張梅

【摘 要】伴隨著社會(huì)主義市場經(jīng)濟(jì)的迅速發(fā)展的同時(shí)，但是也給我國各行各業(yè)帶來了諸多的風(fēng)險(xiǎn)和機(jī)遇，如我國商業(yè)銀行正面臨金融風(fēng)險(xiǎn)，因此本文就此根據(jù)《巴塞爾協(xié)議II》將金融風(fēng)險(xiǎn)劃分為不同類型，進(jìn)而闡述商業(yè)銀行風(fēng)險(xiǎn)管理理論和方法，目的是能夠有效的應(yīng)對商業(yè)銀行所面臨的風(fēng)險(xiǎn)，以促進(jìn)商業(yè)銀行的良好可持續(xù)性發(fā)展。

【關(guān)鍵詞】商業(yè)銀行；金融風(fēng)險(xiǎn)；風(fēng)險(xiǎn)分類；管理

一、引言

一般來講，銀行是屬于風(fēng)險(xiǎn)高的行業(yè)，其風(fēng)險(xiǎn)類型也是具有不同種類，風(fēng)險(xiǎn)管理能力的強(qiáng)弱決定著商業(yè)銀行能夠承受風(fēng)險(xiǎn)的大小，進(jìn)而影響著是否能降低因風(fēng)險(xiǎn)而帶來的損失大小，甚至是否存在著因有效管理風(fēng)險(xiǎn)來獲取一定的利潤。此外，在歷史也有不少因?yàn)闊o法有效管理風(fēng)險(xiǎn)而導(dǎo)致銀行倒閉，甚至能夠引起地域性或者全球性的金融危機(jī)。故對風(fēng)險(xiǎn)管理能力的強(qiáng)弱不僅關(guān)系著商業(yè)銀行的生存和發(fā)展，也對整個(gè)經(jīng)濟(jì)體系和金融體系的發(fā)展有著重大的影響。

二、對金融風(fēng)險(xiǎn)概念及其分類進(jìn)行闡述

廣義風(fēng)險(xiǎn)主要是指純粹風(fēng)險(xiǎn)，收益風(fēng)險(xiǎn)以及經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)，純粹風(fēng)險(xiǎn)的含義是指風(fēng)險(xiǎn)的產(chǎn)生對商業(yè)銀行只能帶來損失而不能帶來收益，收益風(fēng)險(xiǎn)則是恰好相反，只會(huì)帶來收益而不帶來損失，但是這種收益的多少是無法確定的；經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)則是指商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和金融風(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)風(fēng)險(xiǎn)含義是企業(yè)為了謀求自身發(fā)展而自愿承受的風(fēng)險(xiǎn)，金融風(fēng)險(xiǎn)是指由于在金融市場上的交易金融資產(chǎn)價(jià)格所產(chǎn)生的浮動(dòng)而使得交易者產(chǎn)生損失的可能性。此外，金融風(fēng)險(xiǎn)具有多種不同的種類，主要表現(xiàn)為以下幾個(gè)方面：

1.根據(jù)金融風(fēng)險(xiǎn)的影響范圍，分為系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)

系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：主要是指經(jīng)濟(jì)，政治以及社會(huì)等宏觀的因素對資產(chǎn)價(jià)格形成影響的風(fēng)險(xiǎn)，還包括政策風(fēng)險(xiǎn)，利率風(fēng)險(xiǎn)，匯率風(fēng)險(xiǎn)以及購買力風(fēng)險(xiǎn)等，此外系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)一般無法通過分散來降低的，故系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)又稱為不可分散風(fēng)險(xiǎn)。非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)：特指對某個(gè)行業(yè)或者個(gè)別資產(chǎn)產(chǎn)生影響的風(fēng)險(xiǎn)，它主要是由某個(gè)單一的因素所引發(fā)的，和整個(gè)市場是沒有存在全面的聯(lián)系的，而且由于非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)是可以通過分散來降低的，故又稱為可分散風(fēng)險(xiǎn)。

2.根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)的來源，又可以分外信用風(fēng)險(xiǎn)，可操作風(fēng)險(xiǎn)以及市場風(fēng)險(xiǎn)

信用風(fēng)險(xiǎn)主要指債務(wù)人無法按照所簽訂的合同來履行自身的義務(wù)，給予債權(quán)人造成重大經(jīng)濟(jì)損失，它具體可以分為以下幾類：第一，違約風(fēng)險(xiǎn)：指合同到期無法償還債務(wù)而造成的損失的信用風(fēng)險(xiǎn)，例如企業(yè)向銀行貸款之后，但是還款期限已到，企業(yè)無法償還貸款，進(jìn)而給銀行造成經(jīng)濟(jì)損失。第二，結(jié)算風(fēng)險(xiǎn)，是指交易雙方在結(jié)算的過程當(dāng)中，交易的一方已經(jīng)按照合同所支付了資金，但是另一方卻出現(xiàn)違約的風(fēng)險(xiǎn)。

市場風(fēng)險(xiǎn)主要是指由于市場條件例如資產(chǎn)的變化，利率等因素的變化而對金融機(jī)構(gòu)所持的資產(chǎn)的利潤帶來不確定性，根據(jù)《巴塞爾協(xié)議 II》的內(nèi)容所知，對市場風(fēng)險(xiǎn)的定義為“因?yàn)槭袌鰞r(jià)格的漲幅而導(dǎo)致資產(chǎn)負(fù)債表表率，表外寸頭損失的風(fēng)險(xiǎn)?！惫世曙L(fēng)險(xiǎn)，商業(yè)銀行所持有資產(chǎn)價(jià)格變動(dòng)以及匯率風(fēng)險(xiǎn)都被納入為市場風(fēng)險(xiǎn)。

可操作風(fēng)險(xiǎn)：2004年，巴塞爾委員會(huì)在《巴塞爾新資本協(xié)議》中對可操作風(fēng)險(xiǎn)定義為由系統(tǒng)，人員，外部事件以及流程所引發(fā)的四類風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)而產(chǎn)生以下幾種表現(xiàn)形式，外部欺詐；內(nèi)部欺詐；客戶產(chǎn)品和業(yè)務(wù)活動(dòng)；實(shí)物資產(chǎn)的損壞等表現(xiàn)形式，此外商業(yè)銀行在進(jìn)行業(yè)務(wù)發(fā)展的過程當(dāng)中存在著操作風(fēng)險(xiǎn)，有些操作風(fēng)險(xiǎn)可能隨著技術(shù)進(jìn)步，市場的變化能夠及時(shí)的避免，有些操作風(fēng)險(xiǎn)就由于新產(chǎn)品，新技術(shù)的出現(xiàn)而產(chǎn)生，因此操作風(fēng)險(xiǎn)與其他風(fēng)險(xiǎn)是息息相關(guān)，例如商業(yè)銀行因?yàn)椴僮黠L(fēng)險(xiǎn)而引發(fā)市場風(fēng)險(xiǎn)。

三、對商業(yè)銀行全面風(fēng)險(xiǎn)管理的理論和方法的研究分析

1.信用風(fēng)險(xiǎn)管理

根據(jù)信用風(fēng)險(xiǎn)的定義可知，信用風(fēng)險(xiǎn)所帶來的損失主要體現(xiàn)在兩個(gè)方面：一是交易對象的違約的可能性；二是違約之后所造成的損失大小。故《巴塞爾II》提出了兩級評價(jià)框架：一是，違約可能性對應(yīng)違約概率 PD（ Probability of Default），違約發(fā)生后的損失程度對應(yīng)違約損失率 LGD（ Loss Given Default）。二是，《巴塞爾II》為此在1988年的協(xié)議的基礎(chǔ)之上修改了評價(jià)方法，主要為標(biāo)準(zhǔn)法和內(nèi)部評級法（IRB），《巴塞爾協(xié)議 II》所提出的標(biāo)準(zhǔn)法主要是指外部評級對于不同借款人的識(shí)別和區(qū)分，內(nèi)部評級法主要是指內(nèi)部評級初級法和內(nèi)部評級高級法。

2.市場風(fēng)險(xiǎn)管理

一般的市場風(fēng)險(xiǎn)度量的方法主要為敏感度分析法，風(fēng)險(xiǎn)價(jià)值分析法（VaR）等，敏感度分析法是指由于市場上的某一要素發(fā)生變化，進(jìn)而影響到預(yù)期的資產(chǎn)價(jià)值的也隨之發(fā)生變化，市場上的主要風(fēng)險(xiǎn)因素為匯率，利率等，此外敏感度分析法主要還包括敏感性缺口分析，久期分析等。敏感性缺口分析是指在某段時(shí)期內(nèi)將要到期或者重新確定利率的投資資產(chǎn)和負(fù)債之間的差額，若資產(chǎn)高于負(fù)債，則為正缺口，反之則為負(fù)缺口，久期分析則是為衡量利率變動(dòng)對銀行經(jīng)濟(jì)價(jià)值影響的一種方式。

3.可操作風(fēng)險(xiǎn)管理

操作風(fēng)險(xiǎn)主要是指操作的內(nèi)生性，風(fēng)險(xiǎn)和收益對應(yīng)關(guān)系不同以及操作風(fēng)險(xiǎn)的來源多樣性，內(nèi)生性是指操作風(fēng)險(xiǎn)可能受到外部事件的影響，如自然災(zāi)害等，但是更多的源于商業(yè)銀行的內(nèi)部，而且這種是可以通過商業(yè)銀行實(shí)施措施進(jìn)行有效控制的；風(fēng)險(xiǎn)和收益相對應(yīng)的關(guān)系不同是指市場風(fēng)險(xiǎn)和信用風(fēng)險(xiǎn)都存在風(fēng)險(xiǎn)和收益相對應(yīng)的關(guān)系，也便是風(fēng)險(xiǎn)越高，收益也就越高，但是商業(yè)銀行是不能通過承受操作風(fēng)險(xiǎn)來獲取利益，而且操作風(fēng)險(xiǎn)是一種發(fā)生頻率低但又損失更為嚴(yán)重的風(fēng)險(xiǎn)。操作風(fēng)險(xiǎn)的來源多樣性又是指操作風(fēng)險(xiǎn)主要是來自內(nèi)部內(nèi)部職員，程序，技術(shù)信息系統(tǒng)以及外部事件，而信用風(fēng)險(xiǎn)主要是來自于客戶和交易對象，市場風(fēng)險(xiǎn)主要是來自于市場上資產(chǎn)價(jià)格的上升和下跌。

參考文獻(xiàn)：

[1]邵建軍，淺談商業(yè)銀行金融風(fēng)險(xiǎn)管理[J]，《時(shí)代金融旬刊》， 2014（23）.