姜卓然 路磊鴻

【摘要】不論是注冊會(huì)計(jì)師作為外部審計(jì)人員的監(jiān)管，還是證監(jiān)會(huì)作為國家機(jī)構(gòu)的監(jiān)管，甚至是司法部門的處罰，其目的都是為了維系整個(gè)社會(huì)多方的平衡，保持健全的信用體系。下面分別以國家監(jiān)管角度對管理層、外部審計(jì)人員以及會(huì)計(jì)信息使用者在盈余管理行為中的懲治或維護(hù)提出對策建議，并得出相應(yīng)結(jié)論。

【關(guān)鍵詞】盈余管理 國家監(jiān)管 外部審計(jì)人員 審計(jì)監(jiān)督

一、文獻(xiàn)回顧

下面進(jìn)行簡單地文獻(xiàn)回顧，作為對后續(xù)對策建議的實(shí)證數(shù)據(jù)支持。

首先，管理層的薪酬與企業(yè)的盈利水平掛鉤，所以管理層有盈余管理的動(dòng)機(jī)，這是因?yàn)楣芾碚吲c所有者的委托代理關(guān)系而產(chǎn)生的內(nèi)部需求（Dye，1988）[1]。Erickson、Hanlon和Maydew（2006）在后續(xù)的研究中也認(rèn)為導(dǎo)致盈余管理的潛在動(dòng)力是管理層獲得個(gè)人利益的動(dòng)因和機(jī)會(huì)，[2]這種觀點(diǎn)在我國也得到了實(shí)證支持，只是結(jié)合我國獨(dú)特的經(jīng)濟(jì)環(huán)境考慮，管理層（特指國有企業(yè)的管理層）還可能是出于升遷或績效考核的目的而進(jìn)行盈余管理。[3]在近五年的研究中，張娟等人（2014）通過理論和實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)給予管理層高薪酬是可以抑制盈余管理的行為的，但在股權(quán)激勵(lì)下的背景下，管理層的盈余管理行為反而會(huì)增加。[4]蔡春等人（2015）則對企業(yè)管理層的審計(jì)背景進(jìn)行了實(shí)證研究，得出審計(jì)背景與管理層盈余管理正相關(guān)的結(jié)論。[5]李延喜等人（2012）總結(jié)指出，企業(yè)管理層在盈余管理的問題上，不論處于何種動(dòng)機(jī)，都會(huì)追逐期望收益最大化。[6]可見，傳統(tǒng)研究中，管理層會(huì)出于薪酬考慮產(chǎn)生盈余管理的動(dòng)機(jī)，然而隨著經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和研究的深入，雖然部分實(shí)證研究證實(shí)管理層薪酬與盈余管理的概率并不顯著，但管理層進(jìn)行盈余管理的動(dòng)機(jī)不減反增。

換個(gè)角度來說，基于我國現(xiàn)階段外部審計(jì)人員的審計(jì)風(fēng)險(xiǎn)和廉價(jià)的勞動(dòng)力，外部審計(jì)人員對盈余管理采取消極態(tài)度的。其實(shí)早在1991年的研究中就已經(jīng)指出審計(jì)報(bào)告是企業(yè)管理層和外部審計(jì)人員相互妥協(xié)的結(jié)果，并且Gibbins、McCracken和Salterio（2005）為上市公司對外部審計(jì)人員施壓，可以致使財(cái)務(wù)項(xiàng)目被操縱提供了直接證據(jù)。[7]在我國的特殊經(jīng)濟(jì)體制下，章立軍（2005）結(jié)合我國的審計(jì)制度對此類問題進(jìn)行了實(shí)證檢驗(yàn)，得出審計(jì)師必然被盈余管理高的上市公司收買的結(jié)論。[8]隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展與制度完善，薄仙慧等人（2011）對當(dāng)期的盈余管理情況與出具非標(biāo)審計(jì)意見的概率做了顯著性分析，結(jié)果表示外部審計(jì)人員依然沒有對公司的盈余管理行為有所揭示。[9]在近幾年的研究中，李留闖和李彬（2015）更是直接指出，外部審計(jì)人員在選擇提高審計(jì)收費(fèi)和出具非標(biāo)準(zhǔn)審計(jì)意見之間是存在替代關(guān)系的。[10]再者，外部審計(jì)人員在收取企業(yè)支付的審計(jì)費(fèi)用的情況下，其獨(dú)立性的保持情況很大程度取決于其自身的職業(yè)操守和道德底線。

最后，中國社會(huì)為弱勢社會(huì)，會(huì)計(jì)信息使用者對盈余管理行為的反應(yīng)代價(jià)是高昂的，這一點(diǎn)可以從我國公民對上市公司的訴訟結(jié)果中得以反映。例如，近兩年股市大幅波動(dòng)，眾多中小投資者遭受損失，然而訴訟維權(quán)的過程卻異常艱難。原因有三：第一是我國中小投資者缺少專業(yè)知識(shí)和維權(quán)意識(shí)，對于會(huì)計(jì)以及法律的專業(yè)知識(shí)所知甚少，并不能對所遭受的損失作出合理、迅速的反應(yīng)，錯(cuò)過了最佳的要求補(bǔ)償?shù)臋C(jī)會(huì)。第二是在我國現(xiàn)有制度下，如何實(shí)現(xiàn)股民的集體訴訟成為又一難題，集體訴訟的基礎(chǔ)是可以獲取合理有效的證據(jù)，然而這對于普通投資者來講無異于一道天然屏障，成為了中小投資者獲取賠償?shù)慕O腳石。第三是我國的傳統(tǒng)文化中“對人友善，遇事寬容”的特點(diǎn)，讓中小投資者有“得饒人處且饒人”的心態(tài)，通常在企業(yè)與個(gè)別訴訟成果的投資者之間達(dá)成和解，并不能保證其他投資者的利益。薛麗達(dá)（2011）在對上市公司的研究中也指出，目前我國審計(jì)環(huán)境中的法律、監(jiān)管制度以及公眾輿論壓力還不能有效地約束審計(jì)師事務(wù)所的機(jī)會(huì)主義行為，而大規(guī)模事務(wù)所的高道德底線，使其更容易參與合謀。[11]

二、對于國家監(jiān)管管理層盈余管理的建議

站在管理層的角度來說，其績效考核與上市公司的各項(xiàng)指標(biāo)相關(guān)聯(lián)，出于逐利性考慮，其實(shí)施盈余管理是大概率事件。為此國家也通過證監(jiān)會(huì)對上市公司實(shí)施了監(jiān)管，然而現(xiàn)在的問題在于其監(jiān)管力度不夠，處罰金額也過小。在案件的處罰結(jié)果中，絕大多數(shù)為行政處罰，鮮有民事處罰和行政處罰。即便管理層由于承擔(dān)責(zé)任受到牢獄之災(zāi)，其刑罰之輕也難以對后繼者給予警示。

我國目前正在全面建設(shè)法治社會(huì)，國家也大力推行依法治國的方針。然而有時(shí)制度實(shí)施的根源不在于制度本身，而在于制定制度的人和執(zhí)行制度的人。一套制度的產(chǎn)生，要充分考慮制度執(zhí)行時(shí)的環(huán)境，宏觀考慮包括政治、經(jīng)濟(jì)、文化等多方面因素；同時(shí)如果從微觀層面出發(fā)，也應(yīng)考慮到執(zhí)行者的執(zhí)行力度、執(zhí)行者受監(jiān)督的情況、執(zhí)行者的權(quán)力使用，以及受罰者的個(gè)人素質(zhì)、受罰者的法制觀念，還有對人民群眾的警示效果和人民群眾對執(zhí)法力度的接受程度。而現(xiàn)今，從制度對管理層的懲治力度來說，我國制度在對于盈余管理的監(jiān)管方面是有待加強(qiáng)的。所謂的加強(qiáng)不止是在事態(tài)暴露后的懲治，而應(yīng)該從源頭開始，即從制定制度這一環(huán)節(jié)就開始保持嚴(yán)厲懲治的態(tài)度，使管理層實(shí)施盈余管理的成本遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于其實(shí)施盈余管理的收益，這樣雖然不能杜絕盈余管理行為，但在同時(shí)加大對外部審計(jì)人員的懲治力度的同時(shí)，可以更大的降低管理層實(shí)施盈余管理的行為，有效的減少實(shí)施盈余管理的概率。

同時(shí)，某種程度上，盈余管理的產(chǎn)生是與管理層的績效評估掛鉤的，往往管理層會(huì)出于自身的考慮對公司進(jìn)行盈余管理，然而這種行為未必使對企業(yè)產(chǎn)生真正的效益，為企業(yè)帶來長期的收益。可以說，盈余管理對于企業(yè)來講，是一種短視行為。就此而言，企業(yè)如何在激勵(lì)管理層為公司在短期內(nèi)創(chuàng)造更多的利潤和業(yè)績的同時(shí)，不會(huì)傷害公司長遠(yuǎn)的發(fā)展?jié)摿驮鲩L能力也是值得我們思考的問題。簡而言之，管理層的業(yè)績考核不能單純與盈利能力掛鉤，應(yīng)多方面考量。

三、對于國家監(jiān)管外部審計(jì)人員的建議

對于外部審計(jì)人員來說，我國的懲治力度比對管理層的懲治力度還要寬容。一方面，國家司法人員應(yīng)該明確會(huì)計(jì)責(zé)任與審計(jì)責(zé)任的界限，避免外部審計(jì)人員因承擔(dān)會(huì)計(jì)責(zé)任而接受處罰；另一方面，對于外部審計(jì)人員協(xié)助或者默許管理層實(shí)施盈余管理的案件，司法機(jī)關(guān)的懲治力度明顯不足。整個(gè)社會(huì)對外部審計(jì)人員明顯寬容的處理結(jié)果，都極大的降低了外部審計(jì)人員不監(jiān)管的成本。

從2008年12月提出理念至2011年全國審計(jì)工作會(huì)議提出，“要大力弘揚(yáng)‘責(zé)任、忠誠、清廉、依法、獨(dú)立、奉獻(xiàn)’的審計(jì)人員核心價(jià)值觀”。這十二個(gè)字從六個(gè)方面概括了審計(jì)人員的目標(biāo)使命、價(jià)值取向、道德操守和職業(yè)習(xí)慣等方面的核心內(nèi)容，在審計(jì)文化中起著決定性、關(guān)鍵性的作用。然而如何切實(shí)有效的落實(shí)這個(gè)宏觀思想，還需要具體的制定對審計(jì)人員的職業(yè)規(guī)范和要求。我國外部審計(jì)人員，即注冊會(huì)計(jì)師，其所在的行業(yè)相較于歐美等發(fā)達(dá)國家整體起步是較晚的，故其發(fā)展至今仍有不足也是情理之中的事。然而，我們不應(yīng)僅滿足于現(xiàn)階段的發(fā)展?fàn)顩r——本土八大審計(jì)收費(fèi)明顯低于國際四大，上市公司卻更傾向于使用四大而非八大，在公信力方面也是四大優(yōu)于八大的。這不是表面上的差異，根本原因還是制度。上文我們已經(jīng)提到，制定的制定和實(shí)施是較為關(guān)鍵的兩環(huán)，對于我國的注冊會(huì)計(jì)師而言，一味的強(qiáng)調(diào)個(gè)人對職業(yè)道德遵守已經(jīng)不能滿足我國現(xiàn)有的行業(yè)環(huán)境。

同對管理層的監(jiān)管一樣，我國外部審計(jì)人員目前同樣存在違規(guī)成本較小的問題。舉例來說，注冊會(huì)計(jì)師因重大違規(guī)被吊銷執(zhí)業(yè)執(zhí)照后，五年又可以重新參加考試，再次進(jìn)入注冊會(huì)計(jì)師的隊(duì)伍中，我國完全沒有建立違規(guī)后的限制。相較美國的注冊會(huì)計(jì)師的違規(guī)成本，我國現(xiàn)有的對于注冊會(huì)計(jì)師的制度規(guī)定明顯過于寬容。對于注冊會(huì)計(jì)師行業(yè)從業(yè)人才的珍惜不應(yīng)體現(xiàn)在懲治力度不足方面，而應(yīng)該體現(xiàn)在規(guī)范其執(zhí)業(yè)行為及對制度條例的遵守上，后者才是從長遠(yuǎn)出發(fā)珍惜已經(jīng)從業(yè)的外部審計(jì)人員。

四、對于國家維護(hù)會(huì)計(jì)信息使用者利益的建議

從會(huì)計(jì)信息使用者的社會(huì)地位出發(fā)，其本身的弱勢根本無法保障自身的權(quán)益。加之，國家對于會(huì)計(jì)信息使用者的保護(hù)機(jī)制過少，有些地方政府為了自身利益也會(huì)偏向于上市公司，很多會(huì)計(jì)信息使用者遭遇到無處申訴、相互推諉的尷尬境地。就目前來看，我國監(jiān)管的更多是上市公司，外部審計(jì)人員協(xié)同管理層進(jìn)行盈余管理受到的懲治力度實(shí)在較小。根據(jù)以上分析，監(jiān)管上市公司只能獲得短期效果，只有加大對外部審計(jì)人員的懲治力度，才能有效的降低管理層進(jìn)行盈余管理的概率。然而國家還是需要以其他方法多管齊下來切實(shí)維護(hù)會(huì)計(jì)信息使用者的利益。

其一，同上文所述，國家應(yīng)在制度法律法規(guī)中建立健全監(jiān)督機(jī)制，做到從源頭改變現(xiàn)有的盈余管理的實(shí)施概率。我國受儒家文化影響，講求以德治國，這對于我國法治社會(huì)的建設(shè)產(chǎn)生了一定的消極作用。我國《憲法》明確規(guī)定，我國的基本原則是依法治國，然而重仁德輕法治更多的將我國仍處于完善階段的法治社會(huì)重新拉回人情社會(huì)。雖說近年來我國一直大力推廣依法治國方針，但傳統(tǒng)思想的改變并非一朝一夕之事，人情社會(huì)的消除還需要時(shí)間的推移。

其二，會(huì)計(jì)信息使用者可以借助媒體或者第三部門向社會(huì)反映自己的訴求，引起社會(huì)群眾的相應(yīng)。媒體和第三部門作為公共部門和私人之間的橋梁，在維護(hù)會(huì)計(jì)信息使用者的切身利益中有著不可或缺的作用，譬如媒體的輿論風(fēng)向是否支持會(huì)計(jì)信息使用者對上市公司和會(huì)計(jì)師事務(wù)所提出訴訟；第三部門有無合理合法的公開譴責(zé)其盈余管理行為并組織群眾施壓；亦或者，特別是媒體能否做到客觀公正的報(bào)道上市公司盈余管理行為對會(huì)計(jì)信息使用者的傷害；都會(huì)影響到社會(huì)對管理層與外部審計(jì)人員寬容或嚴(yán)厲指責(zé)的態(tài)度與評價(jià)。

五、結(jié)論

在國家進(jìn)行懲治的約束條件下，若想達(dá)到較為理想的懲治效果，其根本在于制度的執(zhí)行和建設(shè)——執(zhí)行者要有法必依，執(zhí)法必嚴(yán)，要拋棄法不責(zé)眾等人情社會(huì)觀念；建設(shè)者要充分考慮管理者實(shí)施盈余管理的行為動(dòng)機(jī)和外部審計(jì)人員不監(jiān)管的收益，建立一種嚴(yán)格、有警示性同時(shí)又可保護(hù)守法者的制度。同時(shí)，國家也要考慮對于制度的建設(shè)者和執(zhí)行者的監(jiān)督，不能授之以權(quán)任其濫用，

其次，改善現(xiàn)有的風(fēng)氣或者現(xiàn)有的環(huán)境仍然需要社會(huì)方方面面的支持與幫助，會(huì)計(jì)信息使用者本身也要敢于為自身受到的損失發(fā)聲。不論是會(huì)計(jì)信息使用者通過媒體向外界傳遞信息，還是通過第三部門向公共部門傳遞信息，或是組織起來向上市公司或會(huì)計(jì)師事務(wù)所維權(quán)、起訴，都是一種合理的反應(yīng)自身訴求的方式。這樣我們不僅可以自上而下的對盈余管理行為實(shí)施監(jiān)管，同時(shí)也可以自下而上的對盈余管理行為及其監(jiān)管力度進(jìn)行及時(shí)反饋，國家和社會(huì)群眾共同建立一種快速有效的監(jiān)督機(jī)制，才能逐漸形成一個(gè)公允合法的會(huì)計(jì)信息披露環(huán)境。只有在這種良好的環(huán)境中，上市公司才能形成良性的、有序的競爭，國家也可以就此長遠(yuǎn)平穩(wěn)的發(fā)展，減少盈余管理的負(fù)面效應(yīng)。

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作者簡介：姜卓然（1991-），女，漢，云南大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院在讀研究生；路磊鴻（1991-），男，漢，云南大學(xué)經(jīng)濟(jì)學(xué)院在讀研究生。