yè)慣例，如是否為“低買高賣”。其次，作為中間商不承擔(dān)資金風(fēng)險(xiǎn)和價(jià)格變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)，原則上，其分別與上下游簽訂的購銷合同，在內(nèi)容上會(huì)采取“背對(duì)背”的方式約定，以有效抵消交易風(fēng)險(xiǎn)。再次，交易貨物定價(jià)及貨值變動(dòng)是否合理。對(duì)于大宗商品定價(jià)，可以直接查詢LME或上海期貨交易所、大商所等，但對(duì)于如紅酒、紡織品、冷凍食品等一般消費(fèi)品，如何確定其定價(jià)合理性、不同交易日之間價(jià)格是否會(huì)出現(xiàn)變動(dòng)及變動(dòng)幅度，則需要銀行從業(yè)人員找到科學(xué)、公允的方法進(jìn)行判定。最后，綜合以上各類因素綜合判斷整個(gè)交易的合理性。

其三，做好“三流”環(huán)節(jié)的監(jiān)控與核查。無論是一般貿(mào)易還是轉(zhuǎn)口貿(mào)易，銀行均應(yīng)加強(qiáng)對(duì)客戶經(jīng)營情況的調(diào)查和業(yè)務(wù)背景資料的審查，做好對(duì)整個(gè)貿(mào)易鏈上的單據(jù)流、資金流、貨物流的監(jiān)控與核查。

單據(jù)流。主要涉及下列單據(jù)：①交易合同。銀行重點(diǎn)應(yīng)審核中間商與上下游交易對(duì)手之間的購銷合同。原則上，上游合同買方應(yīng)與下游合同賣方一致，合同中的品名、數(shù)量應(yīng)保持一致，轉(zhuǎn)口的收入金額應(yīng)大于支付金額。②貨權(quán)憑證。重點(diǎn)應(yīng)審核涉及貨物流轉(zhuǎn)的提單或倉儲(chǔ)憑證的真實(shí)性與唯一性。以海運(yùn)交易模式為例。在該模式下，提單根據(jù)簽發(fā)方身份不同，可分為船東提單（Master Bill of Lading）和貨代提單（Forwarder Bill of Lading）。對(duì)于船東提單，可以直接登錄船公司如Maersk Line、MSC和COSCO等世界著名航運(yùn)公司的官方網(wǎng)站，查詢On Board Date、Vessel Name、Voyage等關(guān)鍵信息；而對(duì)于貨代提單，則難以或無法查詢到具體信息，存在虛構(gòu)貿(mào)易的可能性較大。因此，建議海運(yùn)模式下首選船東提單，作為轉(zhuǎn)口貿(mào)易項(xiàng)下的重要貨權(quán)憑證。而在保稅區(qū)交易模式下，倉單是貨權(quán)憑證，應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注倉儲(chǔ)機(jī)構(gòu)的資信。目前，保稅區(qū)內(nèi)的大宗商品如有色金屬，主要倉儲(chǔ)在C.Steinweg、Pacorini Metals、GKE和CWT四大國際性倉儲(chǔ)公司，銀行可以選擇通過郵件、電話或到倉儲(chǔ)方現(xiàn)場(chǎng)確認(rèn)物權(quán)單據(jù)的真實(shí)性和唯一性。此外，銀行在辦理轉(zhuǎn)口貿(mào)易融資時(shí)，還可以要求對(duì)提單或倉單進(jìn)行批注，這樣可以有效防止利用單據(jù)重復(fù)融資或多頭融資。③發(fā)票及其他單據(jù)。重點(diǎn)應(yīng)審核單據(jù)之間的品名、數(shù)量、重量等要素是否相符，各期限和日期是否合理，依據(jù)“單單一致、單證相符”的單據(jù)處理原則，從嚴(yán)把關(guān)審核。

資金流。無論是“先收后支”抑或“先支后收”方式，除了嚴(yán)格執(zhí)行前述外匯監(jiān)管政策規(guī)定外，銀行應(yīng)建立客戶賬戶資金監(jiān)管臺(tái)賬，分別針對(duì)企業(yè)正常的資金流動(dòng)與轉(zhuǎn)口貿(mào)易項(xiàng)下資金流動(dòng)進(jìn)行監(jiān)控，做好賬戶管理；如涉及融資業(yè)務(wù)，還應(yīng)該確保融資期限與貨款回款期限相匹配。

貨物流。從當(dāng)前具有可操作性的方式來看，可以通過第三方船情調(diào)查或第三方網(wǎng)站進(jìn)行查詢。如通過www. track-trace.com或www.shipxy. com，即可以查詢到航次、航線以及集裝箱等關(guān)鍵信息。如果交易貨物在保稅區(qū)或保稅倉內(nèi)，銀行還可以選擇現(xiàn)場(chǎng)走訪倉庫，以掌握交易貨物的流向?qū)嶋H，并形成貸后走訪報(bào)告。

銀行落實(shí)“展業(yè)三原則”，關(guān)鍵是貫徹和執(zhí)行好監(jiān)管部門對(duì)于轉(zhuǎn)口貿(mào)易的管理規(guī)定和階段性要求，從嚴(yán)審查轉(zhuǎn)口貿(mào)易的整個(gè)交易過程，并及時(shí)與監(jiān)管部門進(jìn)行業(yè)務(wù)溝通與信息反饋。

綜上，銀行落實(shí)“展業(yè)三原則”，關(guān)鍵是貫徹和執(zhí)行好監(jiān)管部門對(duì)于轉(zhuǎn)口貿(mào)易的管理規(guī)定和階段性要求，從嚴(yán)審查轉(zhuǎn)口貿(mào)易的整個(gè)交易過程，并及時(shí)與監(jiān)管部門進(jìn)行業(yè)務(wù)溝通與信息反饋，以確保銀企雙方都能合法與合規(guī)地開展轉(zhuǎn)口業(yè)務(wù)。

作者單位：中國建設(shè)銀行廣東省分行