中原工學(xué)院 張國永

在長期股權(quán)投資權(quán)益法的核算中，《企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第1號》規(guī)定：“投資企業(yè)與聯(lián)營企業(yè)及合營企業(yè)之間發(fā)生的內(nèi)部交易損益按照持股比例計算歸屬于投資企業(yè)的部分，應(yīng)當(dāng)予以抵銷，在此基礎(chǔ)上確認(rèn)投資損益。投資企業(yè)對于納入其合并范圍的子公司與其聯(lián)營企業(yè)及合營企業(yè)之間發(fā)生的內(nèi)部交易損益，也應(yīng)當(dāng)按照上述原則進(jìn)行抵銷，在此基礎(chǔ)上確認(rèn)投資損益。”該規(guī)定的目的是為了真實反映投資企業(yè)的真實財務(wù)狀況，因為投資企業(yè)與被投企業(yè)（聯(lián)營企業(yè)或合營企業(yè)之間）之間的內(nèi)部交易，如同母公司和子公司之間的內(nèi)部交易一樣，會產(chǎn)生“內(nèi)部未實現(xiàn)損益”，如果不抵消的話，就會虛增投資企業(yè)個別報表或合并報表的資產(chǎn)或利潤。所以，在企業(yè)會計準(zhǔn)則講解或權(quán)威的會計教材中，都按照《企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第1號》的規(guī)定，均給出了相關(guān)的例題或示例。但多數(shù)例題或示例只是給出了相關(guān)的會計分錄和簡單的解釋，這樣使學(xué)習(xí)者對該會計事項的理解十分困難。本文就是在此情況下，從順流、逆流交易在投資方和被投資方的經(jīng)濟實質(zhì)方面，試圖解讀則關(guān)于順流交易和逆流交易的會計處理。

一、權(quán)益法下順流逆流交易會計處理及疑惑

（一）順流交易會計處理及疑惑 長期股權(quán)投資達(dá)到控制時，母子公司之間的商品交易就稱為內(nèi)部交易而一般情況下把母公司向子公司出售商品交易叫順流交易。

［例1］假定A公司2012年1月1日購買B公司30%的有表決權(quán)的股份，能夠?qū)公司的財務(wù)和生產(chǎn)經(jīng)營決策施加重大影響。A公司和B公司之間于2012年10月發(fā)生了唯一一筆內(nèi)部交易，A公司將其賬面價值為700萬元的存貨以900萬元的價格賣給了B公司。至2012年12月31日，B公司還未將這批存貨向外部第三方售出。假定A公司在年初取得對B公司的投資時，B公司可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公允價值與其賬面價值相同。為便于理解，假設(shè)B公司2012年度會計凈利潤為0萬元。假定暫不考慮所得稅等其他的因素。

通過例題1的描述可知，A公司賣給B公司的存貨為內(nèi)部順流交易，A公司在該項交易中實現(xiàn)利潤200萬元（900萬元-700萬元），其中的60（200×30%）萬元屬于A公司持有的對聯(lián)營企業(yè)（B公司）的權(quán)益份額，按會計準(zhǔn)則的規(guī)定，在采用權(quán)益法計算確認(rèn)投資損益時應(yīng)予抵銷，即A公司的賬務(wù)處理如下：（單位：萬元，下同）

分錄1：

借：長期股權(quán)投資［（0萬元-200萬元）×30%］ -60

貸：投資收益 -60

在分錄1中，A公司在計算2012年度的投資收益時，考慮到內(nèi)部交易的影響，少確認(rèn)了60萬元的投資收益和長期股權(quán)投資。但多數(shù)學(xué)習(xí)者會認(rèn)為該未實現(xiàn)的損益在A公司的報表上，并不在B公司的報表上，B公司2012年的利潤0萬元并不受該內(nèi)部交易的影響，為什么還要少確認(rèn)60萬元呢？

按照準(zhǔn)則的要求，A公司在年末如果需編制合并財務(wù)報表（也就是有其他的子公司需要合并），在A公司的合并財務(wù)報表中對該內(nèi)部交易未實現(xiàn)的損益在個別報表已確認(rèn)投資損益的基礎(chǔ)上進(jìn)行以下調(diào)整：

分錄2：

借：營業(yè)收入（900萬元×30%） 270

貸：營業(yè)成本（700萬元×30%） 210

投資收益 60

在分錄2中，由于營業(yè)收入和營業(yè)成本在A公司報表中，沖減營業(yè)收入和營業(yè)成本，學(xué)習(xí)者還能理解。但讓學(xué)習(xí)者更難理解的是，沖減營業(yè)收入和營業(yè)成本的同時，為什么要增加投資收益呢？有學(xué)者解釋說增加投資收益是由于在分錄1中少確認(rèn)了該部分投資收益，在合并報表中需要轉(zhuǎn)回，但分錄1不是說該部分投資收益屬于內(nèi)部交易未實現(xiàn)的部分不需要考慮嗎，為什么還要轉(zhuǎn)回呢？

基于以上對分錄1和分錄2的疑問，大多數(shù)學(xué)習(xí)者很難想明白這兩個分錄全部的來龍去脈，這為這些學(xué)習(xí)者的學(xué)習(xí)造成了很大的障礙。

（二）逆流交易會計處理及疑惑 長期股權(quán)投資達(dá)到控制時，母子公司之間的商品交易就稱為內(nèi)部交易當(dāng)子公司向母公司出售商品的交易就是逆流交易。

［例2］假定M公司2012年1月1日購買N公司40%的有表決權(quán)的股份，能夠?qū)公司的財務(wù)和生產(chǎn)經(jīng)營決策施加重大影響。M公司和N公司之間于2012年10月發(fā)生了唯一一筆內(nèi)部交易，N公司將其賬面價值為700萬元的存貨以900萬元的價格賣給了M公司。至2012年12月31日，M公司還未將這批存貨向外部第三方售出。假定M公司在年初取得對N公司的投資時，N公司可辨認(rèn)凈資產(chǎn)的公允價值與其賬面價值相同。為便于理解，假設(shè)N公司2012年度會計凈利潤為0萬元。假定暫不考慮所得稅等其他的因素。

通過例題2的描述可知，N公司賣給M公司的存貨為內(nèi)部逆流交易，N公司在該項交易中實現(xiàn)利潤200萬元（900萬元-700萬元），其中的80（200×40%）萬元屬于M公司持有的對聯(lián)營企業(yè)（N公司）的權(quán)益份額，按會計準(zhǔn)則的規(guī)定，在采用權(quán)益法計算確認(rèn)投資損益時應(yīng)予抵銷，即M公司的賬務(wù)處理如下：

分錄3：

借：長期股權(quán)投資［（0萬元-200萬元）×40%）］ -80

貸：投資收益 -80

分錄3是學(xué)習(xí)者最容易理解的，因為該部分內(nèi)部逆流交易未實現(xiàn)的收益，就在N公司的利潤表上，M公司在確認(rèn)長期股權(quán)投資和投資收益時，當(dāng)然需要將該部分未實現(xiàn)的內(nèi)部交易收益按照份額從投資收益中減掉。

按照準(zhǔn)則的要求，M公司在年末如果需編制合并財務(wù)報表（也就是有其他的子公司需要合并），在M公司的合并財務(wù)報表中對該內(nèi)部交易未實現(xiàn)的損益在個別報表已確認(rèn)存貨的基礎(chǔ)上進(jìn)行以下調(diào)整：

分錄4：

借：長期股權(quán)投資 80

貸：存貨 80

分錄4也讓學(xué)習(xí)者產(chǎn)生疑惑，貸記存貨還能理解，因為該內(nèi)部交易讓M公司的存貨多記了80萬元，需要沖減掉，但為什么要借記長期股權(quán)投資80萬元呢？有的學(xué)者解釋說分錄3中長期股權(quán)投資少記了80萬元需要轉(zhuǎn)回，但少記不是由于內(nèi)部交易未實現(xiàn)的損益需要調(diào)減的嗎？為什么在合并報表中還需要轉(zhuǎn)回？

總之，順流交易和逆流交易的核算，都存在讓學(xué)習(xí)者難以理解的地方。下面，本文將從順流交易和逆流交易的經(jīng)濟實質(zhì)，深入分析以上會計分錄的來龍去脈。

二、基于經(jīng)濟實質(zhì)的順流逆流交易處理解讀

（一）順流交易的解讀 以［例1］為基礎(chǔ)進(jìn)行分析：首先分析一下例1中順流交易的經(jīng)濟實質(zhì)。A公司將賬面價值為700萬元的存貨以900萬元的價格賣給了B公司，如果B公司納入A公司的合并范圍，則抵銷該內(nèi)部交易的會計處理很容易理解。而實際上，B公司沒有納入A公司的合并范圍，A公司和B公司的內(nèi)部交易只能站在A公司的報表方面進(jìn)行內(nèi)部交易的抵銷。當(dāng)然這里的抵消只能抵消A公司的營業(yè)收入和營業(yè)成本，在分錄2中很容易看出來。所以，這里A公司和B公司的內(nèi)部交易除了抵銷掉A公司的營業(yè)收入和營業(yè)成本以外，還會產(chǎn)生對A公司報表相關(guān)項目的其他影響。

該順流交易會對A公司報表項目產(chǎn)生哪些影響呢？這里用順流交易的經(jīng)濟實質(zhì)來分析。A公司700萬元的存貨以900萬元的價格賣給了B公司，考慮抵消掉A公司的營業(yè)收入和營業(yè)成本以外，A公司實際上是拿700萬元的存貨換取了B公司900萬元的貨幣資金（假設(shè)收到了貨款），由于是內(nèi)部交易，考慮到存貨的700萬元計價基礎(chǔ)不變，其價差200萬元（900萬元-700萬元）已經(jīng)增加了A公司的其他資產(chǎn)（貨幣資金），這200萬元其中的30%部分（60萬元），對A公司產(chǎn)生了實質(zhì)的影響，其他的70%可視為與被投資企業(yè)其他股東的已實現(xiàn)交易。既然A公司額外獲得了60萬元（200萬元×30%）的其他資產(chǎn)（貨幣資金），該資產(chǎn)的增加會產(chǎn)生什么樣的效果呢？

由于A公司和B公司是投資和被投資關(guān)系，A公司額外獲得了60萬元的其他資產(chǎn)（貨幣資金），是作為A公司投資成本的收回呢，還是作為A公司從B公司獲得的投資收益呢？A公司如果作為投資收益，計入當(dāng)期的合并報表，不符合謹(jǐn)慎性原則，而作為投資成本的收回，沖減長期股權(quán)投資，到最后處置該投資時，還會轉(zhuǎn)化為投資收益。所以A公司額外獲得了60萬元的其他資產(chǎn)（貨幣資金），作為投資成本的收回，沖減長期股權(quán)投資，相當(dāng)于確認(rèn)了一筆未實現(xiàn)的投資收益，這樣處理符合會計的謹(jǐn)慎性原則。這就是A公司需要在合并報表層面達(dá)到的效果。

在A公司的個別報表層面，該順流交易發(fā)生后，由于貨幣資金60萬元A公司實際已經(jīng)收到，已計入了報表項目。進(jìn)一步分析，該60萬元在交易發(fā)生后，增加貨幣資金的同時，也增加了營業(yè)收入（900萬元×30%）270萬元和營業(yè)成本（700萬元×30%）210萬元，即A公司的所有者權(quán)益增加了60萬元。綜合考慮的話，順流交易發(fā)生后，A公司相當(dāng)于在其個別報表作了如下會計分錄：

分錄5：

借：貨幣資金 60

營業(yè)成本（700萬元×30%） 210

貸：營業(yè)收入（900萬元×30%） 270

通過以上確對順流交易的解讀可知，要在合并報表層面達(dá)到的最終效果就是：

分錄6：

借：貨幣資金 60

貸：長期股權(quán)投資 60

而在A公司個別報表的貨幣資金已經(jīng)實際增加了60萬元，要達(dá)到分錄6的綜合效果，還需要在分錄5的基礎(chǔ)上，作會計分錄：

分錄7：

借：營業(yè)收入（900萬元×30%） 270

貸：營業(yè)成本（700萬元×30%） 210

長期股權(quán)投資 60

把分錄5和分錄7綜合考慮，就達(dá)到了分錄6的效果。再把分錄7進(jìn)行分解，分解為分錄8和分錄9：

分錄8：

借：長期股權(quán)投資［（0萬元-200萬元）×30%］ -60

貸：投資收益 -60

分錄9：

借：營業(yè)收入（900萬元×30%） 270

貸：營業(yè)成本（700萬元×30%） 210

投資收益 60

可見，分錄8和分錄9，正好是［例1］的分錄1和分錄2。當(dāng)然，這里分錄8是A公司個別報表期末確認(rèn)投資收益的分錄，分錄9是如果A公司期末編制合并報表情況下的調(diào)整分錄。這樣，關(guān)于順流交易的分析就與準(zhǔn)則的規(guī)定實現(xiàn)了完美的對接。

（二）逆流交易的解讀 以［例2］為基礎(chǔ)進(jìn)行分析。首先，分析［例2］中逆流交易的經(jīng)濟實質(zhì)。N公司將賬面價值為700萬元的存貨以900萬元的價格賣給了M公司，如果N公司納入M公司的合并范圍，則抵銷該內(nèi)部交易的會計處理很容易理解。而實際上，N公司沒有納入M公司的合并范圍，N公司和M公司的內(nèi)部交易只能站在M公司的報表方面進(jìn)行內(nèi)部交易的抵銷。這樣，該逆流交易就會產(chǎn)生對M公司報表相關(guān)項目的其他影響。

該逆流交易會對M公司報表項目產(chǎn)生哪些影響呢？我們這里用逆流交易的經(jīng)濟實質(zhì)來分析。N公司700萬元的存貨以900萬元的價格賣給了M公司，M公司實際上是拿900萬元的貨幣資金（假設(shè)支付了貨款）換取了N公司700萬元的存貨，由于是內(nèi)部交易，考慮到存貨的700萬元計價基礎(chǔ)不變，其價差200萬元（900萬元-700萬元）其中40%的部分（80萬元）已經(jīng)虛增了M公司的存貨，對M公司產(chǎn)生了實質(zhì)的影響，其他的60%可視為與被投資企業(yè)其他股東的已實現(xiàn)交易。既然M公司虛增的80萬元存貨已對M公司產(chǎn)生了實質(zhì)影響，也就是說M公司花了80萬元買了一部分虛擬的存貨，那么該虛增的存貨會產(chǎn)生什么樣的效果呢？

由于M公司和N公司是投資和被投資關(guān)系，內(nèi)部交易引起M公司虛增的80萬元存貨作為存貨列示十分不妥，但這已實際支付的80萬元，是作為M公司投資成本的追加呢，還是作為M公司當(dāng)期的投資損失呢？如果作為投資成本的追加，則該追加部分只能到處置時才能轉(zhuǎn)化為投資損失，可見這樣不符合會計的謹(jǐn)慎性原則，如果M公司作為投資損失，計入當(dāng)期的損益，符合會計的謹(jǐn)慎性原則。所以M公司額外支付的80萬元，作為投資損失計入當(dāng)期損益比較合適。這就是M公司需要在合并報表層面達(dá)到的效果。

在M公司的個別報表層面，該逆流交易發(fā)生后，由于貨幣資金80萬元M公司實際已經(jīng)支付。進(jìn)一步分析，該80萬元在交易發(fā)生后，減少了貨幣資金的同時，增加了存貨的金額80萬元。綜合考慮，逆流交易發(fā)生后，M公司相當(dāng)于在其個別報表作了會計分錄：

分錄10：

借：存貨 80

貸：貨幣資金 80

通過以上對逆流交易的解讀可知，要在合并報表層面達(dá)到的最終效果就是：

分錄11：

借：投資收益 80（作為當(dāng)期的投資損失）

貸：貨幣資金 80

而在M公司個別報表的存貨已經(jīng)增加了80萬元，要達(dá)到分錄11的綜合效果，我們還需要在分錄10的基礎(chǔ)上，作如下會計分錄：

分錄12：

借：投資收益 80

貸：存貨 80

把分錄10和分錄12綜合考慮，就達(dá)到了分錄11的效果。

再把分錄12進(jìn)行分解，分解為分錄13和分錄14：

分錄13：

借：長期股權(quán)投資［（0萬元-200萬元）×40%）］ -80

貸：投資收益 -80

分錄14：

借：長期股權(quán)投資 80

貸：存貨 80

可見，分錄13和分錄14，正好是［例2］的分錄3和分錄4。當(dāng)然，這里分錄13是M公司個別報表期末確認(rèn)投資收益的分錄，分錄14是如果M公司期末編制合并報表情況下的調(diào)整分錄。這樣，關(guān)于逆流交易的分析與準(zhǔn)則的規(guī)定也實現(xiàn)了完美的對接。

［1］財政部：《企業(yè)會計準(zhǔn)則解釋第1號》，2007年11月實施。

［2］中國注冊會計師協(xié)會：《會計》（2012年度注冊會計師全國統(tǒng)一考試輔導(dǎo)教材），中國財政經(jīng)濟出版社2012年版。