「寬進(jìn)嚴(yán)出」變「嚴(yán)進(jìn)寬出」

大陸外匯管制由「寬進(jìn)嚴(yán)出」轉(zhuǎn)為「嚴(yán)進(jìn)寬出」的背后，既反映了人民幣升值的影響，也代表著大陸官方仍牢牢掌控外匯管制的權(quán)力，由此產(chǎn)生的對(duì)臺(tái)商企業(yè)及個(gè)人的影響不容小覷。

臺(tái)商高先生最近遇到一件煩心事，他的公司在將自己的註冊資本結(jié)匯為人民幣時(shí)遇到了麻煩——大陸外管局對(duì)這筆境外資金進(jìn)入大陸的理由進(jìn)行了非常嚴(yán)格的審查，還要求高先生附上各類合同詳細(xì)解釋才同意放行。

原來是「進(jìn)大陸容易，出去難」，現(xiàn)在是「進(jìn)大陸難，出去容易」，高先生大呼「搞不懂」。實(shí)際上，隨著人民幣升值及通膨預(yù)期加強(qiáng)，不斷調(diào)整和變化中的大陸外匯政策，已經(jīng)對(duì)臺(tái)商的運(yùn)營產(chǎn)生了多重影響。

人民幣資金與營運(yùn)壓力加大

現(xiàn)行的外匯管制，對(duì)於以註冊資本或外債名義進(jìn)到大陸的外幣資金都嚴(yán)加控管，其中最核心的監(jiān)管動(dòng)作便是要求美元結(jié)匯為人民幣后，資金不得存放於企業(yè)帳戶上，必須直接劃帳至用來結(jié)匯的合同對(duì)方帳戶上，這會(huì)不利於流動(dòng)資金的調(diào)度，也間接增大臺(tái)商在大陸的人民幣資金與營運(yùn)壓力。

如何因應(yīng)?臺(tái)商除了以「預(yù)收貨款」降低人民幣資金不足的衝擊外，更重要的是做好人民幣資金的管理工作。例如，以前企業(yè)常不太在乎的現(xiàn)金流量表，現(xiàn)在便非常重要，因?yàn)榈脺?zhǔn)確預(yù)估未來資金需求才能知道要怎麼提早準(zhǔn)備;或盯緊業(yè)務(wù)上的應(yīng)收帳款回籠情況;甚至是加強(qiáng)庫存的清理，減少資金被庫存占用機(jī)率等，都會(huì)有助於緩和資金緊張狀況，間接降低因結(jié)匯不易所帶來的現(xiàn)金不足問題。

企業(yè)與個(gè)人外匯往來受限

外匯管理新政，對(duì)臺(tái)商企業(yè)和個(gè)人的外匯投資及往來，都有不同程度的影響。

從企業(yè)面來講，首先是結(jié)匯后的人民幣資金不得用於投資境內(nèi)股權(quán)，也就是臺(tái)商不得以註冊資本結(jié)匯后的資金購買股票，實(shí)務(wù)中如果真的要投資股票，往往都是以企業(yè)自有資金進(jìn)行股票投資;

第二，除了外商投資企業(yè)已經(jīng)屬于房地產(chǎn)企業(yè)外，一般外商投資企業(yè)不得以結(jié)匯后所得的人民幣資金，用來購買非自用的境內(nèi)房地產(chǎn)，也就是說，如果臺(tái)商想以自己設(shè)立的大陸公司作為不動(dòng)產(chǎn)投資，并不切合實(shí)際;

第三，企業(yè)的外匯問題常與大陸銀行的貸款掛鉤，像是外商投資企業(yè)不得以註冊資本結(jié)匯后所得的人民幣資金，去償還那些還「未」使用的人民幣貸款。由於實(shí)務(wù)中很少企業(yè)向銀行貸款后不把錢花掉還放在銀行，所以這條規(guī)定就是說，透過增資后的註冊資本結(jié)匯人民幣資金，可以拿去償還銀行的人民幣貸款;但若以外債結(jié)匯后所得的人民幣資金，則絕對(duì)不能用於償還銀行貸款。

對(duì)外籍個(gè)人來講，一個(gè)外籍居民一年只能自由結(jié)匯累積5萬美元不受管制;若有超過部份就必須檢付合同、發(fā)票或其他憑證作為結(jié)匯理由，像是買車、買房、看病等;其次是禁止外籍居民分拆結(jié)匯，也就是禁止利用多個(gè)人頭在多家銀行開立帳戶進(jìn)行結(jié)匯。

資金匯出大陸應(yīng)合理節(jié)稅

臺(tái)商將人民幣結(jié)匯為美金匯往境外，除了盈餘分配外，最大的考量是分?jǐn)偤Ｍ赓M(fèi)用。許多母公司在臺(tái)灣的臺(tái)商，往往研發(fā)、銷售等費(fèi)用都發(fā)生在臺(tái)灣，但由於是從大陸的工廠出貨，為了不造成關(guān)聯(lián)交易移轉(zhuǎn)定價(jià)的風(fēng)險(xiǎn)，最后也透過大陸的工廠直接收款，於是產(chǎn)生了「臺(tái)灣花錢，大陸收錢」的資金矛盾。其中臺(tái)灣端的資金缺口就必須由大陸工廠(子公司)將資金匯回臺(tái)灣，才能支撐臺(tái)灣總部所需的現(xiàn)金流。

從大陸匯款回臺(tái)灣，最常用的理由是出口傭金，也就是以臺(tái)灣母公司為大陸工廠介紹業(yè)務(wù)為理由支付傭金，這部份只要有合同，金額也合理，銀行或外管局都不會(huì)為難。但2009年起以出口傭金匯出資金必須繳交5%的營業(yè)稅，提高了傭金匯出的稅賦成本。

不管是以什麼理由匯出資金，應(yīng)該首先搞懂其中環(huán)節(jié)所產(chǎn)生的「稅」。除了出口傭金是5%的營業(yè)稅外，以商標(biāo)或?qū)＠葯?quán)利金名義匯出資金也很常見，這部份常是5%的營業(yè)稅再加上10%的所得稅。但若是取得官方科技部門審批同意，以專利或?qū)Ｓ屑夹g(shù)為由匯出資金，則有可能免除5%的營業(yè)稅;又像是以勞務(wù)費(fèi)為由匯出資金，例如境外到大陸輔導(dǎo)所產(chǎn)生的顧問費(fèi)、培訓(xùn)費(fèi)等勞務(wù)支出，除了5%的營業(yè)稅外，所得稅部份還得由地方稅務(wù)局依25%企業(yè)所得稅稅率的10%、20%、30%三個(gè)文件次進(jìn)行利潤率核定，利潤率若被核定為最高的30%，那就得繳交5%的營業(yè)稅再加上25% x 30%=7.5%的所得稅，總計(jì)就有12.5%的納稅成本。

除了上述常見匯出資金的理由外，臺(tái)商還可利用經(jīng)常項(xiàng)目項(xiàng)下的境外參展、境外廣告、國際運(yùn)費(fèi)、國際賠償，或是資本項(xiàng)下的外籍人士繼承大陸境內(nèi)財(cái)產(chǎn)、外債利息、對(duì)外擔(dān)保履約、外資企業(yè)減資款項(xiàng)、外資企業(yè)清算后的資金等理由申請資金匯出，至於臺(tái)資企業(yè)在境外發(fā)生的律師費(fèi)、保險(xiǎn)費(fèi)，甚至是為了支付回臺(tái)上市的會(huì)計(jì)師審計(jì)費(fèi)、券商承銷費(fèi)等，都屬於上面所說的勞務(wù)費(fèi)范圍，都必須繳交5%的營業(yè)稅;至於所得稅，那就要看這些提供勞務(wù)的對(duì)象是在哪裡進(jìn)行服務(wù)，如果在大陸境內(nèi)提供服務(wù)，那就依上述地方稅務(wù)局核定利潤率的作法交稅;若完全沒有踏進(jìn)大陸，只是在境外提供勞務(wù)服務(wù)，那就免交所得稅，只須繳交5%的營業(yè)稅。

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