馮體倫

現(xiàn)代市場經(jīng)濟(jì)下，企業(yè)的持股形式日趨多樣，企業(yè)集團(tuán)和股份公司下企業(yè)交叉相互持股的現(xiàn)象愈見普遍。同單向持股相比，交叉持股的股權(quán)關(guān)系更為復(fù)雜，交叉持股下編制合并財(cái)務(wù)報表和單向持股下合并報表的編制方法有所不同。

交叉持股是指為了特定的目的，多個公司各自購買對方的股權(quán)，而形成的公司之間相互持有對方股份的現(xiàn)象。一般有三種情形，一是企業(yè)集團(tuán)內(nèi)母公司和子公司各自持有對方股份，二是企業(yè)集團(tuán)內(nèi)子公司和子公司各自持有對方股份，三是同時存在前述兩種情形。

在實(shí)際工作中相互交叉持股下編制合并財(cái)務(wù)報表的方法包括庫藏股法和交互分配法，以下對這兩種財(cái)務(wù)報表編制方法分別進(jìn)行分析。

一、庫藏股法

庫藏股法是基于母公司理論，重點(diǎn)反映了控股股東在合并資產(chǎn)負(fù)債表和合并利潤表所享有的利益，一般忽略了少數(shù)股東的利益。庫藏股法下合并財(cái)務(wù)報表會計(jì)處理的特點(diǎn)有：

1.母公司股權(quán)的會計(jì)處理

母公司股權(quán)的會計(jì)處理即先按權(quán)益法對長期股權(quán)投資進(jìn)行調(diào)整，再和子公司凈資產(chǎn)進(jìn)行抵銷，然后再把母公司的投資收益項(xiàng)目和子公司的利潤分配項(xiàng)目進(jìn)行抵銷處理。母公司的投資收益按子公司當(dāng)期實(shí)現(xiàn)的凈利潤*母公司持股占比測算。

2.子公司股權(quán)的會計(jì)處理

子公司股權(quán)的會計(jì)處理包括將子公司的股權(quán)作為企業(yè)集團(tuán)凈資產(chǎn)的減項(xiàng)，在合并報表中以“減：庫存股”列示，同時將子公司從母公司取得的的現(xiàn)金股利看作內(nèi)部分配，從而和投資收益項(xiàng)目相抵。

舉例說明如下：

2019年末，某企業(yè)集團(tuán)內(nèi)，母公司丙公司占有子公司丁公司股權(quán)80%份額，子公司丁公司占有有丙公司股權(quán)10%份額。丙公司凈資產(chǎn)包括股本(實(shí)收資本)200萬元，留存收益(盈余公積和未分配利潤)100萬元。丁公司凈資產(chǎn)包括股本(實(shí)收資本)100萬元，留存收益(盈余公積和未分配利潤)50萬元（為簡單核算，將盈余公積和未分配利潤都?xì)w入留存收益項(xiàng)目列示）。丙公司對丁公司長期股權(quán)投資賬面余額為120萬元，丁公司對丙公司長期股權(quán)投資賬面余額為30萬元，其賬面價值都等于公允價值。2020年，丙公司實(shí)現(xiàn)凈利潤100萬元（不含投資收益），分配現(xiàn)金股利20萬元。丁公司實(shí)現(xiàn)凈利潤50萬元（不含投資收益），分配現(xiàn)金股利10萬元。

用庫藏股法編制2020年合并財(cái)務(wù)報表抵銷分錄如下（單位為萬元）：

1.母公司股權(quán)的會計(jì)處理

（1）母公司股權(quán)按權(quán)益法調(diào)整處理

（2）對母公司長期股權(quán)投資項(xiàng)目、子公司凈資產(chǎn)予以處理，并調(diào)整少數(shù)股東權(quán)益項(xiàng)目。

（3）對母公司的投資收益和子公司的利潤分配進(jìn)行會計(jì)處理

2.子公司持有母公司股權(quán)的抵銷

（1）按賬面價值把子公司的長期股權(quán)投資調(diào)整為庫存股，并作為合并報表中股本(實(shí)收資本)的備抵項(xiàng)目。

（2）母公司取得子公司分配的現(xiàn)金股利，予以抵銷

合并工作底稿如表1所示：

表1 合并工作底稿（2020年） 單位：萬元

二、交互分配法

交互分配法是一種抵銷內(nèi)部收益的方法，這種方法按權(quán)益法為基礎(chǔ)交互計(jì)算各自持股收益并進(jìn)行抵銷。在這種情況下，子公司享有母公司的權(quán)益份額一般被看作“推定贖回”，以此抵銷其所對應(yīng)的在母公司凈資產(chǎn)中的權(quán)益。

交互分配法合并財(cái)務(wù)報表會計(jì)處理的特點(diǎn)有：

1.母公司股權(quán)的會計(jì)處理

母公司股權(quán)的會計(jì)處理即先按權(quán)益法對長期股權(quán)投資進(jìn)行調(diào)整，再和子公司凈資產(chǎn)進(jìn)行抵銷，然后再把母公司的投資收益項(xiàng)目和子公司的利潤分配項(xiàng)目進(jìn)行抵銷處理。。母公司的投資收益按交互分配的方法計(jì)算，一般使用解聯(lián)立方程的解得到結(jié)果。

2.子公司股權(quán)的會計(jì)處理

子公司股權(quán)的會計(jì)處理一是將子公司的長期股權(quán)投資項(xiàng)目和子公司在母公司的凈資產(chǎn)享有的權(quán)益的處理，這部分權(quán)益將不在合并報表中列示，二是將子公司自母公司取得的現(xiàn)金股利視為內(nèi)部股利，將投資收益進(jìn)行抵銷。

接上例，用交互分配法編制2020年合并財(cái)務(wù)報表抵銷分錄如下（單位為萬元）：

1.母公司股權(quán)的會計(jì)處理

（1）母公司股權(quán)按權(quán)益法調(diào)整處理

由于母子公司相互持有對方的股權(quán)，利潤相互交叉，需要通過數(shù)學(xué)方法解聯(lián)立方程來確定雙方的實(shí)際凈利潤：

P=100+S×80%

S=50+P×10%

其中：P表示丙公司在合并層面的凈利潤，S表示丁公司在合并層面的凈利潤。

求解以上方程式，可以得出:P=152.1739,S=65.2174

由于P+S=152.1739+65.2174>150 ( 100+50)即雙方的凈利潤之和，所以存在一些部分利潤被重復(fù)計(jì)算，需二次計(jì)算。母公司在合并基礎(chǔ)上的實(shí)際凈利潤=P*90%（10%為子公司持有）=136.96。少數(shù)股東損益=S*20%（80%為母公司持有）=13.04，兩者合計(jì)136.96+13.04=150。扣除自身凈利潤，母公司丙公司對丁公司的投資收益為136.96-100=36.96萬元。減去收到的丁公司現(xiàn)金股利8萬元，投資收益為28.96萬元。

（2）對母公司長期股權(quán)投資項(xiàng)目、子公司凈資產(chǎn)予以處理，并調(diào)整少數(shù)股東權(quán)益項(xiàng)目。

（3）對母公司的投資收益和子公司的利潤分配進(jìn)行會計(jì)處理

2.子公司持有母公司股權(quán)的抵銷

（1）以“推定贖回”的思路把子公司的長期股權(quán)投資項(xiàng)目和其在母公司凈資產(chǎn)享有的份額按賬面價值進(jìn)行會計(jì)處理。

（2）子公司取得母公司分配的現(xiàn)金股利，予以抵銷

合并工作底稿如表2所示：

表2 合并工作底稿（2020年） 單位：萬元

三、兩種編制方法的比較

庫藏股法的優(yōu)點(diǎn)是編制方法簡單，不違背會計(jì)基本假設(shè)和會計(jì)信息質(zhì)量要求。缺點(diǎn)是對歸屬于母公司所有者的凈利潤和少數(shù)股東損益的計(jì)算不精確，且只適用于母子公司交叉持股，不適用子公司之間的交叉持股情況。

交互分配法的優(yōu)點(diǎn)是對歸屬于母公司所有者的凈利潤和少數(shù)股東損益的計(jì)算精確，缺點(diǎn)是計(jì)算相對復(fù)雜，由于子公司的長期股權(quán)投資和母公司對應(yīng)的所有者權(quán)益抵銷，導(dǎo)致編制的合并報表不符合公司法要求的資本法定原則，因?yàn)楹喜蟊碇械墓杀静坏扔谀腹緦?shí)收資本。

兩種方法編制合并工作底稿的差異如表3所示：

表3 兩種方法編制合并工作底稿差異 單位：萬元

由上表可以看出在資產(chǎn)負(fù)債表上兩者的主要差異在于合并報表中股本（減：庫存股）、留存收益列示金額的不同以及由于計(jì)算方法的區(qū)別，導(dǎo)致的歸屬于于母公司所有者權(quán)益和少數(shù)股東權(quán)益的差異。反映在利潤表上為歸屬于母公司所有者的凈利潤和少數(shù)股東損益的差異。

也有學(xué)者提出在編制母子公司交叉持股情況下的合并報表，把子公司對母公司的長期股權(quán)投資按庫藏股法抵銷處理，這樣就符合資本法定原則。同時把母公司的長期股權(quán)投資按交互分配的方法進(jìn)行會計(jì)處理，從而使得歸屬于母公司所有者權(quán)益和少數(shù)股東權(quán)益計(jì)算的更精確。筆者認(rèn)為這是一個兼顧了兩種編制方法優(yōu)點(diǎn)的一個好方法。

《企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則第33號-合并財(cái)務(wù)報表》中對子公司持有母公司的長期股權(quán)投資作出了規(guī)定，把其作為企業(yè)集團(tuán)凈資產(chǎn)的減項(xiàng)，在合并資產(chǎn)負(fù)債表中凈資產(chǎn)項(xiàng)目下以“減：庫存股”項(xiàng)目列示。

綜合以上方面所述，筆者認(rèn)為在遵守企業(yè)會計(jì)準(zhǔn)則的情況下，不同公司可根據(jù)自身的實(shí)際情況，選擇適用上述合并報表編制方法。