盧宏逸

【摘 要】隨著我國(guó)科技的發(fā)展及人們生活質(zhì)量的提高，中央空調(diào)已走進(jìn)各行各業(yè)，其中寫字樓對(duì)中央空調(diào)的需求量無論在新機(jī)安裝還是節(jié)能改造方面都呈上升的趨勢(shì)。在政策扶持與技術(shù)革新雙輪推動(dòng)的背景下，中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)將淘汰落后產(chǎn)品及產(chǎn)能，并對(duì)產(chǎn)品進(jìn)行更新優(yōu)化，該產(chǎn)業(yè)將會(huì)進(jìn)入快速發(fā)展時(shí)期。

【關(guān)鍵詞】中央空調(diào)；節(jié)能；革新

【中圖分類號(hào)】F426 【文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼】A 【文章編號(hào)】1674-0688（2017）11-0113-03

近年來，中央空調(diào)行業(yè)在國(guó)內(nèi)發(fā)展勢(shì)頭良好，在國(guó)家“十三五”規(guī)劃及供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革等一系列政策推動(dòng)的背景下，以利用可再生能源的既可供熱又可供暖的地?zé)嵩幢眉夹g(shù)系統(tǒng)中央空調(diào)等節(jié)能中央空調(diào)將有十分可觀的發(fā)展前景，家用中央空調(diào)的技術(shù)革新如“TR+”等技術(shù)也會(huì)逐步在市場(chǎng)上嶄露頭角。在政策扶持與技術(shù)革新雙輪推動(dòng)的背景下，中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)將重新洗牌，淘汰落后產(chǎn)品及產(chǎn)能、對(duì)產(chǎn)品更新優(yōu)化，同時(shí)隨著國(guó)內(nèi)經(jīng)濟(jì)環(huán)境變好、上下游產(chǎn)業(yè)利好及消費(fèi)者自身不斷提高的環(huán)保節(jié)能意識(shí)，該產(chǎn)業(yè)將會(huì)進(jìn)入快速發(fā)展時(shí)期。

1 行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀

1.1 行業(yè)政策

1.1.1 推進(jìn)城鎮(zhèn)綠色建筑比重，空調(diào)節(jié)能改造迎利好

2014年3月16日，國(guó)務(wù)院印發(fā)《國(guó)家新型城鎮(zhèn)化規(guī)劃（2014—2020年）》，該規(guī)劃提出大力推進(jìn)城鎮(zhèn)綠色建筑占新建建筑的比重，該比重將在2020年實(shí)現(xiàn)50%，有望達(dá)到70億m3。綠色建筑的實(shí)施，預(yù)示著中央空調(diào)系統(tǒng)的節(jié)能改造將長(zhǎng)期利好中央空調(diào)行業(yè)的增長(zhǎng)。

1.1.2 加大節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)化科研力度，強(qiáng)化標(biāo)準(zhǔn)實(shí)施

2015年4月4日，國(guó)務(wù)院辦公廳發(fā)布《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于加強(qiáng)節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)化工作的意見》（國(guó)辦發(fā)〔2015〕16號(hào)），文件提出創(chuàng)新節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)化管理機(jī)制，健全節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)體系，強(qiáng)化節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)實(shí)施與監(jiān)督，同時(shí)修訂強(qiáng)制性能效、能耗限額標(biāo)準(zhǔn)，倒逼產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)，淘汰落后產(chǎn)品及產(chǎn)能，實(shí)現(xiàn)高水平、標(biāo)準(zhǔn)化能耗限額全覆蓋。該文件中特別指出各部委應(yīng)選擇具有示范作用和輻射效應(yīng)的園區(qū)或重點(diǎn)用能企業(yè)，建設(shè)節(jié)能標(biāo)準(zhǔn)化示范項(xiàng)目，推廣低溫余熱發(fā)電、吸收式熱泵供暖、冰蓄冷、高效電機(jī)及電機(jī)系統(tǒng)等先進(jìn)節(jié)能技術(shù)、設(shè)備，提升企業(yè)能源利用效率。因此，科研能力的高低在很大程度上決定了中央空調(diào)企業(yè)的發(fā)展，中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)未來的競(jìng)爭(zhēng)勢(shì)必更激烈，同時(shí)也意味擁有更多的機(jī)會(huì)。

1.1.3 建設(shè)生態(tài)文明，實(shí)現(xiàn)發(fā)展與環(huán)境改善雙贏

2017年1月5日，國(guó)務(wù)院發(fā)布《國(guó)務(wù)院關(guān)于印發(fā)“十三五”節(jié)能減排綜合工作方案的通知》（國(guó)發(fā)〔2016〕74號(hào)）及《“十三五”節(jié)能減排綜合工作方案》，以上文件提出優(yōu)化產(chǎn)業(yè)和能源結(jié)構(gòu)、加強(qiáng)重點(diǎn)領(lǐng)域節(jié)能和大力發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)等總體框架，其中在加強(qiáng)重點(diǎn)領(lǐng)域節(jié)能方面，部分文件指出強(qiáng)化建筑節(jié)能、強(qiáng)化重點(diǎn)用能單位節(jié)能管理，無疑是中央空調(diào)行業(yè)一大利好。同時(shí)，建立城市智慧能源系統(tǒng)、智能樓宇、智能小區(qū)和智能工廠也將為中央空調(diào)行業(yè)提供巨大的市場(chǎng)。

1.1.4 切實(shí)落實(shí)節(jié)能優(yōu)先戰(zhàn)略，推動(dòng)能源生產(chǎn)和消費(fèi)革命

2017年1月5日，發(fā)改委發(fā)布《關(guān)于印發(fā)〈“十三五”全民節(jié)能行動(dòng)計(jì)劃〉的通知》（發(fā)改環(huán)資〔2016〕2705號(hào)），計(jì)劃提出的“三個(gè)行動(dòng)”（高效節(jié)能產(chǎn)品倍增行動(dòng)、用能產(chǎn)品能效領(lǐng)跑者行動(dòng)及完善節(jié)能產(chǎn)品推廣機(jī)制行動(dòng)）對(duì)節(jié)能設(shè)備的產(chǎn)銷量、能效領(lǐng)跑產(chǎn)品的技術(shù)研發(fā)及能效產(chǎn)品的鼓勵(lì)政策都做出了明確要求，而中央空調(diào)作為節(jié)能環(huán)保革新的其中一大類產(chǎn)品，隨著客戶環(huán)保意識(shí)的提高，其技術(shù)革新、產(chǎn)品換代和客戶參與度都將為中央空調(diào)行業(yè)的市場(chǎng)關(guān)注度提供積極的幫助。

1.2 市場(chǎng)規(guī)模及供需狀況

隨著科技的發(fā)展和消費(fèi)者對(duì)生活質(zhì)量要求的提升，中央空調(diào)已走進(jìn)各行各業(yè)，同時(shí)在國(guó)家出臺(tái)一系列利好政策與推動(dòng)工業(yè)、煤改電等改革的背景下，中央空調(diào)總體容量大幅攀升。整個(gè)中央空調(diào)市場(chǎng)規(guī)模及供需狀況都在向行業(yè)釋放出積極信號(hào)。

（1）需求方面。2016年下半年以來，受益于房地產(chǎn)市場(chǎng)活躍、居民置業(yè)情緒高漲等因素，新建寫字樓、商場(chǎng)、酒店等商業(yè)建筑對(duì)中央空調(diào)的需求量節(jié)節(jié)攀升。與此同時(shí)，技術(shù)進(jìn)步、中高端和改善型住宅消費(fèi)者群體對(duì)于生活品質(zhì)要求的提升，也使得家用中央空調(diào)的發(fā)展備受矚目。多重因素使得商業(yè)建筑及住宅對(duì)中央空調(diào)的需求量無論在新機(jī)安裝還是節(jié)能改造方面都呈上升趨勢(shì)。根據(jù)“房天下”（Fang.com）網(wǎng)站統(tǒng)計(jì)，2017年1～7月份，全國(guó)商品房銷售面積為86 351萬m3，同比增長(zhǎng)14%，其中住宅銷售面積增長(zhǎng)11.5%，辦公樓銷售面積增長(zhǎng)33.7%，商業(yè)營(yíng)業(yè)用房銷售面積增長(zhǎng)29.4%。與之對(duì)應(yīng)的是由中國(guó)家用電器協(xié)會(huì)公布的數(shù)據(jù)顯示，2017年上半年家用中央空調(diào)市場(chǎng)規(guī)模同比增長(zhǎng)44.2%，規(guī)模達(dá)到了180億元。城鎮(zhèn)化建設(shè)將帶來商業(yè)配套的需求，從而衍生出城市寫字樓、酒店、商場(chǎng)等商業(yè)建筑的興建。隨著人們對(duì)環(huán)境舒適度要求的提升，新建商業(yè)建筑對(duì)中央空調(diào)的需求量遠(yuǎn)大于傳統(tǒng)商業(yè)建筑，因此城鎮(zhèn)化建設(shè)將帶來大量的中央空調(diào)需求。根據(jù)《中華人民共和國(guó)國(guó)民經(jīng)濟(jì)和社會(huì)發(fā)展“十三五”規(guī)劃綱要》，“十三五”期間將加快發(fā)展文化、體育等領(lǐng)域公共服務(wù)。未來公共圖書館、博物館、體育場(chǎng)館等公共設(shè)施的興建將會(huì)帶動(dòng)包括中央空調(diào)產(chǎn)品在內(nèi)的相關(guān)配套實(shí)施的需求。而特色小鎮(zhèn)、軌道交通、公共醫(yī)療系統(tǒng)等公眾項(xiàng)目同樣會(huì)助力中央空調(diào)行業(yè)需求。

（2）整體規(guī)模方面。國(guó)內(nèi)整體經(jīng)濟(jì)形勢(shì)良好帶動(dòng)了中央空調(diào)業(yè)發(fā)展。根據(jù)“艾肯觀察”統(tǒng)計(jì)，2017年上半年全國(guó)中央空調(diào)市場(chǎng)整體容量超過400億元，同比2016年上半年的增長(zhǎng)率達(dá)到22.9%，市場(chǎng)增速達(dá)最近幾年新高。戶式中央空調(diào)在中央空調(diào)里的占比情況也呈超速增長(zhǎng)趨勢(shì)，從2013年的20%的占比到2017年超過40%的占比，增長(zhǎng)比例實(shí)現(xiàn)翻一番。其中，多聯(lián)機(jī)以超過半數(shù)的市場(chǎng)占有率穩(wěn)居首位，在各品類中領(lǐng)跑，份額同比增長(zhǎng)5.1%，單元機(jī)份額也略有增長(zhǎng)。家裝和零售市場(chǎng)則更多地拉動(dòng)多聯(lián)機(jī)和單元機(jī)產(chǎn)品份額增長(zhǎng)。受工業(yè)項(xiàng)目市場(chǎng)回暖、北方煤改電市場(chǎng)愈演愈烈等因素影響，中央空調(diào)市場(chǎng)也大幅受益，各區(qū)域規(guī)模全線增長(zhǎng)，其中西北、東北戶式中央空調(diào)同比市場(chǎng)規(guī)模分別比2016年增長(zhǎng)35.1%和37.0%，華北的增幅更是高達(dá)47.1%。此外，工業(yè)增速創(chuàng)下2015年以來的最好水平，居民可支配收入實(shí)際增速繼續(xù)跑贏GDP，民間投資和制造業(yè)投資增速都在回升，可以預(yù)見未來中央空調(diào)市場(chǎng)規(guī)模仍將保持高速增長(zhǎng)。

（3）銷售方面。從2011—2017年中央空調(diào)市場(chǎng)內(nèi)外銷表現(xiàn)來看，內(nèi)銷市場(chǎng)好于外銷，2017年一季度，中央空調(diào)內(nèi)銷值達(dá)到142億元，增長(zhǎng)高達(dá)19.74%，外銷市場(chǎng)銷售額為18億元，同比增長(zhǎng)也達(dá)到9.26%。總的來說，無論是內(nèi)銷還是外銷，可以透過數(shù)據(jù)感受到國(guó)產(chǎn)品牌在市場(chǎng)中扮演著越來越重要的角色。國(guó)民自信心提升、企業(yè)自身高額研發(fā)投入、人工和原材料成本優(yōu)勢(shì)等諸多因素的推動(dòng)下，日韓系、歐美系品牌空調(diào)不再具備優(yōu)勢(shì)，市場(chǎng)份額倒擠。分系別來看，國(guó)產(chǎn)系品牌空調(diào)占比達(dá)55.5%，占主導(dǎo)地位，份額上升超過6.4%，日韓系品牌空調(diào)占比為40.9%，份額下降超過6.7%，歐美系品牌空調(diào)占3.6%。通過數(shù)據(jù)可以看出，國(guó)產(chǎn)系品牌在戶式中央空調(diào)市場(chǎng)的積極布局取得了顯著的成效是不爭(zhēng)的事實(shí)，而以“美的”“格力”等巨頭為首的國(guó)產(chǎn)中央空調(diào)制造商的市場(chǎng)份額全線提升。

1.3 行業(yè)上市公司對(duì)比

上市公司作為能夠比較可靠獲取相關(guān)數(shù)據(jù)的公司，其經(jīng)營(yíng)狀況能夠在一定程度上反映行業(yè)的整體情況。根據(jù)WIND資訊統(tǒng)計(jì)，涉及中央空調(diào)行業(yè)的上市公司有4家，分別為“春蘭股份”“海信科龍”“美的集團(tuán)”和“格力電器”。截至2017年三季度，4家上市公司分別實(shí)現(xiàn)收入4.39億元、263.94億元、1 877.64億元和1 120.27億元，分別實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)0.54億元、17.30億元、150.00億元和154.61億元。4家上市公司營(yíng)業(yè)收入分別比2016年同期增長(zhǎng)190.37%、29.19%、60.38%和33.73%，凈利潤(rùn)分別比2016年同期增長(zhǎng)29.71%、96.65%、17.08%和37.42%。其中，“美的集團(tuán)”和“格力電器”的市值更已分別達(dá)到3 700億元和2 800億元。從行業(yè)來看，2017年以來，分行業(yè)對(duì)比空調(diào)行業(yè)62.90%的漲幅也遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過其他行業(yè)，上市公司優(yōu)異的盈利能力也從側(cè)面反映出整個(gè)中央空調(diào)行業(yè)發(fā)展在市場(chǎng)中比較強(qiáng)勢(shì)。

細(xì)分至空調(diào)制造來看，主營(yíng)制冷產(chǎn)品及房地產(chǎn)業(yè)的“春蘭股份”2017年上半年空調(diào)制冷產(chǎn)品銷售增長(zhǎng)127.67%，是公司營(yíng)業(yè)收入及利潤(rùn)的主要增長(zhǎng)點(diǎn)。主營(yíng)冰洗和空調(diào)業(yè)務(wù)的“海信科龍”其空調(diào)業(yè)務(wù)收入占主營(yíng)業(yè)務(wù)收入的53.32%，收入同比增長(zhǎng)57.38%，其中2017年上半年公司空調(diào)產(chǎn)品出口量同比增長(zhǎng)70.8%，遠(yuǎn)高于行業(yè) 12.3%的增長(zhǎng)水平?？照{(diào)銷售業(yè)績(jī)良好同樣為公司業(yè)績(jī)?cè)鲩L(zhǎng)的直接誘因。作為行業(yè)巨頭的“美的集團(tuán)”，其暖通空調(diào)為公司實(shí)現(xiàn)收入接近50%，暖通空調(diào)營(yíng)業(yè)收入同期增長(zhǎng)41.52%，2017年以來以近10億元對(duì)中央空調(diào)研發(fā)的投入也反映了企業(yè)對(duì)該行業(yè)發(fā)展的重視。2017年上半年，“美的”中央空調(diào)市場(chǎng)占有率達(dá)18.7%，繼續(xù)領(lǐng)跑市場(chǎng)。另一巨頭“格力電器”，則以25%銷售增長(zhǎng)的成績(jī)單位居行業(yè)前列。各上市公司在中央空調(diào)板塊漂亮的盈利曲線也體現(xiàn)了該行業(yè)的良好發(fā)展趨勢(shì)。

2 存在風(fēng)險(xiǎn)

（1）房地產(chǎn)調(diào)控政策風(fēng)險(xiǎn)。中央空調(diào)與房地產(chǎn)裝修聯(lián)系緊密，作為房地產(chǎn)裝修的重要一環(huán)，房地產(chǎn)調(diào)控會(huì)導(dǎo)致中央空調(diào)產(chǎn)業(yè)的波動(dòng)。中央空調(diào)產(chǎn)品未來面臨的精裝修配套市場(chǎng)目前仍處于初步發(fā)展階段，用戶對(duì)于采購(gòu)價(jià)格、品牌認(rèn)知仍存在瓶頸，企業(yè)要突破困局還是要從提高技術(shù)、質(zhì)量和服務(wù)來提升競(jìng)爭(zhēng)力，以滿足開發(fā)商、用戶的更高要求。2017年，各地近期出臺(tái)的一系列樓市調(diào)控政策也會(huì)對(duì)中央空調(diào)需求存在潛在的影響。

（2）原材料價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)。從中央空調(diào)行業(yè)宏觀環(huán)境來看，該行業(yè)上游為大宗金屬行業(yè)，其原材料包括鋼、銅、鋁等，價(jià)格存在一定的波動(dòng)性，對(duì)行業(yè)內(nèi)企業(yè)生產(chǎn)成本具有一定的影響。如果未來主要原材料價(jià)格向不利于行業(yè)的方向波動(dòng)，將會(huì)對(duì)行業(yè)內(nèi)企業(yè)的盈利能力產(chǎn)生一定的影響。

（3）市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。節(jié)能減排是我國(guó)的一項(xiàng)重要戰(zhàn)略決策，由于目前以地源熱泵為主要技術(shù)的中央空調(diào)企業(yè)具有節(jié)能減排效果明顯、運(yùn)營(yíng)費(fèi)用低等諸多突出優(yōu)勢(shì)，因此國(guó)家對(duì)該類項(xiàng)目的扶持力度不斷加大，市場(chǎng)需求不斷擴(kuò)大，必定會(huì)吸引更多國(guó)內(nèi)外企業(yè)進(jìn)入該市場(chǎng)，從而加劇市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，為今后整個(gè)行業(yè)的發(fā)展帶來市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)。

（4）同質(zhì)化風(fēng)險(xiǎn)。盡管中央空調(diào)作為家用空調(diào)的升級(jí)，在技術(shù)上仍在不斷創(chuàng)新，但在短期內(nèi)實(shí)現(xiàn)比較大的技術(shù)突破不太現(xiàn)實(shí)。目前，中央空調(diào)技術(shù)已比較成熟，在缺乏突破的情況下，技術(shù)領(lǐng)域的同質(zhì)化會(huì)給企業(yè)帶來很大風(fēng)險(xiǎn)。

3 建議

（1）企業(yè)應(yīng)合理估計(jì)產(chǎn)品供應(yīng)量、原材料價(jià)格變化趨勢(shì)，避免由于樓市限購(gòu)、原材料價(jià)格上升等負(fù)面消息影響，導(dǎo)致產(chǎn)品需求量驟減積壓存貨。

（2）企業(yè)應(yīng)重視科學(xué)技術(shù)研究，增加科研投入、提高產(chǎn)品研發(fā)能力，積極響應(yīng)國(guó)家相關(guān)政策，避免因技術(shù)無法跟上潮流、難以符合行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)及指標(biāo)而被淘汰。

（3）企業(yè)應(yīng)重視人才培養(yǎng)，穩(wěn)抓團(tuán)隊(duì)建設(shè)，創(chuàng)新機(jī)制留住人才，提高企業(yè)綜合實(shí)力，避免行業(yè)熱度較高時(shí)期缺乏市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

4 結(jié)語(yǔ)

中央空調(diào)行業(yè)在經(jīng)歷2015年的低迷之后正在逐步回暖，無論是從國(guó)家政策鼓勵(lì)、整體經(jīng)濟(jì)形勢(shì)好轉(zhuǎn)，還是從行業(yè)本身所具備的良好競(jìng)爭(zhēng)力來看，目前中央空調(diào)行業(yè)的發(fā)展十分值得我們期待，中央空調(diào)行業(yè)正在迎來發(fā)展的春天。

參 考 文 獻(xiàn)

[1]耿哲平.中央空調(diào)的節(jié)能研究與解決方案[J].中國(guó)房地產(chǎn)業(yè)，2017（22）.

[2]趙艷豐.中央空調(diào)企業(yè)全球化采購(gòu)“痛點(diǎn)”分析[J].供熱制冷，2015（1）.

[3]張彥斌，王東春，王思琦.2016年中央空調(diào)市場(chǎng)“探底回升”[J].制冷與空調(diào)，2017，17（3）.

[責(zé)任編輯：高海明]