所謂存差是指一個金融機構(gòu)或一個地區(qū)金融機構(gòu)的存款大于貸款，相反借差是指一個金融機構(gòu)或一個地區(qū)金融機構(gòu)的存款小于貸款。目前我國金融機構(gòu)出現(xiàn)存差現(xiàn)象。海西州是一個經(jīng)濟欠發(fā)達地區(qū)，于2000年開始出現(xiàn)存差現(xiàn)象。

金融機構(gòu)存差的基本情況

根據(jù)中國人民銀行統(tǒng)計資料顯示：全國金融機構(gòu)于1995年開始出現(xiàn)存差，并有逐年擴大的趨勢，1995年存差額占各項存款的6．1％，2005年存差額占各項存款的32％，高達9．5萬億元存差。海西州金融機構(gòu)自2000年開始出現(xiàn)存差；1999年海西金融機構(gòu)借差達31億元；2000年變?yōu)榇娌?．6億元；2005年增加到46．8億元。存差占各項存款的比例由2000年的6．79％增加到2005年的51.05％

金融機構(gòu)存貸差的經(jīng)濟基礎分析

(一)在計劃經(jīng)濟時代里，金融機構(gòu)很容易出現(xiàn)借差現(xiàn)象。在計劃經(jīng)濟條件下，作為商品生產(chǎn)和商品交易主體的企業(yè)是政府主導性企業(yè)，企業(yè)根據(jù)政府的指令性計劃確定生產(chǎn)什么商品、生產(chǎn)多少商品。金融機構(gòu)在人民銀行的領導下根據(jù)當?shù)卣?jīng)濟發(fā)展計劃制定信貸計劃，人民銀行總行根據(jù)各專業(yè)銀行支持經(jīng)濟的重點和項目下達信貸規(guī)模，專業(yè)銀行結(jié)合各基層行支持經(jīng)濟的情況分解信貸規(guī)模，基層銀行在發(fā)放贊款時嚴格按照信貸規(guī)模執(zhí)行，不得超限額發(fā)放貸款，將貸款發(fā)放作為一項工作任務來完成。這時期，地方政府為了加快本地區(qū)經(jīng)濟發(fā)展，往往是爭經(jīng)濟建設的項目、向上級要信貸規(guī)模。地方政府出子對本地經(jīng)濟發(fā)展的考慮，貸款往往高于規(guī)定的信貸規(guī)模，貸款增長具有剛性，而經(jīng)濟建設的資金來源又是非常有限的。國家為了滿足經(jīng)濟建設中資金的需求，專門成立了只吸收存款不發(fā)放貸款的郵政儲蓄，人民銀行利用各金融機構(gòu)在人民銀行的各項存款以再貸歉的形式發(fā)放給金融機構(gòu)，這實際上是一種擴張式的信貸政策。在這種情況下，金融機構(gòu)出現(xiàn)借差是必然的。如果一個地區(qū)金融機構(gòu)出現(xiàn)借差，說明這個地區(qū)將本地的資金全部用于當?shù)氐慕?jīng)濟建設，而且資金不夠，從其他地區(qū)借用了一部份資金，借入的資金額越大說明本地經(jīng)濟建設中資金投入量更大，當然經(jīng)濟發(fā)展越快；如果一個地區(qū)出現(xiàn)存差，說明這一地區(qū)近年來經(jīng)濟建設的項目少、信貸規(guī)模小，而且有一部份資金用于其他地區(qū)的經(jīng)濟建設，從資金支持經(jīng)濟發(fā)展角度講，這一地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展會慢一些。

(二)我國經(jīng)濟由計劃經(jīng)濟向市場經(jīng)濟轉(zhuǎn)變，信貸管理從規(guī)模管理向資產(chǎn)負債比例管理轉(zhuǎn)變。1998年，人民銀行出臺文件，從1998年1月1日起取消商業(yè)銀行信貸規(guī)模管理、實行資產(chǎn)負責比例管理。從文件精神來看，商業(yè)銀行執(zhí)行多年的信貸規(guī)模管理從此取消，按商業(yè)銀行的資金來源確定信貸總量。這時的商業(yè)銀行已經(jīng)實行自負盈虧，商業(yè)銀行的經(jīng)營目的是盈利，商業(yè)銀行內(nèi)部管理體制也發(fā)生了變化，上級行對下級行主要進行利潤、不良資產(chǎn)比例等考核，促使商業(yè)銀行各基層行提高資產(chǎn)質(zhì)量。在人民幣利率嚴格管制下，商業(yè)銀行將資金投向規(guī)模大、經(jīng)營效益好、市場前景好、有還款能力的企業(yè)。同時商業(yè)銀行在本系統(tǒng)內(nèi)進行資金統(tǒng)一調(diào)度，逐步形成了銀行信貸資金向投資環(huán)境好、信用比較好的地區(qū)轉(zhuǎn)移的現(xiàn)象。一部分地區(qū)特別是信用環(huán)境差的地區(qū)紛紛出現(xiàn)存差。

(三)經(jīng)濟由計劃管理向市場管理轉(zhuǎn)變過程中商業(yè)銀行特別是基層商業(yè)銀行出現(xiàn)存差是必然的。在計劃經(jīng)濟時代里我國的銀行不是商業(yè)銀行，不以盈利為自的，執(zhí)行國家和政府的指令性計劃或文件，對貸款的管理只講額度不講風險。銀行、企業(yè)都是國家或集體的，不存在單位、部門利益，國家考慮的是國家整體經(jīng)濟發(fā)展情況，各級政府考慮的是各地區(qū)的經(jīng)濟發(fā)展情況，銀行貸款的風險損失沒有人去想。改革開放后，我國銀行(人民銀行除外)經(jīng)過了政府銀行、專業(yè)銀行、商業(yè)銀行，最終改制成為股份制銀行。金融企業(yè)要自擔風險、自負盈虧，首先要考慮的是資金運用過程中的風險和損失。而金融企業(yè)在金融管理中的規(guī)避風險，降低損失的管理體系又不能在很短的時間內(nèi)建立健全，只能在實踐中逐步完善。在金融企業(yè)探索風險管理的過程中，出現(xiàn)金融企業(yè)慎貸、惜貸、將資金投向風險較小的大企業(yè)、大項目都是很自然的事。海西州地處邊遠地區(qū)、職工收入少、條件差。金融職工素質(zhì)相對較低，管理、創(chuàng)新能力比上級行差，貸款風險評價體系更加不完善。并且海西地區(qū)信用環(huán)境較差，銀行惜貸心理更重，存差也就更大一些。2005年海西州金融機構(gòu)存差高達46．8億元，占存款總額的51％，高出全國19個百分點。

(四)商業(yè)銀行存在一定數(shù)量的存差是正常的。從各國銀行管理來看：央行都規(guī)定商業(yè)銀行按一定比例繳存法定存款準備金，這是限制商業(yè)銀行信用創(chuàng)造的一項強制規(guī)定，是不能用子發(fā)放貸款的，并且商業(yè)銀行還要隨時為前來取款和結(jié)算的客戶準備資金，即備付金。從我國目前銀行有關規(guī)定和客戶支取款的情況來看，準備金和備付約占存款的15％，這一部份款項商業(yè)銀行是不能發(fā)放貸款的。在商業(yè)銀行不能進行投資、只能發(fā)放貸款的情況下，存差在15％左右是正常的。但是目前我國銀行除了發(fā)放貸款外還可以進行購買有價證券及投資、外匯占款等。因此，目前銀行存差比15％要高一些。

海西金融機構(gòu)“存差”原因分析

(一)目前商業(yè)銀行的信貸管理體制是促成海西金融機構(gòu)出現(xiàn)存差的資金管理基礎。海西州商業(yè)銀行在信貸資金管理上實行受權(quán)制，這種管理體制的一個基本特征是上級行的資金使用權(quán)比下級行大，到了海西最基層的行時，有的已沒有貸欺發(fā)放權(quán)，即使有貸款發(fā)放權(quán)的基層行，其可發(fā)放貸款的規(guī)模都很小，大企業(yè)、大項目的大額信貸資金就由信貸資金管理權(quán)限更大的上級行發(fā)放貸款，如海西州的大型企業(yè)在省分行直貸近20億元，商業(yè)銀行省分行直接發(fā)放的貸欺不能在海西銀行的報表中反映，形成海西州國有商業(yè)銀行表面性的存差。

(二)高額的外匯儲備是商業(yè)銀行存差的主要因素。高額的外匯儲備必然要占用銀行的可用資金，可用資金減少，銀行貸款隨之減少。另一方面人民銀行通過購進外匯支付人民幣進行外匯儲備，這種貨幣投放不增加貸款，而存款卻在增加，造成近年來金融機構(gòu)存款增加較快，在外匯儲備額高的時候很容易造成存差現(xiàn)象。根據(jù)中國人民銀行金融機構(gòu)人民幣信貸收支表可知：2005年12月外匯占款高達7．1萬億元人民幣，占我國銀行存差總額的76％。這樣銀行將一部份資金用于外匯占款形成基層商業(yè)銀行上存資金，資金上存形成海西金融機構(gòu)的存差。

(三)企業(yè)為了降低銀行借款的成本，大企業(yè)集團實行統(tǒng)借統(tǒng)還是基層商業(yè)銀行存在存差主要因素。在目前商業(yè)銀行風險監(jiān)測體系不完善的情況下，商業(yè)銀行紛紛將資金投向風險相對較低的大企業(yè)、大項目，以達到降低風險、提高信貸資產(chǎn)質(zhì)量的目的，形成在大企業(yè)、大項目貸款中競爭激烈，對大額貸款采取利率下浮的方式爭取更多的優(yōu)質(zhì)貸款，目前貸款利率下浮權(quán)掌握在商業(yè)銀行省分行手中，大企業(yè)由于貸款規(guī)模大，可以進行集中大額借款和還款，于是集中在商業(yè)銀行省分行進行貸款，享受貸款利率下浮的優(yōu)惠。海西州目前已有兩家企業(yè)(石油、西部礦業(yè))在商業(yè)銀行省分行獲得貸款，歸還了原在海西金融機構(gòu)的貸款近20億元，造成海西金融機構(gòu)貸款大幅下降。

(四)不良貸款的剝離是造成基層商業(yè)銀行存差的重要因素。在計劃經(jīng)濟條件下，銀行發(fā)放貸款不考慮借款單位和個人的資信狀況。進入市場經(jīng)濟后，許多企業(yè)由于經(jīng)營管理不善，企業(yè)紛紛倒閉、破產(chǎn)，銀行不良貸款比例過高，不符合規(guī)定要求。國家成立資產(chǎn)管理公司，對商業(yè)銀行不良貸款進行剝離，降低銀行的不良資產(chǎn)率，不良貸款的大量產(chǎn)生及其核銷或劃轉(zhuǎn)，從貨幣投放角度講，貸款一旦形成損失，意味著相應投放的貨幣就失去有效的物質(zhì)保障，從而形成過剩的貨幣，過剩的貨幣必然形成存款。不良貸款的剝離一方面形成存款增長過快，一方面形成貸款總額減少。1998年至2001年，海西州國有商業(yè)銀行剝離不良貸款約11億元，造成貸款直接減少11億元，造成海西州金融機構(gòu)2001年存差達10．5億元，占存款總額的22．65％。

(五)海西州商業(yè)銀行創(chuàng)新能力差是形成存差的一個基本因素。商業(yè)銀行進行資產(chǎn)風險管理，提高銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量無可非議，但商業(yè)銀行對借款客戶的風險評價體系不健全，導致商業(yè)銀行對中小企業(yè)貸款特別慎重，爭先為大企業(yè)、大項目發(fā)放貸款。海西是經(jīng)濟欠發(fā)達地區(qū)，大企業(yè)、大項目少，商業(yè)銀行在保證大企業(yè)和大項目后還有許多剩余的資金，而面對眾多中小企業(yè)大量的資金需求，由于風險評價體系的不完善，很少發(fā)放貸款，形成中小企業(yè)貸款需求不能得到滿足、銀行過剩的資金得不到充分地運用。據(jù)調(diào)查海西中小企業(yè)申請貸款得到滿足的程度只80％，并且還40％的企業(yè)自知銀行不發(fā)放貸款而沒有向銀行提出貸款申請。

(六)企業(yè)融資渠道多。在計劃經(jīng)濟時代里企業(yè)要獲得資金只有銀行和財政投入，在市場經(jīng)濟的今天企業(yè)融資的渠道很多，可以從本地的開戶銀行獲得貸款、可以從外地銀行獲得貸款，可以從資本市場通過股票發(fā)行、股權(quán)轉(zhuǎn)讓獲得長期資金，可以通過資金市場獲得短期資金，還可以獲得國債資金的支持。據(jù)初步調(diào)查，“十五期間”海西州企業(yè)從商業(yè)銀行上級行獲得貸款20億元，從政策性銀行獲得貸款近10億元，通過股權(quán)轉(zhuǎn)讓獲得長期資金4．5億元，獲得債轉(zhuǎn)股資金4．6億元，獲得國債建設資金5億元以上。還有許多企業(yè)從其他地方的金融機構(gòu)獲得銀行貸款后以投資的形式在海西進行建設，外來的資金同樣參與海西的經(jīng)濟建設，如果仍用海西金融機構(gòu)的貸款來衡量金融支持經(jīng)濟的力度是不對的。從海西州的實際情況來看，由于海西州外來資金多，海西州外來資金約34億元、剝離不良貸款11億元，2005年末海西金融機構(gòu)貸款44．8億元，總用于海西經(jīng)濟建設的資金大于各項存款總額，不能說海西的經(jīng)濟發(fā)展金融支持得少，而應該說金融對海西經(jīng)濟發(fā)展起到了非常巨大的支持作用。

正確認識海西州金融機構(gòu)的存差

(一)銀行體系存差雖然擴大，但貸款總量在增長。海西州國有商業(yè)銀行是一個金融企業(yè)，既然是企業(yè)就必須盈利，金融企業(yè)吸收存款是有成本的，商業(yè)銀行要根據(jù)自己吸收的存款進行合理的資金運用。在目前商業(yè)銀行主要資金運用是貸款的情況下，必然要發(fā)放貸款。否則商業(yè)銀行就會出現(xiàn)虧損。2005年海西州金融機構(gòu)各項貸款增長7．77％，雖然增長的幅度低，但始終保持著增長的勢頭。

(二)轉(zhuǎn)變觀念正確認識金融機構(gòu)的存差或借差。目前我國市場經(jīng)濟建設取得了很大的成績，但計劃經(jīng)濟的烙印仍在人們的腦海中，在計劃經(jīng)濟時代長期處于金融機構(gòu)借差的海西，許多人還處于一種習慣的思維方式，認為銀行為了支持地方經(jīng)濟發(fā)展就應該處于一種借差狀態(tài)或者是存貸相等的狀態(tài)。目前海西金融機構(gòu)出現(xiàn)存差就認為是一種不正常的事情，甚至有的認為金融支持海西經(jīng)濟發(fā)展的力度變小了。實際上不是金融對經(jīng)濟的支持力度發(fā)生了變化，而是經(jīng)濟在轉(zhuǎn)型、金融體制在改革中必然出現(xiàn)的一種現(xiàn)象。隨著金融體制改革的不斷深化，銀行投資的渠道越來越多，銀行的非貸款類資金運用逐步增加，貸款類資金運用逐步減少，存差隨之擴大。這是銀行規(guī)避風險、增加資產(chǎn)的流動性、安全性的必然選擇。

(三)一個地區(qū)金融機構(gòu)存差過大，說明這一地區(qū)投資環(huán)境、信用環(huán)境差。目前我國銀行主要靠存貸款利差獲取利益的，商業(yè)銀行是企業(yè)，企業(yè)就要追求利潤最大化，作為銀行來說，吸收存款后是很愿意發(fā)放貸款的，關鍵是銀行貸款發(fā)放后能否按期收回本息。如果銀行發(fā)放的貸款不能收回本金，說明這一地區(qū)金融風險很大，金融安全存在著較大的隱患，金融不安全反過來又會給經(jīng)濟帶來嚴重的影響。從海西的實際情況來看，許多企業(yè)借改制之機逃廢銀行債務，銀行資產(chǎn)難以落實，不良貸款率居高不下，一度被國有商業(yè)銀行上級行確認為貸款風險高的地區(qū)，上收海西州金融機構(gòu)的貸款發(fā)放權(quán)。2000年海西州金融機構(gòu)貸款比上年減少30億元，從此海西州的中小企業(yè)特別是借教制之期不存認銀行貸款的企業(yè)很難得到銀行的信認和信貸支持。

幾點建議

(一)目前海西州金融機構(gòu)出現(xiàn)存差，表明了商業(yè)銀行已經(jīng)實行資產(chǎn)負債比例管理，注重經(jīng)營過程中資金的流動性、穩(wěn)健性，進一步說明了海西金融業(yè)是平安的，是值得肯定的。

(二)加大金融機構(gòu)的創(chuàng)新力度，完善貸款風險評價體系，對市場前景好、企業(yè)產(chǎn)品有銷路、經(jīng)營管理好的中小企業(yè)給予足夠的貸款支持。

(三)在政府的主持下成立海西州中小企業(yè)信用擔保機構(gòu)，為中小企業(yè)在銀行貸款提供擔保，減少商業(yè)銀行對中小企業(yè)貸款的損失，增加銀行放貸積極性，滿足中小企業(yè)貸款需求，培養(yǎng)海西新的經(jīng)濟增長點。

(四)金融監(jiān)管部門要加大對海西金融機構(gòu)的創(chuàng)新能力的監(jiān)管力度，支持和鼓勵海西金融機構(gòu)在資金使用方面的創(chuàng)新，提高銀行資金使用效率。

(作者單位：人行海西州中心支行)