摘 要:隨著國(guó)際金融危機(jī)的擴(kuò)散和蔓延，我國(guó)經(jīng)濟(jì)受到巨大沖擊。宏觀調(diào)控基調(diào)亦為此做出調(diào)整，于2008年10月將保持經(jīng)濟(jì)穩(wěn)定增長(zhǎng)放在了首要位置。在這樣的背景下，對(duì)各種經(jīng)濟(jì)及金融工具在應(yīng)對(duì)經(jīng)濟(jì)危機(jī)時(shí)所具有的作用進(jìn)行探討，具有重要的理論意義和現(xiàn)實(shí)意義。文章在有關(guān)經(jīng)濟(jì)理論的基礎(chǔ)上，對(duì)運(yùn)用融資租賃機(jī)制應(yīng)對(duì)金融危機(jī)的可行性進(jìn)行了分析。

關(guān)鍵詞:融資租賃 經(jīng)濟(jì)危機(jī) 經(jīng)濟(jì)刺激政策

中圖分類(lèi)號(hào):F830.9 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼:A

文章編號(hào):1004-4914(2009)10-179-02

一、融資租賃的概念及基本業(yè)務(wù)流程

融資租賃(Financial Leasing)又稱(chēng)設(shè)備租賃(Equipment Leasing)或現(xiàn)代租賃(Modern Leasing)，是指實(shí)質(zhì)上轉(zhuǎn)移與資產(chǎn)所有權(quán)有關(guān)的全部或絕大部分風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的租賃。資產(chǎn)的所有權(quán)最終可以轉(zhuǎn)移，也可以不轉(zhuǎn)移。我國(guó)的融資租賃業(yè)務(wù)是在改革開(kāi)放總設(shè)計(jì)師鄧小平的直接關(guān)心和支持下，由榮毅仁先生在1981年倡導(dǎo)引進(jìn)并逐步發(fā)展的。由于融資租賃是一具體的商業(yè)行為，其具體定義解釋與使用范疇牽涉到會(huì)計(jì)、稅收、財(cái)務(wù)管理等多方面的安排，在近30年的發(fā)展過(guò)程中對(duì)其解釋存在諸多的爭(zhēng)議。爭(zhēng)議的過(guò)程正是尋找適合我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的融資租賃形式的過(guò)程。筆者認(rèn)為，我國(guó)現(xiàn)行會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)其的具體定義是符合我國(guó)當(dāng)前經(jīng)濟(jì)運(yùn)行條件的、對(duì)融資租賃科學(xué)的且具有權(quán)威性的解釋。按照我國(guó)的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，滿足以下一項(xiàng)或數(shù)項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)的租賃屬于融資租賃:

(1)在租賃期屆滿時(shí)，租賃資產(chǎn)的所有權(quán)轉(zhuǎn)移給承租人;

(2)承租人有購(gòu)買(mǎi)租賃資產(chǎn)的選擇權(quán)，所訂立的購(gòu)價(jià)預(yù)計(jì)將遠(yuǎn)低于行使選擇權(quán)租賃資產(chǎn)的公允價(jià)值，因而在租賃開(kāi)始日就可以合理確定承租人將會(huì)行使這種選擇權(quán);

(3)租賃期占租賃資產(chǎn)可使用年限的大部分(通常解釋為等于或大于75%);

(4)租賃開(kāi)始日最低租賃付款額的現(xiàn)值幾乎相當(dāng)于(通常解釋為等于或大于90%)租賃開(kāi)始日租賃資產(chǎn)原賬面價(jià)值;

(5)租賃資產(chǎn)性質(zhì)特殊，如果不做重新改制，只有承租人才能使用。

從我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則對(duì)融資租賃的規(guī)定可以看出，融資租賃與經(jīng)營(yíng)租賃不同，涉及到資產(chǎn)所有權(quán)相關(guān)的風(fēng)險(xiǎn)和報(bào)酬的轉(zhuǎn)移，即使資產(chǎn)所有權(quán)并沒(méi)有發(fā)生轉(zhuǎn)移，承租人也要將它視為自有資產(chǎn)提取折舊，實(shí)質(zhì)上是一種融資行為。

融資租賃基本業(yè)務(wù)流程是一個(gè)集金融、貿(mào)易、服務(wù)為一體，融資與融物相結(jié)合的綜合交易融資過(guò)程。一般先由出租人根據(jù)承租人需要采購(gòu)指定設(shè)備，將其出租給承租人，按合同收取租金，并提供相關(guān)服務(wù)，如圖1。

二、融資租賃在經(jīng)濟(jì)危機(jī)下可以發(fā)揮的作用

1.刺激民間投資，與積極財(cái)政投資相呼應(yīng)。由次貸危機(jī)引發(fā)的全球經(jīng)濟(jì)危機(jī)將在很長(zhǎng)一段時(shí)間將導(dǎo)致外需的萎縮，政府適時(shí)地推出了積極的財(cái)政投資計(jì)劃，希望依靠國(guó)家大規(guī)模的投資來(lái)擴(kuò)大內(nèi)需。雖然依靠財(cái)政投資拉動(dòng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展見(jiàn)效快，卻也存在著“先天不足”。財(cái)政投資的目的歸根結(jié)底是為了拉動(dòng)社會(huì)投資，從而盤(pán)活整個(gè)經(jīng)濟(jì)體的運(yùn)行。正是基于凱恩斯主義的投資乘數(shù)效應(yīng)，財(cái)政投資才有其意義。但政府投資項(xiàng)目主要集中在大型基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)，具有外部性強(qiáng)、資金門(mén)檻高等特點(diǎn)，民間資本不愿抑或難以參與其中。社會(huì)投資難以及時(shí)跟進(jìn)，那么高額財(cái)政投資對(duì)經(jīng)濟(jì)的貢獻(xiàn)將是有限且不可持續(xù)的，并留下高額財(cái)政赤字，成為未來(lái)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的隱憂。

借用融資租賃這一形式，一定程度上可以對(duì)財(cái)政投資形成有效補(bǔ)充。通過(guò)以財(cái)政補(bǔ)貼政策為依托，以融資租賃為媒介，以財(cái)政資金為杠桿的一系列制度安排，引導(dǎo)民間資本流向符合宏觀產(chǎn)業(yè)政策發(fā)展規(guī)劃的產(chǎn)業(yè)，在總量上刺激民間投資，在結(jié)構(gòu)上平衡投資方向，既減輕了財(cái)政負(fù)擔(dān)，又保證了政策的可持續(xù)性。該形式的三點(diǎn)優(yōu)勢(shì)決定了其在經(jīng)濟(jì)危機(jī)下，激發(fā)民間投資的可行性。

優(yōu)勢(shì)一:從制度上優(yōu)化了財(cái)政補(bǔ)貼民間投資的路徑。具體安排可以為:符合產(chǎn)業(yè)政策的行業(yè)采用融資租賃方式引進(jìn)設(shè)備時(shí)，由租賃公司獲得政府租金補(bǔ)貼，承租企業(yè)所付租金為原租金扣除政府補(bǔ)貼后的剩余部分。這一補(bǔ)貼形式，直接針對(duì)實(shí)物投資環(huán)節(jié)，避免了貨幣直補(bǔ)形成的資金挪用等風(fēng)險(xiǎn)，也無(wú)需政府介入實(shí)物采購(gòu)，使得推行更大規(guī)模的政策資金對(duì)民間投資的補(bǔ)貼具有了現(xiàn)實(shí)可能性。政策補(bǔ)貼的落實(shí)無(wú)疑能降低民間投資的成本，從而激發(fā)民間投資。

優(yōu)勢(shì)二:同銀行貸款相比，融資租賃是一種具有較長(zhǎng)融資期限的融資方式。通常貸款期限比一般資產(chǎn)的經(jīng)濟(jì)壽命短得多，而融資租賃的租賃期則接近租賃物的經(jīng)濟(jì)壽命。在經(jīng)濟(jì)危機(jī)、需求不振的形勢(shì)下，企業(yè)難以形成經(jīng)濟(jì)短期反轉(zhuǎn)的樂(lè)觀預(yù)期，不愿意資金鏈斷裂的風(fēng)險(xiǎn)，背負(fù)沉重的短期債務(wù)追求長(zhǎng)期增長(zhǎng)進(jìn)行投資。但企業(yè)也不會(huì)因?yàn)榻?jīng)濟(jì)危機(jī)否定經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)期發(fā)展，融資租賃在融資期限上的優(yōu)勢(shì)對(duì)企業(yè)投資起到了鼓勵(lì)作用。

優(yōu)勢(shì)三:融資租賃可以加快設(shè)備更新速度。由于租賃期一般短于法定折舊期，使得采用此種融資方式的企業(yè)可以加速折舊。正如優(yōu)勢(shì)二中所分析的，經(jīng)濟(jì)危機(jī)給企業(yè)的壓力主要集中在短期。加速折舊可以讓投資項(xiàng)目在運(yùn)行初期獲得較大的稅收優(yōu)惠，削減了財(cái)務(wù)壓力，弱化了經(jīng)濟(jì)危機(jī)短期不景氣預(yù)期對(duì)投資的影響，化解了民間投資的一部分顧慮。

2.增加貨幣政策路徑選擇，彌補(bǔ)單一銀行信貸的不足。根據(jù)J.Bradford DeLong和Lawrence H.Summers的理論:“大蕭條”是企業(yè)的通縮預(yù)期即預(yù)期價(jià)格下跌導(dǎo)致的。通縮預(yù)期讓眾多企業(yè)推遲投資支出，私人投資大幅削減?；谶@樣的理論，各國(guó)央行紛紛采用擴(kuò)張性貨幣政策，向市場(chǎng)注入流動(dòng)性，以期通過(guò)降低利率，打消通縮預(yù)期，鼓勵(lì)民間投資，我國(guó)亦不例外。

由于我國(guó)金融市場(chǎng)尚不成熟、完整，貨幣政策只能通過(guò)單一銀行信貸途徑向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)傳導(dǎo)，而事實(shí)說(shuō)明這樣的傳導(dǎo)機(jī)制存在中小企業(yè)難以獲得信貸資金的弊端。而恰恰是中小企業(yè)對(duì)內(nèi)需能否得到提振，民間投資能否跟進(jìn)，經(jīng)濟(jì)能否健康發(fā)展具有重要作用。據(jù)測(cè)算，我國(guó)目前50%以上的GDP、60%以上的工業(yè)生產(chǎn)總值、70%左右的工業(yè)新增產(chǎn)值和75%的就業(yè)崗位均來(lái)自中小企業(yè)。而信貸增長(zhǎng)的過(guò)程中，中小企業(yè)貸款增量卻急劇萎縮，2009年一季度貸款結(jié)構(gòu)中，服務(wù)中小企業(yè)為主的短期貸款僅占25%，且2月比1月銳減3000億元。

這組數(shù)據(jù)充分說(shuō)明現(xiàn)有以大銀行為主的信貸體系難以滿足中小企業(yè)的融資需求。而主要原因在于，與資金需求龐大，公司治理結(jié)構(gòu)完善的大型企業(yè)相比中小企業(yè)制度建設(shè)落后，信息不對(duì)稱(chēng)程度高，信息獲取、貸款管理的成本相對(duì)較高，致使中小企業(yè)貸款略高的利率并不足以吸引銀行為中小企業(yè)服務(wù)。對(duì)此，融資租賃將可以提供一條有效的途徑。首先，融資租賃是一個(gè)融資與融物相結(jié)合的綜合交易融資過(guò)程，這一特殊性保證了融資方在獲得資金的使用上受到硬性約束，資金挪用風(fēng)險(xiǎn)基本解除，降低了銀行在貸款審查及監(jiān)管方面的成本。其次，融資租賃以承租設(shè)備本身作為擔(dān)保物，一般不再需要額外的擔(dān)?；虻盅海瑴p少了締約的不確定性。同時(shí)，由于融資、融物過(guò)程的一致性，擔(dān)保物購(gòu)入價(jià)值為其當(dāng)前市場(chǎng)價(jià)值，對(duì)于擔(dān)保物價(jià)值認(rèn)定可以免去資產(chǎn)評(píng)估這一環(huán)節(jié)，節(jié)約相關(guān)費(fèi)用。即使仍需評(píng)估，也有市場(chǎng)價(jià)值為參照，降低甚至避免了評(píng)估這一環(huán)節(jié)可能產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)。介于以上兩點(diǎn)優(yōu)勢(shì)，相信融資租賃這一路徑可以大大提高金融機(jī)構(gòu)服務(wù)中小企業(yè)的熱情，為提振內(nèi)需，鼓勵(lì)民間投資跟進(jìn)，促使經(jīng)濟(jì)健康發(fā)展提供有效的助力。

3.盤(pán)活資產(chǎn)存量，加速去庫(kù)存化，改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況。改革開(kāi)放以來(lái)，對(duì)外貿(mào)易一直是拉動(dòng)我國(guó)經(jīng)濟(jì)的強(qiáng)力引擎，且外貿(mào)依存度呈現(xiàn)不斷增加的態(tài)勢(shì)。這樣的經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)決定了在國(guó)際經(jīng)濟(jì)危機(jī)的背景下，我國(guó)經(jīng)濟(jì)所面對(duì)的主要問(wèn)題是如何盡快解決外需急速下降所形成的產(chǎn)能過(guò)剩，使整個(gè)經(jīng)濟(jì)體盡快恢復(fù)運(yùn)轉(zhuǎn)。而去庫(kù)存化在這一過(guò)程中將扮演重要的角色，只有先完成去庫(kù)存化，緊繃的資金鏈得到放松，企業(yè)才能重新開(kāi)工，并根據(jù)市場(chǎng)需求重新釋放產(chǎn)能，經(jīng)營(yíng)狀況得到改善，從而整個(gè)經(jīng)濟(jì)體得以重新運(yùn)轉(zhuǎn)。

融資租賃促銷(xiāo)上的功能可以為加速去庫(kù)存化作出積極的貢獻(xiàn)。融資租賃的形式很多，租期結(jié)束時(shí)租賃物件所有權(quán)處置方式也靈活多樣性。比分期付款這樣的促銷(xiāo)手段更有競(jìng)爭(zhēng)力。因?yàn)?，分期付款只為用戶提供了融資便利，而融資租賃，在給承租人(用戶)提供融資便利的同時(shí)，還使承租人對(duì)租賃物件的所有權(quán)選擇上的便利。融資租賃通常還具有強(qiáng)大的服務(wù)功能，一般情況下通過(guò)專(zhuān)業(yè)性很強(qiáng)的租賃公司推銷(xiāo)的租賃物多為具有高度專(zhuān)門(mén)技術(shù)、需專(zhuān)業(yè)維修管理、通用性較強(qiáng)且技術(shù)更新快的設(shè)備，出租人不僅通過(guò)促銷(xiāo)為承租人提供融資上的便利，而且還要提供全方位的服務(wù)。這些特征使融資租賃的方式成為一種有力的促銷(xiāo)方式。

此外，融資租賃在對(duì)外促銷(xiāo)本國(guó)產(chǎn)品方面更有獨(dú)到之處，因?yàn)檫@種方式相對(duì)于其他出口方式而言具有難以比擬的優(yōu)點(diǎn):其一，利用租賃出口享受出口國(guó)的優(yōu)惠政策且不違反WTO規(guī)則。比如機(jī)械設(shè)備的出口，如果采用傳統(tǒng)的政府補(bǔ)貼方式來(lái)擴(kuò)大出口，雖能達(dá)到促銷(xiāo)的目的，卻違反了WTO規(guī)則中的相關(guān)條款，容易遭到進(jìn)口國(guó)和他國(guó)的起訴。但是，將類(lèi)似低息貸款和補(bǔ)貼的優(yōu)惠政策通過(guò)租賃公司落實(shí)到機(jī)械設(shè)備的出口租賃當(dāng)中，則可以有效地規(guī)避上述矛盾，從而降低租賃成本，增強(qiáng)租賃公司在國(guó)際市場(chǎng)上的競(jìng)爭(zhēng)力，促進(jìn)其銷(xiāo)售。其二，利用租賃出口，可以不像出口信貸要接受各種國(guó)際慣例特別是世界經(jīng)合組織(OECD)的出口信貸協(xié)定的約束，因而對(duì)出口國(guó)企業(yè)而言擁有更大的自主權(quán)，更有利于產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)。

三、我國(guó)融資租賃業(yè)發(fā)展中存在的問(wèn)題

雖然融資租賃本身的特點(diǎn)顯示其對(duì)國(guó)民經(jīng)濟(jì)走出經(jīng)濟(jì)危機(jī)的困擾，回歸持續(xù)、健康的發(fā)展具有積極的作用，但是其作用是否能得到發(fā)揮，還取決于行業(yè)本身是否得到了健康的發(fā)展，自身的問(wèn)題將直接影響其在經(jīng)濟(jì)運(yùn)行中所能發(fā)揮的作用。

1.整個(gè)行業(yè)規(guī)模較小，難以充分發(fā)揮作用。據(jù)2004年《世界租賃年鑒》統(tǒng)計(jì)，在融資租賃的市場(chǎng)滲透率方面，美國(guó)為30%，德國(guó)為16%，日本為8%，巴西7.7%，俄羅斯7.5%。我國(guó)雖沒(méi)有明確數(shù)據(jù)，但業(yè)內(nèi)人士估計(jì)僅為1%~2%左右，且20多年來(lái)的融資租賃總額累計(jì)還不到2000億美元，只相當(dāng)于美國(guó)2002年一年的租賃額。我國(guó)融資租賃行業(yè)的發(fā)展規(guī)模不僅遠(yuǎn)低于歐美發(fā)達(dá)國(guó)家，并且相較于同被成為“金磚四國(guó)”的俄羅斯、巴西也處于明顯劣勢(shì)?？傮w來(lái)看，目前融資租賃在我國(guó)還難于滲透到社會(huì)經(jīng)濟(jì)生活的方方面面，還難以充分發(fā)揮其作用。詳見(jiàn)表1。

2.思想觀念落后，對(duì)融資租賃認(rèn)識(shí)存在誤區(qū)。傳統(tǒng)文化與改革開(kāi)放前的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)模式，使我國(guó)的企業(yè)在經(jīng)營(yíng)思維上一般具有求全的特點(diǎn)，企業(yè)在擴(kuò)大規(guī)模、添置設(shè)備時(shí)，注重“自我擁有”，設(shè)備的風(fēng)險(xiǎn)防范意識(shí)則相對(duì)比較薄弱。對(duì)融資租賃理論研究嚴(yán)重滯后，人們對(duì)它缺乏相關(guān)知識(shí)和必要的了解，“重買(mǎi)輕租”觀念仍很普遍， 習(xí)慣于將租賃視為一種民間活動(dòng)，更難以認(rèn)識(shí)到融資租賃作為一種產(chǎn)業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中的重要性。

3.欠租現(xiàn)象嚴(yán)重，信用環(huán)境有待改善。由于法制建設(shè)尚不完善，人們的法律相對(duì)意識(shí)淡薄，信用環(huán)境較差，承租企業(yè)欠租現(xiàn)象嚴(yán)重。在經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌和企業(yè)轉(zhuǎn)制過(guò)程中，一些企業(yè)把融資租賃看成一種借貸方式，有的企業(yè)甚至將融資租賃是看成類(lèi)似政府撥款的另一種資金籌措方式，因而承租企業(yè)只熱衷于取得租賃設(shè)備，而忽視實(shí)際還債能力。目前我國(guó)承租企業(yè)平均欠租比例占其經(jīng)營(yíng)總額的15%~30%，嚴(yán)重的已達(dá)到60%~70%。同時(shí)，由于法律缺失，租賃公司欠租追索過(guò)程中的合法權(quán)益難以得到保障，造成了租賃公司經(jīng)營(yíng)困難，難以為繼。

四、促進(jìn)我國(guó)融資租賃發(fā)展的對(duì)策建議

融資租賃作為一種全球范圍內(nèi)規(guī)模僅次于銀行信貸的融資模式，無(wú)論是在理論上還是世界范圍內(nèi)應(yīng)用上，都顯示了其對(duì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的作用。而在經(jīng)濟(jì)危機(jī)的特殊環(huán)境下，我國(guó)也需要通過(guò)融資租賃等現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)、金融模式，來(lái)改變經(jīng)濟(jì)政策工具相對(duì)匱乏的現(xiàn)狀，促進(jìn)我國(guó)經(jīng)濟(jì)早日擺脫危機(jī)，率先崛起。這就要求融資租賃行業(yè)本身需盡快改善自身的不足，加快行業(yè)自身的發(fā)展。具體說(shuō)來(lái)，可以從以下幾個(gè)方面考慮:

1.改變陳舊觀念，樹(shù)立現(xiàn)代信用理念。在金融學(xué)術(shù)上，應(yīng)加強(qiáng)對(duì)融資租賃的理論研究，在此基礎(chǔ)上做好宣傳與普及工作，加深人們對(duì)其作用和意義的認(rèn)識(shí)。同時(shí)，還需加大力度宣傳現(xiàn)代企業(yè)財(cái)務(wù)知識(shí)、信用理念，樹(shù)立現(xiàn)代化的企業(yè)經(jīng)營(yíng)制度與理念，改變企業(yè)普遍存在的重所有權(quán)輕使用權(quán)的陳舊觀念。

2.健全和完善租賃立法。金融創(chuàng)新是現(xiàn)代金融發(fā)展的一大主題，融資租賃作為金融模式的一種，也將不斷創(chuàng)新和發(fā)展，有關(guān)融資租賃的法律法規(guī)必須與之相適應(yīng)。目前我國(guó)的《融資租賃法》草案正在審議，該法規(guī)應(yīng)使融資租賃活動(dòng)有法可依，有章可循?！督鹑谧赓U公司管理辦法》經(jīng)重新修訂后于2006年12月28日再次發(fā)布，定于2007年3月1日起正式施行。2007年3月16日，中華人民共和國(guó)第十屆全國(guó)人民代表大會(huì)第五次會(huì)議通過(guò)《中華人民共和國(guó)物權(quán)法》，自2007年10月1日起施行。這些法律法規(guī)的相繼出臺(tái)無(wú)疑是對(duì)融資租賃發(fā)展有著積極的意義，但是我們也應(yīng)該意識(shí)到法制環(huán)境的建設(shè)尚不完善，仍需不斷努力。

3.不斷開(kāi)拓新的租賃業(yè)務(wù)和租賃市場(chǎng)。要充分發(fā)揮融資租賃的作用就必須擴(kuò)大其規(guī)模，使這一融資模式能真正為實(shí)體經(jīng)濟(jì)的各行各業(yè)服務(wù)。所以，融資租賃行業(yè)應(yīng)積極拓展業(yè)務(wù)層次，開(kāi)拓租賃市場(chǎng)，增加融資租賃的滲透率。首先，加大杠桿租賃、回租租賃、委托租賃、風(fēng)險(xiǎn)租賃、項(xiàng)目融資租賃等業(yè)務(wù)范圍，增加租賃模式的種類(lèi)，增強(qiáng)不同模式的客戶針對(duì)性，爭(zhēng)取更多的客戶認(rèn)可，拓展融資租賃市場(chǎng)。其次，采用合作租賃等復(fù)合式租賃方式，加強(qiáng)行業(yè)內(nèi)合作，增強(qiáng)行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力。最后，開(kāi)展多層次的融資租賃業(yè)務(wù)。在鼓勵(lì)開(kāi)展國(guó)內(nèi)租賃業(yè)務(wù)的同時(shí)，應(yīng)利用國(guó)內(nèi)制造能力的強(qiáng)勢(shì)和優(yōu)勢(shì)積極開(kāi)展出口租賃業(yè)務(wù)，擴(kuò)大融資租賃市場(chǎng)發(fā)展空間。

參考文獻(xiàn):

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(作者單位:中南財(cái)經(jīng)政法大學(xué)新華金融保險(xiǎn)學(xué)院 湖北武漢 430064;廣發(fā)華福證券有限責(zé)任公司 福建福州 350003)

(責(zé)編:若佳)