【摘 要】 低碳背景下，許多企業(yè)通過再制造和研發(fā)碳減排專利等方式減少碳排放量，與上下游企業(yè)的股權(quán)合作將影響企業(yè)的生產(chǎn)決策和碳減排資金投入，考慮股權(quán)合作的逆向供應(yīng)鏈減排決策及協(xié)調(diào)問題值得關(guān)注。通過構(gòu)建模型，對比不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下消費(fèi)者低碳偏好和股權(quán)合作對企業(yè)減排決策及利潤的影響，并提出兩種不同協(xié)調(diào)方法。研究發(fā)現(xiàn)，不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下隨著消費(fèi)者低碳偏好逐漸顯著，廢舊產(chǎn)品回收率、產(chǎn)品零售價(jià)格和市場需求均隨之走高，進(jìn)行適當(dāng)?shù)墓蓹?quán)合作能夠提升供應(yīng)鏈效益和促進(jìn)碳減排，也可以擴(kuò)大供應(yīng)鏈銷售空間。K-S協(xié)調(diào)契約能夠?qū)崿F(xiàn)供應(yīng)鏈協(xié)調(diào)，制造商對零售商適當(dāng)比例投資會提升供應(yīng)鏈碳減排效果和總利潤，股權(quán)合作也能夠促進(jìn)供應(yīng)鏈的協(xié)調(diào)。

【關(guān)鍵詞】 股權(quán)合作； 消費(fèi)者低碳偏好； 逆向供應(yīng)鏈； 碳減排

【中圖分類號】 F234；F272" 【文獻(xiàn)標(biāo)識碼】 A" 【文章編號】 1004-5937（2023）23-0067-07

一、引言

習(xí)近平總書記多次強(qiáng)調(diào)建立健全低碳循環(huán)經(jīng)濟(jì)，倡導(dǎo)低碳環(huán)保意識。在中央全面深化改革委員會第二十七次會議上，總書記要求循環(huán)利用，加快資源利用方式根本轉(zhuǎn)變。消費(fèi)者環(huán)保意識逐漸覺醒，越來越多的企業(yè)選擇在供應(yīng)鏈中實(shí)施碳減排，樹立良好企業(yè)形象，提高收益，增強(qiáng)其在供應(yīng)鏈中的競爭力。

對廢舊產(chǎn)品進(jìn)行回收再制造是一種常見的減排途徑。各行業(yè)對廢舊產(chǎn)品回收產(chǎn)生的逆向物流需求增大，從而促進(jìn)了逆向供應(yīng)鏈的產(chǎn)生與發(fā)展。逆向供應(yīng)鏈回收廢舊產(chǎn)品并對其進(jìn)行加工、再制造，使之可被制造商利用或處置[ 1 ]。通過再制造，逆向供應(yīng)鏈可節(jié)約新產(chǎn)品30%～50%的成本[ 2-3 ]，節(jié)能節(jié)材60%～70%，既降本增效又減少了廢棄物和碳排放量。

通過研發(fā)專利技術(shù)降低碳排放量也是企業(yè)減排的有效途徑。企業(yè)可通過對碳減排專利技術(shù)進(jìn)行投資，達(dá)到節(jié)能減排的目標(biāo)。由于逆向供應(yīng)鏈本身的復(fù)雜性，在逆向供應(yīng)鏈中對碳減排技術(shù)投資將對供應(yīng)鏈其他成員的決策產(chǎn)生影響，使得逆向供應(yīng)鏈碳減排在實(shí)踐中面臨諸多問題，如在制造商對碳減排專利投入大量資金時(shí)如何避免其他方的搭便車行為，如何在低碳逆向供應(yīng)鏈中避免雙邊際效應(yīng)，如何實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的帕累托改進(jìn)與協(xié)調(diào)等。

二、文獻(xiàn)回顧

通過對國內(nèi)外文獻(xiàn)進(jìn)行梳理，發(fā)現(xiàn)目前低碳供應(yīng)鏈的相關(guān)研究主要集中在消費(fèi)者低碳偏好、供應(yīng)鏈減排決策以及供應(yīng)契約的協(xié)調(diào)問題。

在消費(fèi)者低碳偏好方面，Du等[ 4 ]、謝穎和劉窮志[ 5 ]發(fā)現(xiàn)消費(fèi)者存在非理性消費(fèi)行為，愿為低碳產(chǎn)品支付溢價(jià)。萬光羽等[ 6 ]指出，渠道低碳敏感型消費(fèi)者會偏好碳排放更低的渠道，并影響其消費(fèi)行為。因此商家可通過提升產(chǎn)品低碳性增加消費(fèi)者對其產(chǎn)品的購買意愿。Yoon等[ 7 ]的研究也證明綠色宣傳廣告會使消費(fèi)者產(chǎn)生更積極的情感感知。消費(fèi)者低碳偏好影響著供應(yīng)鏈上游成員決策，張會臣和韓小雅[ 8 ]發(fā)現(xiàn)消費(fèi)者低碳偏好對降低相關(guān)專利費(fèi)用有促進(jìn)作用，也會影響產(chǎn)品的定價(jià)。因此，消費(fèi)者低碳偏好已成為不容忽視的消費(fèi)行為，其對消費(fèi)者支付意愿的影響將對供應(yīng)鏈成員的減排決策產(chǎn)生重大影響。

部分學(xué)者研究了消費(fèi)者低碳偏好對供應(yīng)鏈減排決策的影響。在減排技術(shù)選擇方面，熊中楷和胡金輝[ 9 ]分析了消費(fèi)者低碳偏好對制造商碳減排技術(shù)選擇的影響，發(fā)現(xiàn)隨著消費(fèi)者低碳偏好提高，制造商更傾向于采用低碳技術(shù)。在減排量及產(chǎn)品價(jià)格決策方面，蔣雷勇[ 10 ]研究消費(fèi)者低碳偏好和減排政策間的關(guān)系，發(fā)現(xiàn)消費(fèi)者低碳偏好增強(qiáng)可提高產(chǎn)品價(jià)格與碳減排量。在再制造決策方面，張會臣和韓小雅[ 8 ]基于消費(fèi)者低碳偏好，對授權(quán)再制造的低碳供應(yīng)鏈建模、分析，并對模型求解優(yōu)化。在減排影響因素方面，周海英和李伯棠[ 11 ]考慮碳稅和消費(fèi)者低碳偏好，研究船舶供應(yīng)鏈碳減排的影響因素，發(fā)現(xiàn)碳稅和消費(fèi)者低碳偏好都會促進(jìn)供應(yīng)鏈減排?？梢园l(fā)現(xiàn)，消費(fèi)者低碳偏好對供應(yīng)鏈減排決策產(chǎn)生多重影響，在此背景下如何促進(jìn)供應(yīng)鏈協(xié)調(diào)將成為更復(fù)雜的問題，目前學(xué)界對供應(yīng)鏈協(xié)調(diào)的研究主要聚焦于供應(yīng)契約。

在供應(yīng)契約方面的研究中，常見的協(xié)調(diào)方法是共享利潤，劉海軍等[ 12 ]利用K-S解在合作博弈下對雙方集中決策獲得的增量利潤進(jìn)行了分配，各方利潤比分散決策時(shí)高，因此雙方都有意愿達(dá)成合作促進(jìn)共贏。成本共擔(dān)也是常見促進(jìn)協(xié)調(diào)的契約形式，魏光興和高婷婷[ 13 ]探討了低碳供應(yīng)鏈的聯(lián)合減排問題，構(gòu)建零售商主導(dǎo)下的博弈模型，設(shè)計(jì)了針對減排成本的成本分擔(dān)契約。部分學(xué)者在其他契約上進(jìn)行探索，徐春秋[ 14 ]考慮消費(fèi)者低碳偏好，探討了期權(quán)契約對減排決策的影響。

可以發(fā)現(xiàn)，以往的研究多是通過協(xié)議來達(dá)成契約式聯(lián)盟以實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的帕累托改進(jìn)與協(xié)調(diào)，供應(yīng)鏈企業(yè)間的股權(quán)合作也可以強(qiáng)化供應(yīng)鏈上下游的合作，形成企業(yè)戰(zhàn)略式聯(lián)盟，促進(jìn)供應(yīng)鏈帕累托改進(jìn)。張伸[ 15 ]把交叉持股引入供應(yīng)鏈股權(quán)合作，得出帕累托改進(jìn)的最優(yōu)交叉持股比例。樊文平等[ 16 ]對比分析了不同契約下持股策略對供應(yīng)鏈各方?jīng)Q策的影響，研究表明增加持股比例可對供應(yīng)鏈決策與利潤進(jìn)行帕累托改進(jìn)，促進(jìn)供應(yīng)鏈各方建立更大更穩(wěn)固的聯(lián)盟。劉惠萍等[ 17 ]提出，當(dāng)企業(yè)獨(dú)自研發(fā)碳減排技術(shù)、承擔(dān)減排投資時(shí)，由于資金壓力較大、能力受限等因素，其減排意愿會降低，通過股權(quán)合作可以促進(jìn)供應(yīng)鏈形成戰(zhàn)略聯(lián)盟，也可以減輕企業(yè)的減排資金壓力，進(jìn)而提升減排效果。因此，研究股權(quán)合作對供應(yīng)鏈減排具有重要意義。

綜上，關(guān)于消費(fèi)者低碳偏好、供應(yīng)鏈減排以及供應(yīng)契約的協(xié)調(diào)問題已有諸多研究成果，然而在低碳逆向供應(yīng)鏈下，股權(quán)合作對減排決策及協(xié)調(diào)影響的研究較少。本文分別構(gòu)建由制造商主導(dǎo)的分散式?jīng)Q策模型（M模式）、集中式?jīng)Q策模型（C模式）、協(xié)調(diào)模型（K-S模式）以及零售商向制造商投資的分散式博弈模型（I模式）四種不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下的決策模型，分析消費(fèi)者低碳偏好、制造商規(guī)模效應(yīng)和持股比例對企業(yè)最優(yōu)決策的影響，探討股權(quán)合作對低碳逆向供應(yīng)鏈的協(xié)調(diào)作用，為低碳逆向供應(yīng)鏈成員制定回收、減排、定價(jià)策略以及企業(yè)間聯(lián)盟模式選擇等決策提供參考。

三、問題描述與假設(shè)

考慮由一個生產(chǎn)全新產(chǎn)品和再制造品的制造商和一個零售商組成的低碳二級逆向供應(yīng)鏈，假設(shè)制造商通過研發(fā)低碳專利技術(shù)降低碳排放量。為了方便描述，進(jìn)行如下假設(shè)：

假設(shè)1：全新產(chǎn)品的生產(chǎn)成本為Cn，再制造品的生產(chǎn)成本為Cr，考慮到再制造可節(jié)能節(jié)材[ 2-3 ]，假設(shè)Cngt;Cr，制造商按照批發(fā)價(jià)格w向零售商銷售產(chǎn)品（包括全新產(chǎn)品和再制造品）。

假設(shè)2：對于消費(fèi)者而言，全新產(chǎn)品和再制造品不論在性能、壽命還是外觀上都是同質(zhì)的，并且消費(fèi)者對它們的偏好程度是無差別的，因此零售商對全新產(chǎn)品和再制造品（由制造商提供的產(chǎn)品）都以相同的零售價(jià)格向消費(fèi)者出售。

假設(shè)3：對于消費(fèi)者而言，全新產(chǎn)品和再制造品沒有區(qū)別，假設(shè)在該逆向供應(yīng)鏈中，市場需求僅受價(jià)格和消費(fèi)者的低碳偏好影響，由于消費(fèi)者愿為低碳產(chǎn)品支付溢價(jià)[ 5 ]，可以假設(shè)在該逆向供應(yīng)鏈中，市場需求函數(shù)為d=a-bp+？茁e。其中，d為市場需求，a為市場的總?cè)萘?，b為消費(fèi)者的價(jià)格敏感系數(shù)（bgt;0，且agt;bCn），p為零售商設(shè)定的產(chǎn)品價(jià)格，？茁為消費(fèi)者對產(chǎn)品減排的敏感系數(shù)（體現(xiàn)消費(fèi)者的低碳偏好，？茁gt;0）。文中其他符號的名稱及說明如表1所示。

四、不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下低碳逆向供應(yīng)鏈模型的構(gòu)建與最優(yōu)決策求解

（一）分散決策下由制造商主導(dǎo)的Stackelberg博弈模型（M模式）

在M模式下，該低碳逆向供應(yīng)鏈由制造商主導(dǎo)并承擔(dān)研發(fā)碳減排專利技術(shù)的投資成本，碳減排專利的投資成本為■ke2。因此，該博弈分為兩步：（1）制造商確定最優(yōu)產(chǎn)品的批發(fā)價(jià)格、最優(yōu)廢舊產(chǎn)品回收率？茲和最優(yōu)減排量；（2）零售商根據(jù)制造商的最優(yōu)決策制定最優(yōu)零售價(jià)格p。

因此，可以得到制造商的利潤函數(shù)為：

式（1）中第一項(xiàng)為產(chǎn)品的批發(fā)收入減去產(chǎn)品的生產(chǎn)總成本后的收益，其中？茲（Cn-Cr）代表單位再制造品節(jié)約的生產(chǎn)成本；第二項(xiàng)為廢舊產(chǎn)品的回收成本；第三項(xiàng)為回收廢舊產(chǎn)品的固定投資成本；最后一項(xiàng)為制造商進(jìn)行碳減排專利技術(shù)研發(fā)的投資成本。

零售商的利潤函數(shù)為：

采用逆向求解法，對？仔Mr求p一階偏導(dǎo)使其為零，可得：

代入式（1），對？仔Mm分別求w、？茲和e一階偏導(dǎo)，可得制造商最優(yōu)批發(fā)價(jià)格w■和最優(yōu)廢舊產(chǎn)品回收率？茲■，以及最優(yōu)產(chǎn)品碳減排量e■和零售商最優(yōu)產(chǎn)品價(jià)格p■。

性質(zhì)1表明，在制造商負(fù)責(zé)減排和回收再制造的分散決策下，隨著消費(fèi)者低碳偏好的增強(qiáng)，低碳逆向供應(yīng)鏈企業(yè)均能從消費(fèi)者低碳偏好中獲益。企業(yè)可通過宣傳產(chǎn)品的低碳環(huán)保特性來樹立良好形象，提升產(chǎn)品附加值，從而增加消費(fèi)者對產(chǎn)品的支付意愿。

盡管低碳逆向供應(yīng)鏈企業(yè)均能從消費(fèi)者低碳偏好中獲益，但零售商對消費(fèi)者偏好更敏感，存在零售商對制造商碳減排投資的“搭便車”現(xiàn)象，這將降低制造商減排積極性，對供應(yīng)鏈減排造成不利影響。

（二）集中決策模型（C模式）

集中決策下，制造商和零售商以低碳逆向供應(yīng)鏈總利潤最大化為目標(biāo)，并共同承擔(dān)廢舊產(chǎn)品回收成本和碳減排專利研發(fā)的投資成本。該低碳逆向供應(yīng)鏈的利潤函數(shù)為：

分別對p、？茲、e求導(dǎo)，代入式（9），并使其為零，可得最優(yōu)零售價(jià)格pC*和最優(yōu)廢舊產(chǎn)品回收率？茲C*以及最優(yōu)碳減排量eC*和最優(yōu)市場需求量dC*為：

低碳逆向供應(yīng)鏈利潤為：

性質(zhì)2：當(dāng)kgt;-■時(shí)，該低碳逆向供應(yīng)鏈集中決策與分散決策相比，？仔C*tgt;？仔M*t。

性質(zhì)3：當(dāng)0lt;klt;-■或

kgt;-■時(shí)，該低碳逆向供應(yīng)鏈集中決策與分散決策相比，eC*t gt;eM*t 。

性質(zhì)4：集中決策下該低碳逆向供應(yīng)鏈的市場需求大于分散決策下，即dC*gt;dM*。

性質(zhì)5：集中決策下該低碳逆向供應(yīng)鏈的廢舊產(chǎn)品回收率大于分散決策下，即？茲C*gt;？茲M*。

性質(zhì)6：當(dāng)kgt;■時(shí)，pC*lt;pM*。

性質(zhì)2—性質(zhì)6表明，C模式下的低碳供應(yīng)鏈不論在市場空間、利潤還是減排效果方面都優(yōu)于M模式。集中決策能夠消除“搭便車”行為的影響，避免雙邊際效應(yīng)，完美實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的績效提升和減排決策的優(yōu)化。C模式下，更低碳的生產(chǎn)方式順應(yīng)著消費(fèi)者的低碳偏好，也能促進(jìn)企業(yè)以更降本增效的方式生產(chǎn)，從而提升供應(yīng)鏈整體績效。因此供應(yīng)鏈各方應(yīng)采取措施，積極建立供應(yīng)鏈上下游良好的合作關(guān)系，促進(jìn)形成有共同利益目標(biāo)的供應(yīng)鏈聯(lián)盟，共同承擔(dān)減排成本，共享減排帶來的增量收益。

（三）協(xié)調(diào)（K-S模式）

針對M模式導(dǎo)致的減排效率低下、供應(yīng)鏈總利潤低等問題，可以設(shè)置合理的供應(yīng)契約分配供應(yīng)鏈利潤，促進(jìn)各成員積極合作，提高供應(yīng)鏈總利潤和各方利潤。K-S協(xié)調(diào)方法是一種被廣泛使用的利潤分配方法[ 12 ]，成員對該供應(yīng)鏈的貢獻(xiàn)越大，協(xié)調(diào)后可增加的利潤越多，因此各成員將主動積極參與協(xié)調(diào)。使用改進(jìn)的K-S協(xié)調(diào)方法對供應(yīng)鏈利潤進(jìn)行分配，以C模式下供應(yīng)鏈最優(yōu)解為基準(zhǔn)，實(shí)現(xiàn)帕累托改進(jìn)。具體分配方法如下：

已知C模式下供應(yīng)鏈總利潤較M模式增加量為：

制造商和零售商對供應(yīng)鏈的絕對貢獻(xiàn)，即C模式相較M模式的利潤增加量分別為：

原制造商和再制造商絕對貢獻(xiàn)比例系數(shù)分別為：

于是，得到協(xié)調(diào)后各制造商應(yīng)分配的利潤分別為：

由于分配后制造商和零售商的利潤均高于M模式下的各方利潤，因此在該低碳逆向供應(yīng)鏈中，采用K-S解法能夠促使原制造商與再制造商合作，達(dá)到C模式下供應(yīng)鏈利潤水平和碳減排效果。制造商可以與零售商結(jié)成契約式的戰(zhàn)略聯(lián)盟，以使各方均獲取更高的利潤。

（四）零售商向制造商投資的Stackelberg博弈模型（I模式）

盡管通過協(xié)調(diào)K-S方法可以使制造商和零售商達(dá)成契約式的戰(zhàn)略聯(lián)盟，比股權(quán)式戰(zhàn)略聯(lián)盟更具靈活性和經(jīng)濟(jì)效益，但由于契約式的聯(lián)盟依賴企業(yè)間的信任，缺乏穩(wěn)定性，成員間存在由于溝通不充分導(dǎo)致低效率的可能，在長遠(yuǎn)利益方面將造成風(fēng)險(xiǎn)，單一的利潤分配方案存在不穩(wěn)定性。在實(shí)際操作中，這種不穩(wěn)定性將可能導(dǎo)致協(xié)調(diào)失敗。

在I模式下，盡管仍然由制造商作為該低碳逆向供應(yīng)鏈的主導(dǎo)方，但零售商可以通過對制造商持股來增強(qiáng)自身在聯(lián)盟中的話語權(quán)，提升自身利潤，同時(shí)也共同分擔(dān)廢舊產(chǎn)品回收成本與低碳專利技術(shù)研發(fā)的投資成本，實(shí)現(xiàn)對M模式的帕累托改進(jìn)。具體表現(xiàn)為零售商通過對制造商投資，持有占其比例為λ的股份，分享制造商λ［w-Cn+？茲（Cn-Cr）］d的收益，同時(shí)也按照持股比例λ分擔(dān)制造商■λke2的低碳專利技術(shù)研發(fā)投資成本。

此時(shí)，制造商的利潤函數(shù)為：

式（17）中第一項(xiàng)為產(chǎn)品批發(fā)收入減去產(chǎn)品生產(chǎn)總成本后的收益再扣除向零售商按照λ比例分享后的收益；第二項(xiàng)為廢舊產(chǎn)品的回收成本；第三項(xiàng)為回收廢舊產(chǎn)品的固定投資成本；最后一項(xiàng)為零售商為制造商按照λ比例分擔(dān)后，制造商需要對碳減排專利技術(shù)研發(fā)投資的成本。

零售商的利潤函數(shù)為：

式（18）中第二項(xiàng)為零售商分享的制造商收益，第三項(xiàng)為零售商分擔(dān)的制造商碳減排專利技術(shù)研發(fā)的投資成本。

通過和M模式同樣的求解方法，可得I模式下各最優(yōu)決策變量及市場需求。

性質(zhì)7、性質(zhì)8表明通過股權(quán)合作可以提升該低碳逆向供應(yīng)鏈的利潤和減排量，零售商對制造商持股的策略實(shí)現(xiàn)了帕累托改進(jìn)。I模式下，產(chǎn)品的碳減排量更高，說明進(jìn)行適當(dāng)?shù)墓蓹?quán)合作有利于環(huán)境保護(hù)，實(shí)現(xiàn)節(jié)能減排。股權(quán)合作有助于改善“搭便車”現(xiàn)象對制造商減排決策的消極影響。零售商向制造商投資有利于減輕制造商減排的資金壓力，提升其減排意愿，從而提升資源的利用效率，實(shí)現(xiàn)環(huán)境友好和經(jīng)濟(jì)效益共贏。

供應(yīng)鏈上下游企業(yè)應(yīng)建立穩(wěn)固的信任聯(lián)盟，實(shí)現(xiàn)互惠共贏。股權(quán)式戰(zhàn)略聯(lián)盟（如合資企業(yè)、相互持股投資等形式）不僅有利于提升企業(yè)的資金實(shí)力，而且通過股權(quán)合作使雙方成為利益共同體，可以增強(qiáng)雙方的信任和責(zé)任感，更符合聯(lián)盟的長遠(yuǎn)利益。

五、數(shù)值仿真與算例分析

為進(jìn)一步驗(yàn)證前文結(jié)論，根據(jù)假設(shè)條件并結(jié)合碳減排實(shí)際，通過設(shè)置適當(dāng)?shù)臄?shù)據(jù)，分析其對決策變量及低碳逆向供應(yīng)鏈利潤的影響。參數(shù)設(shè)定見表2。

（一）各模式下最優(yōu)決策變量及最優(yōu)利潤值分析

按照基本參數(shù)設(shè)定對各決策模式下的低碳逆向供應(yīng)鏈模型進(jìn)行模擬仿真。其中，在K-S模式下，A？仔m=0.5957，A？仔r=0.4043。

從表3可知，C模式下供應(yīng)鏈總利潤優(yōu)于其他決策模式，并且產(chǎn)品售價(jià)相較其他模式降低，市場需求遠(yuǎn)大于其他模式，廢舊產(chǎn)品回收率和碳減排量均遠(yuǎn)高于其他決策模式，驗(yàn)證了性質(zhì)2—性質(zhì)6。通過集中決策，不僅降低了供應(yīng)鏈的碳排放量，而且向市場供應(yīng)的低碳產(chǎn)品得到了增加，該低碳逆向供應(yīng)鏈的社會效益將大大提升。

通過引入?yún)f(xié)調(diào)契約，K-S模式下的各最優(yōu)決策變量和供應(yīng)鏈總利潤達(dá)到了集中決策下的水平，并且供應(yīng)鏈內(nèi)各參與方利潤均高于M模式下的最優(yōu)利潤，因此各參與方將會積極尋求合作，實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈的協(xié)調(diào)。

對比M模式，由零售商向制造商持股的I模式下零售價(jià)提高，同時(shí)市場需求和供應(yīng)鏈總利潤也都得到了提高，實(shí)現(xiàn)了帕累托改進(jìn)，驗(yàn)證了性質(zhì)7。在I模式下，供應(yīng)鏈的廢舊產(chǎn)品回收率、產(chǎn)品碳減排量相較M模式有了大幅提升，驗(yàn)證了性質(zhì)8。證明股權(quán)合作可以降低“搭便車”現(xiàn)象對制造商減排積極性的消極影響，實(shí)現(xiàn)資源利用率和供應(yīng)鏈利潤共同提升。從企業(yè)長遠(yuǎn)發(fā)展的角度來看，通過股權(quán)投資不僅可以提升供應(yīng)鏈總利潤，達(dá)到更清潔環(huán)保的生產(chǎn)方式，而且可以穩(wěn)固供應(yīng)鏈上下游企業(yè)的合作關(guān)系，保障供應(yīng)契約的實(shí)現(xiàn)。

（二）消費(fèi)者低碳偏好水平對各決策變量敏感性分析

為討論低碳偏好水平制造商規(guī)模效應(yīng)對各決策變量的影響，假設(shè)其他各參數(shù)取值如表2所示，取消費(fèi)者低碳偏好水平？茁值在0.2～0.5范圍內(nèi)變化。

由圖1—圖4可以看出，在不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下，隨著消費(fèi)者低碳偏好水平的增強(qiáng)，廢舊產(chǎn)品回收率和碳減排量都會提高，消費(fèi)者愿意為之付出的價(jià)格和市場需求也同時(shí)提高（圖1和圖4），可見消費(fèi)者對低碳產(chǎn)品的偏好在推動供應(yīng)鏈降低碳排放量的同時(shí)，將給供應(yīng)鏈帶來更大的銷售空間。

（三）零售商持股比例對各決策變量敏感性分析

為討論零售商持股比例對各決策變量的影響，假設(shè)其他各參數(shù)取值如表2所示，取零售商持股比例λ在0～0.8范圍內(nèi)變化。

由圖5—圖8可以看出，隨著零售商對制造商持股比例的增加，廢舊產(chǎn)品回收率和碳減排量都會提高。由于零售商為制造商分擔(dān)了部分廢舊產(chǎn)品回收成本與低碳專利技術(shù)研發(fā)的投資成本，制造商將以更低的成本實(shí)現(xiàn)更高的碳減排效果，表現(xiàn)為廢舊產(chǎn)品回收率的增加（圖6）和碳減排量的增加（圖7）。因此，零售商與制造商間的股權(quán)合作將有利于供應(yīng)鏈碳減排。并且，由于零售商所占股份增加，其在供應(yīng)鏈整體中所占份額將增高，銷售努力程度也會大幅提升，使產(chǎn)品銷量呈現(xiàn)不斷增長的趨勢（圖8）。

六、結(jié)論

隨著消費(fèi)者低碳意識的增強(qiáng)，越來越多的企業(yè)開始研究新的生產(chǎn)方式以達(dá)到清潔生產(chǎn)和承擔(dān)更多社會責(zé)任，回收再制造和研發(fā)碳減排專利正成為企業(yè)轉(zhuǎn)型低碳生產(chǎn)的重要途徑。然而，在供應(yīng)鏈上下游企業(yè)間應(yīng)當(dāng)如何分配和承擔(dān)研發(fā)專利的成本及再制造成本，不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下消費(fèi)者低碳偏好、制造商規(guī)模效應(yīng)對企業(yè)最優(yōu)決策有哪些影響，股權(quán)合作將如何影響減排決策及協(xié)調(diào)，以及如何達(dá)成更穩(wěn)固的合作聯(lián)盟，強(qiáng)化逆向供應(yīng)鏈企業(yè)間聯(lián)系并實(shí)現(xiàn)帕累托改進(jìn)方面仍存在問題。

通過構(gòu)建由制造商主導(dǎo)的分散式?jīng)Q策模型（M模式）、集中式?jīng)Q策模型（C模式）、協(xié)調(diào)模型（K-S模式）以及零售商向制造商投資的分散式博弈模型（I模式）四種不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下的決策模型，得到以下主要結(jié)論：

（1）不同權(quán)力結(jié)構(gòu)下隨著消費(fèi)者低碳偏好水平的提升，廢舊產(chǎn)品回收率和碳減排量及市場需求都會提高。消費(fèi)者對低碳產(chǎn)品的偏好不僅促進(jìn)供應(yīng)鏈減排，而且給供應(yīng)鏈帶來更大的銷售空間。

（2）C模式下供應(yīng)鏈總利潤優(yōu)于其他決策模式，且在提供更多供應(yīng)的同時(shí)，產(chǎn)品售價(jià)相較其他模式降低，而廢舊產(chǎn)品回收率和碳減排量也遠(yuǎn)高于其他模式，具有更高的社會效益。

（3）引入K-S協(xié)調(diào)契約，可以實(shí)現(xiàn)供應(yīng)鏈協(xié)調(diào)。I模式下，供應(yīng)鏈的廢舊產(chǎn)品回收率、產(chǎn)品碳減排量相較M模式有大幅提升。適當(dāng)比例的股權(quán)投資不僅可以提升供應(yīng)鏈績效，促進(jìn)節(jié)能減排生產(chǎn)，而且可以加強(qiáng)和穩(wěn)固供應(yīng)鏈上下游企業(yè)間的合作關(guān)系，保障供應(yīng)契約的實(shí)現(xiàn)。

【參考文獻(xiàn)】

［1］ BARANZINI A，GOLDEMBERG J，SPECK S.A future for carbon taxes［J］.Ecological Economics，2000，32（3）：395-412.

［2］ 顧巧論，高鐵杠，石連栓.基于博弈論的逆向供應(yīng)鏈定價(jià)策略分析［J］.系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐，2005（3）：20-25.

［3］ HE P，HE Y，XU H.Channel structure and pricing in a dual-channel closed-loop supply chain with government subsidy［J］.International Journal of Production Economics，2019，213：108-123.

［4］ DU S，HU L，WANG L.Low-carbon supply policies and supply chain performance with carbon concerned demand［J］.Annals of Operations Research，2017，255（1）：569-590.

［5］ 謝穎，劉窮志.可持續(xù)消費(fèi)理論研究新進(jìn)展［J］.經(jīng)濟(jì)學(xué)動態(tài)，2018（8）：119-133.

［6］ 萬光羽，曹裕，易超群.考慮渠道碳排放差異的零售商渠道選擇策略［J］.系統(tǒng)工程理論與實(shí)踐，2021，41（1）：77-92.

［7］ YOON D，KIM Y K，F(xiàn)U R J C.How can hotels' green advertising be persuasive to consumers？An information processing perspective［J］.Journal of Hospitality and Tourism Management，2020，45：511-519.

［8］ 張會臣，韓小雅.碳稅政策下考慮消費(fèi)者環(huán)保意識的再制造系統(tǒng)優(yōu)化策略［J/OL］.運(yùn)籌與管理，2023- 06-08.

［9］ 熊中楷，胡金輝.消費(fèi)者低碳意識和政府碳稅下低碳技術(shù)選擇［J］.科技進(jìn)步與對策，2014，31（15）：65-71.

［10］ 蔣雷勇.異質(zhì)性減排政策下考慮消費(fèi)者低碳偏好的供應(yīng)鏈決策與協(xié)調(diào)研究［D］.鎮(zhèn)江：江蘇大學(xué)碩士學(xué)位論文，2021.

［11］ 周海英，李伯棠.碳稅與客戶低碳偏好下港航企業(yè)減排決策分析［J］.中國航海，2022，45（3）：72-79.

［12］ 劉海軍，陳菊紅，王能民.基于合作博弈K-S解的供應(yīng)鏈批發(fā)價(jià)格協(xié)調(diào)機(jī)制的實(shí)現(xiàn)［J］.統(tǒng)計(jì)與決策，2009（20）：51-53.

［13］ 魏光興，高婷婷.零售商主導(dǎo)型低碳供應(yīng)鏈的成本分擔(dān)契約聯(lián)合減排決策［J］.生態(tài)經(jīng)濟(jì)，2022，38（8）：32-39，79.

［14］ 徐春秋.基于減排成本共擔(dān)期權(quán)契約的供應(yīng)鏈協(xié)調(diào)［J］.運(yùn)籌與管理，2018，27（7）：20-27.

［15］ 張伸.考慮股權(quán)合作的閉環(huán)供應(yīng)鏈價(jià)值共創(chuàng)研究 ［D］.濟(jì)南：山東大學(xué)博士學(xué)位論文，2021.

［16］ 樊文平，王旭坪，劉名武，等.不同減排合同下企業(yè)間縱向持股對供應(yīng)鏈決策的影響［J］.管理工程學(xué)報(bào)，2021，35（1）：189-200.

［17］ 劉惠萍，趙影，程珂昕.企業(yè)橫向協(xié)同減排聯(lián)盟投資策略選擇博弈分析［J］.會計(jì)之友，2019（10）：97-101.