陳金鑫

[摘要] 網(wǎng)絡(luò)金融今年來(lái)發(fā)展迅猛，其發(fā)展給中國(guó)發(fā)展帶來(lái)了巨大的機(jī)遇，同時(shí)也帶來(lái)一系列的問(wèn)題，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展時(shí)間不長(zhǎng)，我們要借鑒先進(jìn)的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)結(jié)合中國(guó)實(shí)際，尋求安全穩(wěn)定的網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展之路，網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展不僅是傳統(tǒng)金融產(chǎn)品在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)上的延伸，更是不斷創(chuàng)新獎(jiǎng)金融理念與網(wǎng)絡(luò)科技融合的過(guò)程。

[關(guān)鍵詞] 網(wǎng)絡(luò)金融；發(fā)展模式；創(chuàng)新；傳統(tǒng)銀行

[DOI] 10.13939/j.cnki.zgsc.2015.03.131

“雙11”指的是11月11日，在四五年前還是一個(gè)一年中的普通日子，在2013年就搖身一變成了最出名的“人造節(jié)日”——光棍節(jié)，它跟互聯(lián)網(wǎng)金融聯(lián)系密切，成了一個(gè)關(guān)鍵節(jié)點(diǎn)。據(jù)統(tǒng)計(jì)2013年11月11日天貓支付寶的成交量為350.19億元，13時(shí)剛過(guò)就刷新了2012年的191億元紀(jì)錄，僅用13個(gè)小時(shí)就刷新了去年全天的支付寶交易總額。

從2005年中國(guó)網(wǎng)民首次突破1億以來(lái)，截至2013年12月中國(guó)網(wǎng)民數(shù)量達(dá)6.18億，互聯(lián)網(wǎng)普及率達(dá)到45.8%，現(xiàn)代人的生活越來(lái)越離不開(kāi)網(wǎng)絡(luò)，金融與網(wǎng)絡(luò)的結(jié)合也成為歷史的必然，而金融網(wǎng)絡(luò)化的趨勢(shì)也越來(lái)越明顯和深入，2013年國(guó)內(nèi)網(wǎng)絡(luò)零售交易額達(dá)到1.85萬(wàn)億元超過(guò)美國(guó)成為全球第一大網(wǎng)絡(luò)零售市場(chǎng)?；ヂ?lián)網(wǎng)金融的發(fā)展給中國(guó)發(fā)展帶來(lái)了巨大的機(jī)遇，同時(shí)也帶來(lái)了挑戰(zhàn)，中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展時(shí)間不長(zhǎng)，我們要借鑒先進(jìn)的國(guó)際經(jīng)驗(yàn)結(jié)合中國(guó)實(shí)際，尋求安全穩(wěn)定的網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展之路。

1 網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展模式

互聯(lián)網(wǎng)金融是傳統(tǒng)金融行業(yè)與互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)相結(jié)合的產(chǎn)物，不僅僅包括表面技術(shù)的結(jié)合品而且包括金融理念創(chuàng)新的新產(chǎn)品。互聯(lián)網(wǎng)金融范圍廣泛，常見(jiàn)的從業(yè)務(wù)模式的角度進(jìn)行分類(lèi)可以分為：網(wǎng)絡(luò)支付、網(wǎng)絡(luò)理財(cái)和網(wǎng)絡(luò)融資三種。分別分析這三種模式的發(fā)展和問(wèn)題可以幫助我們更好的理清網(wǎng)絡(luò)金融的發(fā)展并可以有針對(duì)性地提出建議

1.1 網(wǎng)絡(luò)支付模式

網(wǎng)絡(luò)支付是在互聯(lián)網(wǎng)金融中最被大家所熟識(shí)的方式，也是互聯(lián)網(wǎng)金融中最先發(fā)展的方向，而且從未來(lái)的趨勢(shì)看，網(wǎng)絡(luò)支付的需求仍會(huì)進(jìn)一步加大，網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)越來(lái)越被社會(huì)認(rèn)可以及網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)的完善都將推動(dòng)網(wǎng)絡(luò)支付的發(fā)展和完善。首先是以支付寶為代表的第三方支付手段的出現(xiàn)與快速發(fā)展。隨著各種B2C（商對(duì)客之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）、B2B（企業(yè)對(duì)企業(yè)之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）的興起尤其是淘寶網(wǎng)的壯大使得依附于它的支付寶也迅速發(fā)展起來(lái)，回顧第三方支付的發(fā)展，即使第三方支付手段早已出現(xiàn)但直到2011年5月央行才向27家第三方支付公司發(fā)放首批牌照，截至今年7月發(fā)放第五批牌照已有269家企業(yè)獲得第三方支付經(jīng)營(yíng)許可，而從交易規(guī)模（見(jiàn)圖1）數(shù)據(jù)也可以看出2014年第一季度第三方支付市場(chǎng)移動(dòng)支付（不包括短信支付）規(guī)模達(dá)到16317.5億元，相較去年第四季度上漲了110.5%。

其次是網(wǎng)上銀行的普及及發(fā)展。網(wǎng)上銀行屬于銀行傳統(tǒng)業(yè)務(wù)在互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代的延伸，在網(wǎng)絡(luò)普及的現(xiàn)在，銀行通過(guò)互聯(lián)網(wǎng)為需要的客戶辦理各項(xiàng)業(yè)務(wù)，滿足客戶的個(gè)性化需求，彌補(bǔ)了營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)地域普及的不足。根據(jù)2014年第二季度的數(shù)據(jù)顯示，網(wǎng)上銀行整體交易規(guī)模達(dá)到382.7萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)27.8%。

最后是網(wǎng)絡(luò)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展帶來(lái)的網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)增長(zhǎng)，以淘寶為代表的網(wǎng)絡(luò)商城的發(fā)展促進(jìn)了網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)及物流產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，網(wǎng)絡(luò)消費(fèi)的發(fā)展必然產(chǎn)生對(duì)網(wǎng)絡(luò)支付的需求，而以余額寶為代表的與貨幣理財(cái)基金綁定的手段又進(jìn)一步加大交易需求和理財(cái)需求。

1.2 網(wǎng)絡(luò)理財(cái)模式

網(wǎng)絡(luò)理財(cái)是產(chǎn)生于網(wǎng)絡(luò)支付需要，從傳統(tǒng)銀行業(yè)務(wù)中分流出來(lái)的一種創(chuàng)新網(wǎng)絡(luò)金融方式。它分成兩種方式：一種是通過(guò)搭建信息平臺(tái)，各銀行或者金融機(jī)構(gòu)通過(guò)在網(wǎng)上發(fā)布理財(cái)產(chǎn)品包括收益率和投資期限等信息；另一種是直接將互聯(lián)網(wǎng)與理財(cái)產(chǎn)品相結(jié)合的創(chuàng)新產(chǎn)品。在我國(guó)最出名的就是直接與貨幣基金掛鉤的余額寶，用戶可以直接將網(wǎng)上閑置資金轉(zhuǎn)到余額寶上直接購(gòu)買(mǎi)天弘基金理財(cái)產(chǎn)品，與余額寶直接對(duì)接增利寶在2013年“雙11”后突破1000億，成為國(guó)內(nèi)首個(gè)突破千億的基金。

1.3 網(wǎng)絡(luò)融資模式

在B2C（商對(duì)客之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）、P2P（伙伴對(duì)伙伴之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）等電子商務(wù)模式快速發(fā)展的今天，網(wǎng)絡(luò)融資是網(wǎng)絡(luò)技術(shù)與電子商務(wù)的結(jié)合，通過(guò)某些融資平臺(tái)反映融資需求，然后直接或通過(guò)第三方平臺(tái)向銀行融資。一是通過(guò)P2P（伙伴對(duì)伙伴之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）平臺(tái)進(jìn)行融資。P2P（伙伴對(duì)伙伴之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）平臺(tái)為資金需求者和閑置者提供了一個(gè)磋商的平臺(tái)，是我國(guó)目前網(wǎng)絡(luò)融資的主要方式，目前我國(guó)有一定規(guī)模的P2P（伙伴對(duì)伙伴之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）平臺(tái)有人人貸、拍拍貸等；二是通過(guò)眾籌方式，它是一種創(chuàng)新型融資方式，多適用于電影、動(dòng)漫、設(shè)計(jì)等藝術(shù)文化公司，融資者將自己的項(xiàng)目在網(wǎng)站上介紹，吸引有意向的投資者進(jìn)行融資，在我國(guó)是一種新興力量；三是以B2C（商對(duì)客之間的營(yíng)銷(xiāo)關(guān)系）為代表間接融資方式，通過(guò)建立信息平臺(tái)通過(guò)第三方或者電商公司進(jìn)行擔(dān)保進(jìn)行，代表是阿里巴巴的小貸公司，是一種正在快速發(fā)展壯大的力量。

2 網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展面臨的風(fēng)險(xiǎn)

網(wǎng)絡(luò)金融的快速發(fā)展給中國(guó)經(jīng)濟(jì)注入了新的活力，目前互聯(lián)網(wǎng)經(jīng)濟(jì)占GDP的比重已達(dá)4.4%，麥肯錫全球研究院數(shù)據(jù)報(bào)告顯示，未來(lái)十幾年間，互聯(lián)網(wǎng)能促進(jìn)中國(guó)GDP提高4萬(wàn)億元～14萬(wàn)億元。但是快速發(fā)展的背后也隱藏著風(fēng)險(xiǎn)：

首先，網(wǎng)絡(luò)金融依托的是互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)，其本身就是一種正在發(fā)展完善的科技，本身存在著漏洞和風(fēng)險(xiǎn)。這就可能導(dǎo)致出現(xiàn)很多區(qū)別于傳統(tǒng)金融的新問(wèn)題，例如身份的真實(shí)性和支付數(shù)據(jù)的保密性等，對(duì)于面對(duì)面的傳統(tǒng)金融交易自然不會(huì)產(chǎn)生身份的質(zhì)疑問(wèn)題，但是對(duì)于網(wǎng)絡(luò)金融卻是一個(gè)很現(xiàn)實(shí)的問(wèn)題，交易雙方互相不了解這就涉及到信任的問(wèn)題，而信任是網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展前提和核心，所以必須給交易當(dāng)事雙方提供可靠的標(biāo)識(shí)以便識(shí)別對(duì)方，而數(shù)據(jù)的保密性更是如此，很多網(wǎng)絡(luò)交易要求交易的具體信息只能是雙方知道，這就涉及到保密問(wèn)題 。

其次，網(wǎng)絡(luò)金融在我國(guó)起步較晚屬于新興產(chǎn)業(yè)，監(jiān)管尚不足。其缺乏一個(gè)統(tǒng)一的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)及準(zhǔn)則，缺乏行業(yè)間的自救措施，一旦出現(xiàn)危機(jī)只能依靠自身，而且現(xiàn)行的傳統(tǒng)金融監(jiān)管體系并不適用于網(wǎng)絡(luò)金融，網(wǎng)絡(luò)金融提出的3A發(fā)展戰(zhàn)略挑戰(zhàn)了金融業(yè)的分業(yè)經(jīng)營(yíng)措施，加大了潛在風(fēng)險(xiǎn)和聯(lián)動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)；

再次，我國(guó)網(wǎng)絡(luò)金融的創(chuàng)新性不足，多數(shù)產(chǎn)品仍是傳統(tǒng)產(chǎn)品在互聯(lián)網(wǎng)科技下的延伸。網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展分成兩個(gè)方面，一種是傳統(tǒng)金融產(chǎn)品在互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)下的延伸，另一種是金融理念與技術(shù)結(jié)合的創(chuàng)新品，而我國(guó)目前大部分是前者，這會(huì)在后來(lái)成為我國(guó)網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展的一個(gè)瓶頸，而且如果不能進(jìn)行有效的創(chuàng)新會(huì)造成金融資源的浪費(fèi)甚至成為金融危機(jī)的導(dǎo)火索。

最后，網(wǎng)絡(luò)金融機(jī)構(gòu)之間以及網(wǎng)絡(luò)金融機(jī)構(gòu)與傳統(tǒng)銀行之間缺乏合作，各自為政。網(wǎng)絡(luò)金融的發(fā)展毫無(wú)疑問(wèn)沖擊了傳統(tǒng)金融的“版圖”，但是網(wǎng)絡(luò)金融與傳統(tǒng)金融比起競(jìng)爭(zhēng)更需要合作共贏的局面，網(wǎng)絡(luò)金融交易迅速而且交易費(fèi)用極低，而傳統(tǒng)銀行擁有強(qiáng)大的客戶資源和信用評(píng)定系統(tǒng)和強(qiáng)大資金支持，兩者如果能相互融合取長(zhǎng)補(bǔ)短必定可以雙贏，同樣網(wǎng)絡(luò)金融機(jī)構(gòu)之間并未形成產(chǎn)業(yè)化發(fā)展而是各自零散發(fā)展，缺乏溝通，過(guò)分封鎖資源拒絕合作，不利于整個(gè)互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展與壯大，一旦發(fā)生危機(jī)只能依靠自身。

3 面臨風(fēng)險(xiǎn)采取的對(duì)策

面對(duì)以上網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展過(guò)程中的問(wèn)題，筆者認(rèn)為，可以采取以下四點(diǎn)措施。

3.1 完善網(wǎng)絡(luò)技術(shù)，防控安全風(fēng)險(xiǎn)

網(wǎng)絡(luò)金融立足于互聯(lián)網(wǎng)科技，完善互聯(lián)網(wǎng)科技是發(fā)展網(wǎng)絡(luò)金融的基礎(chǔ)，首先要從安全性出發(fā)，減少互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)的技術(shù)漏洞，同時(shí)要修正已經(jīng)發(fā)現(xiàn)的網(wǎng)絡(luò)金融運(yùn)行中存在的缺陷；其次要更新網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施，開(kāi)發(fā)研究系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)檢索系統(tǒng)，研發(fā)適用于自身的互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)；最后要培養(yǎng)專(zhuān)門(mén)人才，除了金融人才外，網(wǎng)絡(luò)金融的發(fā)展還應(yīng)該依賴(lài)于科技復(fù)合人才，網(wǎng)絡(luò)金融公司在招聘時(shí)應(yīng)該偏向復(fù)合人才的招聘和培訓(xùn)。

3.2 加強(qiáng)法律監(jiān)督和統(tǒng)一行業(yè)規(guī)范的訂立

我國(guó)應(yīng)該頒布適用于網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展的法律法規(guī)，現(xiàn)行的法規(guī)多針對(duì)網(wǎng)絡(luò)安全方面，網(wǎng)絡(luò)金融法規(guī)應(yīng)該參照《商業(yè)銀行法》等金融法規(guī)進(jìn)行適當(dāng)改良 ，對(duì)網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展的“灰色地帶”進(jìn)行規(guī)范，明確、完善互聯(lián)網(wǎng)金融犯罪的條款和處罰，同時(shí)要制定統(tǒng)一的行業(yè)規(guī)范，網(wǎng)絡(luò)金融公司各自發(fā)展缺乏溝通，一旦發(fā)生危機(jī)只能自救，不利于網(wǎng)絡(luò)金融行業(yè)化發(fā)展，而統(tǒng)一行業(yè)規(guī)范的發(fā)展有利于加強(qiáng)網(wǎng)絡(luò)金融企業(yè)之間的合作，真正使互聯(lián)網(wǎng)金融形成一個(gè)完整的行業(yè)體系。

3.3 推行創(chuàng)新型服務(wù)，改革傳統(tǒng)業(yè)務(wù)

現(xiàn)在我國(guó)大部分的網(wǎng)絡(luò)金融產(chǎn)品仍是傳統(tǒng)產(chǎn)品在互聯(lián)網(wǎng)科技上的延伸，網(wǎng)絡(luò)金融的發(fā)展應(yīng)該開(kāi)發(fā)新的增長(zhǎng)點(diǎn)，加快電子商務(wù)平臺(tái)的建設(shè)和完善，同時(shí)加強(qiáng)與銀行的合作，銀行為電子商務(wù)平臺(tái)提供客戶資源和資金支持，而電子商務(wù)服務(wù)平臺(tái)為客戶提供便捷、快速服務(wù)，增加客戶粘性，增加優(yōu)質(zhì)客源。

3.4 加強(qiáng)與傳統(tǒng)銀行業(yè)的合作，實(shí)現(xiàn)共贏

網(wǎng)絡(luò)金融的發(fā)展無(wú)疑沖擊了傳統(tǒng)銀行業(yè)的發(fā)展，但是網(wǎng)絡(luò)金融與傳統(tǒng)銀行之間比起競(jìng)爭(zhēng)更應(yīng)該合作共贏，網(wǎng)絡(luò)金融交易費(fèi)用低、速度快，而傳統(tǒng)銀行資金、客源充足，在融資方面，社會(huì)資金需求不斷擴(kuò)張，如果網(wǎng)絡(luò)融資機(jī)構(gòu)與銀行合作，銀行可以提供充足的資金支持和風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估方案，而網(wǎng)絡(luò)融資機(jī)構(gòu)的平臺(tái)可以極大降低手續(xù)費(fèi)，有效發(fā)掘優(yōu)質(zhì)客源，同時(shí)資金需求方也可以解決資金問(wèn)題，達(dá)到三方共贏。

參考文獻(xiàn)：

[1]左進(jìn)業(yè)，賀根慶.中國(guó)網(wǎng)絡(luò)金融的現(xiàn)狀與發(fā)展趨勢(shì)分析[J].征信，2014（6）：7-11.

[2]劉瑋.網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展趨勢(shì)與銀行業(yè)對(duì)策研究[J].中州學(xué)刊，2014（6）：47-49.

[3]邱兆祥，毛可，安世友.網(wǎng)絡(luò)金融發(fā)展的必然性、隱藏的問(wèn)題與應(yīng)對(duì)之策[J].理論探索，2014（5）：90-94.

[4]于浩.網(wǎng)絡(luò)支付存在的安全問(wèn)題及解決對(duì)策研究[J].產(chǎn)業(yè)與科技論壇，2011（9）：63-64.

[5]祁讓坤.我國(guó)網(wǎng)絡(luò)金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管現(xiàn)狀及完善措施[J].時(shí)代金融，2014（4）：39-40.

[6]朱琳.網(wǎng)絡(luò)金融的興起及其與商業(yè)銀行的融合[J].財(cái)政與金融，2013（6）：60-61.