郭芮佳 張立火

摘要：首先，本文從理論上分析了公司治理與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的互動(dòng)影響關(guān)系：一方面，公司治理結(jié)構(gòu)會(huì)影響到會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，完善的公司治理結(jié)構(gòu)是產(chǎn)生高質(zhì)量會(huì)計(jì)信息的制度保障；另一方面，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量又會(huì)影響公司治理效率，高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息是公司治理有效的基礎(chǔ)。其次從公司治理角度分析我國(guó)目前會(huì)計(jì)信息質(zhì)量不高的原因。最后從優(yōu)化我國(guó)公司治理結(jié)構(gòu)的視角，提出提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的相關(guān)建議。

關(guān)鍵詞：公司治理；會(huì)計(jì)信息質(zhì)量；互動(dòng)影響

一、公司治理與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的互動(dòng)影響關(guān)系

會(huì)計(jì)信息的產(chǎn)生肯定是要受其所在的會(huì)計(jì)環(huán)境影響的，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的高低在某種程度上取決于會(huì)計(jì)環(huán)境的好壞，而公司治理就是會(huì)計(jì)環(huán)境的重要組成部分，會(huì)計(jì)系統(tǒng)的運(yùn)行與公司治理密不可分，會(huì)計(jì)信息產(chǎn)生的各個(gè)環(huán)節(jié)如業(yè)務(wù)活動(dòng)的發(fā)生、信息處理、審計(jì)等都會(huì)涉及到管理層、董事會(huì)、審計(jì)師和監(jiān)事會(huì)等多個(gè)主體，而公司治理的一個(gè)重要內(nèi)容就是建立管理層，股東、董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)之間的激勵(lì)監(jiān)督制衡機(jī)制。不同的公司治理結(jié)構(gòu)就會(huì)有不同的激勵(lì)監(jiān)督制衡機(jī)制，而這一機(jī)制的不同就會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)信息的產(chǎn)生造成影響。Sloan（2001）指出，財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息本身是公司治理運(yùn)行中的產(chǎn)物，一系列公司治理機(jī)制主要用以確保管理當(dāng)局提供的信息沒(méi)有過(guò)度的發(fā)生損失。公司治理通過(guò)一整套制度安排來(lái)保證會(huì)計(jì)信息質(zhì)量，提供高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息。會(huì)計(jì)信息是公司治理的主要依據(jù)，正如Whittington（1993）指出，財(cái)務(wù)報(bào)告是公司治理機(jī)制有效運(yùn)行必需的因素，沒(méi)有良好的高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息，資本提供者就不能有效地監(jiān)督董事的行為。因此，高質(zhì)量會(huì)計(jì)信息是完善公司治理結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)，能夠?yàn)楣局卫硖峁┧枰男畔?，使得公司治理能夠有效運(yùn)行。會(huì)計(jì)信息在內(nèi)部公司治理和外部公司治理中都起著重要的作用?？煽康摹⑾嚓P(guān)的會(huì)計(jì)信息能夠客觀公允地反映企業(yè)的獲利情況，在內(nèi)部公司治理中，有助于董事會(huì)依據(jù)合理可靠的信息控制公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，行使決策權(quán)力，同時(shí)也能對(duì)經(jīng)理層的績(jī)效進(jìn)行客觀公正地評(píng)價(jià)和激勵(lì)；也有助于管理人員對(duì)日常的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)作出合理的安排，提高公司業(yè)績(jī)。在外部公司治理中，高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息也能夠使企業(yè)獲得更多的信任和融資，降低交易成本，提高市場(chǎng)的運(yùn)作效率。因此可以得出，會(huì)計(jì)信息質(zhì)量與公司治理密切相關(guān)，雙向互動(dòng)，相互依存，相互影響，二者共同構(gòu)成了企業(yè)整體運(yùn)行不可或缺的組成部分。

二、公司治理對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響

（一）內(nèi)部公司治理對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響

1.股東的影響

目前我國(guó)很多公司存在一股獨(dú)大的現(xiàn)象，總經(jīng)理與董事長(zhǎng)由一人兼任，權(quán)力過(guò)分集中，超級(jí)大股東支配著公司的董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和經(jīng)理人員，董事會(huì)權(quán)力被架空，監(jiān)事會(huì)形同虛設(shè)，應(yīng)有的監(jiān)督和控制機(jī)制無(wú)法發(fā)揮原有的作用。大股東往往利用自己的優(yōu)勢(shì)地位侵占公司的利益并損害其他股東利益，而為了掩蓋其不法行為，大股東就會(huì)授意會(huì)計(jì)人員對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)表進(jìn)行粉飾，使得披露的會(huì)計(jì)信息的可靠性降低。

2.董事會(huì)的影響

董事會(huì)是公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)的中心。董事會(huì)的人員結(jié)構(gòu)、勝任能力都會(huì)影響董事會(huì)的運(yùn)行效率，進(jìn)而影響著會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的高低。第一，董事會(huì)的人員構(gòu)成。董事會(huì)成員包括董事長(zhǎng)、內(nèi)部董事和獨(dú)立董事。若董事長(zhǎng)與總經(jīng)理由一人兼任，那么兩職合一必然導(dǎo)致董事會(huì)其他成員監(jiān)督職能的喪失，整個(gè)董事會(huì)受到經(jīng)理層的控制，這就使得公司的會(huì)計(jì)行為更偏好經(jīng)理層的意愿，會(huì)計(jì)信息應(yīng)有的真實(shí)性將無(wú)得到保證。另外，已有的研究資料表明，擁有更大比例獨(dú)立董事的公司，發(fā)生財(cái)務(wù)報(bào)告舞弊的情況比較少。獨(dú)立董事不在公司中擔(dān)任具體職務(wù)且不持有公司的股票，因此能夠保有充分的獨(dú)立性，可以充分行使監(jiān)督權(quán)。所以應(yīng)當(dāng)保持一定規(guī)模的獨(dú)立董事，約束公司內(nèi)部的舞弊和壞的的盈余管理行為，促使董事會(huì)決策和監(jiān)督效率的提高，保證會(huì)計(jì)信息質(zhì)量。第二，董事會(huì)成員的勝任能力。董事會(huì)需要對(duì)公司重大事務(wù)進(jìn)行決策，判斷和評(píng)價(jià)經(jīng)理層的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)，因此董事人員的勝任能力對(duì)董事會(huì)的有效運(yùn)行至關(guān)重要。如果董事會(huì)成員熟悉公司事務(wù)，且具有較強(qiáng)的專業(yè)性，那么有助于提高董事會(huì)對(duì)會(huì)計(jì)信息披露的監(jiān)督效果，同時(shí)還能夠使審批、控制和監(jiān)督權(quán)得以有效行使，從而減少會(huì)計(jì)信息失真的情況發(fā)生。

3.監(jiān)事會(huì)的影響

監(jiān)事會(huì)對(duì)于會(huì)計(jì)信息質(zhì)量有著促進(jìn)的作用。健全有效的監(jiān)事會(huì)能夠減少經(jīng)理層的財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)舞弊行為，提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量。但從監(jiān)事會(huì)在公司的實(shí)際地位角度看，監(jiān)事會(huì)無(wú)法促使會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的提高。首先，我國(guó)存在行政權(quán)大于監(jiān)督權(quán)的傳統(tǒng)。監(jiān)事會(huì)雖然名義上平行于董事會(huì)，但是只有監(jiān)督權(quán)而沒(méi)有決策權(quán)和控制權(quán)，就無(wú)法與董事會(huì)制衡，實(shí)質(zhì)上成為董事會(huì)控制下的一個(gè)機(jī)構(gòu)。其次，監(jiān)事會(huì)的人員構(gòu)成決定了其無(wú)法有效落實(shí)監(jiān)督職能。監(jiān)事會(huì)的成員包括一定比例的職工代表和持股股東，內(nèi)部員工的任免獎(jiǎng)懲受制于董事會(huì)或管理層，而持股股東多為外部人員，對(duì)于公司的經(jīng)營(yíng)情況不甚了解，其監(jiān)督也就不具有權(quán)威性，這些因素不可避免地弱化了其監(jiān)督職能。

4.經(jīng)理層的影響

經(jīng)理層行使企業(yè)的經(jīng)營(yíng)權(quán)，直接指揮并控制會(huì)計(jì)部門的核算與財(cái)務(wù)報(bào)告的編制，充分掌握企業(yè)的內(nèi)部信息，規(guī)范健全的治理機(jī)制將促使經(jīng)理層為公司的長(zhǎng)期發(fā)展和經(jīng)營(yíng)成果做最大的努力，而不規(guī)范不健全的治理機(jī)制將造成經(jīng)理層濫用職權(quán)，與會(huì)計(jì)人員串通造假謀求私利。一方面，經(jīng)理層對(duì)于高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息的生產(chǎn)有積極作用。經(jīng)理層作為股東和董事會(huì)的委托代理人，有義務(wù)履行經(jīng)營(yíng)職責(zé)，實(shí)施有效的內(nèi)部控制和管理機(jī)制，經(jīng)理層必須掌握高質(zhì)量的會(huì)計(jì)信息，依據(jù)正確的信息來(lái)做出安排，記錄公司的各項(xiàng)決策執(zhí)行情況和計(jì)劃完成情況，實(shí)現(xiàn)公司經(jīng)營(yíng)目標(biāo)。另一方面，經(jīng)理層的薪酬與其業(yè)績(jī)掛鉤，為了獲得可觀的個(gè)人收入，經(jīng)理層也存在粉飾會(huì)計(jì)信息的動(dòng)機(jī)。

（二）外部公司治理對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響

1.資本市場(chǎng)的影響。

資本市場(chǎng)對(duì)會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的影響，主要體現(xiàn)在股票市場(chǎng)。當(dāng)投資者預(yù)期公司未來(lái)可能出現(xiàn)經(jīng)營(yíng)不善的情況，那么他們就會(huì)大量拋售股票，在致使股價(jià)下跌，這種情況下就增加了公司被接管的可能性。潛在的接管者將通過(guò)收購(gòu)股票取得公司的控制權(quán)，整頓公司業(yè)務(wù)，撤換不稱職的經(jīng)理人員。資本市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制，使公司時(shí)刻面臨被接管的風(fēng)險(xiǎn)，經(jīng)營(yíng)人員也存在被替換的壓力。這種機(jī)制促使企業(yè)不斷地進(jìn)行自我調(diào)整，改善經(jīng)營(yíng)狀態(tài)，在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)求得生存和發(fā)展，以獲取投資者的信賴，取得資本市場(chǎng)的支持。這在一定程度上增加了管理層進(jìn)行財(cái)務(wù)造假的成本，有利于會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的提高。

2.經(jīng)理人市場(chǎng)的影響。

職業(yè)經(jīng)理人的競(jìng)爭(zhēng)和選聘機(jī)制，能夠約束其行為，使其努力工作并提供真實(shí)有效的會(huì)計(jì)信息。但是如果經(jīng)理市場(chǎng)缺乏競(jìng)爭(zhēng)，那么就會(huì)影響會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的提高。比如目前大部分國(guó)有上市公司中，經(jīng)理人的任命有行政干預(yù)色彩，這使得經(jīng)理層不會(huì)有太大的競(jìng)爭(zhēng)壓力，從而導(dǎo)致其通過(guò)會(huì)計(jì)報(bào)表粉飾經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)。

3.政府的影響

如果企業(yè)操縱會(huì)計(jì)信息，將影響市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)機(jī)制的發(fā)揮和國(guó)家宏觀調(diào)控的有效性，減少國(guó)家稅收收入，不利于市場(chǎng)資源有效配置，政府是社會(huì)公共職能部門，應(yīng)該制定相應(yīng)的監(jiān)管制度、對(duì)違規(guī)行為進(jìn)行處罰，把保護(hù)投資者利益，保證市場(chǎng)公平有效，降低證券市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)作為治理目標(biāo)，督促企業(yè)建立有效的會(huì)計(jì)信息披露體系。促進(jìn)證券市場(chǎng)有效運(yùn)行。

三、從公司治理角度提高會(huì)計(jì)信息建議

（一）完善公司內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)

1.優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)

優(yōu)化公司股權(quán)結(jié)構(gòu)并且增加流通股的比例，形成多元化的股權(quán)結(jié)構(gòu)；實(shí)現(xiàn)國(guó)有股退出機(jī)制，促進(jìn)各股東參與公司治理，發(fā)揮股東大會(huì)的作用，為完善公司內(nèi)部治理提供所有權(quán)基礎(chǔ)；還能改變我國(guó)上市公司股權(quán)高度集中的情況，形成股東之間的相互制衡，提高治理的效率，制約內(nèi)部人操縱會(huì)計(jì)信息的行為，促進(jìn)公司會(huì)計(jì)信息質(zhì)量的提高。

2.完善董事會(huì)建設(shè)

在董事會(huì)的構(gòu)成方面，需要堅(jiān)持公司外部成員與內(nèi)部成員共同治理公司的原則，避免經(jīng)理層和董事長(zhǎng)兩職合一的現(xiàn)象，實(shí)現(xiàn)權(quán)力的制衡。要健全獨(dú)立董事制度，控制和平衡董事會(huì)和經(jīng)理人的權(quán)力，保護(hù)股東相關(guān)權(quán)益，提高董事會(huì)的運(yùn)作效率。強(qiáng)化獨(dú)立董事的功能，加大獨(dú)立董事對(duì)管理層的內(nèi)部約束，提高會(huì)計(jì)信息的公信度。

3.健全監(jiān)事會(huì)職責(zé)，

目前我國(guó)上市公司國(guó)有股股權(quán)高度集中，監(jiān)事會(huì)成員唯有獨(dú)立于董事會(huì)和經(jīng)理才能保證其職能的有效發(fā)揮，減少管理層對(duì)財(cái)務(wù)報(bào)告的操控。要選擇高水平的，具有專業(yè)技能的，懂會(huì)計(jì)、懂經(jīng)營(yíng)、懂法律的人員，通過(guò)法定程序進(jìn)入監(jiān)事會(huì)。監(jiān)事人員應(yīng)當(dāng)熟悉相關(guān)的政策法規(guī)，善于經(jīng)營(yíng)管理，只有不斷增強(qiáng)監(jiān)事會(huì)的專業(yè)性，提高監(jiān)事會(huì)的整體素質(zhì)，才能及時(shí)發(fā)現(xiàn)董事和經(jīng)理人員在經(jīng)營(yíng)管理過(guò)程中的舞弊情況。切實(shí)提高監(jiān)事會(huì)在公司中的地位，提高監(jiān)事會(huì)的運(yùn)作效率，發(fā)揮監(jiān)督功能。

4.建立對(duì)于經(jīng)理層的激勵(lì)機(jī)制

重視對(duì)經(jīng)理層的激勵(lì)。客觀公正合理地評(píng)價(jià)經(jīng)理層的經(jīng)營(yíng)成果，制定相應(yīng)的激勵(lì)措施，能夠有效預(yù)防經(jīng)理層的短期行為。第一，可以利用股票、股票期權(quán)等福利鼓勵(lì)公司經(jīng)理層，使其著眼于提高公司的長(zhǎng)遠(yuǎn)績(jī)效。第二，企業(yè)應(yīng)調(diào)整業(yè)績(jī)考核方式，不單純以財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)評(píng)價(jià)經(jīng)理層的經(jīng)營(yíng)成果，加入一些非財(cái)務(wù)的評(píng)價(jià)指標(biāo)。

（二）完善外部公司治理

1.提高資本市場(chǎng)效率

第一，規(guī)范市場(chǎng)的投資行為。目前存在于投資者方面的最主要的問(wèn)題是個(gè)人投資者比較多，而機(jī)構(gòu)投資者不足，因此必須積極培育引導(dǎo)機(jī)構(gòu)投資者；對(duì)于籌資者方面，必須建立嚴(yán)格的準(zhǔn)入機(jī)制，這樣就能提高進(jìn)入證券市場(chǎng)的公司的質(zhì)量。第二，提高證券市場(chǎng)的流動(dòng)性。證券市場(chǎng)需要反映出公司治理效率低下的不良信息，在資本市場(chǎng)上形成競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制。這種競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制將會(huì)使公司高管人員時(shí)刻感受到接管威脅，因此要不斷提高公司管理的能力和水平。

2.要完善經(jīng)理人市場(chǎng)。

要建立健全經(jīng)理人員職業(yè)檔案管理制度，真實(shí)有效記錄經(jīng)理人員的經(jīng)營(yíng)情況，做好對(duì)經(jīng)理人員的評(píng)價(jià)，保證經(jīng)理人員的工作熱情。同時(shí)，在全國(guó)范圍內(nèi)建立統(tǒng)一的經(jīng)理人才市場(chǎng)。建立真正專業(yè)化的經(jīng)理職業(yè)介紹網(wǎng)絡(luò)和中介機(jī)構(gòu)，實(shí)現(xiàn)經(jīng)理人才流動(dòng)機(jī)制，為經(jīng)理人市場(chǎng)的供需雙方服務(wù)，適應(yīng)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的要求。

3.發(fā)揮其他機(jī)構(gòu)的監(jiān)督職能

社會(huì)機(jī)構(gòu)的監(jiān)督，能夠在一定程度上減少會(huì)計(jì)信息的失真現(xiàn)象。會(huì)計(jì)師事務(wù)所的審計(jì)，在提高會(huì)計(jì)信息質(zhì)量方面起著不可替代的作用。應(yīng)當(dāng)建立股東大會(huì)委托制度，由股東大會(huì)或獨(dú)立于管理層的管理委員會(huì)選擇和聘用會(huì)計(jì)師事務(wù)所，對(duì)一些重大的事項(xiàng)由會(huì)計(jì)師事務(wù)所與股東大會(huì)或者管理委員會(huì)直接協(xié)商談判，避免經(jīng)營(yíng)者與審計(jì)人員相互串通，編造虛假的會(huì)計(jì)信息。其次，廣泛開(kāi)展同業(yè)復(fù)查。即會(huì)計(jì)師事務(wù)所接受其他會(huì)計(jì)師事務(wù)所或職業(yè)團(tuán)體指定的檢查人員對(duì)該會(huì)計(jì)師事務(wù)所進(jìn)行的檢查和評(píng)價(jià)。（作者單位：新疆財(cái)經(jīng)大學(xué)）

項(xiàng)目名稱：《組織文化與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量關(guān)系的實(shí)證研究》，項(xiàng)目號(hào)：cdyjk2014026

參考文獻(xiàn)

[1]Whittington，G.1993.Corporate Governance and the Regulation of Financial Reporting.Accounting and Business Research.23（91A）：311-319.

[2]Sloan，R.G，2001.Financial Accounting and Corporate Governance：a Discussion.Journal of Accounting and Economics 32：335-347.

[3]夏建軍.公司治理結(jié)構(gòu)與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量問(wèn)題研究[J]會(huì)計(jì)之友，2005.11

[4]杜興強(qiáng)，溫日光.公司治理與會(huì)計(jì)信息質(zhì)量：一項(xiàng)經(jīng)驗(yàn)研究[J].財(cái)經(jīng)研究，2007，33：122～132